Transformações na Indústria Mundial do Gás Natural

Transformações na Indústria Mundial do Gás Natural

VIII Semana da Economia14 de agosto de 2007

Melissa Cristina P. P. MathiasEconomista e estudante de doutorado do Programa de

Planejamento Energético da COPPE/UFRJ


Sumário da Apresentação

Indústria mundial de energia Indústria mundial de gás natural

Reservas e mercados Evolução Histórica Transformações Recentes

Indústria de gás natural na América do Sul e Caribe

Impactos sobre o Brasil








Consumo Mundial de Energia Primária

0

40

80

120

160

200

FONTE: AIE - Agência Internacional de Energia

Nuclear e Hidro

Gás Natural

Óleo

Carvão

Outros

MILHÕES DE BARRIS DE ÓLEO EQUIVALENTE (Mboe) POR DIA


Consumo Mundial de Energia Primária - Perspectivas

Fonte: Agência Internacional de Energia








A Indústria de Gás Natural- Reservas

Dispersão desigual das reservas• Concentração das reservas no Oriente Médio e na Rússia.

• Reservas mundiais de Gás Natural (1.129 bilhão boe) equivalem a 95% das de Petróleo (1.188 bilhão boe). Fonte: Agência Internacional de Energia


A Indústria de Gás Natural- Reservas, Produção e Mercados

Dispersão de reservas e mercados








A Indústria de Gás Natural- Estrutura da Indústria

Indústria de Rede Atividades distintas, mas interligadas e

dependentes umas das outras – presença de uma rede física

Necessidade de ativos específicos para a realização do transporte/transmissão

Integração vertical


A Indústria de Gás Natural- Estrutura da Cadeia


Histórico da Indústria de Gás Natural

Desenvolveu-se regionalmente, em função dos custos associados à atividade de transporte;

Contratos bilaterais; Contratação de longo prazo; Rígidas cláusulas contratuais para a garantia

dos investimentos; A expansão do comércio internacional de

gás natural se deu por meio da construção de gasodutos de transporte.


A Indústria de Gás Natural- Comércio Internacional

Fonte: Kim (2006)


Precificação do Gás Natural:Lógica Diferenciada por Mercado EUA e Reino Unido – preço definido por meio da

competição gás-gás e pela relação entre oferta e demanda do energético;

Europa – contratos de longo prazo com preços indexados aos preços dos energéticos substitutos ao gás natural (netback); os contratos possuem cláusulas que prevêem a renegociação periódica de preços do gás natural para ajustá-los ao preço do óleo;

Ásia – indexação dos preços do gás natural a uma cesta de óleo (Japanese Crude Cocktail);








O Gás Natural Liquefeito (GNL) Tecnologia que permite o transporte do gás

natural a longas distâncias, em navios; Liquefação - o gás é transformado do estado gasoso

para o líquido a uma temperatura de – 160ºC

Transporte – ocorre em navios especiais chamados navios metaneiros

Regaseificação – o GNL é transformado para o estado gasoso e injetado nas redes de distribuição convencionais

Já existe desde a década de 60, mas era pouco utilizado em função dos elevados custos.


A Indústria de Gás Natural- Inovações Tecnológicas

600 m3 de Gás Natural

1 m3 de GNL

Liquefação

O processo reduz o volume em 600 vezes permitindo o transporte de grandes quantidades do produto, em navios, para longas distâncias (1 m³ GNL = 600 m³ GN)


Cadeia do GNL


Evolução da Indústria Gasífera: Transformações Recentes

Inovações Tecnológicas Maior capacidade dos navios Maior capacidade na liquefação Possibilidade da regaseificação

embarcada Redução na especificidade dos ativos de

transporte Maior flexibilidade na comercialização Aumento na competição entre ofertantes


Evolução da Indústria Gasífera: Transformações Recentes

Inovações Mercadológicas Flexibilização dos termos contratuais Crescimento do mercado spot de GNL Maior volatilidade dos preços no spot

Aumento da flexibilidade para produtores e consumidores

Contratos mais flexíveis Inovações financeiras para a proteção

contra as volatilidades


Momento Atual e Perspectivas Crescimento do consumo de gás natural; Aumento do comércio internacional do energético; Redução de custos no transporte de GNL; Busca pela flexibilidade por parte de produtores e

consumidores; Preocupação com a garantia de suprimento; Incerteza com relação ao fornecimento de países

vizinhos; Reservas cada vez mais distantes dos centros de

consumo; A indústria do GN tende a se globalizar.


A Indústria de Gás Natural- Comércio Internacional: Perspectivas

Fonte: Kim (2006)


A Indústria de Gás Natural- Comércio Internacional: Perspectivas

Posição estratégica do Oriente Médio e do Norte da África

Fonte: Agência Internacional de Energia


Conclusões Quanto maior a entrada de agentes no

mercado, maior seu dinamismo e, conseqüentemente, maior a tendência à flexibilização;

Existe possibilidade de arbitragem, em especial na Bacia do Atlântico;

Esta possibilidade tende a reduzir a divergência de preços e de condições de comercialização entre mercados;








O Gás Natural na América do Sul e Caribe


Principais bacias gasíferas da América do Sul e Caribe

Destaque para: Argentina Bolívia Brasil Venezuela

As principais bacias gasíferas brasileiras estão localizadas próximas aos principais mercadosFonte: IEA


Reservas e produção de gás natural na América do Sul e Caribe

Fonte: IEA

Destaques para: Venezuela Trinidad e Tobago Bolívia


Infra-estrutura de transporte de gás natural na América do Sul

Fonte: IEA

Conexões: Venezuela-Colômbia Argentina-Bolívia Argentina-Chile Bolívia-Brasil


Infra-estrutura no Brasil – Gasoduto Bolívia-Brasil

São Paulo

Belo Horizonte

Campinas

Campo Grande

Corumbá Rio Grande

Curitiba

Florianópolis

Porto Alegre Uruguaiana

Bacia de Santos

Bacia de Campos

Rio de Janeiro

Rosário

32”24”

24”

Trecho em Operação - TBG

LEGENDA:

Transpetro

Trecho em Operação - GTB

20”

18/16”Trecho Norte: 1418KmTrecho Sul : 1165KmTotal : 2583Km

Fonte: Petrobras


Infra-estrutura no Brasil – Gasoduto Lateral-Cuiabá

B R A S I L

Gasodutos em OperaçãoGasoduto Bolívia-BrasilLateral Cuiabá

Cáceres

Roboré

San Matías


Infra-estrutura no Brasil – Gasoduto Uruguaiana-POA

Uruguaiana

Porto Alegre

Paso de Los Libres

Alegrete

S. Vicente do Sul

Santa Maria

Cachoeirado Sul

Santa Cruz do Sul

Canoas

615 Km24”

MontevideoBuenos Aires

Rosário

AldeiaBrasileira

Colônia delSacramento

16”

Santa Fé

440 Km24”

Gasoduto Norte

24”

Gasoduto Centro-Oeste

30”30”

URUGUAI

BRASILARGENTINA

Fonte:Gaspetro


A Situação do Brasil Consumo atual de aproximadamente

54 milhões de m3/dia Importa diariamente da Bolívia aproximadamente

25,5 milhões de m3 (98% das importações) Importa diariamente da Argentina

aproximadamente 0,5 milhão de m3

(2% das importações)

Forte dependência das importações (48% do consumo total)

Forte dependência da importação de um único país


Infra-estrutura de transporte de gás natural na América do Sul

Fonte: IEA

Perspectivas de Investimento em Plantas de GNL: Liquefação

Peru ? – Bolívia busca uma saída

para o mar

Regaseificação Brasil

Baía de Guanabara (RJ) Pecém (CE)

Chile ? – Argentina


Terminais de Regaseificação (REGAS) no Brasil

Fonte: Petrobras


Terminais de REGAS no BrasilBaía de Guanabara (RJ)


Terminais de REGAS no BrasilPecém (CE)


“Grande Gasoduto do Sul”

Gasoduto de 8 mil km, ligando as reservas da Venezuela à Argentina, passando pelo Brasil e pelo Uruguai

Investimento de US$25bi


Geopolítica Regional Argentina em crise energética Diminuição do envio de gás natural da

Argentina para o Chile Baixo investimento no E&P da Argentina e

da Bolívia Bolívia sem saída para o mar Venezuela como importante parceiro para

investimentos em energia A maior parte do gás natural é associado

Possível entrada da Venezuela no Mercosul


Geopolítica Regional

Principais países exportadores (Venezuela, Bolívia, Peru) buscam mercados

Principais países importadores (Argentina, Brasil, Chile) buscam diversificar suas fontes de suprimento

A integração pode se dar por meio de um novo modelo: o comércio de GNL








Impactos sobre o Brasil Menor dependência com relação a uma

única fonte de suprimento

Maior flexibilidade para o atendimento da demanda termelétrica

Tendência à contratação de gás pelo “preço internacional” gás importado por navios gás importado por gasodutos gás produzido no Brasil

Documents

Transformações na Indústria Mundial do Gás Natural