APIMEC MPX 2011

Esta apresentação contém algumas afirmações e informações prospectivas relacionadas a Companhia que refletem a atual visão e/ou expectativas da Companhia e de sua administração a respeito de seu plano de negócios. Afirmações prospectivas incluem, entre outras, todas as afirmações que denotam previsão, projeção, indicam ou implicam resultados, performance ou realizações futuras, podendo conter palavras como "acreditar", "prever", "esperar“, "contemplar", "provavelmente resultará" ou outras palavras ou expressões de acepção semelhante.

Tais afirmações estão sujeitas a uma série de expressivos riscos, incertezas e premissas. Advertimos que diversos fatores importantes podem fazer com que os resultados reais divirjam de maneira relevante dos planos, objetivos, expectativas, estimativas e intenções expressos nesta apresentação.

Em nenhuma hipótese a Companhia ou suas subsidiárias, seus conselheiros, diretores, representantes ou empregados serão responsáveis perante quaisquer terceiros (inclusive investidores) por decisões ou atos de investimento ou negócios tomados com base nas informações e afirmações constantes desta apresentação, e tampouco por danos consequentes, indiretos ou semelhantes.

A Companhia não tem intenção de fornecer aos eventuais detentores de ações uma revisão das afirmações prospectivas ou análise das diferenças entre as afirmações prospectivas e os resultados reais.

Esta apresentação e seu teor constituem informação de propriedade da Companhia, não podendo ser reproduzidos ou divulgados no todo ou em parte sem a sua prévia anuência por escrito.

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Aviso Legal

Indicadores de Execução do Plano de Negócios

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A MPX executa de maneira focada e eficiente o seu plano de negócios, criando opcionalidades e gerando valor para os seus acionistas

Nº de empregos

Investimento Realizado

Desembolso de Financiamentos

GW Licenciados

7.400 diretos e indiretos 10.000 diretos e indiretos

R$ 3,3 milhões investidos

R$ 2,8 milhões R$ 3,7 milhões

6 GW 14 GW

3T10 3T11

R$ 5,1 milhões investidos

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Geração – 3 GW com contratos assegurados

– Licença ambiental para > 14 GW

Recursos Naturais– Gás Natural: > 11 Tcf de recursos riscados

na Bacia do Parnaíba

– Carvão: produção estimada de 35 Mtpa

em localização estratégica na Colômbia

Portfólio de empreendimentos da MPX

MPX: uma empresa de energia diversificada e com o maior portfólio de empreendimentos integrados da América do Sul

Destaques MPX

Fluxo de caixa estável a partir de 2012, assegurado por contratos de fornecimento de energia

R$ 1,4 bilhão captado através de debêntures conversíveis, cobrindo necessidades de capital no futuro próximo

Portfólio único de gás natural onshore com +11 Tcf de recursos riscados, integrado a complexo de geração de energia licenciado de 3,7 GW

Ativos de carvão de classe mundial na Colômbia em localização com logística privilegiada (150 km de ferrovia até a costa) e produção estimada de 35 Mt por ano

Maior projeto de energia no Chile (2,1 GW), integrado a porto dedicado de águas profundas

Maior portfólio de geração de energia licenciado da América do Sul - 14 GW entre usinas a gás natural e carvão . 5

Histórico de Metas Alcançadas

623 MWmed vendidos no leilão A-5

4T07

IPO:

USD 1.1 Bi

3T08

Início da construção em Pecém

276 MWmed vendidos no leilão A-5

Aquisição de direitos

minerários na Colômbia

Início da construção em Itaqui

Início da construção em Pecém

Aquisição de participação na Bacia do Parnaíba

1T08

1T09

2T09

3T09

1T10

MPX Colômbia – Relatório Técnico: recursos de carvão de 144 MM t

LP MPX Parnaiba (1.863 MW)

3T10

Histórico MPX: Confiança na execução de projetos de alta

complexidade técnica, proporcionando altos níveis de

retorno

Início da perfuração na Bacia do Parnaíba

1Q11

LI MPX Parnaiba (1,863 MW)

Recursos riscados de 11,3 Tcf de gás natural

Diagnóstico Ambiental para a MPX Colômbia – porto e ferrovia

Licença operacional para a geração de MPX Castilla

LP para 3.300 MW, para plantas a gás, no Superporto do Açu

LP MPX Parnaiba (1,859 MW)

2T11

Capitalization da MPX através de debêntures conversíveis

Declarações de comercialidade para duas plantas a gás

Planos de desenvolvimento estimas produção de 5,7 milhões de m³ por dia para 2013

450 MWmed vendidos no leilão A-3 e aquisição de mais 450MW do Grupo Bertin

PPA de 230 MWmed no mercado livre

3T11

Licença Ambiental para a Mina de Cañaverales, na Colômbia e Divulgação de Resultados das Sísmicas 3D e Atualização do Programa de Perfuração em San Juan

Projetos Contratados

A MPX terá fluxo de caixa estável e previsível assegurado pelos empreendimentos contratados

Dados ajustados considerando a participação da MPX em cada projeto. Notas: 1. Energia Pecém é uma parceria de 50/50 entre MPX Energia e EDP; 2. UTE Maranhão III, IV e V + Mercado Livre é uma parceria de 70/30 entre MPX e Petra Energia S.A.; 3. A Receita Fixa é corrigida anualmente pelo IPCA (valores apresentados na data base setembro de 2011).

CAGR: 73%

Receita Fixa Anual3Capacidade Instalada

720 MW

1.561 MW

2.145 MW

Energia Pecém1

MPX ItaquiMPX Pecém II

MPX Parnaíba2 (Bertin + Mercado Livre)MPX Parnaíba2 (A-3)

R$ 551 MM

R$ 1.460 MMCAGR: 40% R$ 1.520 MM

R$ 1.286 MM

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Empreendimentos contratados

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UTEs Energia Pecém e Itaqui irão iniciar no 1S2012

Progresso EPC Progresso EPC

UTE Energia Pecém (720 MW) UTE Itaqui (365 MW)

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UTEs Pecém II e o Complexo Termelétrico do Parnaíba irão iniciar a geração de energia em 2013

Progresso EPC

UTE Pecém II (360 MW) UTE Maranhão IV + V (676 MW)

Progresso EPC

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E em 2014, O Complexo termelétrico do Parnaíba atingirá uma capacidade total de 1,5 GW

Capacidade(MW)

Energia vendida (MW médio) Receita Fixa Anual3 Start up

UTE Maranhão IV+V (Parnaíba) 1 676 450 R$ 278 milhões 2013

MPX Parnaíba (Mercado Livre) 1,2 338 230 R$ 203 milhões 2014

UTE Maranhão III (Parnaíba) 1

517 450 R$ 233 milhões 2014

Total 1.531 1.130 R$ 714 milhões

1. MPX Parnaíba é uma parceria de 70/30 entre MPX e Petra Energia S.A.. 2. A Receita Fixa, ajustada considerando a participação da MPX, é corrigida anualmente pelo IPCA (valores apresentados na data base setembro de 2011)

Fornecimento de gás integrado = monetização da participação de 23% da MPX no negócio de E&P na Bacia do Parnaíba

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MPX Tauá: a primeira planta comercial de energia solar da América Latina

Painéis Fotovoltaicos

Capacidade Instalada: 1 MW (R$ 10 MM capex)

Licença Ambiental para até 5 MW

Entrada em operação: Junho/11

Possibilidade de expansão para até 50 MW

Desenvolvimento de Ativos de Classe Mundial

Gás Natural e Carvão Mineral

A MPX contará com fluxos de caixa

adicionais advindos do negócio de E&P de

gás integrado ao complexo de geração

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Declaração de comercialidade de dois campos (Gavião Real & Gavião Azul) já submetida à ANP

Produção inicial esperada para 2S12 Baixos custos operacionais e de capital

— Capex total de US$ 450 M para a produção de 5,7 M m³ por dia em 2013

— Baixo custo operacional de menos de US$0,30/1.000pés cúbicos,

em média, para a vida do campo

11 poços perfurados até o momento, com mais de 75% de taxa de sucesso

Segunda equipe sísmica contratada para trabalhar nos blocos do sul

Duas sondas terrestres em operação e uma sonda adicional já contratada

Complexo do Paranaíba

Gás Natural

Projeto 1 1o gás: 2S1223 poços de

produção

Gavião

Real

Gavião

Azul

Geologia única e privilegiada: Formações carboníferas contínuas e espessas

Potencial de toneladas mineráveis para suportar produção de 35 Mtpa

Logística integrada com custos mais competitivos:

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MPX Colômbia (CCX)

Ferrovia de 150km: rota plana e paralela a rodovias já existentes

Porto dedicado: calado de 20m a 3km da costa

A MPX irá suprir as próprias usinas no Brasil e Chile, que demandam mais de 12,3 MMtpa de carvão

MPX Colômbia (CCX)

Extenso programa de perfuração em curso para avaliar recursos subterrâneos potenciais

7 sondas de perfuração na região

Atualmente, identificadas 13 camadas de carvão com espessura ≥ 1,5m para mineração subterrânea longwall

Um programa de sísmicas 2D em áreas adicionais está sendo planejado no intuito de guiar planos de expansão

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2011 EM CURSO

2011 PLANEJADO

2009 POSITIVO

2009 NEGATIVO

2011 POSITIVO

SÍSMICA 2D (2009)

ÁREA DE SÍSMICA 3D10 X 10KM COMPLETOS

Projetos em Desenvolvimento

–Empreendimento Integrado: Usina + Porto de Águas Profundas + Planta de Dessalinização

–SIC: Sistema Interconectado Central (90% do PIB & 92% da população)

–Concessão marítima e licença do porto emitidas

–Capacidade de geração: 6 x 350 MW = 2.100 MW

–Capacidade da planta de dessalinização: 740 l/s

–Sinergias com a CCX: Confiabilidade no fornecimento de carvão

A MPX Castilla é a maior usina greenfield licenciada do Chile: 2.100 MW

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MPX Castilla (Chile)

Estrategicamente localizada em uma região com grande demanda por energia e água: demanda potencial de mineradoras supera 1.500 MW

Próximo a acumulações de gás natural descobertas na Bacia de Campos

As indústrias localizadas no Superporto vão se beneficiar da auto produção compartilhada, que nos preços atuais representam uma redução do custo de energia de aproximadamente 30%

A MPX Açu é o maior complexo de geração greenfield licenciado no Sudeste do Brasil, com 5.400 MW

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MPX Açu

Localizada em um dos mais importantes complexos portuários da América Latina

Carvão Importado: 2.100 MW

Gás Natural: 3.300 MW

Mina Seival– Parceria 70/30: MPX / Copelmi– Licença de Operação emitida– 152 MM toneladas de reservas

provadas– 459 MM toneladas de recursos

MPX Sul e MPX Seival– Capacidade: 727 MW + 600 MW– Consumo de carvão: 1 ton/ MWh– Projetos já licenciados– Sinergia entre os dois projetos

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Localizadas em uma região de potencial hídrico limitado

MPX Sul e MPX Seival somam 1,3 GW:

MPX Sul e MPX Seival

Sustentabilidade

Usina Solar de Tauá: Prêmio Eco 2011 e Prêmio Aberge 2011

Primeiro empreendimento de geração de energia a partir do sol em operação e conectada ao Sistema Interligado Nacional.

Prêmio Aberje 2011 - Publicação do livro MPX Tauá: Preparando-se para o futuro, desenvolvido internamente pelas áreas de Comunicação e de Design Estratégico da MPX.

Prêmio ECO 2011 - Reconhecimento às práticas sustentáveis da empresa.

www.mpx.com.br

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www.descubraebx.com.br

www.youtube/grupoebx

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