Reunião Pública LocalizaLocaliza’s Public Meeting

Aquisição da Hertz Brasil e Aliança Estratégica com The Hertz CorporationAcquisition of Hertz Brazil And Strategic Alliance with The Hertz Corporation

6 de dezembro de 2016December 6, 2016

Maior empresa de aluguel de carros da América do Sul e líder de mercado no Brasil

Uma das maiores e mais conhecidas empresas de aluguel de carros no mundo

One of the largest and most recognized car rental companies in the world

South America’s largest car rental company and the market leader in Brazil

Aquisição da Hertz Brasil e Aliança Estratégica com The Hertz CorporationAcquisition of Hertz Brazil And Strategic Alliance with The Hertz Corporation

Aviso: Transação sujeita às aprovações necessárias , incluindo as autoridades concorrenciais brasileiras .Disclaimer: Transaction is subject to the required approvals, including the Brazilian antitrust authorities

Localiza Fleet comprará 100% das quotas da Hertz BrasilLocaliza Fleet will purchase 100% of the quotas of Hertz Brazil

O preço de compra (Enterprise value) estimado em R$ 337 milhõesEnterprise value estimated at R$337 million

Sujeito às aprovações necessárias , incluindo das autoridades concorrenciais brasileiras .

Quota Purchase and Sale Agreement

Transaction is subject to the required approvals, including the Brazilian antitrust authorities

Aviso: Transação sujeita às aprovações necessárias , incluindo as autoridades concorrenciais brasileiras .Disclaimer: Transaction is subject to the required approvals, including the Brazilian antitrust authorities

Use of the combined brand "Localiza Hertz" in BrazilUtilização da marca combinada “Localiza Hertz” no Brasil

Hertz will display Localiza’ s brand in international airports that frequently serve visitors from Brazil

A Hertz exibirá a marca Localiza em aeroportos internacionais com fluxo de Brasileiros

Intercâmbio de novas tecnologias, know-how e executivos entre as duas companhiasExchange of new technologies, know-how and key personnel between the two companies

Acordo de longo prazo: 20 anos + 20 anosLong term agreement: 20 years + 20 years

Brand Cooperation Agreement

Aviso: Transação sujeita às aprovações necessárias , incluindo as autoridades concorrenciais brasileiras .Disclaimer: Transaction is subject to the required approvals, including the Brazilian antitrust authorities

Reservation exchanges between companiesIntercâmbio de reservas entre as empresas

Service Hertz’s global corporate accountsAcesso aos acordos/contas globais da Hertz

Expand Localiza’ s footprint worldwideAmpliação da distribuição da Localiza no mundo

Referral Agreement

Esta transação não afeta a independência da Localiza ou da The Hertz Corp. para gestão de seus negócios, que continuarão a ser empresas independentes.

This transaction will not affect Localiza nor Hertz Corp.’s business management, which will continue to be independent companies.

A operação não compreende a aquisição de qualquer participação societária na Hertz Corp. pela Localiza, tampouco na Localiza pela Hertz Corp.

The transaction does not include the acquisition of any stake in Hertz Corp by Localiza or in Localiza by Hertz Corp.

Até a aprovação do CADE, Localiza e a Hertz Brasil continuarão operando seus negócios de forma totalmente independente. Prior to CADE’s approval, Localiza and Hertz Brazil will continue to operate their business independently

Other points

“Essa aliança representa um marco na história do aluguel de carros na Localiza e no Brasil. A Hertz é uma marca amplamente reconhecida com forte presença internacional. Temos muitas qualidades em comum: expertise no negócio, excelência no atendimento e DNA de inovação.”

“This partnership represents a milestone in the history of car rental in Localiza and in Brazil. Hertz is a widely recognized brand with a strong international presence. We have many common qualities: business expertise, excellence in service and innovation DNA.” Eugenio Mattar, CEO of Localiza.

Eugenio Mattar, CEO da Localiza.

"Estamos orgulhosos de formar uma parceria com a Localiza, que tem um legado de liderança de mercado e um compromisso com os mesmos níveis de serviço premium da nossa marca Hertz. Esperamos que esta parceria seja uma vitória para ambas as empresas.”

"We are proud to forge a partnership with Localiza, which has a legacy of market leadership and a commitment to the same premium service levels as our Hertz brand. We expect this partnership to be a win-win for both companies.” John Tague, President and CEO of Hertz Global Holdings. John Tague, presidente e CEO

da Hertz Global Holdings.

Obrigado!

Thank you!