97 98 99 - モーニングスターapl.morningstar.co.jp/webasp/pdf/report/2009103011_R... · 2018-06-07 · SMBC・日興ニューワールド債券ファンド（円）品名：ac295_01_【全体版】SMBC・日興ニューワールド債券F（円）（表1+P1）.doc

品名：ac295_01_【全体版】ＳＭＢＣ・日興ニューワールド債券 F（円）（表1+P1）.doc

オペレーター：千修デジタルワーキングルーム Pd2-user

プリント日時：2018/05/30 16:28:00

http://www.smam-jp.com〒105-6228 東京都港区愛宕2-5-1

■当ファンドの仕組みは次の通りです。

商品分類追加型投信／海外／債券

信託期間 2009年10月30日から2019年10月15日まで

運用方針投資信託に投資することにより、実質的に海外の債券に投資し、安定的な収益の確保と信託財産の中長期的な成長を目指して運用を行います。

主要投資対象当ファンドは以下の投資信託を主要投資対象とします。

エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト（円クラス）

エマージング諸国の企業や政府・政府関係機関等が発行する債券等

マネープール・マザーファンド

円貨建ての短期公社債および短期金融商品

当ファンドの運用方法

■世界的な経済構造の変化から恩恵を受ける企業や国が発行する債券に投資し、金利収入と値上がり益を追求します。

■原則として米ドル売り、円買いの為替ヘッジを行います。

組入制限 ■外貨建資産への直接投資は行いません。

分配方針 ■毎月12日（休業日の場合は翌営業日）に決算を行い、分配を行います。

■分配対象額の範囲は、経費控除後の繰越分を含めた利子、配当等収益と売買益（評価損益を含みます。）等の全額とします。

■分配金額は、委託会社が基準価額水準、市況動向等を勘案して決定します。

※委託会社の判断により分配を行わない場合もあるため、今後の分配金の支払いおよびその金額について保証するものではありません。

ＳＭＢＣ・日興ニューワールド債券ファンド

（円）【運用報告書（全体版）】

第17作成期 (2017年10月13日から2018年４月12日まで)

第 97 期/第 98 期 / 第 99 期決算日2017年11月13日決算日2017年12月12日決算日2018年１月12日

第 100 期/第 101 期 / 第 102 期決算日2018年２月13日決算日2018年３月12日決算日2018年４月12日

受益者の皆さまへ

平素は格別のお引立てに預かり、厚くお礼申し上

げます。

当ファンドは投資信託に投資することにより、実

質的に海外の債券に投資し、安定的な収益の確保

と信託財産の中長期的な成長を目指して運用を行

います。当作成期についても、運用方針に沿った

運用を行いました。

今後ともご愛顧のほどお願い申し上げます。

ＳＭＢＣ・日興ニューワールド債券ファンド（円）



プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 1 －

最近５作成期の運用実績

作成期決算期

基準価額債券組入比率

投資信託証券組入

比率

純資産総額(分配落)

税込

分配金

期中

騰落率

第13 作成期

円円％％％百万円 73期(2015年11月12日) 7,979 45 △0.0 0.0 97.6 28,829 74期(2015年12月14日) 7,820 45 △1.4 0.0 97.2 26,624 75期(2016年１月12日) 7,734 45 △0.5 0.0 97.5 25,508 76期(2016年２月12日) 7,669 45 △0.3 0.0 97.8 24,322 77期(2016年３月14日) 7,911 30 3.5 0.0 97.5 24,297 78期(2016年４月12日) 8,003 30 1.5 0.0 98.2 23,661

第14 作成期

79期(2016年５月12日) 8,084 30 1.4 0.0 98.0 23,213 80期(2016年６月13日) 8,161 30 1.3 0.0 97.7 22,437 81期(2016年７月12日) 8,366 30 2.9 0.0 97.5 22,162 82期(2016年８月12日) 8,415 30 0.9 0.1 97.2 19,103 83期(2016年９月12日) 8,420 30 0.4 0.1 97.8 18,294 84期(2016年10月12日) 8,364 30 △0.3 0.1 97.9 17,667

第15 作成期

85期(2016年11月14日) 8,159 30 △2.1 0.1 97.4 16,628 86期(2016年12月12日) 7,992 30 △1.7 0.1 97.7 15,881 87期(2017年１月12日) 8,068 30 1.3 0.1 97.8 15,696 88期(2017年２月13日) 8,127 30 1.1 0.1 98.1 15,510 89期(2017年３月13日) 8,058 30 △0.5 0.1 97.8 15,112 90期(2017年４月12日) 8,124 30 1.2 0.1 97.6 15,063

第16 作成期

91期(2017年５月12日) 8,144 30 0.6 0.1 97.4 14,784 92期(2017年６月12日) 8,172 30 0.7 0.1 98.0 15,659 93期(2017年７月12日) 8,104 30 △0.5 0.1 97.9 15,141 94期(2017年８月14日) 8,148 30 0.9 0.1 97.7 15,017 95期(2017年９月12日) 8,215 30 1.2 0.1 97.7 14,956 96期(2017年10月12日) 8,154 30 △0.4 0.1 97.6 14,489

第17 作成期

97期(2017年11月13日) 8,058 30 △0.8 0.1 98.0 14,118 98期(2017年12月12日) 8,040 30 0.1 0.1 97.4 14,067 99期(2018年１月12日) 8,028 30 0.2 0.1 97.6 13,886100期(2018年２月13日) 7,839 30 △2.0 0.1 97.6 13,341101期(2018年３月12日) 7,799 30 △0.1 0.0 97.6 13,165102期(2018年４月12日) 7,783 30 0.2 0.0 98.0 12,918

※基準価額の騰落率は分配金込み。

※当ファンドは親投資信託を組み入れますので、比率は実質比率を記載しています。

※当ファンドの運用方針に対し適切に比較できる指数がないため、ベンチマークおよび参考指数を記載しておりません。




プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 2 －

当作成期中の基準価額と市況等の推移

決算期年月日基準価額

債券組入

比率

投資信託証券組入

比率騰落率

第97期

(期首) 円％％％2017年10月12日 8,154 － 0.1 97.6

10月末 8,125 △0.4 0.0 97.5

(期末) 2017年11月13日 8,088 △0.8 0.1 98.0

第98期

(期首) 2017年11月13日 8,058 － 0.1 98.0

11月末 8,061 0.0 0.1 97.4

(期末) 2017年12月12日 8,070 0.1 0.1 97.4

第99期

(期首) 2017年12月12日 8,040 － 0.1 97.4

12月末 8,052 0.1 0.1 97.5

(期末) 2018年１月12日 8,058 0.2 0.1 97.6

第100期

(期首) 2018年１月12日 8,028 － 0.1 97.6

１月末 7,978 △0.6 0.1 97.5

(期末) 2018年２月13日 7,869 △2.0 0.1 97.6

第101期

(期首) 2018年２月13日 7,839 － 0.1 97.6

２月末 7,833 △0.1 0.0 97.5

(期末) 2018年３月12日 7,829 △0.1 0.0 97.6

第102期

(期首) 2018年３月12日 7,799 － 0.0 97.6

３月末 7,795 △0.1 0.0 98.4

(期末) 2018年４月12日 7,813 0.2 0.0 98.0

※期末基準価額は分配金込み、騰落率は期首比です。

※当ファンドは親投資信託を組み入れますので、比率は実質比率を記載しています。

1 運用経過基準価額等の推移について（2017年10月13日から2018年4月12日まで）

基準価額等の推移

作成期首 8,154円

作成期末 7,963円（当作成期分配金180円（税引前）込み）

騰落率－2.4�％（分配金再投資ベース）

分配金再投資基準価額について　分配金再投資基準価額は分配金（税引前）を分配時に再投資したと仮定して計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンスを示します。

※ 分配金を再投資するかどうかについては、受益者の皆さまがご利用のコースにより異なります。また、ファンドの購入価額などによって課税条件も異なりますので、受益者の皆さまの損益の状況を示すものではありません。（以下、同じ）

※分配金再投資基準価額は、作成期首の値が基準価額と同一となるように指数化しています。'17/11 12 '18/1 2 3

7,200

7,400

7,600

7,800

8,000

8,200

8,400

0

10,000

20,000

作成期首作成期末

基準価額（円）：左軸

純資産総額（百万円）：右軸

分配金再投資基準価額（円）：左軸


品名：ac295_02_【全体版】帯・ノンブル（6P）.doc


プリント日時：2018/05/24 11:06:00

－ 3 －

基準価額の主な変動要因（2017年10月13日から2018年4月12日まで）

　当ファンドは、投資信託への投資を通じてエマージング諸国の企業や政府、政府関係機関等が発行する米ドル建て債券およびエマージング諸国の成長から恩恵を受けると考えられる先進国の企業や政府、政府関係機関等が発行する債券に投資しました。組み入れている投資信託では対円での為替ヘッジ取引を行いました。

● 2月に米国の利上げ加速観測が高まったことなどから投資家のリスク回避姿勢が強まり新興国国債市場および新興国社債市場が下落したこと

下落要因

組入れファンドの状況

組入れファンド投資資産作成期末組入比率エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト（円クラス）外国債券 98.0％

マネープール・マザーファンド短期金融資産 0.1％※比率は、純資産総額に対する割合です。




プリント日時：2018/05/24 11:06:00

－ 4 －

投資環境について（2017年10月13日から2018年4月12日まで）

新興国国債、新興国社債、先進国社債市場は下落しました。

新興国国債　当作成期の新興国国債市場は、米国国債の利回り上昇（価格は下落）に加え、これを嫌気してスプレッド（米国国債に対する上乗せ金利）が拡大したことから、トータル・リターンは米ドルベースで0.7％下落（※）しました。　作成期初に中東情勢を巡る懸念の強まり等からスプレッドが拡大する局面もあったものの、12月のＦＯＭＣ（米連邦公開市場委員会）がハト派（景気を重視する立場）的と受け止められたことや、米税制改革法案の成立、堅調な欧米の株式市場等を背景に投資家のリスク選好度が高まり、作成期央にかけてスプレッドは縮小基調で推移しました。作成期の後半は、米国における堅調な雇用統計を受けたインフレ高進懸念および利上げ加速観測、保護主義的な貿易政策を巡る懸念等からリスク回避の動きが強まりスプレッドは拡大、前作成期末と比べればスプレッドは拡大して作成期を終えました。　国別では、アンゴラやイラク、ガーナなどのパフォーマンスが相対的に堅調な一方、ベネズエラやベリーズ、ロシアなどは市場全体に劣後しました。

＊ＪＰモルガン・エマージング・マーケッツ・ボンド・インデックス・グローバル・ダイバーシファイド（米ドルベース）

新興国社債　当作成期の新興国社債市場は、市場全体のリターンが米ドルベースで0.6％下落（※）しました。　地域別では、アフリカや中南米が上昇した一方、欧州や中東が下落しました。セクター別では、石油・ガスが堅調なパフォーマンスとなった一方、消費が軟調なパフォーマンスとなりました。　個別銘柄については、メキシコの海底油田開発オフショア・ドリリングやブラジルの製鉄会社ナショナル製鉄（ＣＳＮ）などが大きく上昇しました。一方、ロシアの大手アルミニウム製造会社ルサールや石油化学・建設を主力とするブラジルの複合企業オデブレヒトなどが下落しました。＊ＪＰモルガン・コーポレート・エマージング・マー

ケッツ・ボンド・インデックス・ブロード・ダイバーシファイド（米ドルベース）




プリント日時：2018/05/24 11:06:00

－ 5 －

ポートフォリオについて（2017年10月13日から2018年4月12日まで）

当ファンド　「エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト（円クラス）」および「マネープール・マザーファンド」を主要投資対象とし、「エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト（円クラス）」の高位組入れを維持しました。

エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト（円クラス）　（円クラス）をシェアクラスとして含む「エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト」の当作成期中のリターンは債券部分のリターンが0.60％の下落となりました。直近月末時点（2018年3月30日）の組入比率については、新興国国債への組入比率を概ね30％、新興国社債への組入比率を

概ね64％、その他債券への組入比率を概ね0.4％、現金等への組入比率を概ね4％としています。　当作成期間のパフォーマンスを国別に分析すると、南アフリカやエクアドルの国別選択や銘柄選択などがパフォーマンスにプラス寄与となった一方、アルゼンチンやトルコの国別選択や銘柄選択などがパフォーマンスにマイナス寄与となりました。　また、作成期中は対円での為替ヘッジを行いました。結果、円クラスは2.4％下落しました。

マネープール・マザーファンド　主として、円貨建ての短期公社債および短期金融商品に投資し、安定した収益の確保を目指した運用を行いました。

先進国社債　当作成期は社債スプレッド（国債に対する上乗せ金利）が拡大し、トータル・リターンは米ドルヘッジベースで0.3％（※）下落しました。　2月に不安定な株式市場等を背景として投

資家のリスク回避姿勢が強まったほか、米貿易政策への懸念や新規発行の増加等も重しとなりました。＊ブルムバーグ・バークレイズ・グローバル・アグリ

ゲート・コーポレート・インデックス（米ドルヘッジベース）




プリント日時：2018/05/24 11:06:00

－ 6 －

分配金について（2017年10月13日から2018年4月12日まで）

　第97期から第102期までの1万口当たりの分配金（税引前）は、基準価額水準等を勘案し、それぞれ30円といたしました。なお、収益分配に充てなかった留保益につきましては、運用の基本方針に基づき運用いたします。

（単位：円、１万口当たり、税引前）

項　目第97期第98期第99期第100期第101期第102期

当期分配金 30 30 30 30 30 30（対基準価額比率）（0.371％）（0.372％）（0.372％）（0.381％）（0.383％）（0.384％）

当期の収益 30 30 30 30 30 30

当期の収益以外－－－－－－

翌期繰越分配対象額 649 658 665 672 679 684※単位未満を切り捨てているため、「当期の収益」と「当期の収益以外」の合計が「当期分配金」と一致しない場合があります。※ 「対基準価額比率」は、「当期分配金」（税引前）の期末基準価額（分配金（税引前）込み）に対する比率で、当ファンドの収

益率とは異なります。

2 今後の運用方針市場見通し　商品価格やボラティリティ（価格変動性）水準等を注視する必要がありますが、良好なマクロ環境や利回り水準などを考慮すると未だ投資妙味があると考えます。また、バーナンキ元ＦＲＢ（米連邦準備制度理事会）議長が量的緩和の早期縮小に言及したことを受けて市場が混乱した2013年以降、新興国のファンダメンタルズ（経済の基礎的諸条件）が改善

したことなども好材料です。　かかる環境下、新興国国債については、引き続き国別選択の重要性が増していると考え、特に財政健全化に積極的に取り組む国やバリュエーションが割安な国などを選好しています。米国の外交、貿易、財政政策の動向や、新興国の選挙、中国の景気減速の可能性などが新興国に与える影響にも注意しています。　新興国社債については、米国トランプ政権の政策動向、主要国中央銀行の金融政策動向、

ベンチマークとの差異について（2017年10月13日から2018年4月12日まで）

　ベンチマークおよび参考指数を設けていませんので、この項目に記載する事項はありません。




プリント日時：2018/05/24 11:06:00

－ 7 －

3 お知らせ約款変更について

　受益者に対してする公告を電子公告の方法によるものとするため、所要の変更を行いました。（適用日：2018年2月1日）

中国経済の動向などがエマージング社債市場に与える影響について注視しています。また、商品市況や新興国通貨の動向、各国のそれぞれが抱える政治・経済の問題が個別企業、各セクターの事業環境に与える影響を見極めることが重要であると考えます。　先進国社債市場については、やや強気の見方に引き上げたものの慎重な見方をしています。米税制改革や良好なマクロ環境を背景として、米国の企業決算が市場予想を上回る可能性が相対的に高いとみています。一方、過去の水準と比較してバリュエーションに割高感が認められることや、市場ボラティリティの上昇、インフレ率の上昇などのマクロ環境の変化による影響を受けやすいと考えられることから、慎重な姿勢を継続しています。

運用方針●当ファンド　「エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト（円クラス）」および「マネープール・マザーファンド」を主要投資対象とし、安定的な収益の確保と信託財産の中長期的な成長を目指して運用を行う方針です。

●�エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト（円クラス）

　市場見通しに基づき、引き続き主に新興国の国債と社債に投資を行います。銘柄選択では、経済構造の変化から恩恵を受ける企業や国が発行する債券に投資を行います。また、原則として対円での為替ヘッジを行います。

●マネープール・マザーファンド　円貨建ての短期公社債および短期金融商品に投資し、安定した収益の確保を目指します。




プリント日時：2018/05/24 11:06:00

－ 8 －


品名：ac295_03_【全体版】ＳＭＢＣ・日興ニューワールド債券 F（円）（帳票）.doc


プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 9 －

１万口当たりの費用明細(2017年10月13日から2018年４月12日まで)

項目金額比率項目の概要

(a) 信託報酬 43円 0.536％信託報酬＝期中の平均基準価額×信託報酬率×(経過日数／年日数) 投信会社：ファンド運用の指図等の対価販売会社：交付運用報告書等各種資料の送付、口座内でのファンドの管

理、購入後の情報提供等の対価受託会社：ファンド財産の保管および管理、投信会社からの指図の実行

等の対価

(投信会社) (12) (0.145)

(販売会社) (30) (0.377)

(受託会社) (1) (0.013)

(b) その他費用 0 0.004 その他費用＝期中のその他費用／期中の平均受益権口数

監査費用：監査法人に支払うファンドの監査費用その他：信託事務の処理等に要するその他費用

(監査費用) (0) (0.003)

(その他) (0) (0.000)

合計 43 0.540

期中の平均基準価額は7,974円です。 ※期中の費用(消費税のかかるものは消費税を含む)は、追加・解約によって受益権口数に変動があるため、簡便法により算出しています。 ※比率欄は１万口当たりのそれぞれの費用金額を期中の平均基準価額で除して100を乗じたものです。 ※各項目毎に円未満は四捨五入しています。 ※その他費用は、当ファンドが組み入れているマザーファンドが支払った金額のうち、当ファンドに対応するものを含みます。 ※各項目の費用は、当ファンドが組み入れている投資信託が支払った費用を含みません。当該投資信託の費用は後掲の「包括利益計算

書」をご覧ください。

当作成期中の売買及び取引の状況(2017年10月13日から2018年４月12日まで) 投資信託証券

当作成期

買付売付

口数買付額口数売付額

国内

口千円口千円


－－ 89,321 770,000

合計－－ 89,321 770,000

※金額は受渡し代金。

※単位未満は切捨て。ただし、単位未満の場合は小数で記載。




プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 10 －

利害関係人との取引状況等(2017年10月13日から2018年４月12日まで) 利害関係人との取引状況


当作成期中における利害関係人との取引等はありません。


区分

当作成期

買付額等Ａ

うち利害関係人との取引状況Ｂ

Ｂ

売付額等

Ｃうち利害関係人との取引状況Ｄ

Ｄ

ＡＣ

百万円百万円％百万円百万円％

公社債 26,816 909 3.4 －－－

現先取引 ( 公社債 ) 26,982,525 1,880,127 7.0 27,242,560 2,065,465 7.6

※平均保有割合 0.0％

※平均保有割合とは、親投資信託の残存口数の合計に対する当該ベビーファンドの親投資信託所有口数の割合。

利害関係人とは、投資信託および投資法人に関する法律第11条第１項に規定される利害関係人であり、当作成期におけ

る当ファンドに係る利害関係人とは、ＳＭＢＣ日興証券株式会社です。

組入れ資産の明細(2018年４月12日現在) (１)ファンド・オブ・ファンズが組入れた邦貨建ファンドの明細

ファンド名作成期首作成期末

口数口数評価額組入比率

口口千円％


1,599,055 1,509,734 12,660,635 98.0

合計 1,599,055 1,509,734 12,660,635 98.0

※組入比率は、純資産総額に対する評価額の比率。


(２)親投資信託残高

種類作成期首作成期末

口数口数評価額

千口千口千円

マネープール・マザーファンド 11,000 11,000 11,040

※マネープール・マザーファンドの作成期末の受益権総口数は447,610,891千口です。

※単位未満は切捨て。




プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 11 －

投資信託財産の構成 (2018年４月12日現在)

項目作成期末

評価額比率

千円％

投資信託受益証券 12,660,635 96.8

マネープール・マザーファンド 11,040 0.1

コール・ローン等、その他 414,114 3.1

投資信託財産総額 13,085,789 100.0


資産、負債、元本及び基準価額の状況 (2017年11月13日) (2017年12月12日) (2018年１月12日) (2018年２月13日) (2018年３月12日) (2018年４月12日)

項目第97期末第98期末第99期末第100期末第101期末第102期末

(A) 資産 14,263,475,017円 14,151,651,635円 13,979,216,844円 13,427,178,360円 13,255,218,794円 13,085,789,531円

コール・ローン等 421,347,885 436,217,973 408,134,583 389,348,333 396,861,768 414,113,369

投資信託受益証券(評価額) 13,831,083,132 13,704,390,762 13,560,039,361 13,026,788,227 12,847,316,326 12,660,635,462

マネープール・マザーファンド(評価額)

11,044,000 11,042,900 11,042,900 11,041,800 11,040,700 11,040,700

(B) 負債 145,062,468 84,378,110 92,715,292 86,098,295 89,554,727 166,824,599

未払収益分配金 52,562,769 52,487,123 51,891,768 51,055,738 50,642,760 49,798,633

未払解約金 78,845,665 19,737,013 27,964,278 22,052,158 28,275,925 104,990,668

未払信託報酬 13,553,477 12,069,223 12,780,120 12,911,044 10,561,453 11,937,170

未払利息 1,126 694 1,143 931 － 348

その他未払費用 99,431 84,057 77,983 78,424 74,589 97,780

(C) 純資産総額 ( A - B ) 14,118,412,549 14,067,273,525 13,886,501,552 13,341,080,065 13,165,664,067 12,918,964,932

元本 17,520,923,021 17,495,707,860 17,297,256,182 17,018,579,417 16,880,920,266 16,599,544,390

次期繰越損益金 △ 3,402,510,472 △ 3,428,434,335 △ 3,410,754,630 △ 3,677,499,352 △ 3,715,256,199 △ 3,680,579,458

(D) 受益権総口数 17,520,923,021口 17,495,707,860口 17,297,256,182口 17,018,579,417口 16,880,920,266口 16,599,544,390口

１万口当たり基準価額(C/D) 8,058円 8,040円 8,028円 7,839円 7,799円 7,783円

※当作成期における作成期首元本額17,769,849,571円、作成期中追加設定元本額392,738,880円、作成期中一部解約元本額1,563,044,061円

です。

※上記表中の次期繰越損益金がマイナス表示の場合は、当該金額が投資信託財産の計算に関する規則第55条の６第10号に規定する額(元本の

欠損)となります。

※上記表中の受益権総口数および１万口当たり基準価額が、投資信託財産の計算に関する規則第55条の６第７号および第11号に規定する受

益権の総数および計算口数当たりの純資産の額となります。




プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 12 －

損益の状況

〔自2017年10月13日至2017年11月13日〕〔自2017年11月14日

至2017年12月12日〕〔自2017年12月13日至2018年１月12日〕〔自2018年１月13日

至2018年２月13日〕〔自2018年２月14日至2018年３月12日〕〔自2018年３月13日

至2018年４月12日〕

項目第97期第98期第99期第100期第101期第102期 (A) 配当等収益 83,476,193円 80,216,344円 77,968,331円 75,298,120円 73,164,966円 70,426,261円受取配当金 83,494,556 80,238,616 77,995,633 75,323,580 73,177,180 70,433,520 支払利息 △ 18,363 △ 22,272 △ 27,302 △ 25,460 △ 12,214 △ 7,259

(B) 有価証券売買損益 △ 185,056,791 △ 47,038,555 △ 34,525,770 △ 332,791,228 △ 79,391,031 △ 35,991,053 売買益 884,604 587,654 73,078 475,476 154,915 678,197 売買損 △ 185,941,395 △ 47,626,209 △ 34,598,848 △ 333,266,704 △ 79,545,946 △ 36,669,250

(C) 信託報酬等 △ 13,647,390 △ 12,143,328 △ 12,858,065 △ 12,989,348 △ 10,635,582 △ 12,027,759 (D) 当期損益金(A + B + C ) △ 115,227,988 21,034,461 30,584,496 △ 270,482,456 △ 16,861,647 22,407,449 (E) 前期繰越損益金 △ 2,024,296,140 △ 2,172,043,339 △ 2,168,739,244 △ 2,150,011,618 △ 2,449,494,707 △ 2,468,741,628 (F) 追加信託差損益金 △ 1,210,423,575 △ 1,224,938,334 △ 1,220,708,114 △ 1,205,949,540 △ 1,198,257,085 △ 1,184,446,646 ( 配当等相当額 ) ( 191,087,907) ( 198,104,594) ( 200,107,894) ( 198,995,231) ( 198,174,823) ( 197,352,504) ( 売買損益相当額 ) (△ 1,401,511,482) (△ 1,423,042,928) (△ 1,420,816,008) (△ 1,404,944,771) (△ 1,396,431,908) (△ 1,381,799,150)

(G) 計 ( D + E + F ) △ 3,349,947,703 △ 3,375,947,212 △ 3,358,862,862 △ 3,626,443,614 △ 3,664,613,439 △ 3,630,780,825 (H) 収益分配金 △ 52,562,769 △ 52,487,123 △ 51,891,768 △ 51,055,738 △ 50,642,760 △ 49,798,633 次期繰越損益金(G+H) △ 3,402,510,472 △ 3,428,434,335 △ 3,410,754,630 △ 3,677,499,352 △ 3,715,256,199 △ 3,680,579,458 追加信託差損益金 △ 1,210,423,575 △ 1,224,938,334 △ 1,220,708,114 △ 1,205,949,540 △ 1,198,257,085 △ 1,184,446,646 ( 配当等相当額 ) ( 191,087,907) ( 198,104,595) ( 200,107,895) ( 198,995,231) ( 198,174,823) ( 197,352,505) ( 売買損益相当額 ) (△ 1,401,511,482) (△ 1,423,042,929) (△ 1,420,816,009) (△ 1,404,944,771) (△ 1,396,431,908) (△ 1,381,799,151) 分配準備積立金 946,478,865 953,413,195 951,595,624 945,455,493 948,907,321 939,316,268 繰越損益金 △ 3,138,565,762 △ 3,156,909,196 △ 3,141,642,140 △ 3,417,005,305 △ 3,465,906,435 △ 3,435,449,080

※有価証券売買損益は各期末の評価換えによるものを含みます。

※信託報酬等には、信託報酬に対する消費税等相当額を含めて表示しています。

※追加信託差損益金とあるのは、信託の追加設定の際、追加設定をした価額から元本を差し引いた差額分をいいます。

※分配金の計算過程は以下の通りです。

第97期第98期第99期第100期第101期第102期

(a) 費用控除後の配当等収益 69,831,911円 68,075,676円 65,112,821円 62,311,143円 62,531,445円 58,400,630円(b) 費用控除後・繰越欠損金補填後の

有価証券売買等損益－－－－－－

(c) 収益調整金 191,087,907 198,104,595 200,107,895 198,995,231 198,174,823 197,352,505 (d) 分配準備積立金 929,209,723 937,824,642 938,374,571 934,200,088 937,018,636 930,714,271 (e) 分配可能額(a＋b＋c＋d) 1,190,129,541 1,204,004,913 1,203,595,287 1,195,506,462 1,197,724,904 1,186,467,406 １万口当たり分配可能額 679 688 695 702 709 714

(f) 分配金額 52,562,769 52,487,123 51,891,768 51,055,738 50,642,760 49,798,633 １万口当たり分配金額(税引前) 30 30 30 30 30 30

分配金のお知らせ

１万口当たり分配金(税引前) 第97期第98期第99期第100期第101期第102期

30円 30円 30円 30円 30円 30円

※分配金は、分配後の基準価額が個別元本と同額または上回る場合は全額「普通分配金」となり課税されます。分配後の基準価額が個別元

本を下回る場合は下回る部分が「元本払戻金（特別分配金）」となり非課税、残りの部分が「普通分配金」となります。

上記のほか、投資信託財産の計算に関する規則第58条第１項各号に該当する事項はありません。


品名：ac295_05_【全体版】参考情報（円）.doc


プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 13 －

組入れ投資信託証券の内容投資信託証券の概要ファンド名エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト（円クラス）形態ケイマン籍外国投資信託（円建て）主要運用対象エマージング諸国の企業や政府・政府関係機関等が発行する債券等

運用の基本方針

主にエマージング諸国の企業や政府・政府関係機関等が発行する米ドル建て債券等への分散投資を行うことにより、信託財産の着実な成長と安定した収益の確保を目指して運用を行うことを目的とします。原則、保有する債券の平均格付けはＢＢＢ－格以上を維持することに努めます。ただし、市場環境によってはＢＢＢ－格を下回ることがあります。

為替取引等原則として米ドル売り、円買いの為替ヘッジを行います。ベンチマークありません。

主な投資制限

・現地通貨建て債券への投資割合は、純資産総額の10％以内とします。ただし、先進国の企業や政府・政府関係機関等が発行する債券はこの限りではありません。米ドル建て以外の債券へ投資した場合は、原則、当該債券通貨売り、米ドル買いの為替取引を行います。

・単一発行体の証券への投資割合は、純資産総額の10％以内とします。ただし、政府・政府関係機関等が発行する証券はこの限りではありません。

・マネー・マーケット・ファンドや類似ファンドへの投資は、純資産総額の５％以内とします。・有価証券の空売りは行わないものとします。・純資産総額の10％を超える借入れは行わないものとします。・流動性の乏しい証券への投資割合は、取得時において純資産総額の10％以内とします。・通常の状況において、日本において有価証券に属する証券に純資産総額の50％以上を投資します。

決算日原則として毎年３月31日信託期間無期限分配方針原則として、毎月４日に分配を行う方針です。

運用報酬純資産総額500百万米ドルまで年0.65％同500百万米ドル超10億米ドルまで年0.66％同10億米ドル超年0.67％

受託会社報酬

管理事務および保管報酬：純資産総額500百万米ドルまで年0.04％同500百万米ドル超10億米ドルまで年0.03％同10億米ドル超年0.02％受託報酬：年0.01％

申込手数料ありません。投資顧問会社ゴールドマン・サックス・アセット・マネジメント・エル・ピー

副投資顧問会社ゴールドマン・サックス・アセット・マネジメント・インターナショナルゴールドマン・サックス・アセット・マネジメント株式会社

一般投資者の日本での購入の可否

購入できません。

以下には、「エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト（円クラス）」をシェアクラ

スとして含む「エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト」の情報を、委託会社におい

て抜粋・要約して翻訳したものを記載しています。


GS エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト

品名：ac295_06_【全体版】20170331【final】GS_InvestmentUnitTrust(DirectlyInvestingTrusts)（前回流

用）.doc


プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 14 －

包括利益計算書(2016年４月１日から2017年３月31日まで) (単位：米ドル)利益受取利息 46,477,721配当収入 163,699 損益を通じて公正価値評価する金融資産および金融負債による純実現利益（損失）

投資有価証券 17,467,096先物契約 (3,925,191)外貨 192,391,863スワップ契約 1,844,749

損益を通じて公正価値評価する金融資産および金融負債による未実現利益（損失）の純変動

投資有価証券 18,873,587先物契約 268,439外貨 (77,684,104)スワップ契約 (3,093,091)

純利益 192,784,768

営業費用支払利息 4,536運用報酬 5,467,153管理事務代行報酬 226,625監査報酬 62,311受託会社報酬 83,597保管サービス報酬 272,903名義書換代理会社報酬 19,407株主サービス報酬 20,109弁護士報酬 6,033その他手数料 36,283

営業費用合計 6,198,957

営業による純利益 186,585,811

金融費用参加型受益証券保有者に対する配当 190,420,788 源泉税控除前損失 (3,834,977)源泉税－営業による償還可能参加型受益証券保有者に帰属する純資産の変動 (3,834,977)

包括利益合計－


GS エマージング・マーケット・ボンド・プラス・サブ・トラスト

品名：ac295_06_【全体版】20170331【final】GS_InvestmentUnitTrust(DirectlyInvestingTrusts)（前回流

用）.doc


プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 15 －

純資産変動計算書(2016年４月１日から2017年３月31日まで) (単位：米ドル) 期首における償還可能参加型受益証券保有者に帰属する純資産 925,063,779償還可能参加型受益証券の発行受取額合計 78,479,034償還可能参加型受益証券の償還支払額合計 (241,900,997)営業による償還可能参加型受益証券保有者に帰属する純資産の変動 (3,834,977)

期末における償還可能参加型受益証券保有者に帰属する純資産 757,806,839

組入上位10銘柄(基準日:2017年３月31日) 国通貨種類銘柄利率償還日比率１オランダ米ドル社債 PETROBRAS GLOBAL FINANCE REGD 8.375％ 2021/５/23 2.1％２チリ米ドル社債 BANCO DEL ESTADO -CHILE REGD REG S 4.125％ 2020/10/７ 2.0％３オランダ米ドル社債 LUKOIL INTL FINANCE BV REGD REG S 3.416％ 2018/４/24 1.8％４アラブ首長国連邦米ドル社債 DOLPHIN ENERGY LTD 5.888％ 2019/６/15 1.6％５ケイマン諸島米ドル社債 COMCEL TRUST (COM CELULA) REGD REG S 6.875％ 2024/２/６ 1.5％６国際機関米ドル社債 CORP ANDINA DE FOMENTO REGD 4.375％ 2022/６/15 1.5％７バミューダ諸島米ドル社債 DIGICEL LIMITED REGD 144A P/P 6.750％ 2023/３/１ 1.4％８アイルランド米ドル社債 PHOSAGRO BOND FUNDING DAC REGD REG S 4.204％ 2018/２/13 1.4％９インドネシアユーロ国債 REPUBLIC OF INDONESIA /EUR/ REGD REG S EMTN 3.750％ 2028/６/14 1.4％10 コロンビア米ドル社債 BANCO DE BOGOTA SA REGD REG S 6.250％ 2026/５/12 1.3％

※比率は、ポートフォリオに対する割合です。

品名：ac295_07_【全体版】マネープール・マザーファンド（z6610流用）.doc


プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 16 －

最近５期の運用実績

決算期

基準価額債券組入

比率

純資産

総額期中

騰落率

円％％百万円４期(2013年10月15日) 10,040 0.1 99.6 149,630５期(2014年10月14日) 10,048 0.1 99.6 267,830６期(2015年10月13日) 10,051 0.0 96.1 358,819７期(2016年10月12日) 10,048 △0.0 96.0 427,847８期(2017年10月12日) 10,041 △0.1 95.9 470,433

※当ファンドの運用方針に対し適切に比較できる指数がないため、ベンチマークおよび参考指数を記載しておりません。

当期中の基準価額と市況等の推移

年月日基準価額債券組入

比率騰落率

(期首) 円％％2016年10月12日 10,048 － 96.0 10月末 10,048 0.0 95.9 11月末 10,046 △0.0 98.2 12月末 10,046 △0.0 44.0

2017年１月末 10,045 △0.0 44.3 ２月末 10,045 △0.0 89.9 ３月末 10,044 △0.0 32.9 ４月末 10,044 △0.0 96.4 ５月末 10,043 △0.0 96.1 ６月末 10,042 △0.1 42.3 ７月末 10,042 △0.1 93.9 ８月末 10,041 △0.1 96.5 ９月末 10,041 △0.1 51.5(期末)

2017年10月12日 10,041 △0.1 95.9※騰落率は期首比です。


第８期 (2016年10月13日から2017年10月12日まで)

信託期間無期限（設定日：2009年10月30日）

運用方針主として、円貨建ての短期公社債および短期金融商品に投資し、安定した収益の確保を目指します。



プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 17 －


1 運用経過

基準価額等の推移について(2016年10月13日から2017年10月12日まで) 基準価額等の推移

基準価額の主な変動要因(2016年10月13日から2017年10月12日まで) 当ファンドは、円建ての公社債および短期金融商品などへ投資しました。

下落要因・日銀によるマイナス金利政策が継続され、主要投資対象である短期公社債や短期金

融商品におけるマイナス利回りが続いたこと

投資環境について(2016年10月13日から2017年10月12日まで) 物価上昇率の伸びが緩慢であったことから、日銀は「長短金利操作付き量的・質的金融緩和」政策を維持し、日銀当座預金の一部へのマイナス金利付利を継続しました。しかし、2016年９月の金融政策決定会合において、マネタリーベース（流通現金と日銀当座預金の合計）の年間増加額における目標が削除されたことから、日銀は需給動向を勘案しながら短期国債の買入れを徐々に減額しました。国庫短期証券３ヵ月物利回りは、マイナス利回りが継続したものの、日銀による買入れ減額を受けて短期国債の需給が緩和され、マイナス幅が縮小しました。国庫短期証券３ヵ月物利回りは期首－0.305％に対し、期末には－0.171％に上昇しました。

期首 10,048円

期末 10,041円

騰落率－0.1％

当期の短期金利は上昇しました。



プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 18 －


ポートフォリオについて(2016年10月13日から2017年10月12日まで) 短期金利は低位での推移が継続するとの見通しの下、残存０年から１年３ヵ月の円建て公社債および短期金融商品で構築したポートフォリオを継続しました。また、マイナス利回りの影響を軽減することに配慮し、短期公社債の組入れを行いました。

ベンチマークとの差異について(2016年10月13日から2017年10月12日まで) ベンチマークおよび参考指数を設けていませんので、この項目に記載する事項はありません。 2 今後の運用方針日銀によるマイナス金利政策が継続され、短期国債利回りやコールローン翌日物金利など、主要投資対象である短期公社債および短期金融商品の利回りは引続きマイナス圏で推移しています。残存０年から１年３ヵ月の公社債や短期金融商品で利回りのマイナス幅が小さい投資対象を選定し、マイナス利回りの影響を軽減することに配慮して運用を行います。

１万口当たりの費用明細(2016年10月13日から2017年10月12日まで)

項目金額比率項目の概要

(a) その他費用 0円 0.003％その他費用＝期中のその他費用／期中の平均受益権口数その他：信託事務の処理等に要するその他費用 (その他) (0) (0.003)

合計 0 0.003 期中の平均基準価額は10,043円です。 ※期中の費用(消費税のかかるものは消費税を含む)は、追加・解約によって受益権口数に変動があるため、簡便法により算出しています。 ※比率欄は１万口当たりのそれぞれの費用金額を期中の平均基準価額で除して100を乗じたものです。 ※各項目毎に円未満は四捨五入しています。

当期中の売買及び取引の状況(2016年10月13日から2017年10月12日まで) 公社債

買付額売付額

国内

千円千円国債証券 56,916,831,290 56,896,642,790 (10,050,000) 地方債証券 44,691,578 － (37,314,540) 特殊債券 180,963,504 6,115,260 (155,620,000) 社債券(投資法人債券を含む) 5,826,395 －※金額は受渡し代金。(経過利子分は含まれておりません。) ※単位未満は切捨て。ただし、単位未満の場合は小数で記載。 ※( )内は償還等による減少分で、上段の数字には含まれておりません。 ※社債券（投資法人債券を含む）には新株予約権付社債（転換社債）は含まれておりません。



プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 19 －


利害関係人との取引状況等(2016年10月13日から2017年10月12日まで) 利害関係人との取引状況

区分買付額等Ａ

うち利害関係人との取引状況Ｂ

Ｂ

売付額等

Ｃうち利害関係人との取引状況Ｄ

Ｄ

ＡＣ

百万円百万円％百万円百万円％

公社債 241,533 25,293 10.5 6,115 －－

現先取引 ( 公社債 ) 56,906,778 27,827,392 48.9 56,896,642 27,892,167 49.0 利害関係人とは、投資信託および投資法人に関する法律第11条第１項に規定される利害関係人であり、当期における当

ファンドに係る利害関係人とは、ＳＭＢＣ日興証券株式会社、ＳＭＢＣフレンド証券株式会社です。

組入れ資産の明細(2017年10月12日現在) 公社債Ａ債券種類別開示／国内(邦貨建)公社債

区分期末

額面金額評価額組入比率うちBB格以下組入比率

残存期間別組入比率５年以上２年以上２年未満

千円千円％％％％％国債証券 260,000,000 260,149,091 55.3 －－－ 55.3

(260,000,000) (260,149,091) (55.3) (－) (－) (－) (55.3)地方債証券 33,317,000 33,474,911 7.1 －－－ 7.1

(33,317,000) (33,474,911) (7.1) (－) (－) (－) (7.1)特殊債券 139,090,000 139,801,813 29.7 －－－ 29.7 ( 除く金融債 ) (139,090,000) (139,801,813) (29.7) (－) (－) (－) (29.7)金融債券 10,810,000 10,838,180 2.3 －－－ 2.3

(10,810,000) (10,838,180) (2.3) (－) (－) (－) (2.3)普通社債券 6,700,000 6,717,950 1.4 －－－ 1.4 (含む投資法人債券) (6,700,000) (6,717,950) (1.4) (－) (－) (－) (1.4)

合計 449,917,000 450,981,947 95.9 －－－ 95.9 (449,917,000) (450,981,947) (95.9) (－) (－) (－) (95.9)

※( )内は非上場債で内書きです。 ※組入比率は、純資産総額に対する評価額の割合。 ※単位未満は切捨て。ただし、単位未満の場合は小数で記載。 ※－印は組入れなし。

Ｂ個別銘柄開示／国内(邦貨建)公社債

種類銘柄期末

利率額面金額評価額償還年月日％千円千円

国債証券第699回国庫短期証券※ － 74,800,000 74,805,984 －第709回国庫短期証券※ － 5,600,000 5,608,736 －第710回国庫短期証券※ － 700,000 700,175 －第712回国庫短期証券※ － 138,700,000 138,816,508 －



プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 20 －


種類銘柄期末

利率額面金額評価額償還年月日第713回国庫短期証券※ － 40,200,000 40,217,688 －

小計－ 260,000,000 260,149,091 －地方債証券第652回東京都公募公債 1.69 300,000 300,948 2017/12/20

第653回東京都公募公債 1.54 750,000 752,160 2017/12/20 第654回東京都公募公債 1.58 204,000 204,601 2017/12/20 第655回東京都公募公債 1.42 530,000 533,233 2018/３/20 第656回東京都公募公債 1.51 300,000 301,944 2018/３/20 第657回東京都公募公債 1.81 2,000,000 2,015,580 2018/３/20 第658回東京都公募公債 1.95 500,000 506,635 2018/６/20 第659回東京都公募公債 1.62 703,500 711,238 2018/６/20 第660回東京都公募公債 1.58 600,000 606,432 2018/６/20 第661回東京都公募公債 1.6 100,000 101,483 2018/９/20 第662回東京都公募公債 1.67 300,000 304,647 2018/９/20 平成19年度第６回静岡県公募公債 1.85 690,000 690,448 2017/10/25 平成19年度第７回静岡県公募公債 1.81 850,000 851,955 2017/11/28 平成19年度第９回静岡県公募公債 1.53 360,000 362,469 2018/３/27 平成20年度第２回静岡県公募公債 1.91 713,000 722,482 2018/６/26 平成20年度第４回静岡県公募公債 1.65 200,000 202,856 2018/８/28 平成20年度第１回静岡県公募公債 1.73 300,000 303,204 2018/５/28 平成24年度第８回静岡県公募公債(５年) 0.236 1,329,650 1,329,689 2017/10/18 平成24年度第11回静岡県公募公債(５年) 0.142 2,300,000 2,301,219 2018/３/22 平成25年度第２回静岡県公募公債(５年) 0.163 1,700,000 1,701,241 2018/４/19 平成25年度第６回静岡県公募公債(５年) 0.342 1,835,150 1,840,233 2018/８/23 平成19年度第４回愛知県公募公債(10年) 1.87 1,314,000 1,314,394 2017/10/18 平成19年度第６回愛知県公募公債(10年) 1.55 1,100,000 1,105,445 2018/２/７平成20年度第１回愛知県公募公債(10年) 1.82 1,421,000 1,437,114 2018/５/30 平成20年度第４回愛知県公募公債(10年) 1.6 464,000 470,983 2018/９/25 平成25年度第７回愛知県公募公債(５年) 0.323 100,000 100,225 2018/７/11 平成19年度第５回埼玉県公募公債 1.81 490,000 491,151 2017/11/29 平成19年度第６回埼玉県公募公債 1.63 533,400 535,986 2018/１/30 平成19年度第７回埼玉県公募公債 1.65 700,000 704,312 2018/２/27 平成20年度第１回埼玉県公募公債 1.55 790,000 796,422 2018/４/24 平成20年度第２回埼玉県公募公債 1.8 700,000 707,777 2018/５/28 平成20年度第３回埼玉県公募公債 1.87 579,900 587,421 2018/６/25 平成24年度第８回埼玉県公募公債(５年) 0.21 420,000 420,168 2017/12/28 平成24年度第11回埼玉県公募公債(５年) 0.142 460,000 460,253 2018/３/27 平成25年度第７回埼玉県公募公債(５年) 0.261 100,000 100,248 2018/10/25 平成24年度第１回奈良県公募公債 0.24 800,000 800,232 2017/11/30 平成19年度第10回大阪市公募公債 1.74 243,800 244,580 2017/12/19 平成19年度第13回大阪市公募公債 1.61 770,000 775,197 2018/３/16 平成20年度第２回大阪市公募公債 1.95 100,000 101,327 2018/６/20 平成20年度第３回大阪市公募公債 1.82 110,000 111,540 2018/７/23 平成24年度第７回大阪市公募公債(５年) 0.239 900,000 900,558 2018/１/23 平成25年度第１回大阪市公募公債(５年) 0.401 800,000 801,856 2018/５/23 平成25年度第３回大阪市公募公債(５年) 0.322 400,000 401,128 2018/９/20 平成19年度第10回神戸市公募公債 1.65 505,600 508,714 2018/２/27



プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 21 －


種類銘柄期末

利率額面金額評価額償還年月日平成20年度第３回神戸市公募公債 1.76 150,000 152,029 2018/７/23 平成24年度第11回神戸市公募公債(５年) 0.199 2,400,000 2,400,792 2017/12/18 平成25年度第４回神戸市公募公債 0.312 100,000 100,245 2018/８/16 平成24年度第３回福井県公募公債 0.099 300,000 300,108 2018/３/29

小計－ 33,317,000 33,474,911 －特殊債券第６回政府保証地方公共団体金融機構債券(６年) 0.245 500,000 501,110 2018/７/30(除く金融債) 第７回政府保証地方公共団体金融機構債券(６年) 0.25 200,000 200,594 2018/10/29

第５回政府保証首都高速道路債券 1.4 1,100,000 1,107,128 2018/３/26 第６回政府保証首都高速道路債券 1.7 700,000 707,581 2018/５/28 第９回政府保証東日本高速道路債券 1.8 200,000 200,130 2017/10/25 第10回政府保証東日本高速道路債券 1.5 110,000 110,323 2017/12/21 第11回政府保証東日本高速道路債券 1.6 170,000 171,050 2018/２/27 第12回政府保証東日本高速道路債券 1.4 375,000 377,430 2018/３/26 第13回政府保証東日本高速道路債券 1.6 108,000 109,799 2018/10/19 第18回政府保証中日本高速道路債券 1.5 220,000 220,591 2017/12/15 第19回政府保証中日本高速道路債券 1.5 100,000 100,433 2018/１/23 第20回政府保証中日本高速道路債券 1.4 200,000 201,218 2018/３/16 第21回政府保証中日本高速道路債券 1.7 1,074,000 1,085,277 2018/５/21 第22回政府保証中日本高速道路債券 1.8 100,000 101,236 2018/６/15 第23回政府保証中日本高速道路債券 1.5 639,000 648,048 2018/９/14 第10回政府保証西日本高速道路債券 1.8 1,248,000 1,248,936 2017/10/27 第14回政府保証西日本高速道路債券 1.7 400,000 404,200 2018/５/21 第15回政府保証西日本高速道路債券 1.8 220,000 222,719 2018/６/15 第880回政府保証公営企業債券 1.7 874,000 875,494 2017/11/17 第881回政府保証公営企業債券 1.5 1,245,000 1,250,390 2018/１/23 第882回政府保証公営企業債券 1.6 1,712,000 1,721,963 2018/２/19 第883回政府保証公営企業債券 1.4 318,000 319,971 2018/３/19 第884回政府保証公営企業債券 1.4 2,384,000 2,401,498 2018/４/17 第885回政府保証公営企業債券 1.7 1,981,000 2,001,899 2018/５/22 第886回政府保証公営企業債券 1.8 1,481,000 1,499,616 2018/６/19 第11回一般担保住宅金融支援機構債券 1.66 1,900,000 1,906,099 2017/12/20 第14回一般担保住宅金融支援機構債券 1.86 1,700,000 1,713,753 2018/３/20 第154回一般担保住宅金融支援機構債券 0.102 500,000 500,090 2017/12/20 第53回政府保証関西国際空港債券 1.5 305,000 306,332 2018/１/24 第21回政府保証国民生活債券 1.5 504,000 505,421 2017/12/18 第12回政府保証日本政策投資銀行社債 0.4 200,000 200,082 2017/11/16 第13回政府保証日本政策投資銀行社債 0.4 600,000 600,786 2018/１/30 第15回政府保証日本政策投資銀行社債 0.283 4,700,000 4,710,058 2018/６/15 第17回政府保証日本政策投資銀行社債 0.257 600,000 601,878 2018/11/９第21回政府保証日本政策投資銀行債券 1.6 673,000 676,916 2018/２/19 第23回政府保証日本政策投資銀行債券 1.6 1,096,000 1,111,311 2018/８/20 第42回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.8 1,313,000 1,314,247 2017/10/31 第44回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.7 4,795,000 4,806,172 2017/11/30 第47回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.5 3,594,000 3,605,464 2017/12/27 第49回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.5 3,209,000 3,223,986 2018/１/31 第52回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.6 2,171,000 2,184,503 2018/２/28



プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 22 －


種類銘柄期末

利率額面金額評価額償還年月日第54回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.4 7,013,000 7,057,602 2018/３/23 第56回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.4 2,288,000 2,305,068 2018/４/20 第58回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.7 2,695,000 2,724,456 2018/５/30 第60回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.8 2,466,000 2,498,230 2018/６/29 第62回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.7 12,068,000 12,235,383 2018/７/31 第64回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.6 1,734,000 1,758,917 2018/８/29 第66回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.5 1,985,000 2,014,278 2018/９/28 第67回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.6 737,000 749,676 2018/10/31 第69回政府保証日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.6 220,000 224,059 2018/11/28 第２回政府保証地方公共団体金融機構債券(６年) 0.4 1,400,000 1,400,798 2017/11/29 第３回政府保証地方公共団体金融機構債券(６年) 0.4 1,200,000 1,201,572 2018/１/30 第５回政府保証地方公共団体金融機構債券(６年) 0.383 1,900,000 1,904,256 2018/４/26 第20回政府保証日本政策金融公庫債券 0.5 600,000 600,600 2017/12/19 第21回政府保証日本政策金融公庫債券 0.274 100,000 100,288 2018/９/19 第22回政府保証日本政策金融公庫債券 0.243 800,000 802,304 2018/10/26 第194回政府保証中小企業債券 1.5 1,020,000 1,034,616 2018/９/18 第193回政府保証預金保険機構債 0.2 2,400,000 2,400,120 2017/10/20 第194回政府保証預金保険機構債 0.1 15,600,000 15,603,744 2017/12/15 第195回政府保証預金保険機構債 0.2 2,500,000 2,501,650 2018/１/23 第198回政府保証預金保険機構債 0.1 200,000 200,244 2018/９/11 第199回政府保証預金保険機構債 0.1 400,000 400,540 2018/10/16 第11回政府保証西日本高速道路債券 1.7 149,000 149,332 2017/11/28 第12回政府保証西日本高速道路債券 1.5 100,000 100,458 2018/１/29 第13回政府保証西日本高速道路債券 1.4 306,000 307,995 2018/３/27 第29回政府保証銀行等保有株式取得機構債 0.1 10,250,000 10,251,025 2017/11/10 第30回政府保証銀行等保有株式取得機構債 0.1 10,300,000 10,304,841 2018/２/16 第17回鉄道建設・運輸施設整備支援機構債券 1.64 100,000 100,316 2017/12/20 第19回鉄道建設・運輸施設整備支援機構債券 2.01 200,000 202,758 2018/６/20 第59回鉄道建設・運輸施設整備支援機構債券 0.218 100,000 100,041 2017/12/20 第30回日本政策投資銀行無担保社債 0.28 100,000 100,053 2017/12/20 第35回日本政策投資銀行無担保社債 0.265 300,000 300,534 2018/６/20 第44回日本政策投資銀行債券 1.63 500,000 501,565 2017/12/20 第46回日本政策投資銀行債券 1.69 600,000 604,410 2018/３/20 第51回日本政策投資銀行債券 1.84 200,000 202,524 2018/６/20 第51回日本政策投資銀行無担保社債 0.101 600,000 600,246 2018/３/20 第53回日本政策投資銀行無担保社債 0.101 100,000 100,066 2018/６/20 第31回日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.56 200,000 200,600 2017/12/20 第32回日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.61 700,000 704,900 2018/３/20 第35回日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.65 700,000 705,012 2018/３/20 第38回日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.87 600,000 607,692 2018/６/20 第40回日本高速道路保有・債務返済機構債券 1.69 1,300,000 1,315,080 2018/６/20 第１回政府保証地方公営企業等金融機構債券 1.6 200,000 203,304 2018/10/16 第２回政府保証地方公営企業等金融機構債券 1.6 90,000 91,611 2018/11/16 第６回中小企業債券 0.79 650,000 652,223 2018/３/20 第34回日本政策金融公庫社債 0.295 100,000 100,165 2018/５/８第55回日本政策金融公庫社債 0.001 1,400,000 1,399,944 2018/８/９



プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 23 －


種類銘柄期末

利率額面金額評価額償還年月日第30回国際協力銀行債券 1.87 200,000 201,628 2018/３/20 第19回都市再生債券 2.04 1,200,000 1,210,668 2018/３/20 第40回都市再生債券 0.64 300,000 300,366 2017/12/20 第17回独立行政法人福祉医療機構債券 1.99 100,000 101,367 2018/６/20 第41回日本学生支援債券 0.1 800,000 800,080 2017/11/20 第42回日本学生支援債券 0.099 400,000 400,136 2018/２/20 第43回日本学生支援債券 0.001 700,000 699,979 2018/６/20 第44回日本学生支援債券 0.001 200,000 199,990 2018/９/20 第11回沖縄振興開発金融公庫債券 1.97 500,000 506,755 2018/６/20

小計－ 139,090,000 139,801,813 －金融債券い第749号農林債 0.3 600,000 600,066 2017/10/27

い第751号農林債 0.3 500,000 500,290 2017/12/27 い第757号農林債 0.35 300,000 300,687 2018/６/27 い第758号農林債 0.4 510,000 511,524 2018/７/27 い第760号農林債 0.4 100,000 100,363 2018/９/27 い第761号農林債 0.3 1,700,000 1,704,471 2018/10/26 第283回信金中金債(５年) 0.35 1,300,000 1,302,977 2018/６/27 第284回信金中金債(５年) 0.4 1,300,000 1,303,887 2018/７/27 第286回信金中金債(５年) 0.35 4,000,000 4,012,600 2018/９/27 第287回信金中金債(５年) 0.3 500,000 501,315 2018/10/26

小計－ 10,810,000 10,838,180 －普通社債券第31回みずほコーポレート銀行 0.33 900,000 900,090 2017/10/25(含む投資法人債券) 第32回みずほコーポレート銀行 0.27 1,100,000 1,100,781 2018/１/24

第101回三菱東京ＵＦＪ銀行 1.885 400,000 405,596 2018/７/13 第140回三菱東京ＵＦＪ銀行 0.24 300,000 300,186 2018/１/23 第146回三菱東京ＵＦＪ銀行 0.355 1,000,000 1,002,570 2018/７/24 第149回三菱東京ＵＦＪ銀行 0.265 100,000 100,230 2018/10/31 第34回みずほ銀行 0.395 2,900,000 2,908,497 2018/７/25

小計－ 6,700,000 6,717,950 －合計－ 449,917,000 450,981,947 －


※※印は現先で保有している債券です。

投資信託財産の構成 (2017年10月12日現在)

項目期末

評価額比率

千円％

公社債 450,981,947 95.7

コール・ローン等、その他 20,049,181 4.3

投資信託財産総額 471,031,128 100.0




プリント日時：2018/05/30 16:28:00

－ 24 －


資産､負債､元本及び基準価額の状況 (2017年10月12日現在)

項目期末

(A) 資産 471,031,128,873円コール・ローン等 19,686,045,639 公社債 ( 評価額 ) 450,981,947,003 未収利息 325,651,431 前払費用 37,484,800

(B) 負債 597,662,779 未払金 594,067,400 未払利息 43,590 その他未払費用 3,551,789

(C) 純資産総額 ( A - B ) 470,433,466,094 元本 468,533,782,581 次期繰越損益金 1,899,683,513

(D) 受益権総口数 468,533,782,581口１万口当たり基準価額(C/D) 10,041円

※当期における期首元本額425,800,231,507円、期中追加設定元本

額50,272,233,738円、期中一部解約元本額7,538,682,664円です。

※上記表中の次期繰越損益金がマイナス表示の場合は、当該金額

が投資信託財産の計算に関する規則第55条の６第10号に規定す

る額(元本の欠損)となります。

※上記表中の受益権総口数および１万口当たり基準価額が、投資信

託財産の計算に関する規則第55条の６第７号および第11号に規定

する受益権の総数および計算口数当たりの純資産の額となります。

損益の状況 (自2016年10月13日至2017年10月12日)

項目当期

(A) 配当等収益 1,788,524,230円受取利息 1,819,465,643 支払利息 △ 30,941,413

(B) 有価証券売買損益 △ 2,117,355,960 売買益 24,000 売買損 △ 2,117,379,960

(C) 信託報酬等 △ 14,416,997 (D) 当期損益金 ( A + B + C ) △ 343,248,727 (E) 前期繰越損益金 2,046,798,113 (F) 追加信託差損益金 228,066,262 (G) 解約差損益金 △ 31,932,135 (H) 計 (D+E+F+G) 1,899,683,513 次期繰越損益金 ( H ) 1,899,683,513

※有価証券売買損益は期末の評価換えによるものを含みます。

※信託報酬等には、保管費用等を含めて表示しています。

※追加信託差損益金とあるのは、信託の追加設定の際、追加設定

をした価額から元本を差し引いた差額分をいいます。

※解約差損益金とあるのは、中途解約の際、元本から解約価額を

差し引いた差額分をいいます。

当期末における、元本の内訳は以下の通りです。ＳＭＢＣ・日興ニューワールド債券ファンド（ブラジルレアル） 144,000,000円日興アムンディ・グローバル金融機関ハイブリッド証券ファンド（為替ヘッジあり／限定追加型） 1,991,834円

ＳＭＢＣ・日興ニューワールド債券ファンド（南アランド） 11,000,000円日興グラビティ・ヨーロピアン・ファンド 9,958,176円

ＳＭＢＣ・日興ニューワールド債券ファンド（中国元） 26,000,000円アッシュモア新興国短期社債ファンド毎月分配型（為替ヘッジなし） 9,955円

ＳＭＢＣ・日興ニューワールド債券ファンド（豪ドル） 50,000,000円アッシュモア新興国短期社債ファンド毎月分配型（為替ヘッジあり） 9,955円

ＳＭＢＣ・日興ニューワールド債券ファンド（円） 11,000,000円アッシュモア新興国短期社債ファンド資産成長型（為替ヘッジなし） 9,955円

三井住友・公益債券投信（毎月決算型） 1,997,005円アッシュモア新興国短期社債ファンド資産成長型（為替ヘッジあり） 9,955円

グローバル・ハイブリッド証券ファンド（為替ヘッジ型） 49,856円ＢＮＰパリバ・グローバル金融機関ハイブリッド証券ファンド（為替ヘッジあり） 9,954円

グローバル・ハイブリッド証券ファンド（為替ノーヘッジ型） 29,914円三井住友・新興国債券トータルリターン・ファンド（為替ヘッジあり） 9,952円

北米エネルギーファンド（毎月決算型） 9,964,130円三井住友・新興国債券トータルリターン・ファンド（為替ヘッジなし） 9,952円

北米エネルギーファンド（年２回決算型） 996,413円米国優先リートファンド（為替ヘッジあり） 9,950円

三井住友・公益債券投信（資産成長型） 4,981円米国優先リートファンド（為替ヘッジなし） 9,950円

グローバル・ハイブリッド証券ファンド（為替ヘッジ型／年１回決算型） 9,961円三井住友・ＤＣターゲットイヤーファンド2050 298,567円

グローバル・ハイブリッド証券ファンド（為替ノーヘッジ型／年１回決算型） 9,961円ＳＭＡＭ・アセットバランスファンドＶＡ２５Ｌ３＜適格機関投資家限定＞ 468,266,382,205円

お知らせ＜約款変更について＞

該当事項はございません。

Documents

97 98 99 - モーニングスターapl.morningstar.co.jp/webasp/pdf/report/2009103011_R... · 2018-06-07 · SMBC・日興ニューワールド債券ファンド（円） 品 名：ac295_01_【全体版】SMBC・日興ニューワールド債券F（円）（表1+P1）.doc

97 98 99 - モーニングスターapl.morningstar.co.jp/webasp/pdf/report/2009103011_R... · 2018-06-07 · SMBC・日興ニューワールド債券ファンド（円）品名：ac295_01_【全体版】SMBC・日興ニューワールド債券F（円）（表1+P1）.doc