0800 570 0800 / SEBRAE Cenários de atuação do Sebrae PPA - 2013-2016 Junho/2012

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SEBRAE

Cenários de atuação do SebraePPA - 2013-2016

Junho/2012


SEBRAECenário macroeconômico

Junho - 2012


SEBRAE

Cenário Externo: PIB Incertezas em relação à crise na Zona do Euro e desaceleração do ritmo de crescimento da China restringem o crescimento da

economia mundial.

2007 2008 2009 2010 2011 2012* 2013* 2017*

-10

-5

0

5

10

15

20

Crescimento do PIB (em % a.a.)

ChinaBrasilEUAJapãoZona do Euro

Fonte: Relatório FMI - abril/12* Projeções


SEBRAE

Cenário Externo: PIB Lenta recuperação do PIB dos Estados Unidos, em um cenário

de dívida pública crescente.

2012 2013 2017100%

110%

120%

106%

110%113%

Dívida EUA (% PIB)

Fonte: FMI (relatório de abril/12)

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012* 2013 2017*

-4.0%

-2.0%

0.0%

2.0%

4.0%

2.7%1.9%

-0.3%

-3.5%

3.0%

1.7% 2.0%2.4%

3.3%

Crescimento PIB (%)


SEBRAE

Cenário Externo: PIB A renda per capita do italiano, por exemplo, demoraria cerca de 15 anos para voltar aos níveis estaria no 4º trim. 2011, se

não tivesse ocorrido a crise em 2008.


SEBRAE

Cenário Externo: perspectivas

• Recuperação lenta e gradual da economia dos EUA.

• Eventual agravamento da crise na Zona do Euro (não descartado) tende a

prejudicar o fluxo financeiro internacional (escassez e encarecimento) assim

como as transações comerciais globais.

• Desaceleração do ritmo de crescimento da economia chinesa tende a deprimir os

preços das commodities, principalmente, minerais e metálicas.

• Com a retração dos mercados globais, há o risco de a China direcionar maior

quantidade de seus produtos para países emergentes, como o Brasil, acirrando

ainda mais a concorrência como os produtos nacionais, interna e externamente.

• Preços das commodities agrícolas devem permanecer em altos patamares, em

face do crescimento (vegetativo) da população mundial.


SEBRAE

Cenário Externo: conclusão

Economia mundial pouco contribuirá para o crescimento da economia brasileira, nos

próximos anos.


SEBRAE

Cenário InternoCrescimento do PIB brasileiro no 1º trim/12 foi puxado pelo Consumo das Famílias, podendo-se destacar, pela ótica da produção, a recuperação da indústria.

Agropecuária

Indústria

Serviços

Consumo Famílias

Cons. Ad. Pública

FBCF

Exportação

Importação

PIB

-10.0% -8.0% -6.0% -4.0% -2.0% 0.0% 2.0% 4.0% 6.0% 8.0% 10.0%

-7.3%

1.7%

0.6%

0.2%

1.0%

1.5%

-1.8%

0.2%

1.1%

PIB - Taxa (%) de crescimento (1º trim. 2012 sobre 4º trim. 2011)

Fonte: IBGE


SEBRAE

Cenário InternoTaxas de crescimento do PIB vêm decrescendo desde 2010, quando se compara um determinado trimestre com o mesmo trim. do ano anterior.

1º trim. 2010

2º trim. 2010

3º trim. 2010

4º trim. 2010

1° trim. 2011

2º trim. 2011

3º trim. 2011

4º trim. 2011

1º trim. 2012

0.0%

1.0%

2.0%

3.0%

4.0%

5.0%

6.0%

7.0%

8.0%

9.0%

10.0%9.4%

8.7%

6.9%

5.3%4.3%

3.3%

2.1%1.4%

0.7%

Crescimento do PIB brasileiro - em %(trimestre sobre igual trim. ano anterior)

Fonte: IBGE


SEBRAE

Cenário InternoIndústria vem puxando o crescimento do PIB para baixo, pela

ótica da oferta.

1º trim. 2010

2º trim. 2010

3º trim. 2010

4º trim. 2010

1° trim. 2011

2º trim. 2011

3º trim. 2011

4º trim. 2011

1º trim. 2012

-10.0%

-5.0%

0.0%

5.0%

10.0%

15.0%

20.0%

6.9

% 9.1

%

5.5

%

2.3

% 3.4

%

-0.6

%

6.7

% 8.4

%

-8.6

%

15

.4%

13

.9%

8.9

%

4.9

%

3.8

%

2.1

%

1.0

%

-0.3

%

0.1

%

6.2

%

5.8

%

5.2

%

4.8

%

4.0

%

3.7

%

2.0

%

1.4

%

1.6

%

Crescimento (%) do PIB - ótica da oferta (trimestre sobre igual trim. ano anterior)

Agropecuária Indústria Serviços

Fonte: IBGE


SEBRAE

Cenário InternoProdução industrial tem registrado queda no ritmo de crescimento, refletindo a perda de competitividade da indústria brasileira frente aos produtos importados.


SEBRAE

Cenário InternoTaxa de câmbio (RS/US$) se manteve valorizada, de jan/10 a mar/12, favorecendo as importações em detrimento das exportações. Mas, desde mar/12, vem se desvalorizando e já atinge o patamar de R$ 2,02 por dólar.


SEBRAE

Cenário InternoNo curto prazo, processo de desindustrialização fica mais evidenciado que no longo prazo, pois mais setores foram impactados negativamente.

-8 -7 -6 -5 -4 -3 -2 -1 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15

Equipamentos para escritório

Automóveis, caminhões e ônibus

Máquinas e equipamentos

Aparelhos e material elétrico

Farmacêutica

Celulose e papel

Metalurgia básica

Limpeza e perfumaria

Aparelhos eletrônicos

Borracha e plástico

Alimentos

Móveis

Produtos químicos

Bebidas

Têxtil

Madeira

Vestuário

Calçados

Fonte: revista Exame (18.04.12)

Variação anual da produção (em %)

Curto prazo: Entre 2009 e 2011 (%)

Longo prazo: Entre 2002 e 2008 (%)


SEBRAE

Cenário InternoPela ótica da demanda (PIB), percebe-se contribuição cada vez menor dos Investimentos. Importações cresceram de forma expressiva, ocupando espaço da indústria, enquanto o consumo das famílias tem sustentado o crescimento do PIB.

1º trim. 2010 2º trim. 2010 3º trim. 2010 4º trim. 2010 1° trim. 2011 2º trim. 2011 3º trim. 2011 4º trim. 2011 1º trim. 2012-5.0%

0.0%

5.0%

10.0%

15.0%

20.0%

25.0%

30.0%

35.0%

40.0%

45.0%

8.5%

6.2%

5.9% 7.

3%

6.1%

5.6%

2.8%

2.2%

2.5%

3.1% 6.

1%

5.1%

2.8%

1.8% 3.

5%

1.2%

1.3% 3.

4%

30.0

%

27.2

%

20.2

%

11.1

%

8.8%

6.2%

2.5%

2.0%

-2.1

%

15.4

%

6.9%

11.3

%

13.2

%

4.0% 6.

2%

4.1%

3.7% 6.

6%

40.6

%

38.7

%

40.0

%

26.4

%

13.4

%

14.8

%

5.8% 6.4%

6.3%

Crescimento (%) do PIB - ótica da demanda (trimestre sobre igual trim. ano anterior)

Consumo famílias

Gastos Governo

Investimentos

Exportações

Importações

Fonte: IBGE


SEBRAE

Cenário InternoAumento do nível de emprego e crescimento real da renda têm

proporcionado elevação constante do consumo das famílias.

140014501500155016001650170017501800

2120021400216002180022000222002240022600228002300023200

jan

/10

fev

mar

abr

mai

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nju

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no

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jan

/11

fev

mar

abr

mai

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lag

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ut

no

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ez

jan

/12

fev

mar

abr

mai

o

em

R$

Pe

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cup

adas

(e

m m

il)

Fonte: IBGEObs.: Os dados se referem a pessoas com 10 anos ou mais ocupadas e ao rendimento médio nominal referentes às regiões metropolitanas das cidades de Recife, Salvador, Rio de Janeiro, Belo Horizonte, São Paulo e Porto Alegre.

Pessoas ocupadas X Rendimento médio real

Pessoas Ocupadas (em mil) - eixo da esquerda

Rendimento médio real das PO - eixo da direita


SEBRAE

Cenário InternoAumento da renda possibilitou migração de 32 milhões de

consumidores, das classes D/E para a classe C, de 2003 a 2011.

2003 2011 20140

40

80

120

160

200

9664

49

66

105118

1323 29

Mudança na configuração das classes sociais

A e B: acima de R$ 7.475,00

C: de R$ 1.734,01 a R$ 7.475,00

D e E: até R$ 1.734,00

Fonte: Centro de Políticas Sociais (FGV)

em

milh

õe

s d

e p

ess

oa

s


SEBRAE

Cenário InternoVolume de crédito (capital de giro e crédito pessoal, por exemplo) têm aumentado continuamente.

jan/10

Fev

Mar

Abr

Mai

Jun

Jul

Ago

Set

Out

Nov

Dez

jan/11

Fev

Mar

Abr

Mai

Jun

Jul

Ago

Set

Out

Nov

Dez

Jan/12

Fev

Mar

Abr

Maio

100 000

150 000

200 000

250 000

300 000

350 000

400 000

Volume de Crédito (em R$ milhões)CG - volume R$ milhões CP - volume R$ milhões

Fonte: Bacen

Volu

me

em R

$ m

ilhõe

s


SEBRAE

Cenário InternoTaxas de juros bancárias (crédito pessoal e capital de giro, por exemplo) não vinham refletindo as reduções na taxa básica de juros (Selic), que atingiu seu menor nível histórico (8,0% a.a.).

jan/

10 Fev Mar Abr M

aiJu

n Jul

Ago Set OutNov Dez

jan/

11 Fev Mar Abr M

aiJu

n Jul

Ago Set OutNov Dez

Jan/

12 Fev Mar Abr

Mai

oju

n jul

0.00

10.00

20.00

30.00

40.00

50.00

60.00

70.00

80.00

0.00

2.00

4.00

6.00

8.00

10.00

12.00

14.00

8.75 9.50

10.25 10.75

11.25 11.75

12.00 12.25 12.50 12.00

11.50 11.00

10.50 9.75

9.00 8.50

8.00

Evolução das taxas de juros (% a.a.)

Tx. Juros CG (eixo esquerdo)

Tx. Juros CP (eixo esquerdo)

Selic (eixo direito)

Fonte: Bacen


SEBRAE

Cenário InternoE isso se devia, em grande parte, à crescente inadimplência, fruto do elevado nível de endividamento da população, que vem restringindo o consumo.


SEBRAE

Cenário InternoO crédito direcionado para o microempreendedor, pelo sistema

financeiro, também tem crescido de forma expressiva, nos últimos anos.

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8

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/08

Sep

/08

Oct

/08

Nov

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Dec

/08

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/09

Mar

/09

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May

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9

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Oct

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/09

Dec

/09

Jan/

10

Feb

/10

Mar

/10

Apr

/10

May

/10

Jun/

10

Jul/1

0

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/11

Mar

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11

Jul/1

1

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12

Feb

/12

0.00

200.00

400.00

600.00

800.00

1,000.00

1,200.00

1,400.00

1,600.00

1,800.00 1.572,9

Microcrédito - Aplicações totais (em R$ milhões)Valor médio dos contratos em 2012: R$ 1.612,81

Fonte: BACEN


SEBRAE

Cenário InternoMedidas implementadas pelo governo, com o objetivo de

alavancar a economia, devem ter um impacto maior no segundo semestre/2012 e nos próximos anos.

1 - Renúncia fiscal líquida R$ 3,1 bilhões > Prorrogação da redução do IPI da linha branca R$ 534 milhões > Medidas para a banda larga R$ 460 milhões > Desoneração da folha de pagamentos R$ 1,8 bilhões2 - Compras governamentais R$ 3,9 bilhões3 - Equalização do Programa de Sustentação do Investimento (PSI) R$ 6,5 bilhões4 - Expansão do Proex R$ 1,9 bilhões5 - Novo aporte do Tesouro ao BNDES R$ 45 bilhões6 - Medidas de Estímulo à economia (maio/2012) R$ 2,7 bilhõesTotal R$ 63,1 bilhõesFonte: Ministério da Fazenda e jornal Valor Econômico

Medidas de Estímulo ao Investimento e à Inovação e de defesa da Indústria e do Mercado Interno


SEBRAE

Cenário InternoTais medidas não devem comprometer a meta de superávit

primário, de R$ 97 bilhões, para 2012. Aliás, de janeiro a maio deste ano, quase 50% dessa meta já havia sido atingida.


SEBRAE

Cenário InternoInflação, medida pelo IPCA, vem caindo, o que tem permitido

reduções constantes na taxa básica de juros (Selic).

0.00

2.00

4.00

6.00

8.00

10.00

12.00

14.00

7.31

5.245.104.994.92

12.50

10.50

9.75

8.50 8.00

Inflação (IPCA acumulado 12 meses) X Taxas de juros (Selic)

Fonte: IBGE e Bacen

em

% a

.a.


SEBRAE

Cenário Interno

Projeções


SEBRAE

Cenário InternoSegundo projeções dos analistas financeiros, PIB deve crescer

menos que 2,0% em 2012, mas retoma níveis maiores de crescimento nos anos seguintes.


SEBRAE

Cenário InternoCrescimento da produção industrial deve ficar entre 3,2% e 4,3% nos próximos anos, enquanto o projetado para o Comércio deve

ficar próximo a 6,0%.

2012 2013 2014 2015 Média 2016-22

0.0%

2.0%

4.0%

6.0%

8.0%

2.0%

4.0% 4.3%3.6% 3.2%

Projeções de crescimento para a produção industrial (em %)

Fonte: LCA - Soluções Estratégicas em Economia

2012 2013 2014 2015 Média 2016-22

0.0%

2.0%

4.0%

6.0%

8.0%6.9%

5.6% 5.2%5.8% 5.6%

Projeções de crescimento para o Comércio

(exceto autos e construção)

Fonte: LCA - Soluções Estratégicas em Economia


SEBRAE

Cenário InternoIPCA fecha 2012 abaixo de 5,0%, mas sofre pequena elevação em 2013, como reflexo da desvalorização cambial e aumento da demanda interna. Em todos os anos, porém, deve se situar

acima da meta (4,5% a.a.), mas sob controle.


SEBRAE

Cenário InternoTaxa básica de juros (Selic) pode chegar a 7,5% ao final de 2012 (menor nível histórico), voltando a se elevar nos anos seguintes

até 2015, para conter a inflação.


SEBRAE

Cenário InternoTaxa de câmbio (R$/US$) finaliza 2012 e 2013 em R$ 1,95 por dólar, caindo para R$ 1,90 (2014) e voltando a subir em 2016.

Com isso, a concorrência com produtos importados tende a continuar acirrada.


SEBRAE

Cenário Interno: Perspectivas

• Crescimento da economia brasileira mais dependente do mercado interno do

que do mercado externo.

• Consumo das Famílias e Investimentos devem continuar a alavancar o PIB

brasileiro neste e nos próximos anos.

• Medidas de estímulo à economia, Plano Brasil Maior e câmbio desvalorizado

tendem a proporcionar maior competitividade à indústria nacional.

• Inflação (IPCA) deve fechar 2012 e próximos anos acima da meta, mas abaixo

do teto, sinalizando que está sob controle.

• Redução das taxas de juros (crédito pessoal, capital de giro, investimentos etc)

tende a alavancar o consumo e reduzir custo financeiro das empresas.

• Elevado nível de endividamento da população e da inadimplência deve

comprometer crescimento maior do consumo.


SEBRAEOportunidades


SEBRAE

Cenário de Atuação do SebraePromover com maior ênfase a Inovação e a Sustentabilidade nas MPE, para que se tornem mais competitivas e aproveitem melhor as oportunidades de negócios.

Eventos Ano Setores Investimentos/desoneração* (estimativas)

Copa das Confederações 2013 Construção civil, turismo, TIC, Comércio varejista, Serviços, Vestuário, Madeira e móveis e Agronegócios

R$ 142 bilhõesCopa do Mundo 2014

Olimpíadas (RJ) 2016 Idem acima R$ 30 bilhões

Internet IndeterminadoTecnologias de Informação e Comunicação (TIC), e-commerce e web 2.0

ND

Pré-sal (Petrobrás) até 2020 cadeia produtiva do petróleo US$ 111 bilhões

Outros investimentos do PAC de 2012 a 2015

Minha Casa Minha Vida R$ 390 bilhõesEnergia R$ 300 bilhõesPetróleo e gás R$ 228 bilhõesTransportes R$ 117 bilhõesTotal R$ 1,03 trilhão

Plano Brasil Maior e Medidas de Estímulo à Economia

Julho de 2012

Confecções, Couros, Calçados, Call Center e Software, Têxtil, Naval, Aeronáutico, Material elétrico, Autopeças, Bens de capital, Plásticos, Móveis, Ônibus, Hotéis e Design house (chips)

R$ 63 bilhões*

Painel de oportunidades


SEBRAEObrigado!

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