Impactos da Adoção do IFRS
nas Demonstrações
Financeiras da Triunfo
Principais CPCs adotados
CPC 25 – Provisões, Passivos Contingentes e Ativos Contingentes
Provisão para manutenção ou recomposição da infraestrutura a um nível especificado de operacionalidade da
concessionárias de rodovias.
CPC 27 – Ativo Imobilizado
Descapitalização de despesas (custos administrativos e indiretos) da Rio Verde.
CPC 32 – Tributos sobre o lucro
Reclassificação dos tributos diferidos para o longo prazo, bem como a contabilização dos valores de imposto de
renda e contribuição social diferidos sobre os ajustes dos CPCs.
ICPC 01 e OCPC 05 – Contratos de Concessão
ICPC 10 – Interpretação sobre a Aplicação Inicial ao Ativo Imobilizado e à Propriedade para Investimento
dos Pronunciamentos Técnicos CPCs 27, 28, 37 e 43
Atribuição de novo valor (“deemed cost”) para os ativos imobilizados da Portonave e da Rio Verde.
Principais CPCs adotados
ICPC 01 e OCPC 05 – Contratos de Concessão
Aplicação do ICPC 01 e OCPC 05:
a) o poder concedente controla ou regulamenta quais serviços o concessionário deve prestar com a infraestrutura, a
quem os serviços devem ser prestados e o seu preço; e
b) o poder concedente controla – por meio de titularidade, usufruto ou de outra forma – qualquer participação
residual significativa na infraestrutura no final do prazo da concessão.
Principais CPCs adotados
ICPC 01 e OCPC 05 – Contratos de Concessão
Tratamento dos direitos do concessionário sobre a infraestrutura (Ativo Intangível)
Serviços de construção que representam potencial de geração de receita adicional
Reconhecimento de receita e margem de construção
Amortização do Ativo Intangível (curva de tráfego)
Direito de outorga ou direito da concessão (concessão onerosa)
Provisão para manutenção
Ajuste a valor presente
31/12/2010 Ajustes
31/12/2010
Ajustado
Ativo
Ativo Circulante 337.102 (170.928) 166.174
-Participações a comercializar 170.928 (170.928) -
- Outros ativos circulantes 166.174 - 166.174
Ativo Não Circulante 1.421.800 736.679 2.158.479
Realizável a longo prazo 12.670 9.921 22.591
- Créditos tributários diferidos 7.053 9.921 16.974
- Outros ativos não circulantes 5.617 - 5.617
Investimentos 21 - 21
Imobilizado 1.188.666 (196.286) 992.380
Intangível 207.773 935.714 1.143.487
Ativos de operações
descontinuadas - 690.961 690.961
TOTAL DO ATIVO 1.758.902 1.256.712 3.015.614
Efeitos da Adoção dos Novos CPCs
(valores em milhares de Reais)
31/12/2010 Ajustes
31/12/2010
Ajustado
Passivo
Passivo Circulante 299.541 5.736 305.277
- Provisão para manutenção - 5.736 5.736
- Outros passivos circulantes 299.541 - 299.541
Passivo Não Circulante 584.300 287.036 871.336
- Provisão para manutenção - 18.041 18.041
- Impostos diferidos 122.020 268.995 391.015
- Outros passivos não circulantes 462.280 - 462.280
Participação de acionistas não
controladores 37.077 (37.077) -
Patrimônio Líquido 837.984 569.531 1.407.515
Passivos de operações
descontinuadas - 431.486 431.486
TOTAL DO PASSIVO 1.758.902 1.256.712 3.015.614
Efeitos da Adoção dos Novos CPCs
(valores em milhares de Reais)
Patrimônio Líquido Resultado do exercício Lucros e prejuízos acumulados
31/12/2010 31/12/2009 01/01/2009 2010 2009 2010 2009 2008
BRGAAP – originalmente
divulgado 837.984 810.581 693.539 42.377 53.185 61.317 (1.908) (86.349)
Ajuste ao custo atribuído 507.895 530.711 552.137 (22.816) (21.426) 22.816 21.426 -
Descapitalização de
despesas (7.381) (5.918) (3.393) (1.463) (2.525) - - (3.393)
Estorno de amortização de
intangíveis 46.710 25.796 - 20.914 25.796 - - -
Provisão para manutenção (14.852) (9.538) - (5.314) (9.538) - - -
Amortização do UBP 2.227 - - 2.227 - - - -
Ajuste a valor presente -
UBP e Provisão para
manutenção
(2.145) (205) - (1.940) (205) - - -
Participação de acionistas
não controladores 37.077 37.625 29.993 - - - - -
Ajuste do lucro - - - - - (8.392) (7.898) -
Ajuste exercício anterior - - - - - 10.135 (3.393) -
Dividendos propostos - - - - - (7.413) - -
Conforme adoção dos
CPCs 1.407.515 1.389.052 1.272.276 33.985 45.287 78.463 8.227 (89.742)
Efeitos da Adoção dos Novos CPCs
(valores em milhares de Reais)
EBITDA
(valores em milhares de Reais)
2010 2009
EBITDA IFRS 267.524 225.073
Receita de Construção 64.983 63.673
Custo de Construção (64.983) (63.673)
Provisão para manutenção 8.052 14.549
EBITDA Ajustado 275.576 239.622
Margem EBITDA Ajustada (sobre ROL) (*) 56,3% 60,2%
2010 2009
ROL IFRS 545.873 451.174
(-) Receita de Construção (64.983) (63.673)
ROL Ajustado 480.890 387.501
(*) Para o cálculo da margem EBIT e EBITDA ajustamos a receita líquida da Portonave no montante de R$9.038 em 2010 e R$10.612 em 2009 referente as receitas de
indenização de seguros.