Apresentacao_Institucional_ITUB

A apresentação faz referências e declarações sobre expectativas, sinergias planejadas, planos de crescimento, projeções de resultados e estratégias futuras sobre o Itaú Unibanco Holding, suas

controladas e coligadas. Embora essas referências e declarações reflitam o que os administradores acreditam, elas envolvem imprecisões e riscos difíceis de se prever, podendo, desta forma, haver

resultados ou consequências diferentes daqueles aqui antecipados e discutidos. Estas informações não são garantias de performance futura. Esses riscos e incertezas incluem, mas não são limitados a,

nossa habilidade de perceber a dimensão das sinergias projetadas e seus cronogramas, bem como aspectos econômicos, competitivos, governamentais e tecnológicos que possam afetar tanto as

operações do Itaú Unibanco Holding quanto o mercado, produtos, preços e outros fatores detalhados nos documentos do Itaú Unibanco Holding arquivados na CVM – Comissão de Valores Mobiliários,

cabendo aos interessados ler e avaliar cuidadosamente as expectativas e estimativas aqui contidas. O Itaú Unibanco Holding não se responsabiliza em atualizar qualquer estimativa contida nesta

apresentação. Esta apresentação contêm números gerencias que podem ser diferentes dos divulgados em nossas demonstrações financeiras. A metodologia de cálculo destes números gerenciais é

demonstrada no relatório trimestral do Itaú Unibanco Holding. Para obter informações adicionais sobre fatores que possam originar resultados diferentes daqueles estimados pelo Itaú-Unibanco Holding,

favor consultar os relatórios arquivados na Comissão de Valores Mobiliários - CVM e na U.S. Securities and Exchange Commission - SEC, inclusive o mais recente Relatório Anual - Form 20F do Itaú-

Unibanco Holding.

1

pg. 5

Cenário Macroeconômico 1

Obs: (1) Fonte: Banco Central do Brasil. (2) Fonte: Expectativas do Itaú Unibanco Holding

2 2

2011 2012 2013 2014 2015 ² 2016 ²

PIB - Mundo 4,1% 3,4% 3,3% 3,3% 3,4% 3,7%

PIB - EUA 1,6% 2,3% 2,2% 2,4% 2,4% 2,5%

PIB - Zona do Euro 1,5% -0,7% -0,4% 0,9% 1,6% 1,9%

PIB - China 9,4% 7,9% 7,8% 7,4% 6,7% 6,6%

PIB - Brasil 3,9% 1,8% 2,7% 0,1% -2,2% -0,2%

SELIC (final de período) 11,00% 7,25% 10,00% 11,75% 14,25% 11,25%

TJLP (final do período) 6,0% 5,5% 5,0% 5,0% 7,0% 8,0%

Inflação (IPCA) 6,5% 5,8% 5,9% 6,4% 9,1% 5,3%

Inflação (IGP-M) 5,1% 7,8% 5,5% 3,7% 7,3% 5,5%

Dólar (cotação em R$) 1,84 2,08 2,36 2,65 3,20 3,50

Taxa de Desemprego (média anual) 6,0% 5,5% 5,4% 4,9% 6,7% 8,7%

Taxa de Desemprego (final do período) 5,5% 5,4% 5,1% 5,0% 8,0% 9,0%

Economia Mundial

Economia Brasileira

pg. 6

479,3

353,3

242,8

115,2 98,4

369,0

121,1 112,0157,7

107,5190,1

189,5

dez-03 dez-04 dez-05 dez-06 dez-07 dez-08 dez-09 dez-10 dez-11 dez-12 dez-13 dez-14

Evolução da Economia no Brasil ¹

Dois períodos muito diferentes:

Credit Default Swap (CDS) do Brasil

Obs: (1) Fonte: Itaú Unibanco e FMI

1980 / 1995 1995 / 2013

Presidentes 5 3

Ministros da Fazenda 15 3

Presidentes do BACEN 14 6

Moedas 6 1

Inflação média anual 728% 7%

320,3

110,097,3

152,4

400,6

122,7 114,9 124,4 131,5 173,2189,5

247,8

jun/04 jun/05 jun/06 jun/07 jun/08 jun/09 jun/10 jun/11 jun/12 jun/13 jun/14 jun/15

pg. 7

Obs: (1) Fonte: Banco Central do Brasil e expectativas do Itaú Unibanco Holding; (E) Fonte: Baseado nas expectativas do Itaú Unibanco.

Inflação preços administrados e não-administradosProdução Industrial x Desemprego

Evolução Anual do PIB (%) PIB | Trimestral (% tri)

Brasil: Cenário Macro1

2,5%(2T15)

1,4%(2T15)

-2,3%(2T15)

-8%

-6%

-4%

-2%

0%

2%

4%

6%

8%

10%

jun/08 jun/09 jun/10 jun/11 jun/12 jun/13 jun/14 jun/15

EU EUA Brasil

2,1%

-0,6%

0,5%

-0,1%

-0,6%

0,1%

0,3%

-0,2%

-1,7%

-0,4%

0,3%0,0%

-1,8%

-0,8%

0,2%

1,2%

2,2%

6,02%

7,38%

5,59%

0%

2%

4%

6%

8%

10%

12%

14%

16%

18%

20%


(E)

IPCA

12 meses

IPCA preços administrados

12 meses

IPCA preços livres

12 meses

90,8%Jun/16

8,7%Jun/16

4

5

6

7

8

9

10

11

80

85

90

95

100

105

110

jun/07 jun/08 jun/09 jun/10 jun/11 jun/12 jun/13 jun/14 jun/15 jun/16(E)

Produção Industrial Taxa de Desemprego (IBGE)

pg. 8

-100%

0%

100%

200%

300%

400%

3T01 3T02 3T03 3T04 3T05 3T06 3T07 3T08 3T09 3T10 3T11 3T12 3T13 3T14 3T15 (E)

Exportação de Bens Exportação de Bens e Serviços

Obs: (1) Fonte: Banco Central do Brasil e expectativas do Itaú Unibanco Holding; (E) Fonte: Baseado nas expectativas do Itaú Unibanco.

Reservas Internacionais / Dívida ExternaServiço da Dívida Externa / Exportações

Dívida externa líquida / Exportações Dívida externa do Governo líquida / Exportações


-170%

-20%

130%

mar-96 mar-00 mar-04 mar-08 mar-12 mar-16(E)

Setor Privado Governo Central

15,2% 17,1% 18,0%22,9%

26,3%31,7%

49,7%

93,3%97,7%

120,4%

112,4%118,0%

121,0% 121,8%

107,6% 108,5%112,6%

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015(E)

2016(E)

88,6%84,9%

82,7%

72,5%

53,7% 55,8%

41,3%

32,4%

19,0%

28,5%

23,0%20,5% 22,3%

30,9%28,4%

32,0% 32,1%

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015(E)

2016(E)

pg. 9

22,5

16,6

10,1

18,115,1

18,8

34,6

45,1

25,9

48,5

66,7 65,3 64,0 62,566,0

76,0

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015(E)

2016(E)

-23,2

-7,6

4,2

11,7 14,0 13,6

1,6

-28,2-24,3

-47,3-52,5 -54,2

-81,6

-90,9

-79,4

-69,1

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015(E)

2016(E)


Obs: (1) Fonte: Banco Central do Brasil e análise do Itaú Unibanco; (E) Fonte: Baseado nas expectativas do Itaú Unibanco.

Conta Corrente (USD Bilhões)IED (USD Bilhões)

Dívida externa Líquida (USD Bilhões) Reservas Internacionais (USD Bilhões)

pg.

35,9 37,849,3 52,9 53,8

85,8

180,3193,8

238,5

288,6

352,0373,1 375,8 374,1 370,2

388,1

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015(E)

2016(E)

190,3

162,7 165,0151,0

135,7

101,1

74,8

-11,9-27,7

-61,8-50,6

-72,9-89,7

-56,2 -56,2 -58,9-73,1

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015(E)

2016(E)

pg. 10

Obs: (1) Fonte: Banco Central do Brasil e expectativas do Itaú Unibanco Holding; (2) Não inclui Petrobras e Eletrobras. (3) Posição relativa no ranking, quando comparado a outros países. Fonte: Forum Econômico Mundial, relatório global de competitividade 2014 – 2015. (4) Variação anual da média movel de 3 Meses. Fonte: FGV, IBGE e Itaú Unibanco. (E) Fonte: Baseado nas expectativas do Itaú Unibanco.

Vendas no Varejo 4

12-Meses – Superávit Primário | (% PIB) 2

Brasil: Cenário Macro

Taxa de Juros reais | Selic/IPCA % 1

Ranking de Competitividade 3

1

2

3

28

33

45

53

57

61

65

71

Suiça

Singapura

EUA

China

Chile

Turquia

Rússia

Brasil

México

Peru

India

10,5%11,1%

6,6%

9,4%

11,6%

9,8%

6,5%

7,4%

4,3% 4,6%4,2%

1,3%

3,9%

5,0% 4,7%

5,6%

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015(E)

2016(E)

Taxa de Juros Real IPCA

-7,11%-8%

-3%

2%

7%

12%

17%

Jun-09 Jun-10 Jun-11 Jun-12 Jun-13 Jun-14 Jun-15

-0,80%(Jun/15)

-5%

-4%

-3%

-2%

-1%

0%

1%

2%

3%

4%

5%

jun-97 jun-99 jun-01 jun-03 jun-05 jun-07 jun-09 jun-11 jun-13 jun-15

pg. 11

Evolução do Crédito/PIB1

Crédito Imobiliário³/PIB (Mundo 2014)Crédito²/PIB (Mundo 2014)

Evolução do Crédito/PIB | Brasil (%) Evolução Crédito Imobiliário/PIB | Brasil

Obs: (1) Fonte: Banco Central do Brasil, FMI e Banco Central dos países selecionados; em dezembro de 2014. (2) África do Sul, EUA México: dados de crédito total são referentes a mar/15, para demais países, os dados de crédito total são referentes a mai/15. (3) EUA México: dados de crédito imobiliário são referentes a mar/15, para demais países, os dados de crédito imobiliário são referentes a mai/15.

41,0%43,5%

45,9%

50,3%

54,7%

58,5%60,1%

mai/09 mai/10 mai/11 mai/12 mai/13 mai/14 mai/15

60%

88%

47% 41%

100%111%

123%

100%

179%

138%

83%

10%

23%

11%5%

38% 41%

23%

77%

62%55%

32%

2,4%3,3%

4,5%

5,9%

7,3%

8,6%

10,1%

mai/09 mai/10 mai/11 mai/12 mai/13 mai/14 mai/15

pg. 12

Total de Crédito livre (R$ bilhões) 1 Crescimento de Crédito – por cliente (ano/ano %)²

Brasil | Cenário Macro

Market Share Bancos Privados vs. Públicos 1

Obs: (1) Fonte: Banco Central do Brasil, FMI e Banco Central dos países selecionados. (2) Crédito Total inclui recursos livres e direcionados

Crescimento de Crédito – por tipo (ano/ano %)²

30,4%

14,6%

55,0%

14%

19%

24%

29%

34%

39%

44%

49%

54%

59%


Privados (Nacionais) Privado (Estrangeiros) Estatais

242301

382472

628

833903

1.056

1.230

1.3971.507

1.577 1.598

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

9,6%

14,4%

3,4%

6,1%

0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

40%

45%

jun/06 jun/07 jun/08 jun/09 jun/10 jun/11 jun/12 jun/13 jun/14

Total Estatais Privados (Nacionais) Privado (Estrangeiro)

8,7%

10,7%

9,6%

5%

7%

9%

11%

13%

15%

17%

19%

21%

23%

25%

jun/09 jun/10 jun/11 jun/12 jun/13 jun/14 jun/15

PJ PF Total

pg. 13

Rápida mudança do perfil dos consumidores no Brasil

Índice de Pobreza (% da população total)¹

Redução de

49%

Empréstimos para PF por produto

35% 35% 35%34%

35% 35% 34%36%

34%

31%

27%25%

23%21%

18%

16% 15%

1995 1996 1997 1998 1999 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2011 2012 2013

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

90%

100%

jun/09 jun/10 jun/11 jun/12 jun/13 jun/14 jun/15

Crédito Pessoal

Aquisição de Bens

BNDES

Outros

Imobiliário

Cheque Especial

Leasing

Rural

Cartão de Crédito

¹Fonte: IPEA Data. Pessoas vivendo a baixo da linha da pobreza (em % da população)

pg. 14Obs: Fonte: Análise Itaú Unibanco e Bacen.

Níveis de crédito crescem a partir de uma base muito baixa – comparação internacional.

O crédito total tem espaço para atingir maiores percentuais do PIB, dos atuais 60,1%, atingindo níveis internacionais

per capita ajustados em 2020.

Crescimento e distribuição da renda tornam o crescimento do crédito saudável. O crédito deve crescer, juntamente

com a renda e a penetração bancária.

A maior parte da alavancagem das famílias é devido ao crédito imobiliário.

Brasil | Alavancagem e Serviço Mensal da Dívida

33,3%

36,9%

40,3%42,8%

44,6%46,0% 46,3%

12,1% 12,5% 12,5% 13,4% 12,9% 12,9% 12,6%

19,5% 19,7% 19,8%22,4% 21,5% 21,9% 22,2%

7,4% 7,2% 7,3%9,1% 8,6% 9,0% 9,6%

28,0%29,7% 30,9% 31,3% 30,5%

29,1% 27,5%

mai/08 mai/09 mai/10 mai/11 mai/12 mai/13 mai/14 mai/15

Serviço Mensal da Dívida - Principal (% da renda) Serviço Mensal da Dívida - Juros (% da renda)

Serviço Mensal da Dívida (% da renda) Alavancagem (% da renda)

Alavancagem sem imobiliário (% da renda)

pg. 15

3,1% 3,0% 2,8% 2,9% 2,9% 2,9% 3,0% 3,0% 2,8% 2,8% 3,0% 3,0%

8,0% 8,5%

10,0% 10,0%10,8% 11,0% 11,0% 11,0% 11,3% 11,8% 12,3%

13,3% 13,8%13,8% 14,1% 14,3% 13,8%15,2% 15,3% 15,5% 15,6% 15,7% 15,1%

16,6% 17,1%17,9%

3,2%

0,00%

2,00%

4,00%

6,00%

8,00%

10, 00%

12, 00%

14, 00%

16, 00%

18, 00%

jun/13 ago/13 out/13 dez/13 fev/14 abr/14 jun/14 ago/14 out/14 dez/14 fev/15 abr/15 jun/15

NPL 90 Dias SELIC Spread Total

Evolução do Spread e da Inadimplência¹

Indicadores

Spread e Inadimplência PF | Brasil (%)

Nota: (1) Fonte: Bacen e Itaú Unibanco;

Spread e Inadimplência PJ | Brasil (%)

Spread e Inadimplência | Brasil (%)

20,3% 20,4% 21,0%20,0%

22,0% 22,1%22,6% 22,5% 22,6% 21,5%

23,6% 24,3%

25,4%

4,6% 4,5% 4,3% 4,1% 4,0% 4,1% 4,0% 4,0% 4,0% 3,7% 3,8% 3,7% 3,7%


Spread PF NPL 90 dias

7,4% 7,7% 7,6% 7,5%

8,4% 8,5% 8,3% 8,4% 8,4%8,0%

9,2% 9,3%9,8%

2,1% 2,0% 2,0% 1,8% 1,9% 1,9% 2,0% 2,0% 2,1% 1,9% 2,0% 2,3% 2,3%


Spread PJ NPL 90 dias

24,8%22,3%

23,5%22,3%

19,4%20,9%

24,0%24,5% 24,8%

12,5%9,9% 10,0%

11,7%

8,5% 8,4%11,0% 12,8%

13,8%

6,2%6,0% 6,0% 6,0%

5,5%

5,0% 5,0%

5,5%

6,0%

-6,0%

-1,0%

4,0%

9,0%

14, 0%

19, 0%

24, 0%

29, 0%

34, 0%

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 1T15 2T15

Itaú Unibanco ROE SELIC média Taxa de Juros de Longo Prazo (TJLP)

pg. 16

Brasil | Compulsórios e Direcionamentos

Antes da Crise

de 2008

Durante a Crise

de 2008Atual

Remuneração

Atual

Compulsório 45% 42% 45%¹ ² Zero

Compulsório Adicional 8% 5% 0% SELIC

Total 53% 47% 45%

Rural 25% 30% 34%

Microcrédito 2% 2% 2%

Compulsório 20% 20% 24,5% TR + 6,17% a.a.

Compulsório Adicional 10% 10% 5,5% SELIC

Total 30% 30% 30%

Financiamento Imobiliário 65% 65% 65%

Compulsório 15% 14% 25% SELIC

Compulsório Adicional 8% 4% 11% SELIC

Total 23% 18% 36%

Obs: (1) Esse compulsório mudou para 45% em Julho de 2014; (2) Até 20% deste compulsório pode ser deduzido, desde que utilizado para

financiar linhas de crédito incluidas no Programa de Sustentação do Investimento do BNDES (caminhões, ônibus, tecnologia, entre outros).

Taxa

Depósitos Compulsórios e Direcionamentos

Depósito a Vista

Poupança

Depósitos a Prazo e

Interfinanceiros Captados de

Sociedades de Arrendamento

Mercantil

2

pg. 18

Visão Itaú Unibanco

Visão:

Ser o banco líder em performance sustentável e na satisfação dos clientes

Implementar cultura orientada à satisfação de clientes, com foco comercial e busca de simplicidade operacional

Maximizar o retorno ao acionista, visando o crescimento da organização

Ser o banco de escolha dos melhores talentos, em todos os níveis

Atrair e reter profissionais comprometidos, éticos, com olhar de dono e orgulho da organização

Liderança compartilhada, conquistada com talento e competência, com foco na meritocracia

Ter um ambiente que estimule a criatividade, o empreendedorismo e o debate de ideias

Buscar a vanguarda tecnológica, em busca de servir melhor o cliente, agregando valor

Ser exemplar na conduta ética com clientes, colaboradores, autoridades, sociedade e mercado

pg. 19

Todos pelo Cliente

Paixão pela Performance

Liderança ética e Responsável

Craques que jogam para o Time

Foco na Inovação e Inovação com Foco

Nossa Cultura

Nosso Jeito de Fazer

Processos servindo Pessoas

Ágil e Descomplicado

Carteirada não vale

Brilho nos Olhos

Sonho Grande

pg. 20

Posição de liderança no Brasil

US$ 59,9 bilhões em valor de mercado (1)

91.968 colaboradores no Brasil e no exterior

5.003 agências e PABs no Brasil e exterior

26.709 caixas eletrônicos no Brasil e exterior

Empresa multinacional brasileira

Importante provedor de crédito para expansão das empresas brasileiras

Os melhores talentos do sistema financeiro brasileiro

Itaú Unibanco Holding – Visão Geral

Presença internacional do maior banco privado nacional | em 30 de Junho de 2015

Destaques Financeiros e ÍndicesEm 30 de Junho de 2015

Obs: (1) Em 30 de junho de 2015. Fonte: Bloomberg.

Ativos Totais R$ 1.230,5 Bi

Total de Empréstimos (1) R$ 531,7 Bi

Patrimônio Líquido R$ 100,7 Bi

Lucro Líquido Recorrente Ano 2014 (2) R$ 20,6 Bi

Lucro Líquido Recorrente 2T15 (3) R$ 6,1 Bi

Moody´s: Baa3

Fitch: BBB+

Retorno Recorrente sobre o Patrimônio

Líquido Médio 2014 (4) 24,0%

Retorno Recorrente sobre o Patrimônio

Líquido Médio 2T15 (5) 24,8%

Índice de Eficiência 2014 (6) 47,0%

Índice de Eficiência 2T15 (6) 42,9%

Índice de Basiléia III CET I (7) 13,2%

Moeda Estrangeira a Longo Prazo (Itaú Unibanco Holding)

Highlights

Índices de Desempenho

(1) Inclui avais e fianças

(2) Representa o Lucro Líquido ajustado para os eventos não recorrentes descritos no MD&A do 4T14 – Sumário Executivo

(3) Representa o Lucro Líquido ajustado para os eventos não recorrentes descritos no MD&A do 2T15 – Sumário Executivo(4) Calculado segundo a formula: Lucro Líquido Recorrente / Patrimônio Líquido Médio. Consulte o MD&A do 4T14 - Sumário Executivo para o cálculo anualizado.(5) Calculado segundo a formula: Lucro Líquido Recorrente / Patrimônio Líquido Médio. Consulte o MD&A do 2T15 - Sumário Executivo para o cálculo anualizado.(6) Consulte os slides de “Índice de Eficiência(7) Este é o índice atual considerando as regras vigentes da fase de implementação de Basiléia III. Mais informações no slide índices de capital.

pg. 21

34%

33%

33%

Governança Corporativa no Itaú Unibanco

Família

E.S.A

Família

Moreira Salles

ItaúsaCia. E. Johnston

de Participações

IUPAR Itaú

Unibanco Part S.A.

Itaú Unibanco

Holding S.A.

34,0%

61,4% ON

100%

66,5%

50% ON

19,7%

38,7% ON

33,5%

50% ON

53,7%

9,4% ON

25,9%

51% ON

Brasileiros

na BM&FBovespa

Estrangeiros na

BM&FBovespa

Estrangeiros na

NYSE (ADRs)

Governança no Itaú UnibancoPontos fortes da nossa estrutura

• Controle familiar, assegurando visão

de longo prazo

• Gestão profissional

• Base de acionistas pulverizada(53,7% de free float, com forte presença

de investidores estrangeiros)

• Forte governança corporativa

Free Float (*)

(*) Total de PN, excluindo Controladores e Tesouraria

pg.

pg. 22

Conselho de Administração e Comitê Executivo

Conselho de Administração

Pedro Moreira Salles

Presidente

Vice-PresidentesAlfredo Egydio Arruda Villela Filho Roberto Egydio Setubal

Membros

Alfredo Egydio Setubal

Candido Botelho Bracher

Demosthenes Madureira de Pinho Neto

Gustavo Jorge Laboissière Loyola*

Henri Penchas

Fábio Colletti Barbosa *

Nildemar Secches *

Pedro Luiz Bodin de Moraes *

Ricardo Villela Marino

(*) Conselheiro independente

Tecnologia, Operações

e EficiênciaVarejo Riscos e FinançasAtacado

Jurídico e Recursos

Humanos

Presidente Executivo (CEO)

Roberto Egydio Setubal

Grandes Empresas

Médias Empresas

Asset Management

Tesouraria Institucional

Private Bank

Custódia

América Latina

Agências

Cartões

Rede

Imobiliário

Seguros

Veículos

Consignado

Marketing

TI

Operações

Compras

Riscos

Finanças

Jurídico e Ouvidoria

Recursos Humanos

Comunicação Corporativa

Relações Institucionais e

Governamentais

Diretoria Geral Vice Presidência Executiva

Comitê Executivo

pg. 23

Governança entre IUPAR e Itaú Unibanco

IUPAR

• Estrutura societária e acordo de acionistas

• Alinhamento e união entre os acionistas

• Visão, missão e valores do grupo

• Metas de dividendos

• Fusões e aquisições de alto valor

• Indicações para Conselho de Administração e CEO

• Avaliação de desempenho e admissão de familiares

• Discussão e aprovação da estratégia de longo prazo

Conselho de

Administração

do Itaú Unibanco

• Definição e acompanhamento da estratégia da empresa

• Fusões e aquisições

• Aprovação e supervisão da operação do negócio

• Desempenho da diretoria (incluindo familiares)

• Nomeação da diretoria

• Definição e supervisão do apetite de risco

• Definição e acompanhamento dos modelos de remuneração

Controle Familiar

com visão estratégica de longo

prazo

Gestão profissional

com foco no negócio

pg.

pg. 24

Estrutura de Governança no Itaú Unibanco

Assembléia Geral de Acionistas

Conselho de Administração

Diretoria Executiva

Comitê de Divulgação e Negociação

diretamente

ligados ao

conselho

Comitê de Estratégia

Comitê de Auditoria

Comitê de Nomeação e Governança Corporativa

Comitê de Pessoas

Comitê de Gestão de Risco e Capital

Comitê de Remuneração

Conselho Consultivo Internacional

Comitê de Partes Relacionadas

Conselho Fiscal

Auditorias externa e interna independentes do Executivo

• Estipulada no estatuto social

• Cultura e pessoas

• Gestão de Riscos

• Estratégia e M&A

Separação de cargos entre Presidente e Chairman

Principais focos do Conselho

pg.

page 25

Itaú Unibanco – Nova Estrutura

Riscos e FinançasJurídico, Recursos

Humanos e Institucional

Tecnologia e Operações

Atacado VarejoDiretor-

Geral

Vice

Presidente

Nova Estrutura

Visando sustentabilidade a longo prazo

Idade limite:

Todos - 60 anos

Itaú Unibanco Holding Itaú Unibanco Holding

Idade limite:

Itaú Unibanco Holding - 62 anos para presidente

Demais - 60 anos

pg.

page 26

CIB / Clientes Institucionais / Asset

Tóquio, Xangai

Dubai, Hong Kong

Itaú Unibanco - Atuação Global

Itaú Unibanco, suportado por um alto nível de reconhecimento e reputação, possui importante presença nos principais centros

financeiros.

CIB

NY, Miami, Cayman, Bahamas

Clientes Institucionais / Asset

NY, Cayman

Private Banking

NY, Cayman, Bahamas, Miami

CIB

Brasil, Argentina, Chile, Peru, Colômbia


Brasil, Argentina, Chile, Uruguai

Private Banking

Brasil, Uruguai, Chile, Paraguai

Varejo

Brasil, Argentina, Chile, Paraguai, Uruguai

No hemisfério norte, queremos ser reconhecidos como: O banco especialista em América Latina

Alinhado à estratégia de expansão na América Latina, com a visão de criação de valor e performance sustentável, em junho de 2015, a fusão

entre o Banco Itaú Chile e o CorpBanca foi aprovada nas assembleias de acionistas de ambas as instituições.

Essa operação está sujeita à autorização do regulador competente no Chile, a Superintendência de Bancos e Instituições Financeiras (SBIF)

A transação cria uma importante plataforma para expansão e busca de novos negócios na região. No Chile, deverá nos permitir passar da 7ª para a 4ª

posição no ranking de maiores bancos em termos de empréstimos.

Highlights

CIB

Londres, Lisboa, Madri, Paris, Frankfurt


Londres

Private Banking

Zurique

CIB

México

Pg.pg.

pg. 27

Peru

Escritório de

Representação

Atuação na América Latina | Junho 2015

Agências e PABs: 24

Pontos de atendimento OCA: 36

Caixas Eletrônicos: 55

Colaboradores: 1.175

Ativos: R$ 13,8 bilhões

Uruguai





Argentina

Agências: 96




Chile

México | CIB

Agências e PABs: 4.753

Caixas Eletrônicos: 26.092


Ativos: R$ 1.230,5 bilhões (Holding)

Brasil

Colômbia| CIB

Colaboradores: 41

CIB

Varejo

Colaboradores: 43


Correspondentes não bancários: 42


Colaboradores: 784


Paraguai

pg. 28

Uma história de sucesso com negócios estratégicos1

Foundation

of Banco Itaú

Casa

Moreira

Salles

Banco del

Buen Ayre

BEG

Parceria com:

Unibanco

Itaú

Aquisição dos 50%

restantes da:

Uruguay

19241944 1995 - 1998 2000 - 2003 2004 - 2007

Fusão 2008

Nota: (1) Inclui fusões, aquisições, joint-ventures e parcerias. (2) A concretização da operação depende de aprovação das autoridades regulatórias.

(2)

pg.

pg. 29

Itaú CorpBanca

33,29%33,13%33,58%

Itaú UnibancoHoldings

CorpGroup

Participações

Minoritárias

Itaú CorpBanca

Acordo de Acionistas

Status da Transação

Solicitação inicial das aprovações regulatórias no Chile (SBIF)

Solicitação ao Bacen para aumento de capital no Itaú Chile

Assinatura do Acordo de Acionistas

Ja

n/1

4M

ar/

14

Publicação do Q&A sobre a transação

Divulgação do Acordo de Acionistas e da Transação

Ab

r/1

4

Estrutura Acionária Itaú Unibanco + CorpBanca (Pro-Forma¹)

Itaú Unibanco

Operações na América Latina

¹ Efeito da consolidação integral do Itaú CorpBanca no Itaú Unibanco. ²Inclui subsidiárias do CorpBanca. Obs.: Demais

informações ref. jun/15 | Dólar – cotação em 30/06/15, R$ 3,102.

Ou

t/1

4

Aprovação da operação pelo Banco Central do Brasil

Aprovação da Fusão do Banco Itaú Chile/CorpBanca por seus

acionistas

Ju

n/1

5

Crédito

(R$ bilhões)

Ativos

(R$ bilhões)

Agências e

PABsColaboradores²

Chile 76 107 223 6.217

Colômbia 29 38 178 3.765

Uruguai 6 14 60 1.175

Paraguai 6 11 36 784

Argentina 4 6 89 1.664

México - 0,2 - 43

América Latina 121 176 586 13.648

Itaú Unibanco

Holding606 1.335 5.308 99.367

Representatividade 19,9% 13,2% 11,0% 13,7%

Crédito

(R$ bilhões)

Ativos

(R$ bilhões)

Agências e

PABsColaboradores

Chile 31 40 96 2.542

Colômbia 0,4 0,6 - 41

Uruguai 6 14 60 1.175

Paraguai 6 11 36 784

Argentina 4 6 89 1.664

México - 0,2 - 43

América Latina 47 71 281 6.249

Itaú Unibanco

Holding532 1.231 5.003 91.968

Representatividade 8,8% 5,8% 5,6% 6,8%

3

pg. 31

Banco Universal 1

Líder em desempenho no Brasil

Diversificada linha de produtos e serviços

Ampla rede de distribuição

Uso intensivo de tecnologia

Modelo de precificação baseada em risco

Itaú Unibanco Holding

Obs: (1) Em 30 de junho de 2015

• Aproximadamente 36,1 milhões de de contas de cartão de

crédito e 26,0 milhões de contas de cartão de débito

• Liderança no mercado brasileiro de cartões de crédito, grande

quantidade de Joint ventures e parcerias com varejistas

• Carteira de crédito de veículos de

mais de R$ 23,8 bilhões

• Arrendamento e financiamento

através de mais de 12 mil

concessionarias

• No 2T15 as novas concessões para

pessoa física atingiram R$ 2.096

milhões.

• Um dos maiores grupos de seguros do Brasil em termos

de prêmios diretos

• Associação com Porto Seguro para seguros de

automóveis e residências

• O resultado no 2T15 atingiu R$ 782 milhões

• Total de Ativos sob Administração

de R$ 709 bilhões

• Private Bank líder na América

Latina

• Clientes Corporativos com faturamento

anual até R$ 300 milhões

• Carteira de crédito com avais e fianças

atingiu R$ 83.479 milhões em junho de

2015

• Total cobertura de clientes corporativos com

faturamento anual superior a R$ 300 milhões

• Liderança em atividades de Banco de

Investimento, ocupando as primeiras

posições nas principais League Tables

• Operações de tesouraria para o

Conglomerado

• 4.744 agências e PABs e 26.092 caixas eletrônicos

• Marca bancária premium no mercado brasileiro

• Estrategicamente posicionado para crescimento no mercado

imobiliário (parcerias com Lopes e Coelho da Fonseca)

• Objetivo: ser reconhecido como “o Banco

para a América Latina”

• Presença na América Latina: México,

Colômbia, Peru, Paraguai, Chile,

Argentina, Uruguai

• Total de Ativos: R$ 71,2 bilhões

pg. 32

Banco Comercial

Presença no Brasil ¹ (Em 30 de Junho de 2015)

Sólida base de clientes, ampla rede de distribuição e grande variedade de produtos

Highlights: Brasil

Centro-Oeste

334

Sudeste

3.171

Sul

751

Nordeste

357

Norte

131

Brasil: 4.744

Exterior + IBBA: 259

Total: 5.003

(1) Inclui agências e PABs

Agências do Itaú

22 milhões de clientes com renda de até BRL 4.000,00;

4 milhões de pessoas frequentam diariamente as agências (40% não

são correntistas);

4.450 pontos de atendimento, 23.627 caixas eletrônicos;

R$ 56 bilhões em recursos captados;

Itaú Uniclass

3,3 milhões de clientes com renda entre BRL 4.000 e BRL 10.000;

Presença em 100% das agências, 1.500 agências com caixas e filas

exclusivas;

4.087 gerentes de relacionamento;

R$ 107 bilhões em recursos captados;

Itaú Personnalité

880 mil clientes com renda mínima de BRL 10.000 ou investimentos

acima de BRL 100.000; 2.075 gerentes de relacionamento;

Aproximadamente BRL 213 bilhões em fundos de clientes;

323 agências exclusivas com 30 agência digitais;

pg. 33

72,4% 74,5% 74,9%

27,6% 25,5% 25,1%

36.296 40.531 42.383

Jun-14 Mar-15 Jun-15

Pessoa Física Pessoa Jurídica

Crédito Imobiliário

Evolução do Crédito Imobiliário Saldo- Canais de Distribuição PF Em jun/2015R$ milhões

+16,8%

Prazo Médio e Ticket Médio

40,5% 42,8% 43,4%

59,7% 59,5% 58,6%

Jun-14 Mar-15 Jun-15

Carteira Safra (Média Trimestral)

Garantias (LTV)(Relação entre Empréstimo e Valor das Garantias)

Em jun/2015

2T15

Prazo Médio¹ 310 meses

Valor médio do Imóvel² R$ 524 mil

Tícket Médio de Financiamento R$ 307 mil

(1) Prazo Médio de contratação de novos contratos de incorporadoras. (2) Valor estipulado conforme o ticket médio de financiamento da produção mensal e LTV médio do trimestre. Fonte da

produção: ABECIP.

Brokers20%

Parcerias22%Agências

para clientes de alta renda

20%

Incorporadoras23%

Agências14%

pg. 34

Distribuição

Crédito Imobiliário

100% das transações foram efetuadas com alienação fiduciária.

100% das novas contratações foram efetuadas com o sistema

SAC.

Score de crédito específico por cliente, pessoa física e pessoa

jurídica.

Avaliação de crédito pelo celular agilizando a negociação.

Inadimplência inferior à média do mercado.

LTV máximo do imóvel: 80%

Ca

na

is

Co

rpo

rati

vo

s

Menor burocracia do mercado: menor lista de documentos.

100% dos documentos digitalizados.

Registro eletrônico de contratos.

Processos

Crédito imobiliário residencial e comercial.

Oferta de produtos adicionais:

Consórcio

Seguros Obrigatórios*: MIP e DFI

Crédito Pessoal com Garantia do Imóvel

Financiamento de tarifas e impostos.

Produtos

Crédito

Canais

Internos

Agências, Uniclass,

Personnalité e Private

Canal

Externo

Joint

Venture

Corretoras

CrediPronto!

Incorporadoras

Middle

Market

IBBA

Can

ais

de V

are

jo

pg. 35

60.118 60.09351.220

40.319

28.927 26.331 23.786

2010 2011 2012 2013 2014 1T15 2T15

Arrendamento mercantil e financiamento através de mais de 12 mil

concessionárias.

Valor médio financiado aproximadamente de R$ 24,8 mil.

Evolução contínua no processo de aprovação:

• 91% de todas as propostas de crédito PF são analisadas e

decididas em menos de 30 segundos.

• Sistema automatizado para aprovação de crédito.

• Processamento das propostas pela internet.

• O loan-to-value (LTV) das novas concessões PF no segundo

trimestre de 2015 atingiu 54%.

Cautela e controle de crédito determinantes para a redução dos

indicadores de inadimplência.

Foco no financiamento de carros novos e seminovos.

Financiamento de Veículos

Highlights

Carteira de Crédito Pessoa Física

R$ milhões

iCarros – Acessos médios por mês

iCarros controlado pelo Itaú Unibanco, é um site de serviços

financeiros e de classificados que facilita a compra e venda de

veículos 0km e usados.

Em média 15 milhões de acessos/mês.

Focado em soluções inovadoras.

Nossos clientes obtém serviços completos:

comparação de veículos 0km;

avaliação de crédito;

captação de propostas de financiamento;

Oferta de cartão de crédito;

Oferta de seguro;

Oferta de consórcio.

Highlights

milhões

12 13 1315 14

2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

pg. 36

Carteira de Veículos

Norte

6,6% Nordeste

19,3%

Centro-Oeste

9,8%

Sudeste

44,6%

Sul

19,7%

Concentração do mercado por Região1

Fonte: ¹ CETIP: Veículos (Quantidade de veículos financiados) – Junho/2015.

Distribuição da Produção por canal – PF

Itaú Unibanco

Faixa de Plano Médio (meses)

Itaú Unibanco

21,7%

27,0%

48,1%

3,2%

<=24

25-36

37-48

49-60

Agências31%

Concessionárias e Revendas

69%

page 37

Cartões de Crédito, Joint Ventures e Parcerias com Varejistas

HighlightsJVs e Parcerias

Foco em cartões de crédito.

Acordos de longo prazo.

Alinhamento de incentivos.

Líder de mercado em faturamento de cartões de crédito.

Qualificação da base de clientes: canais proprietários x parcerias.

O negócio de cartões de crédito inclui:

Emissão de cartões

Adquirência: REDE

Joint Ventures e parcerias com varejistas

Bandeira própria: Hiper

Aproximadamente 62,1 milhões de contas de cartão (2T15):

36,1 milhões de contas de cartão de crédito

26,0 milhões de contas de cartão de débito

R$ 81,6 bilhões de faturamento (2T15):

R$ 61,9 bilhões em cartões de crédito

R$ 19,7 bilhões em cartões de débito

Alto potencial de crescimento no uso do cartão de crédito.

Highlights

pg.

https://www.google.com.br/url?q=http://viagens.vejapixel.com.br/dicas/companhias/aereas/conheca-a-companhia-aerea-azul/&sa=U&ei=0VtMU9qTMuXG0QHVkICQBw&ved=0CDAQ9QEwAQ&usg=AFQjCNFhEb6tFxSK_4p3EwHqtZOFQhhbtw

https://www.google.com.br/url?q=http://viagens.vejapixel.com.br/dicas/companhias/aereas/conheca-a-companhia-aerea-azul/&sa=U&ei=0VtMU9qTMuXG0QHVkICQBw&ved=0CDAQ9QEwAQ&usg=AFQjCNFhEb6tFxSK_4p3EwHqtZOFQhhbtw

pg. 38

Cartões e Meios de Pagamento

Bandeira de aceitação nacional, lançada em outubro

Nasce da Hipercard com grande força no Nordeste e Sul

Alia a distribuição do Itaú à da REDE (com mais de 1 milhão de pontos de venda)

Poderá ser emitida pelo Itaú Unibanco e por outros bancos e parcerias

Anuidade convertida 120% em bônus celular

Reposicionamento e mudança de marca: conexão forte, excelência operacional,

agilidade, relacionamento e proximidade aos clientes

Disponibilidade de 99,999% e capacidade de processamento de 3x o pico do

mercado total

Renovação dos terminais e lançamento de novos produtos

- E-Rede: plataforma com gateway, antifraude e adquirente

- Mobile Rede: para profissionais liberais, autônomos e empreendedores

Sinergias com o Itaú Unibanco: operacionais e de negócio

Entre as maiores empresas de adquirência do mundo

Foco na estratégia do Itaucard 2.0

- Introduziu no país a prática internacional de cálculo de juros para cartão de crédito

- Cerca de 5 milhões de cartões vendidos desde o lançamento do produto, em agosto de

2012

- Recebeu prêmio da CardMonitor de “excelente receptividade do mercado ao produto”,

em 2013

Contínua evolução nos diferenciais de atendimento e qualidade

pg. 39

Cartões no Brasil | Aumento da penetração no Consumo das Famílias

Faturamento de Cartões como % do Consumo das Famílias

Fontes: ABECS e IBGE. Faturamento de cartões considera somente o volume de compras.

13,4%14,5%

15,8%16,9% 17,5%

16,3% 16,9% 17,3%18,5%

17,2% 17,7% 18,2%19,3%

17,7%

6,7%7,0%

7,9%

8,8%9,3%

8,7%8,8% 9,2%

10,7%

9,7%10,0% 10,0%

11,2%

10,1%20,1%

21,5%

23,7%

25,7%26,9%

25,0%25,7%

26,4%

29,2%

26,9%27,7% 28,2%

30,6%

27,8%

4T08 4T09 4T10 4T11 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15

Cartões de Crédito Cartões de Débito

pg. 40

Itaú Unibanco

HSBC

Barclays

Carta Si

Yapi Kredi Bankasi

Garanti Bank

Societe Generale

Akbank

BNP Paribas

Lloyds Banking Group

RBS/NatWest

T. Is Bank

Finansbank

BBVA

Airplus International

MBNA

Euro 6000

Carrefour Bank

CaixaCard

DNB

Russian Standard Bank

ING

BMO Harris

Fifth Third

Navy FCU

First National

WEX

Cabela's WFB

Comdata

PNC

USAA

Synchrony

Barclays

Itaú Unibanco

Wells Fargo

US Bancorp

Discover

Capital One

Citibank

Bank of America

Chase

Amex Bank of America

Vantiv

Chase Paymentech

First Data

Citi Merchant Serv.

Worldpay

Cielo

Barclays

Rede

Heartland Payment…

Moneris Solutions

Elavon

Worldpay

Credit Mutuel CIC

BC Card

Wells fargo

Sberbank

Global Payments

Credit Agricole

China UMS

Um dos Maiores Emissores e Adquirentes do Mundo

Emissores Europeus – Volume

de Compra - Crédito 2013 (1)

Emissores dos EUA- Volume

de Compra – Crédito 2013 (2)Adquirentes mundiais - Volume de

Compra – Débito e Crédito 2013 (3)

(1) Inclui cartões de consumo e comerciais: Visa, MasterCard, American Express, Diners Club and JBC.(2) Inclui cartões de consumo e comerciais : Visa, Mastercard, American Express, Diners Club,

Discover, UnionPay and JCB. (3) Rankeado por todas as transações de compras por país (Visa, Mastercard, UnionPay, American Express, Discover, Diners Club, JCB, credit and debit). *Inclui outros

países.

pg. 41

Credenciamento e Adquirência

Transações com Cartão de Crédito Transações com Cartão de Débito

Receitas com Credenciamento e AdquirênciaNúmeros

R$ milhões

R$ milhões

R$ milhões

jun/2015

% de crescimento

2T15 x 1T15

Número de POS 1,9 milhão 1,8%

Transações 1,0 bilhão 3,0%

Volume de compra R$ 93,5 bilhões 2,6%

Presença em quase todos os municípios brasileiros

52.97647.406

50.12052.625

58.61252.434 54.916

57.849

66.357

58.89561.795

4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

29.06026.545 26.257

27.994

32.955

29.287 29.410 30.618

36.634

32.229 31.710

4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

1.353

1.1251.039

1.0801.126

1.2591.178

1.219 1.259

1.3991.312

4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

pg. 42

Wealth Management Services | Best Private Bank Overall Services

Highlights

Um dos maiores gestores de fundos mútuos entre os bancos

privados brasileiros (de acordo com a ANBIMA, com base nos

ativos sob administração em 30 de junho de 2015)

Um dos líderes na prestação de serviços de custódia (de

acordo com a ANBIMA)

As receitas de administração de recursos foram de R$ 520

milhões, representando 7,5% do total de receitas de prestação

de serviços no 2T15.

Ativos sob AdministraçãoR$ bilhões

368 368403 418 446 458 459 454 458 466 480 500 505

117152

159164

163 164 169 173 177 180189

195 204

485520

562582

608 622 628 627 635 646669

695 709

jun/12 sep/12 dez/12 mar/13 jun/13 sep/13 dez/13 mar/14 jun/14 sep/14 dez/14 mar/15 jun/15

Fundos de Investimento Carteiras administradas

pg. 43

29.892

36.436

40.525

44.608 45.517

42,0% 36,1% 34,4% 33,5% 34,5%

58,0%63,9%

65,6%66,5% 65,5%

Jun-14 Jul -14 Aug-14 Sep- 14 Oct- 14 Nov-14 Dec- 14 Jan-15 Feb- 15 Mar- 15 Apr- 15 May-15 Jun-15

0,0%

20 ,0 %

40 ,0 %

60 ,0 %

80 ,0 %

10 0,0%

12 0,0%

14 0,0%

-

5.000

10.000

15.000

20.000

25.000

30.000

35.000

40.000

45.000

50.000

jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15

Carteira Itaú BMG Itaú Consignado

Crédito Consignado

Evolução da Carteira por CanalR$ milhões

Evolução da CarteiraR$ milhões

Participação no Crédito Pessoal NPL 90 dias

(Base 100 – Mar/12)

12.551

15.689

jun/14 jun/15

Itaú Consignado

17.340

29.828

jun/14 jun/15

Carteira Itaú BMG

+ 25,0%72,0%52,3%

2,0%

51,0%

59,9%

60,3%

49,0%

40,1%

39,7%

jun/14

mar/15

jun/15

Crédito Consignado Outros - Crédito Pessoal

100

86

9996

75

5851 51

4138 38 39

44

52

pg. 44

Consórcio

Destaques

O consórcio é um sistema de auto

financiamento para compra parcelada e

programada de imóveis e veículos que

complementa o nosso portfólio de produtos de

varejo.

Por ser uma prestação de serviço, a

administração de consórcio não gera risco de

inadimplência nem alocação de capital de

crédito para a instituição.

7.737

9.0779.849

10.17710.989 11.134 10.919 10.981 11.562

jun/13 set/13 dez/13 mar/14 jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15

Saldo de parcelas a receber

317351

372 384 398 402 402 400 411


Contratos Ativos (milhares)

Contratos Ativos (milhares)

Saldo de Parcelas a Receber (R$ MM)

pg. 45

Ranking de Seguros

Obs.: 1 Fonte SUSEP (data-base: jun/2015), inclui os ramos de Automóvel, Residencial e DPVAT. Não considera Saúde e VGBL está considerado em Previdência. 2

Seguros = Prêmios Ganhos; Previdência: Provisão Matemática de Benefícios a Conceder e Capitalização = Provisões Técnicas. 3 Considera Seguros Foco e

Seguros Não Foco, com 30% da Porto Seguro. 4 Seguros Foco consideram os ramos de Pessoas (Vida, Acidentes Pessoais, Prestamistas, Educacional, Viagem,

Desemprego, Auxílio Funeral, Doenças Graves e Eventos Aleatórios), Habitacional, Riscos Diversos, Crédito Interno e Doméstico PF. Considera 30% dos mesmos

Seguros Foco da Porto Seguro. 5 Considera somente os valores da Porto Seguro. 6 A venda desta carteira foi concluída em 31 de Outubro de 2014.

jan-jun/15 ¹ jan-jun/14 ¹ Modelo

Seguros com 30% da Porto Seguro 2,3 3º 2º

Seguros Foco 2,4 2º 2º Bancassurance

Pessoas 2 2º 2º Bancassurance

Garantia Estendida 2 1º 1º Bancassurance

Automóvel 2,5 Líder: Porto Seguro Líder: Porto Seguro Corretor

Residencial 2,5 Líder: Porto Seguro Líder: Porto Seguro Corretor

Previdência 2 3º 3º Bancassurance

Capitalização 2 3º 3º Bancassurance

Seguro Saúde

Grandes Riscos 6

Não operamos com este produto

Não operamos com este produto

pg. 46

# Qual a melhor opção em proteção para você?

# Qual a sua maior conquista atualmente?

# Vida X Acidentes Pessoais

Seguros online

*volume total de views (até 30/06/2015)

Consultoria

# Por que proteger?

# Qual a importância em se ter um seguro?

# Seguro como parte do planejamento financeiro

Com o objetivo de difundir a importância da proteção e

estimular a cultura de seguros, o Itaú lançou, em setembro de

2014, a Plataforma Proteja. Aberto ao público, o site tem um

foco totalmente educacional, com informações sobre o

universo de seguros e proteção de uma forma didática,

incluindo o dicionário de “segurês”, com os significados dos

termos mais utilizados neste mercado.

Educação e Cultura

Volume de Acessos*

YouTube Site Proteja

2.442 Milhões 427 mil

Loja online especialmente desenvolvida para oferta de

produtos de seguros para clientes com ou sem

relacionamento com o Itaú. A divulgação é feita através

de banner nos principais sites acessados pelo cliente

potencial.

Plataforma Proteja - www.itau.com.br/proteja Loja de Seguros - www.lojadesegurositau.com.br

Seguro

Viagem

Seguro

Residencial

Ossos

Protegidos

Seguro

Auto

Seguro

Empresarial

Acidentes

Pessoais

pg. 47

Associação com Porto Seguro

Unificação das operações de seguros residenciais e

de automóveis;

Oferta e distribuição exclusiva de seguros residenciais

e de automóveis para clientes do Itaú Unibanco no

Brasil e no Uruguai;

O Itaú Unibanco Holding nomeia 2 dos 5 membros do

conselho da PSIUPAR e 2 dos 7 membros do

conselho da PSSA.

Estrutura da Associação

Acionistas controladores da

Porto SeguroItaú Unibanco

PSIUPAR Mercado

Porto Seguro S.A. (PSSA)

Subsidiárias

Porto Seguro S.A.

Itaú Seguros de Auto e

Residência S.A (ISAR)

57,07% 42,93%

69,88% 30,12%

99,99% 100,0%

Highlights

pg. 48

Itaú BMG Consignado – Unificação de Negócios

antes da unificação

Itaú Unibanco

Holding S.A.

Acionistas

BMG

Unificação dos negócios de

crédito consignado do BMG e do

Itaú BMG Consignado

Aumento de capital do Itaú BMG

Consignado pelo BMG, que elevará

sua participação para 40%

Política de crédito definida pelo

Itaú Unibanco

Estima-se que a operação não

acarretará efeitos contábeis

relevantes em nossos resultados

Itaú Unibanco

S.A.

Banco

BMG S.A.

Banco Itaú BMG

Consignado S.A.

30%70%

Contrato de Funding

após a unificação

Itaú Unibanco

Holding S.A.

Acionistas

BMG

Itaú Unibanco

S.A.

Banco

BMG S.A.

Banco Itaú BMG

Consignado S.A.

Canais de Distribuição

Originação líquida de R$ 900 milhões/mês

40%60%

Fluxos de Contratos Originados70%

30%

100%

Canais de Distribuição

Originação líquida de R$ 900 milhões/mês

pg. 49

Banco de

Investimentos

Equities

Renda Fixa

Investment Banking

Banco de Atacado dispõe de ampla gama de produtos para atender os objetivos dos clientes

Tesouraria

Institucional

Banking, Tes. Externas e

Trading

Funding e ALM

Pesquisa EconômicaInstituições

Financeiras

Corporate

Corporate

Large Corporate

Ultra Large

Itaú BBA | Quatro linhas de negócio

pg. 50

Itaú BBA | “One Stop” Shop

Banco de Investimento

Portfolio completo de produtos para atender as necessidades dos

clientes

3.485

Maiores grupos do Brasil e

América Latina

195 Instituições Financeiras

805

Clientes Institucionais

Corporate + Middle Market

Captações

Derivativos

Project Finance

Cash Management

Empréstimos

Trade Finance

Câmbio

M&A

ECM

DCM

pg. 51

Carteira de Crédito de Grandes EmpresasR$ milhões

-3,2%

Itaú BBA | Liderança entre os grandes clientes corporativos no Brasil

2014 Mar-15 Jun-15

Total 1º 1º 1º

FX 1º 1º 2º

Taxas de Juros 1º 1º 1º

Equities 1º 1º 1º

Commodities 5º 5º 3º

Derivativos | Liderança de Mercado1

2014 Mar-15 Jun-15

M&A2 1º 2º 1º

Local DCM3 1º 2º 1º

Internacional

DCM4 4º n.d. n.d.

IB | Liderança de Mercado

Obs: (1) Fonte: Cetip. (2) Fonte: Thompson. (3) Fonte: ANBIMA – Associação Brasileira das Entidades dos Mercados Financeiro e de Capitais. (4) Fonte: Dealogic

157.912

190.140211.241 218.970 211.905

2012 2013 2014 1T15 2T15

pg. 52

Micro, Pequenas e Médias Empresas

Highlights

Carteira de Crédito PMEsR$ milhões

Clientes corporativos com receita anual de até R$ 300 milhões

Oferta completa de produtos e serviços financeiros, incluindo

contas de depósito, opções de investimento, seguros, cash

management, crédito e cobrança, entre outros

90.37888.959

85.45484.125

85.439

83.479

2011 2012 2013 2014 1T15 2T15

4

pg. 54

Destaques do Resultado

Ativos Totais 1

R$ bilhões

Patrimônio Liquido 1

R$ bilhões

CAGR(07-2T15) 14,5% CAGR(07-2T15) 12,8%

Contábil Unibanco

Contábil Itaú Unibanco Holding

Obs: (1) Para fins de comparabilidade, os valores gerenciais do Itaú Unibanco Holding 2006 a 30 de setembro de 2008 representam a soma de Itaú e Unibanco e consideram a consolidação integral da Rede em 2008.

Contábil Unibanco


295,0

150,0

445,0

637,2 608,3

751,4

851,3

1.014,4

1.105,7

1.208,7

1.294,61.230,5

2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 1T15 2T15

29,0

11,8

40,843,7

50,7

60,9

71,374,2

81,0

95,8 97,0100,7

2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 1T15 2T15

pg. 55


19,7%20,9%

21,7%22,8%

23,6% 24,0% 24,4% 24,7%20,9%

23,9%22,6%

23,7%24,7% 24,7% 24,5% 24,8%

1,5% 1,7% 1,6% 1,8% 1,9% 1,9% 1,9% 1,9%

2,4%2,6% 2,4%

2,7%2,9% 3,0% 3,0%

3,2%

-0,1%

0,9%

1,9%

2,9%

3,9%

4,9%

5,9%

6,9%

7,9%

0,0%

5,0%

10, 0%

15, 0%

20, 0%

25, 0%

30, 0%

3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

ROE Recorrente Médio (12 meses) ROE Recorrente Médio (trimestral)

ROA Recorrente Médio ROA Recorrente Médio - Ponderado pelo Risco

pg. 56

Balanço Patrimonial – Ativo e Passivo

R$ milhõesJun/15 -

Mar/15 Jun/14

Circulante e Realizável a Longo Prazo 1.210.691 1.274.667 -5,0% 1.094.444 10,6%

Disponibilidades 18.005 18.687 -3,7% 20.605 -12,6%

Aplicações Interf inanceiras de Liquidez 192.433 225.076 -14,5% 165.588 16,2%

Títulos Mobiliários e Inst. Financ. Derivativos 334.727 324.060 3,3% 291.297 14,9%

Relações Interf inanceiras e Interdenpendências 64.651 67.001 -3,5% 87.015 -25,7%

Operações de Crédito, Arrendamento e Outros Créditos 457.463 468.105 -2,3% 414.928 10,3%

(Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa) (28.131) (28.354) -0,8% (24.547) 14,6%

Outros Ativos 171.543 200.092 -14,3% 139.557 22,9%

Carteira de Câmbio 65.875 83.050 -20,7% 34.217 92,5%

Outros Ativos 105.669 117.042 -9,7% 105.340 0,3%

Permanente 19.819 19.947 -0,6% 17.488 13,3%

Investimentos 3.610 3.539 2,0% 3.233 11,7%

Imobilizado de Uso e de Arrend.Merc Operacional 7.379 7.521 -1,9% 6.771 9,0%

Intangível e Ágio 8.831 8.887 -0,6% 7.484 18,0%

Total do Ativo 1.230.510 1.294.613 -5,0% 1.111.932 10,7%

Jun/15 Mar/15Jun/15 -

Jun/14

Jun/15 -

Mar/15 Jun/14

Circulante e Exigível a Longo Prazo 1.126.530 1.194.447 -5,7% 1.022.807 10,1%

Depósitos 280.443 298.652 -6,1% 277.347 1,1%

Depósitos à Vista 50.540 56.660 -10,8% 44.847 12,7%

Depósitos de Poupança 113.974 117.357 -2,9% 110.840 2,8%

Depósitos Interf inanceiros 27.014 28.135 -4,0% 4.062 565,0%

Depósitos à Prazo 88.914 96.500 -7,9% 117.597 -24,4%

Captação no Mercado Aberto 305.300 330.858 -7,7% 293.342 4,1%

Recursos de Aceites e Emissão de Títulos 52.175 50.753 2,8% 45.292 15,2%

Relações Interf inanceiras e Interdependências 10.448 9.365 11,6% 13.424 -22,2%

Obrigações por Empréstimos e Repasses 92.138 96.265 -4,3% 77.048 19,6%

Instrumentos Financeiros e Derivativos 23.912 30.997 -22,9% 11.908 100,8%

Provisões Técnicas de Seg., Prev. E Capitalização 121.652 116.737 4,2% 108.450 12,2%

Outras Obrigações 240.461 260.819 -7,8% 195.996 22,7%

Dívida Subordinada 59.228 59.527 -0,5% 52.120 13,6%

Carteira de Câmbio 66.429 84.030 -20,9% 35.171 88,9%

Diversos 114.804 117.262 -2,1% 108.704 5,6%

Resultados de Exercícios Futuros 1.499 1.513 -0,9% 1.163 28,9%

Participações Minoritárias nas Subsidiárias 1.770 1.700 4,1% 1.975 -10,4%

Patrimônio Líquido 100.711 96.954 3,9% 85.987 17,1%

Total do Passivo 1.230.510 1.294.613 -5,0% 1.111.932 10,7%

Jun/15 Mar/15Jun/15 -

Jun/14

pg. 57

Ativos Totais 1 | Mix

R$ bilhões

Obs: (1) No 1T11, o Itaú Unibanco Holding fez ajustes no critério de consolidação utilizado em suas demonstrações financeiras. Para fins de comparação, todos as informações de 2010 foram reclassificadas conforme o novo critério. Para maiores informações sobre a reclassificação, favor consultar o MD&A 1T11 –Sumário Executivo.(2) Líquido do Saldo de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa (3) Total de empréstimos, contendo avais e fianças.

22,4% Disponibilidades, Aplicações

Interfinanceiras de Liquidez e

Relações Interfinanceiras e

Interdependências

27,2% Títulos Mobiliários e

Derivativos

34,9% Carteira de Crédito ²

13,9% Outros

1,6% Permanente

Mix Títulos e Valores Mobiliários

Mix da Carteira de Crédito 3


19,8

171,5

429,3

334,7

275,1

851,3

1.014,4

1.105,7

1.208,7

1.294,6

1.230,5

2011 2012 2013 2014 1T15 2T15

Grandes Empresas

39,9%

PME's15,7%

Veículos4,5%

Crédito Pessoal5,6%

Cartões de Crédito10,6%

Exterior9,2%

Imobiliário6,0%

Consignado8,6%

Títulos Públicos -Brasil37,3%

Cotas de Fundos PGBL/VGBL 31,8%

Títulos Privados21,6%

Derivativos6,2%

Títulos Públicos -Outros Países

3,1%

pg. 58

Crédito por Tipo de Cliente/Produto

R$ milhões

(1) Inclui as operações originadas pela instituição e adquiridas. (2) Inclui Crédito Rural Pessoas Físicas. (3) Inclui Argentina, Chile, Colômbia, Paraguai e Uruguai. (4) Inclui Debêntures, CRI e Commercial Paper. (5)

Calculado com base na conversão da carteira em moeda estrangeira (dólar e moedas dos países da América Latina). Obs.: As carteiras de crédito imobiliário e crédito rural do segmento pessoa jurídica encontram-

se alocadas de acordo com o porte do cliente. Para outros detalhes, ver página 12 do MD&A 2T15.

Variação Variação Variação

2T15 1T15 2T15 - 1T15 4T14 2T15 - 4T14 2T14 2T15 - 2T14

Pessoas Físicas 187.318 187.286 0,0% 186.212 0,6% 172.441 8,6%

Cartão de Crédito 56.247 56.331 -0,1% 59.321 -5,2% 53.524 5,1%

Crédito Pessoal 30.016 29.822 0,7% 28.541 5,2% 28.678 4,7%

Crédito Consignado (1) 45.517 44.608 2,0% 40.525 12,3% 29.892 52,3%

Veículos 23.786 26.331 -9,7% 28.927 -17,8% 34.068 -30,2%

Crédito Imobiliário 31.753 30.194 5,2% 28.898 9,9% 26.280 20,8%

Pessoas Jurídicas 295.384 304.409 -3,0% 295.366 0,0% 278.573 6,0%

Grandes Empresas 211.905 218.970 -3,2% 211.241 0,3% 195.714 8,3%

Micro, Pequenas e Médias Empresas (2) 83.479 85.439 -2,3% 84.125 -0,8% 82.859 0,7%

América Latina (3) 49.004 51.699 -5,2% 43.942 11,5% 36.609 33,9%

Total com Avais e Fianças 531.706 543.394 -2,2% 525.519 1,2% 487.623 9,0%

Grandes Empresas - Títulos Privados (4) 34.850 35.202 -1,0% 34.175 2,0% 30.801 13,1%

Total com Avais, Fianças e Títulos Privados 566.556 578.596 -2,1% 559.694 1,2% 518.423 9,3%

Total com Avais, Fianças e Títulos Privados (ex-variação

cambial) (5) 566.556 572.547 -1,0% 575.782 -1,6% 552.279 2,6%

Saldo de Avais e Fianças 74.243 75.289 -1,4% 73.759 0,7% 72.695 2,1%

Pessoas Físicas 465 478 -2,7% 552 -15,8% 512 -9,2%

Grandes Empresas 67.125 67.964 -1,2% 66.727 0,6% 66.110 1,5%

Micro, Pequenas e Médias Empresas 4.195 4.268 -1,7% 4.213 -0,4% 3.960 5,9%

América Latina (3) 2.457 2.580 -4,7% 2.267 8,4% 2.113 16,3%0% 0% 0% 0,0% 0,0% 0,0% 0,0%

pg. 59

Carteira de Crédito por Produto

R$ milhões

(1) Inclui operações originadas pela instituição e as operações adquiridas. (2) Inclui também Cheque Especial, Recebíveis, Hot Money, Leasing, entre outros; (3) Inclui Argentina, Chile, Colômbia, Paraguai e

Uruguai; (4) Inclui Debêntures, CRI (Certificados de Recebíveis Imobiliários) e Commercial Paper.

Variação Variação Variação

2T15 1T15 2T15 – 1T15 1T15 2T15 - 1T15 2T14 2T15 - 2T14

Pessoas Físicas 205.411 205.850 -0,2% 201.760 1,8% 185.272 10,9%

Cartão de Crédito 56.247 56.331 -0,1% 59.321 -5,2% 53.524 5,1%

Crédito Pessoal 29.551 29.344 0,7% 27.988 5,6% 28.166 4,9%

Crédito Consignado (1)

45.517 44.608 2,0% 40.525 12,3% 29.892 52,3%

Veículos 23.786 26.331 -9,7% 28.927 -17,8% 34.068 -30,2%

Crédito Imoiliário 31.753 30.194 5,2% 28.898 9,9% 26.280 20,8%

Crédito Rural 256 275 -6,9% 277 -7,7% 242 5,7%

América Latina (3)

18.302 18.768 -2,5% 15.823 15,7% 13.101 39,7%

Pessoas Jurídicas 252.053 262.255 -3,9% 250.000 0,8% 229.656 9,8%

Capital de Giro (2)

117.190 119.898 -2,3% 116.785 0,3% 109.040 7,5%

BNDES/Repasses 50.986 53.490 -4,7% 52.018 -2,0% 49.874 2,2%

Financiamento a Exportação / Importação 32.313 34.787 -7,1% 31.460 2,7% 27.347 18,2%

Veículos 5.194 5.595 -7,2% 5.573 -6,8% 5.083 2,2%

Crédito Imobiliário 10.630 10.337 2,8% 10.336 2,8% 10.016 6,1%

Crédito Rural 7.496 7.795 -3,8% 7.977 -6,0% 6.901 8,6%

América Latina (3)

28.244 30.352 -6,9% 25.851 9,3% 21.395 32,0%

Total sem Avais e Fianças 457.463 468.105 -2,3% 451.760 1,3% 414.928 10,3%

Avais e Fianças 74.243 75.289 -1,4% 73.759 0,7% 72.695 2,1%

Total com Avais e Fianças 531.706 543.394 -2,2% 525.519 1,2% 487.623 9,0%

Títulos Privados (4)

34.850 35.202 -1,0% 34.175 2,0% 30.801 13,1%

Risco Total 566.556 578.596 -2,1% 559.694 1,2% 518.423 9,3%

pg. 60

Carteira de Crédito PJ por Setor ²

Detalhamento da Carteira de Crédito

Concentração da Carteira de Crédito ¹

(1) Inclui avais e fianças

(2) Inclui avais e fianças. Indústria e Extrativismo = Metalurgia / Siderurgia + Bens de Capital + Petroquímica e Química + Energia & Saneamento + Petróleo & Gás. Bens de Consumo = Alimentos e Bebidas + Vestuário & Calçados + Farmacêuticos & Cosméticos + Lazer & Turismo. Veículos e Transportes = Transportes + Veículos/Autópeças. Imobiliário e Construção = Imobiliário + Material de Construção + Obras de Infraestrutura. Agricultura e Relacionados = Agro e Fertilizantes + Açúcar e Álcool + Papel e Celulose. Outros = Outros + Eletrônicos & TI.

R$ milhões

Em 30/06/15

R$ milhões

Risco % do Total Risco % do Total

Maior Devedor 6.233 1,2% 6.393 1,0%

10 Maiores Devedores 34.125 6,4% 45.655 7,3%




Operações de Crédito, Arrendamento Mercantil Financeiro e

Outros Créditos

Operações de Crédito, Arrendamento Mercantil Financeiro,

Outros Créditos e TVM de Empresas e Instituições Financeiras

Setor de Atuação jun/15 mar/15

Setor Público 6.712 6.709 2 0,0%

Setor Privado | Pessoas Jurídicas 315.040 326.225 (11.186) -3,4%

Veículos/Autopeças 22.081 22.662 (580) -2,6%

Imobiliário 20.102 19.632 471 2,4%

Alimentos e Bebidas 19.466 19.872 (407) -2,0%

Transportes 17.757 18.376 (619) -3,4%

Agro e Fertilizantes 15.340 16.909 (1.569) -9,3%

Energia & Saneamento 13.526 13.601 (75) -0,5%

Metalurgia/Siderurgia 13.195 13.247 (52) -0,4%

Bens de Capital 10.858 11.195 (337) -3,0%

Açúcar e Álcool 9.785 10.585 (800) -7,6%

Telecomunicações 9.780 10.208 (427) -4,2%

Bancos e Outras Inst. Financ. 9.190 9.983 (793) -7,9%

Petroquímica & Química 8.964 9.748 (784) -8,0%

Farmacêuticos & Cosméticos 7.414 7.637 (223) -2,9%

Material de Construção 7.363 7.488 (125) -1,7%

Eletroeletrônicos & TI 6.990 7.076 (86) -1,2%

Obras de Infraestrutura 6.608 6.820 (212) -3,1%

Mineração 6.606 6.672 (66) -1,0%

Petróleo & Gás 6.161 6.438 (277) -4,3%

Vestuário & Calçados 5.413 5.499 (86) -1,6%

Diversos 98.439 102.579 (4.140) -4,0%

Total 321.751 332.935 (11.183) -3,4%

Variação

jun/15 -

mar/15

18%

10%

12%

11%8%3%

34%

2%

Indústria e Extrativismo Bens de Consumo

Veículos e Transportes Imobiliário e Construção

Agricultura e Relacionados Bancos e Instituições Financeiras

Outros Setor Público

pg. 61


Obs:(1) Despesas não decorrente de Juros incluem Despesas de Pessoal e Administrativas, Outras Despesas Operacionais e Despesas Tributárias (líquida de PIS, COFINS e ISS).

Margem financeira gerencial Despesa não decorrente de Juros 1

Lucro Líquido Recorrente

R$ bilhões R$ bilhões

R$ bilhões

ROE

12,8 12,611,5 11,6 11,8 12,7 12,5

13,6 14,4 14,716,0 16,2

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

7,98,5 8,3 8,6 8,7

9,4 9,09,6 9,8 10,1 9,9 10,0

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

3,4 3,5 3,5 3,64,0

4,7 4,55,0

5,5 5,7 5,8 6,1

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

19,7%20,9%

21,7%22,8%

23,6%24,0% 24,4% 24,7%

20,9%

23,9%

22,6%23,7%

24,7%24,7%

24,5% 24,8%

3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

ROE Recorrente Médio (12 meses) ROE Recorrente Médio (trimestral)

pg. 62

Demonstração de Resultado Gerencial 1

Obs: (1) Veja na seção “Anexos” os ajustes realizados nas demonstrações do resultado contábil.

R$ milhões

Visão da Margem Financeira Gerencial 2T15 1T15 2T14 1S15 1S14

Margem Financeira Gerencial 16.235 15.963 272 1,7% 13.593 2.642 19,4% 32.198 26.081 6.117 23,5%

Margem Financeira com Clientes 14.673 14.092 581 4,1% 12.712 1.961 15,4% 28.765 24.586 4.179 17,0%

Margem Financeira com o Mercado 1.561 1.871 (309) -16,5% 881 680 77,2% 3.432 1.495 1.938 129,6%

Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa (4.387) (4.455) 68 -1,5% (3.231) (1.155) 35,8% (8.842) (6.395) (2.446) 38,3%

Despesa de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa (5.520) (5.515) (5) 0,1% (4.465) (1.055) 23,6% (11.035) (8.717) (2.318) 26,6%

Recuperação de Créditos Baixados como Prejuízo 1.133 1.060 73 6,9% 1.234 (101) -8,2% 2.193 2.321 (128) -5,5%

Resultado Bruto da Intermediação Financeira 11.848 11.508 340 3,0% 10.362 1.486 14,3% 23.356 19.685 3.671 18,6%

Outras Receitas/(Despesas) Operacionais (2.973) (2.988) 14 -0,5% (3.005) 31 -1,0% (5.961) (5.781) (180) 3,1%

Receitas de Prestação de Serviços e de Tarifas Bancárias 6.906 6.867 40 0,6% 6.338 568 9,0% 13.773 12.395 1.378 11,1%

Resultado com Operações de Seg., Prev. e Cap. 1.544 1.482 62 4,2% 1.437 107 7,5% 3.026 2.803 223 8,0%

Despesas não Decorrentes de Juros (9.979) (9.881) (98) 1,0% (9.577) (402) 4,2% (19.860) (18.616) (1.244) 6,7%

Despesas Tributárias de ISS, PIS, Cofins e Outras (1.445) (1.455) 10 -0,7% (1.203) (242) 20,1% (2.900) (2.363) (538) 22,8%

Resultado antes da Tributação e Part. Minoritárias 8.875 8.520 354 4,2% 7.357 1.518 20,6% 17.395 13.905 3.490 25,1%

Imposto de Renda e Contribuição Social (2.661) (2.607) (54) 2,1% (2.306) (355) 15,4% (5.268) (4.261) (1.007) 23,6%

Participações Minoritárias nas Subsidiárias (79) (105) 26 -24,6% (78) (1) 1,4% (185) (142) (43) 30,0%

Lucro Líquido Recorrente 6.134 5.808 326 5,6% 4.973 1.162 23,4% 11.942 9.502 2.440 25,7%

Variação

2T15 - 2T14

Variação

2T15 - 1T15 2T15 - 2T14

Variação

pg. 63

Demonstração de Resultado Gerencial 1

Obs: (1) Veja na seção “Anexos” os ajustes realizados nas demonstrações do resultado contábil.

R$ milhões

Visão do Produto Bancário 2T15 1T15 2T14 1S15 1S14

Produto Bancário 25.339 24.946 393 1,6% 22.118 3.221 14,6% 50.285 42.780 7.504 17,5%

Margem Financeira Gerencial 16.235 15.963 272 1,7% 13.593 2.642 19,4% 32.198 26.081 6.117 23,5%

Margem Financeira com Clientes 14.673 14.092 581 4,1% 12.712 1.961 15,4% 28.765 24.586 4.179 17,0%

Margem Financeira com o Mercado 1.561 1.871 (309) -16,5% 881 680 77,2% 3.432 1.495 1.938 129,6%

Receitas de Prestação de Serviços e de Tarifas Bancárias 6.906 6.867 40 0,6% 6.338 568 9,0% 13.773 12.395 1.378 11,1%

Resultado de Operações de Seg., Prev. e Cap. antes das

Despesas com Sinistros e das Despesas de Comercialização2.198 2.117 81 3,8% 2.187 11 0,5% 4.314 4.305 9 0,2%

Perdas com Créditos Líquidas de Recuperação (4.387) (4.455) 68 -1,5% (3.231) (1.155) 35,8% (8.842) (6.395) (2.446) 38,3%

Despesas de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa (5.520) (5.515) (5) 0,1% (4.465) (1.055) 23,6% (11.035) (8.717) (2.318) 26,6%

Recuperação de Créditos Baixados como Prejuízo 1.133 1.060 73 6,9% 1.234 (101) -8,2% 2.193 2.321 (128) -5,5%

Despesas com Sinistros (385) (368) (17) 4,5% (480) 95 -19,8% (753) (967) 213 -22,1%

Margem Operacional 20.567 20.123 444 2,2% 18.407 2.160 11,7% 40.690 35.418 5.271 14,9%

Outras Despesas Operacionais (11.692) (11.602) (90) 0,8% (11.050) (643) 5,8% (23.295) (21.514) (1.781) 8,3%

Despesas não Decorrentes de Juros (9.979) (9.881) (98) 1,0% (9.577) (402) 4,2% (19.860) (18.616) (1.244) 6,7%

Despesas Tributárias de ISS, PIS, Cofins e Outras (1.445) (1.455) 10 -0,7% (1.203) (242) 20,1% (2.900) (2.363) (538) 22,8%

Despesas de Comercialização de Seguros (268) (266) (2) 0,8% (270) 2 -0,7% (534) (535) 1 -0,2%

Resultado antes da Tributação e Part. Minoritárias 8.875 8.520 354 4,2% 7.357 1.518 20,6% 17.395 13.905 3.490 25,1%

Imposto de Renda e Contribuição Social (2.661) (2.607) (54) 2,1% (2.306) (355) 15,4% (5.268) (4.261) (1.007) 23,6%

Participações Minoritárias nas Subsidiárias (79) (105) 26 -24,6% (78) (1) 1,4% (185) (142) (43) 30,0%

Lucro Líquido Recorrente 6.134 5.808 326 5,6% 4.973 1.162 23,4% 11.942 9.502 2.440 25,7%19150,0% 193 194 195 196

Variação

1S15 - 1S14

Variação

2T15 - 1T15 2T15 - 2T14

Variação

pg. 64

Eventos Não Recorrentes

Em R$ milhões

2T15 1T15 2T14 1S15 1S14

Lucro Líquido Recorrente 6.134 5.808 4.973 11.942 9.502

Eventos não Recorrentes (150) (75) (74) (225) (184)

Redução ao Valor Recuperável (43) - - (43) -

Provisão para Contingências (86) (42) (31) (128) (73)

Amortização de Ágio (35) (60) (42) (96) (85)

Programa de Pagamento ou Parcelamento de Tributos 14 27 - 42 -

Porto Seguro - - - - (60)

IRB - - - - 33

Lucro Líquido 5.984 5.733 4.899 11.717 9.318

Observação: os impactos dos eventos não recorrentes, descritos acima, estão líquidos dos efeitos fiscais – ver Nota Explicativa das Demonstrações Contábeis nº22 – K.

pg. 65

Margem Financeira com Mercado

R$ milhões

A média trimestral da Margem Financeira com Mercado (ex-Vendas Ações), referente ao período de 3T13 a 2T15, é de R$ 1.005 milhões.

277

63268

340

739 614

881

1.0831.018

1.871

1.561

2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

Margem Financeira com Mercado (ex-Vendas Ações) Venda das ações CETIP/ BM&F Bovespa

638

495 470

474

628

829 899

1.213

1.383

Média 12 meses da Margem Financeira com Mercado (ex-Vendas Ações)

pg. 66

Margem Financeira com Clientes Gerencial 1

Obs: (1) Para fins de comparabilidade, os números gerenciais incluem ajustes de efeitos não recorrentes, efeitos fiscais do hedge de investimentos no exterior e títulos no exterior.

R$ milhões

Saldo MédioMargem

Financeira

Taxa Média

(a.a.)Saldo Médio

Margem

Financeira

Taxa Média

(a.a.)Saldo Médio

Margem

Financeira

Taxa Média

(a.a.)

Operações Sensíveis à Variação na Taxa de Juros Realizadas com

Clientes - Brasil e Exterior (A)81.532 2.079 10,2% 78.884 1.926 9,9% 69.762 1.443 8,3%

Operações Sensíveis a Spreads – Outros Ativos 96.438 414 1,7% 85.865 395 1,9% 86.947 326 1,5%

Operações Sensíveis a Spreads – Crédito (B) 433.236 12.180 11,3% 428.262 11.770 11,1% 386.035 10.943 11,4%

Operações Sensíveis a Spreads (C) 529.674 12.594 9,5% 514.127 12.166 9,6% 472.981 11.269 9,6%

Net Interest M argin – Margem Financeira com Clientes (D = A+C) 611.205 14.673 9,6% 593.011 14.092 9,6% 542.743 12.712 9,4%

Desp. de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa (E) (5.520) (5.515) (4.465)

Recuperação de Créditos Baixados como Prejuízo (F) 1.133 1.060 1.234

Net Interest M argin de Crédito após Provisões para Risco de

Crédito (G = B+E+F)433.236 7.793 7,2% 428.262 7.316 6,9% 386.035 7.711 8,0%

Net Interest M argin após Provisões para Risco de Crédito

(H = D+E+F)611.205 10.287 6,8% 593.011 9.637 6,6% 542.743 9.481 7,0%

2T142T15 1T15

pg. 67

Net Interest Margin (NIM) 1

Notes: (1) Para fins de comparabilidade, os valores gerenciais do Itaú Unibanco Holding incluem ajustes de efeitos não-recorrentes, o efeito fiscal do hedge dos investimentos no exterior e títulos soberanos.

10,2%

8,8%

7,7%

7,1% 7,0%7,3%

8,3%

9,4%

10,3%10,8% 10,8%

11,1%

12,1%

13,1%

11,4% 11,3%10,8%

9,8%

9,1%9,4%

9,1%

9,1% 8,9%

9,4% 9,4%9,7% 9,6% 9,6%

13,4% 13,4%

12,6%12,3%

11,6% 11,4%

10,9% 10,9% 10,9%11,4% 11,2%

11,0%11,1% 11,3%

7,3% 7,4%

6,9%

6,9% 7,0%7,2% 7,4%

7,9%7,5%

8,0% 7,9% 7,9%6,9%

7,2%

6,9% 6,9%6,5%

6,0% 5,9%

6,4% 6,5%6,9%

6,6% 7,0% 7,0%7,3%

6,6% 6,8%

1T12 2T12 3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

CDI

NIM com clientes

NIM com crédito

NIM com crédito após Provisões para Risco de Crédito

NIM com clientes após Provisões para Risco de Crédito

pg. 68

Margem Financeira de Crédito e PDD

Em R$ milhões

A Margem Financeira de Crédito, líquida de PDD e Recuperações, apresentou crescimento de 6,5% em relação ao 1T15.

6.2876.634

7.329 7.1327.711 7.839 8.208

7.316 7.793

3.650 3.2402.792 3.164

3.231 3.3433.284

4.4554.387

9.937 9.874 10.121 10.29610.943

11.182 11.49211.770

12.180

2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

Despesas de PDD Líquida de Recuperação de Crédito

Margem Financeira de Crédito (-) Despesas de PDD Líquida de Recuperação de Crédito

36,7%

32,8%

27,6%

30,7%29,5% 29,9%

28,6%

37,8%36,0%

PDDLR/ Margem Financeira de Crédito com Clientes

pg. 69

Evolução do mix da Carteira de Crédito¹

(1) Não inclui avais e fianças

Evolução do Mix

Mix PF & PJ

44% 44% 43% 43% 44% 44% 45% 45% 45% 44% 45%

56% 56% 57% 57% 56% 56% 55% 55% 55% 56% 55%

dez/12 mar/13 jun/13 set/13 dez/13 mar/14 jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15

PJ PF

27,7% 28,0% 28,7% 29,1% 29,5% 29,9% 30,4% 30,7% 30,0%

21,3% 20,7% 19,2% 19,0% 18,4% 17,7% 17,0% 16,7% 16,7%

11,9% 11,0% 9,8% 9,1% 8,2% 7,3% 6,4% 5,6% 5,2%

11,0% 11,1% 13,2% 13,0% 12,9% 12,7% 13,1% 12,0% 12,3%

8,4% 8,7% 8,8% 8,4% 8,3% 8,6% 9,2% 10,5% 10,2%

7,1% 6,9% 6,5% 6,8% 6,8% 6,6% 6,2% 6,3% 6,5%

7,8% 8,3% 8,3% 8,7% 8,7% 8,8% 8,7% 8,7% 9,3%

4,9% 5,3% 5,5% 6,0% 7,2% 8,5% 9,0% 9,5% 9,9%


Grandes Empresas Micro, Pequenas e Médias Veículos Cartão de Crédito Argentina/Chile/Uruguai/Paraguai Crédito Pessoal Crédito Imobiliário Consignado PF + BMG

pg. 70

Evolução do mix da Carteira de Crédito – PF e PJ¹

(1) Não inclui avais e fianças

(2) Em Junho/12, grupos econômicos foram reclassificados entre os segmentos de Micro, Pequenas e Médias Empresas, e o segmento Corporate para refletir a migração de clientes

ocorrida entre os mesmos. Para garantir comparabilidade, os dados passados também foram reclassificados

PF

PJ

42,2% 40,4% 38,8% 37,9% 36,1% 34,3% 31,9% 29,7% 27,5% 25,4% 22,2% 20,6% 18,4% 16,3% 14,4% 12,8% 11,6%

24,3% 24,0% 25,1% 23,5% 23,5% 23,3% 25,3% 25,3% 25,3% 25,6% 29,9% 29,4%28,9%

28,3% 29,4%27,4% 27,4%

15,8% 16,6% 16,8% 17,8% 18,0% 17,8% 16,7% 16,7%16,3% 15,9% 14,8% 15,4%

15,2%14,7% 13,9%

14,3% 14,4%

7,7% 8,5% 8,7% 9,4% 10,0% 10,6% 11,2% 11,7% 12,7% 13,4% 13,3% 14,0%14,2%

14,4% 14,3%14,7% 15,5%

6,4% 6,6% 6,5% 7,1% 7,4% 8,0% 8,4% 9,9% 11,2% 12,2% 12,4% 13,7% 16,2% 19,0% 20,1% 21,7% 22,2%

3,6% 4,0% 4,1% 4,4% 5,0% 6,2% 6,5% 6,7% 7,1% 7,4% 7,3% 7,0% 7,1% 7,3% 7,9% 9,1% 8,9%

jun/11 set/11 dez/11 mar/12 jun/12² set/12 dez/12 mar/13 jun/13 set/13 dez/13 mar/14 jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15Veículos Cartão de Crédito Crédito Pessoal Crédito Imobiliário Consignado PF + BMG Argentina/Chile/Uruguai/Paraguai

50,5% 48,8% 49,1% 48,6% 47,7% 46,0% 45,1% 43,8% 42,6% 41,5% 39,3% 38,7% 37,8% 36,8% 35,6% 35,0% 35,4%

49,5% 51,2% 50,9% 51,4% 52,3% 54,0% 54,9% 56,2% 57,4% 58,5% 60,7% 61,3% 62,2% 63,2% 64,4% 65,0% 64,6%

jun/11 set/11 dez/11 mar/12 jun/12² set/12 dez/12 mar/13 jun/13 set/13 dez/13 mar/14 jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15

Micro, Pequenas e Médias Grandes Empresas

pg. 71

Análise da Margem Financeira ¹

Carteira de Crédito por período de originação

Originações anteriores estão perdendo relevância, quando comparadas com as mais recentes. R$ milhões

(1) Obs: A partir do 3T14 inclui a carteira da Credicard.

30,6%31,3%

10,5%13,4%

10,7%8,6%

7,2%

33,2%

7,5%

6,1%

11,6%

5,8%

5,1%

16,6%

9,1%8,1%

11,2%

7,2%6,5%

12,1%

7,6%6,7%8,3%

4,9% 4,1%7,1% 4,7% 4,2%

406.910 468.105 457.463

2T14 1T15 2T15

2T15 1T15 4T14 3T14 2T14 1T14 2S13 1S13 2012 2011 Outros

20122011

Outros

2013

14,6%

2014

29,2%

2015

41,2%

pg. 72

Breakdown da Evolução da Margem Financeira Gerencial

R$ milhões

Evolução da Margem Financeira com Clientes (Trimestre)

Evolução do Mix de Produtos (*)

(*) Não inclui avais e fianças

25,5%

27,7%

29,5%

30,0%

24,2%

21,3%

18,4%

16,7%

15,9%

11,9%

8,2%

5,2%

10,3%

11,0%

12,9%

12,3%

6,5%

8,4%

8,3%

10,2%

7,9%

7,1%

6,8%

6,5%

6,4%

7,8%

8,7%

9,3%

3,3%

4,9%

7,2%

9,9%

jun-12

jun-13

jun-14

jun-15

Grandes Empresas Micro, Pequenas e Médias Veículos Cartão de Crédito América Latina Crédito Pessoal Imobiliário Consignado

433 134 152 19

14.092

14.673 - -

(157)-

1T15 Mix de Produtos, Clientes e Spreads

Dias Corridos Volume das Operações de Crédito

Operações Sensíveis à taxa de juros

Outros 2T15

pg. 73

2,2%1,8% 1,5%

1,9%

1,4% 1,2%1,5% 1,4% 1,2% 1,3%

1,5%1,8% 1,9%

4,5%4,2%

3,6%4,0%

3,4%3,0% 3,0%

3,0% 2,7% 2,6% 2,5%2,9% 3,0%

7,5%7,2%

6,3%

6,7%

5,9%

5,4%

4,7%4,9%

4,6%

4,2%3,8%

4,1% 4,2%

jun/12 dez/12 jun/13 dez/13 jun/14 dez/14 jun/15

Pessoa Jurídica Total Pessoa Física

Indicadores de Crédito

Índice de Inadimplência | 90 diasÍndice de Cobertura | 90 dias

Saldo da Previsão para Créditos de Liquidação DuvidosaÍndice de Inadimplência | 15 - 90 diasR$ milhões

Saldo de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa – Res. 2.682.

Saldo da PDD Adicional – Modelo de Perda Esperada

Saldo de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa – Carteira H (*)

Saldo da PDD Específica + Genérica / Carteira de Crédito

Saldo da PDD Específica + Genérica + Adicional / Carteira de Crédito

(*) Resolução 2.682

90% 94% 97% 99% 93% 94% 96% 99% 96%

43% 42% 43% 41% 46% 50% 52% 56% 49%

32% 33% 35% 37% 37% 37%45%

45%42%

165% 170% 174% 176% 176% 181%193% 200%

187%


3,5% 3,3% 3,2%2,9%

2,5%2,3% 2,0%

1,9% 1,8% 1,8% 1,8% 1,8%2,2%

5,2% 5,1%4,8%

4,5%4,2%

3,9%3,7% 3,5%

3,4% 3,2% 3,1% 3,0% 3,3%

7,3% 7,5%

6,9% 6,7%6,4%

6,0%5,8%

5,4%5,2%

5,0% 4,7% 4,5% 4,6%

jun/12 dez/12 jun/13 dez/13 jun/14 dez/14 jun/15

Pessoa Jurídica Total Pessoa FísicaCobertura pela PDD Específica Cobertura pela PDD Genérica

Cobertura pela PDD Complementar

13.394 13.218 13.654 12.334 11.678 12.069 12.750 12.889 13.415

7.947 7.376 7.500 7.491 7.651 7.972 7.868 9.135 8.386

5.058 5.058 5.217 5.217 5.217 5.217 6.330 6.330 6.330 26.399 25.653 26.371 25.042 24.547 25.258 26.948

28.354 28.131

5,6% 5,3% 5,1% 4,9% 4,7% 4,7% 4,6% 4,7% 4,8%

7,0% 6,6% 6,4% 6,1% 5,9% 5,9% 6,0% 6,1% 6,1%


pg. 74

Despesas de PDD por segmento

R$ milhões

3.649 3.851 3.628 3.378 3.464 3.747

603 614 1.113

1.236

2.051 1.773 4.252 4.465 4.741 4.614

5.515 5.520

1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

Varejo Atacado

pg. 75

NPL Creation e Write Off

¹ Saldo médio da carteira de crédito considerando os dois últimos trimestres

R$ bilhões

1,6% 1,7% 1,6%1,9%

1,6% 1,5% 1,4% 1,4% 1,3% 1,1% 1,0% 1,1% 1,1%1,0% 0,9% 0,9%

1,2%

3,6

4,04,4

5,9

4,95,3

6,16,0

5,7

5,3

4,8

5,6

5,0

4,1

4,1 4,1

4,7

5,15,5 5,4

6,6

5,85,4

5,1 5,3

4,8

4,44,1

4,7 4,7

4,1

4,1 4,3

5,6

2T11 3T11 4T11 1T12 2T12 3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

NPL Creation/Carteira de Crédito¹ Write Off NPL Creation

pg. 76

OBS.: Não foram produzidos contratos de 60 meses sem entrada após o 3T12.

Prazo e % Entrada¹Redução do prazo médio e aumento do % médio de entrada

Produção Itaú Unibanco

Crédito Veículos PF

¹A partir do último trimestre passamos a incluir as operações originadas nas Agências. O

passado também foi revisto.

NPL 90 dias das safras após 4 meses da concessão - CDC Veículos*

Mês da

Concessão

(*) Fonte: Banco Central do Brasil e Fenabrave.

3138 38 39 39 39 40 41 42 43 44 44

4239 39 38 40 40 39 39 39 39 39 39

1S12 2S12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

% Entrada Prazo médio (meses)

20% 16% 13%9% 3%

80% 84% 87%91% 97% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%

2008 2009 2010 1S11 2011 1S12 2S12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

60 meses sem entrada Demais planos

1,20%

0,39%

0,20%

0,18%

0,15%

1,28%

0,78%

0,42%

Itaú Unibanco Mercado sem Itaú Unibanco

pg. 77

Indicadores de Crédito

Evolução da Despesa de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa

Carteira de RenegociaçãoProvisão para Créditos de Liquidação Duvidosa

R$ milhões

Obs: (1) Inclui Saldo médio da carteira de credito considerando os dois últimos trimestres;

6.1396.120

5.741

4.939 4.9124.537

4.191 4.252 4.4654.741 4.614

5.515 5.520

2T12 3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

7,0% 6,6% 6,4% 6,1% 5,9% 5,9% 6,0% 6,1% 6,1%

5,2%4,7%

4,2% 4,1% 4,3% 4,5%4,2%

4,8% 4,8%

3,9%3,4%

2,8% 3,1% 3,1% 3,2% 3,0%

3,9% 3,8%

2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

Saldo de PDD Específica + Genérica + Complementar/ Carteira de Crédito

Despesa de PDD/ Carteira de Crédito (¹) - Anualizado

RLCD/ Cartei ra de Crédito (¹) - Anual izado

50,5% 51,1% 51,9% 50,1% 49,6% 48,0% 50,5% 48,0% 45,6%

3,6% 3,4%3,1% 3,0% 2,9% 2,8%

2,6% 2,7% 2,7%

0,0%

20, 0%

40, 0%

60, 0%

80, 0%

100, 0%

120, 0%

140, 0%

160, 0%

Jun/13 Set/13 Dez/13 Mar/14 Jun/14 set/14 dez/14 Mar/15 Jun/15

Saldo de PDD / Carteira de Renegociação

Carteira de Renegociação / Carteira de Crédito Total

pg. 78

13,4% Captações no Mercado Aberto e Recursos de Aceites e Emissão de

Títulos 3

4,8% Dívida Subordinada

36,3% Depósitos e Debêntures

10,3% Relações Interdependências e Interfinanceiras, Obrigações por

Empréstimos e Repasses e Instrumentos Financeiros Derivativos

8,2% Patrimônio Liquido

9,9% Provisões Técnicas de Seguros, Previdência e Capitalizações

17,1% Outros 4

Passivo Total | Evolução e Mix 1 2

R$ bilhões

Obs: (1) No 1T11, o Itaú Unibanco Holding fez ajustes no critério de consolidação utilizado em suas demonstrações financeiras. Para fins de comparação, todos as informações de 2010 foram reclassificadas conforme o novo critério. Para maiores informações sobre a reclassificação, favor consultar o MD&A 1T11 – Sumário Executivo (2) Para fins de comparabilidade, os valores gerenciais do Itaú Unibanco Holding 2003 a 30 de setembro de 2008 representam a soma de Itaú e Unibanco e consideram a consolidação integral da Rede em 2008.(3) Não inclui debêntures.(4) Inclui Resultado de Exercícios Futuros, Minoritários e Outros.

295,0

100,7

211,0

59,2

121,7

126,5

165,0

446,4

150,0

445,0

637,2608,3

751,4

851,3

1.014,4

1.105,7

1.208,7

1.294,6

1.230,5

2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 1T15 2T15

CAGR(07-2Q15)(2) 14.5%

pg. 79

411 411 425 435 432 471 483 495 477

87 94 106 107 11289 90 89 86

499 506531 542 544 560 573 584

563

379 387 412 408 415 429452 468 457

Jun/13 Set/13 Dez/13 Mar/14 Jun/14 Set/14 Dez/14 Mar/15 Jun/15

92,2% 94,1% 96,9% 93,9% 96,1%91,0% 93,5% 94,5% 95,9%

76,0% 76,5% 77,6% 75,3% 76,3% 76,5% 78,8% 80,1% 81,3%

Funding

% Funding (Vencimento)Relação entre Carteira de Crédito e Captações 3

Carteira de Crédito financiada principalmente por Clientes Domésticos

Base diversificada de Funding

Obs: (1) Inclui recursos de letras Imobiliárias, Hipotecárias, de Crédito e Similares; (2) Representadas por parcelas das dívidas subordinadas que não compõem o nível II do Patrimônio de Referência; (3) Inclui depósitos à vista, de poupança e à prazo, debêntures, CRI, repasses, empréstimos, recursos de aceites e títulos financeiros, emissões de títulos no exterior, liquido de compulsórios e disponibilidades (4) O saldo da carteira de crédito não inclui avais e fianças. (5) Funding líquido de disponibilidades; (6) Funding bruto, desconsidera a dedução de disponibilidades.

R$ bilhões

Acima de 365

0-30

31-180

181-365

(*) Os recursos captados com Clientes Institucionais totalizaram R$ 10.707 milhões, que corresponde a 2,1% do total captado com Clientes Correntistas e Institucionais.

Variação Variação

2T15 1T15 Trimestral 2T14 Anual

Depósitos à Vista 50,5 56,7 -10,8% 44,8 12,7%

Depósitos de Poupança 114,0 117,4 -2,9% 110,8 2,8%

Depósitos à Prazo 88,9 96,5 -7,9% 117,6 -24,4%

Debêntures (Vinculadas a Op. Compromissadas e de Terceiros) 134,9 136,7 -1,3% 129,6 4,1%

Recursos de Letras (1) e Certificados de Operações Estruturadas 31,0 32,7 -5,3% 31,4 -1,2%

Funding de Clientes Correntistas* e Institucionais 419,4 440,0 -4,7% 434,3 -3,4%

Obrigações por Repasses 42,6 44,1 -3,3% 43,5 -2,1%

Funding de Clientes 462,0 484,1 -4,6% 477,8 -3,3%

Fundos de Investimentos e Carteiras Administradas 709,1 694,8 2,1% 634,6 11,8%

Provisões Técnicas de Seg., Prev. e Cap. 121,7 116,7 4,2% 108,5 12,2%

Total Clientes 1.292,8 1.295,6 -0,2% 1.220,8 5,9%

Depósitos Interfinanceiros 27,0 28,1 -4,0% 4,1 565,0%

Obrigações por TVM no Exterior 21,2 18,0 17,5% 13,9 52,3%

Total - Recursos Captados com Clientes + Interfinanceiros 1.340,9 1.341,8 -0,1% 1.238,8 8,2%

Dez/09

Mar/10

Jun/10

Set/10

Dez/10

Mar/11

Jun/11

Set/11

Dez/11

Recursos Captados (R$ bilhões) Compulsórios e Disponibilidades

Carteira de Crédito (R$ bilhões) (4) Carteira de Crédito / Recursos (5)

Carteira de Crédito / Recursos (6)

39,5%

41,7%

10,5%

8,3%

pg. 80

Funding e Ativos sob Administração

Maior gestor de fundos mútuos entre os bancos privados brasileiros (de acordo com a ANBIMA, com base nos ativos de

administração em 30 de junho de 2015)

Facilidade de transferência de recursos entre “ativos sob administração” e “depósitos à prazo” através de alteração nas taxas de

remuneração

A maior parte dos Ativos sob Administração são Renda Fixa.R$ bilhões

Depósitos a Prazo + Debêntures

Ativos sob Administração

Depósitos a vista + Depósitos de Poupança + Repasses

265,0 264,2 271,3 276,7 278,6 284,4 280,0 266,0 254,9

170,0 177,4 192,1 196,3 199,2 202,4 212,4 218,1 207,1

608,5 622,4 628,3 626,7 634,6 646,2668,5

694,8 709,1

435,0 441,6 463,3 473,1 477,8 486,8 492,5 484,1

462,0

Jun/13 Set/13 Dez/13 Mar/14 Jun/14 Set/14 Dez/14 Mar/15 Jun/15

pg. 81

Receitas de Prestação de Serviços e Resultado de Seguros, Previdência e Capitalização

R$ milhões

Dados Históricos

¹ Considera receitas de administração de fundos e receitas de administração de consórcios.

³ Operações de Seguridade incluem operações de seguros, previdência e capitalização.

Detalhamento das Receitas

6.830 7.0047.431 7.423 7.775 8.093 8.271 8.349 8.451

37,1% 37,2% 36,9% 37,3% 36,4% 36,0% 36,0% 34,3% 34,2%

2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

Rec. Prest.Serviços e Tarifas Bancárias + Result. Seg., Prev. e Cap.

(Receitas de Serviços e Resultado com Operações de Seguridade³)/(Margem Financeira + Receitas de Serviços e Resultado comOperações de Seguridade³)

² Demais Atividades incluem produtos de garantia estendida, grandes riscos, saúde, nossa participação no IRB e outros

34,7%

18,3%

16,2%

9,5%

8,2%

4,6%

8,7%Cartões de Crédito

Seguros

Serviços de ContaCorrente

Operações de Crédito eGarantias Prestadas

Administração deRecursos

Serviços de Recebimentos

Outros

2T15 1T15 2T14 1S15 1S14

Administração de Recursos ¹ 689 662 27 4,1% 652 37 5,7% 1.351 1.305 47 3,6%

Serviços de Conta Corrente 1.368 1.405 (36) -2,6% 1.228 140 11,4% 2.773 2.366 407 17,2%

Operações de Crédito e Garantias Prestadas 799 800 (1) -0,2% 760 39 5,1% 1.599 1.453 146 10,0%

Serviços de Recebimentos 385 365 20 5,5% 410 (25) -6,1% 751 773 (22) -2,9%

Cartões de Crédito 2.929 2.884 45 1,6% 2.682 247 9,2% 5.813 5.284 530 10,0%

Outros 735 750 (15) -2,0% 605 130 21,5% 1.485 1.214 270 22,3%

Receitas de Prestação de Serviços 6.906 6.867 40 0,6% 6.338 568 9,0% 13.773 12.395 1.378 11,1%

Resultado com Operações de Seg., Prev. e Cap. 1.544 1.482 62 4,2% 1.437 107 7,5% 3.026 2.803 223 8,0%

Total 8.451 8.349 102 1,2% 7.775 676 8,7% 16.799 15.198 1.602 10,5%

(-) Resultado com Itaú Seguridade - Demais Atividades 99 85 14 16,5% 190 (92) -48,2% 183 324 (140) -43,4%

Total excluindo Itaú Seguridade - Demais Atividades 8.352 8.264 88 1,1% 7.585 767 10,1% 16.616 14.874 1.742 11,7%

2T15 - 1T15 2T15 - 2T14


1S15 - 1S14

Variação

pg. 82

691 687 740

56 26 42

747 713

782

2T14 1T15 2T15

Atividades Foco Demais Atividades

Itaú Seguridade

Lucro Líquido | Atividades Foco e Demais

Atividades

Receitas1 | Atividades Foco

Market Share ¹ | Resultado Técnico

Índice de Sinistralidade e Combined Ratio

Atividades Foco

Em R$ bilhões

Em R$ milhões

Em R$ milhões

¹ Receitas: Prêmios Ganhos, Contribuições Líquidas de Previdência e Receitas Líquidas de Capitalização.

1.119

1.238 1.252

2T14 1T15 2T15

26,4%24,4%

26,5%

53,0%55,4% 56,0%

2T14 1T15 2T15

Índice de Sinistralidade (%) Tributos/Prêmio Ganho

+ 1,2%

+ 11,9%

MercadoItaú

Unibanco

Itaú Unibanco +

30% Porto Seguro

Seguros² R$ 11,5 10,9% 14,8%

Seguros Foco² R$ 6,3 17,5% 18,1%

Previdência⁴ R$ 2,5 24,9% 24,9%

Capitalização³ R$ 1,0 28,1% 28,2%

Atividades Foco 2T15 x 2T14: +7,0%

pg. 83

(8.626) (8.703)(9.358) (9.039)

(9.577) (9.753) (10.113)(9.881)

(9.979)

42,5% 42,0% 42,0% 41,2% 42,9%42,3% 42,1% 39,7% 42,7%

13,3% 13,1%14,5% 16,1% 12,8% 13,1%

14,2%14,6%

13,7%

44,2% 45,0% 43,5% 42,7% 44,4% 44,6% 43,8% 45,7% 43,6%

2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

Outras Despesas Tributárias Despesas Operacionais e Outras Despesas Tributárias Personnel Expenses

79,2% 80,5% 79,4%82,1% 81,2% 83,0% 81,8%

84,5% 84,7%

Receitas de Prest. de Serviços + Rendas de Tarifas Banc. + Resultado com Operações de Seg., Prev. e Cap. / Despesas não Decorrentes de Juros

Despesas não Decorrentes de Juros

¹ Considera despesas com provisão para contingências, despesas com comercialização de cartões de crédito, sinistros e outras.

² Inclui IPTU, IPVA, IOF e outros. Não inclui PIS, Cofins e ISS.

R$ milhões

2T15 1T15 2T14 1S15 1S14

Despesas de Pessoal (4.349) (4.514) 165 -3,7% (4.248) (101) 2,4% (8.863) (8.107) (756) 9,3%

Despesas Administrativas (4.265) (3.927) (338) 8,6% (4.105) (160) 3,9% (8.193) (7.831) (362) 4,6%

Despesas Operacionais 1 (1.287) (1.274) (13) 1,0% (1.124) (163) 14,5% (2.562) (2.450) (112) 4,6%

Outras Despesas Tributárias 2 (77) (165) 88 -53,1% (99) 22 -21,8% (243) (228) (15) 6,5%

Total (9.979) (9.881) (98) 1,0% (9.577) (402) 4,2% (19.860) (18.616) (1.244) 6,7%

( - ) Operações no Exterior (983) (1.016) 32 -3,2% (719) (265) 36,8% (1.999) (1.522) (476) 31,3%

Total (ex-operações no exterior) (8.996) (8.865) (131) 1,5% (8.858) (138) 1,6% (17.861) (17.094) (768) 4,5%

Variação

2S15 - 2S142T15 - 1T15 2T15 - 2T14


pg. 84

Número de Colaboradores

(quantidades)

Obs: Foram considerados 100% dos colaboradores de empresas sob controle do Itaú Unibanco. Não foram considerados os funcionários de empresas que não estão sob controle do Itaú Unibanco.

92.517 90.427 90.323 89.615 88.059 87.440 88.783 88.021 87.420 87.132 86.192 85.773 85.028

6.500 6.603 6.654 6.740 6.761 6.840 6.913 6.888 6.963 7.032 6.983 6.984 6.940

99.017 97.030 96.977 96.355 94.820 94.280 95.696 94.909 94.383 94.164 93.175 92.757 91.968

jun/12 set/12 dez/12 mar/13 jun/13 set/13 dez/13 mar/14 jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15

Brasil Exterior

pg. 85

Índice de Eficiência e Índice de Eficiência Ajustado ao Risco 1

Índice de Eficiência

Ajustado

ao Risco

=

Obs: (1) Para fins de comparabilidade, os valores gerenciais do Itaú Unibanco Holding incluem ajustes de efeitos não-recorrentes, o efeito fiscal do hedge dos investimentos no exterior e títulos soberanos.

Despesas não Decorrentes de Juros (Pessoal + Administrativas + Operacionais + Outras Tributárias) + Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa

(Margem Financeira Gerencial + Receitas de Prestação de Serviços + Resultado de Operações com Seguros, Previdência e

Capitalização + Despesas Tributárias de ISS, PIS, Cofins e Outras)

49,8 48,9 49,2 48,2 47,5 46,0 46,543,2 42,9

70,967,1

63,9 65,1 63,5 61,8 61,6 62,7 61,8

72,2 70,4 68,2 66,6 64,8 63,5 62,9 62,4 62,0

47,8 48,6 49,2 49,0 48,4 47,7 47,0 45,7 44,6

0,0

20, 0

40, 0

60, 0

80, 0

100 ,0

120 ,0

140 ,0

2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

Índice de Eficiência - Trimestre (%) Índice de Eficiência Ajustado ao Risco - Trimestre (%)

Índice de Eficiência Ajustado ao Risco - Acumulado 12 meses (%) Índice de Eficiência - Acumulado 12 meses (%)

pg. 86

Índice de Eficiência e o Produto Bancário

(-) (-) =

*Líquido de Despesas Tributárias de ISS, PIS, Cofins e Outras

Receitas

Operacionais*

I.E.A.R 2T15

61,8%

Produto Bancário (*) Índice de EficiênciaPerdas com Créditos Líquidas de

Recuperação/Produto Bancário (*)

Resultado antes de Tributação e

Participações/ Produto Bancário (*)

(+) Índice de Eficiência

Ajustado ao Risco

29,1 32,9 36,1 34,9 36,5 38,2 38,4 37,3 38,2

21,118,2 14,7 16,9 16,0 15,8 15,1 19,5 18,9

49,8 48,9 49,2 48,2 47,5 46,0 46,5 43,2 42,9

2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

pg. 87

Índice de Eficiência 1

R$ milhões

Obs: (1) Para fins de comparabilidade, os valores gerenciais do Itaú Unibanco Holding incluem ajustes de efeitos não-recorrentes, o efeito fiscal do hedge dos investimentos no exterior e títulos soberanos.

2T15 1T15 4T14 3T14 2T14

Despesas Totais (A) (9.979) (9.881) (10.113) (9.753) (9.577)

Despesas não Decorrentes de Juros (9.979) (9.881) (10.113) (9.753) (9.577)

Receitas Totais (B) 23.241 22.856 21.737 21.208 20.165

Margem Financeira com Clientes 14.673 14.092 13.687 13.287 12.712

Margem Financeira com o Mercado 1.561 1.871 1.018 1.083 881

Receitas de Prestação de Serviços 6.906 6.867 6.825 6.558 6.338

Seguros, Previdência e Capitalização 1.544 1.482 1.446 1.536 1.437

Despesas Tributárias de ISS, PIS, Cofins e Outras (1.445) (1.455) (1.239) (1.254) (1.203)

Índice de Eficiência [ C = A / B ] 42,9% 43,2% 46,5% 46,0% 47,5%

Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa (D) (4.387) (4.455) (3.284) (3.343) (3.231)

Índice de Eficiência Ajustado ao Risco [ E = (A+D) / B ] 61,8% 62,7% 61,6% 61,8% 63,5%

Índice de Eficiência e Índice de Eficiência Ajustado ao Risco

pg. 88

Índices de Capital (BIS)

2T15 1T15 2T14

Patrimônio Líquido da Controladora 100.711 96.954 85.987

Patrimônio Líquido Consolidado (Bacen) 105.888 102.393 93.405

Ações Preferenciais com Cláusula de Resgate Excluídas do Nível I - - (869)

Deduções do Capital Principal (8.929) (10.942) (6.070)

Capital Principal 96.959 91.451 86.465

Capital Complementar 49 50 13

Nível I 97.008 91.501 86.478

Nível II 29.416 29.402 33.556

Patrimônio de Referência (Nível I e Nível II) 126.424 120.903 120.034

Patrimônio de Referência Mínimo Requerido 81.003 86.773 82.435

Exposição Total Ponderada pelo Risco (RWA) 736.393 788.844 749.409

Simulação com expansão possível de ativos de crédito 412.919 310.273 341.808

Folga em relação ao Patrimônio de Referência Mínimo Requerido 45.421 34.130 37.599

Nível I 13,2 11,6 11,5

Nível II 4,0 3,7 4,5

Basileia (PR/ Exposição Total Ponderada pelo Risco) 17,2 15,3 16,0

R$ milhões

Prudencial Operacional

pg. 89

13,2%

11,7% 11,3% 11,7%12,7%-1,5%

-0,4% 0,4%1,0%

Capital Principaljun/15

Antecipação doCronograma de

Deduções ¹

Capital Principalcom deduções

integrais

Antecipação dasregras de ativos

ponderados ²

Capital Principalcom regrasintegrais deBasileia III

Otimização deInvestimentos

Capital Principalmitigado com

regras integrais deBasileia III

Consumo de todocrédito tributáriode prejuízo fiscal

Capital Principalmitigado com

regras integrais deBasileia III ³

Índices de Capital

Aplicação Integral das Regras de Basiléia III │30 de junho de 2015

Ações

Mitigatórias

em Andamento

1 Considera deduções de Ágio, Intangível, Crédito Tributário de Diferenças Temporárias, Ativos de Fundos de Pensão, Investimento em Seguradoras e Assemelhadas. 2 Considera o aumento do

multiplicador das parcelas de risco de mercado , operacional e determinadas contas de crédito. Este multiplicador é 9,09 hoje e será 12,5 em 2019. 3 Não considera qualquer reversão de PDD

Complementar.

Evolução do Capital Principal no 1T15

11,6%

13,2%-0,2%

0,7% 0,3%0,8%

Capital Principal mar/15 Lucro Líquido 2T15 Distribuição de Dividendos2T15

Redução do CréditoTributário de Prejuízo Fiscal

RWA e Outros Capital Principal jun/15

pg. 90

Basiléia III – Novos requisitos do Phase-in ¹

Obs: (1) Fonte: Banco Central do Brasil. (2) Limites Implícitos. (3) Conforme Circular 3.741 de Dez/14, o BACEN definiu que o valor do Adicional de Capital Principal será de 0,625% em 2016.

Basiléia IIBrasil

Basiléia II

Basiléia III(requerimento mí nimo +

adicio nal)

Capital Principal 2,0% ² 4,7% ² 7,0% - 9,5%

Nível I 4,0 % ² 5,5% ² 8,5% - 11,0%

Patrimônio de

Referência (PR)8,0% 11,0% 10,5% - 13,0%

2013 2014 2015 2016 ³ 2017 2018 2019

Capital Principal

(mínimo + adicional)4,50% 4,50% 4,50% 5,125%

5.75% to

7.0%

6.375% to

8.25%

7.0% to

9.5%

Nível I


7.25% to

8.5%

7.875% to

9.75%

8.5% to

11.00%

Patrimônio de Referência


10.5% to

11.75%

10.5% to

12.375%

10.5% to

13.0%

Deduções de Capital 0% 20% 40% 60% 80% 100% 100%

pg. 91

Ratings

As Agências de Rating confirmam a solidez do nosso negócio

Viabilidade Suporte

Longo Prazo Curto Prazo Longo Prazo Curto prazo Longo Prazo Curto prazo

bbb+ 2 BBB+ F2 BBB+ F2 AAA (bra) F1+ (bra)

Internacional Nacional

Moeda Nacional Moeda Estrangeira

Dívida Subordinada

Moeda Estrangeira

Longo Prazo Longo Prazo Curto prazo Longo Prazo Curto prazo

(P) Baa3 Baa3 P-3 Aaa.br BR-1


Dívida Sênior

Moeda Estrangeira

Emissor

Moeda NacionalEmissor

Longo Prazo

(P) Baa3

Longo Prazo Curto Prazo Longo Prazo Curto prazo Longo Prazo Curto prazo

BBB- A-3 BBB- A-3 brAAA brA-1+

Moeda Nacional Moeda Estrangeira


FitchRatings

Moody’s

Standard

& Poor’s

pg. 92

Segmentação

Banco de

Varejo

Banco de

Atacado

Atividade com

o Mercado +

Corporação

Itaú Unibanco

Obs: Organograma do segmento Crédito ao Consumidor reflete fundamentalmente as operações realizadas em canais destinados a clientes não-correntistas.

pg. 93

Segmentos – Demonstração de Resultado 2T15

R$ milhões

¹ Obs.: o item Despesas não Decorrentes de Juros é composto por Despesas de Pessoal, Despesas Administrativas, Outras Despesas Tributárias e Despesas Operacionais.

O Consolidado não representa a soma das partes porque existem operações entre as empresas que foram eliminadas apenas no Consolidado.

Banco de

Varejo

Banco de

Atacado

Atividade com

Mercado +

Corporação

Itaú

Unibanco

Produto Bancário 17.711 6.008 1.620 25.339

Margem Financeira 10.544 4.116 1.576 16.235

Margem Financeira com Clientes 10.544 4.116 14 14.673

Margem Financeira com o Mercado - - 1.561 1.561

Receitas de Prestação de Serviços e de Tarifas Bancárias 5.108 1.786 13 6.906

Resultado de Operações de Seg., Prev. e Cap. antes das

Despesas com Sinistros e das Despesas de Comercialização 2.060 106 32 2.198

Perdas com Créditos Líquidas de Recuperação (2.727) (1.645) (14) (4.387)

Despesa de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa (3.733) (1.773) (14) (5.520)

Recuperação de Créditos Baixados como Prejuízo 1.005 128 - 1.133

Despesas com Sinistros (372) (13) - (385)

Margem Operacional 14.612 4.350 1.606 20.567

Outras Despesas Operacionais (8.640) (2.607) (445) (11.692)

Despesas não Decorrentes de Juros (7.309) (2.314) (356) (9.979)

Despesas Tributárias de ISS, PIS, Cofins e Outras (1.064) (292) (88) (1.445)

Despesas de Comercialização de Seguros (267) (1) (1) (268)

Resultado antes da Tributação e Participações Minoritárias 5.972 1.742 1.161 8.875

Imposto de Renda e Contribuição Social (2.079) (471) (111) (2.661)

Participações Minoritárias nas Subsidiárias (78) - (2) (79)

Lucro Líquido Recorrente 3.815 1.271 1.048 6.134 - - - -

(RAROC) – Retorno sobre o Capital Alocado Nível I Médio 42,9% 13,5% 16,5% 24,8%

Índice de Eficiência Ajustado ao Risco (IEAR) 45,7% 40,6% 23,2% 42,9%

Índice de Eficiência (IE) 62,7% 69,4% 24,2% 61,8%

pg. 94

Expectativas 2015

5

pg. 96

Número Total de Transações

Tecnologia da Informação

(1) Canais Tradicionais: agências, caixa automático, telefone . (2) Canais Eletrônicos: celular e internet. (3) Escala de 0 a 10. (4) Dados até Junho/15

Participação dos Canais nas Transações

Índice de Satisfação dos Clientes Digitais³ Total de Transações via Mobile

9,18 9,15

74%

70%

62%58%

57%

47%

40%

35%

26%

30%

38%42%

43%

53%

60%

65%

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

Canais tradicionais¹ Canais eletrônicos remotos²

26%

26% 25%22%

20%16%

13%

11%

43%

38%

33% 32% 31%27%

23%21%

5% 5% 5% 4% 5%

4% 3% 3%

26%

30%

37%41% 41%

46% 49% 49%

0% 1% 1% 2% 3%

7% 12%

16%

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 (4)

Terminal Caixa Caixa Eletrônico Telefone Internet Celular

97

354

738

1.244

1.636

1.012

12

39

236

733

1.465

1.020

2010

2011

2012

2013

2014

2015(4)

Transações Bancárias SMS

pg. 97

Evolução de Clientes em Canais Remotos

4,2 4,3 4,44,7

5,05,4

6,0 6,0 6,1 6,36,7

7,2 7,4 7,7 7,8 8,08,5 8,5 8,7

9,1 9,2 9,39,7

10,4 10,611,1

2% 2% 2% 2% 3% 3% 4% 6% 7% 6% 8% 9% 10% 12%16%

20% 22%26%

30%34%

37%41%

47% 49% 52% 54%

-90,000%

-70,000%

-50,000%

-30,000%

-10,000%

10, 000%

30, 000%

50, 000%

0,20

2,20

4,20

6,20

8,20

10,20

12,20

1T09 2T09 3T09 4T09 1T10 2T10 3T10 4T10 1T11 2T11 3T11 4T11 1T12 2T12 3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

Clientes de mobile e internet (milhões) clientes de mobile (%)

54% de clientes de canais remotos usam mobile para fazer transações bancárias;

pg. 98

Evolução Tecnológica do Itaú Unibanco

Conveniência

• Biometria

• ATM Internacional

• Novo Modelo Personnalité

Novas Ferramentas

• Tokpag

• SMS Bidirecional

• Comunicação virtual

gerente/cliente

Experiência em Multi-Canais

• Formalização remota

• Facilidade de criação de senha

• Pagamentos na internet com

leitura do código de barras no

mobile

pg. 99

Novo Data Center

Terreno de 815 mil m² – Maior que 120 campos de futebol

O maior data center verde da américa latina com

certificação LEED

O maior data center em construção no Brasil

Nova arquitetura de

TI suportando o

modelo ativo-ativo

maximizando a

disponibilidade

Eficiência Energética

Reduzindo os custos

de operação do Data

Center

Virtualização de

90%dos servidores

Classificação

TIER III com

43% de redução no consumo de energia

Área Construida

Capacidade Energética

Processamento

Armazenamento

Transações Online

Escalabilidade

Disponibilidade

59.815 m²

2 vezes superior que a atual

Capacidade 16 vezes maior do que a atual

25 vezes maior para alocação de dados

Capacidade para 24.000 transações por segundo

Plano de expansão até 2050 (2ª e 3ª fases)

Infra de Processamento e Telecom 100% redundante

2015 – 2020 (1ª fase)

6

pg. 101

Símbolos de Negociação

ADR: ITUB

(Preferencial)

Ordinária: ITUB3

Preferencial: ITUB4

CEDEAR: ITUB4

(Preferencial)

Desde 20 de maio de 2009, Itaú Unibanco no mercado financeiro se escreve ITUB

pg. 102

Capitalização de Mercado e Volume Médio Diário Negociado

224

452

632

368443 459 410

333409

49695

189

242

191

207277

292326

419

471

319

641

874

559

650

736702

659

827

967

115,3140,5

107,9

175,1 179,6

152,8 150,6 157,0

190,2 186,7

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 1S15

NYSE (ADR) (R$ milhões) BM&FBOVESPA - ON + PN (R$ milhões) Capitalização de Mercado (R$ bilhões)¹

Fonte: Bloomberg

(1) Cotação média da ação preferencial (mais líquida) no último dia de negociação do período x total de ações em circulação.

pg. 103

Valorização das Ações Preferenciais (ITUB4)

Evolução de R$100 investidos em 30 de junho de 2005 até 30 de junho de 2015

Valorização Média Anual

(1) Com reinvestimento de dividendos (2) Sem reinvestimento de dividendos (3) Ibovespa (4) CDI

Elevação da

taxa de juros

nos EUA

Subprime

Lehman

Brothers

364

264

212

292

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014

100

Itaú (1) Itaú (2) Ibovespa (3) CDI (4)

10 anos 13,8% 10,2% 7,8% 11,3%

5 anos 8,6% 5,0% -2,7% 10,1%

12 meses 11,3% 7,0% -0,2% 11,8%

pg. 104

Lucro por Ação – LPA

Em R$

0,64

0,58

0,60

0,630,67

0,57 0,55 0,56 0,58 0,58 0,60

0,66

0,770,74

0,81

0,90 0,920,95

1,00

0,56

0,60

0,55

0,650,68

0,59 0,600,57 0,58 0,58 0,60

0,67

0,780,75

0,83

0,910,94

0,97

1,02

4T10 1T11 2T11 3T11 4T11 1T12 2T12 3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15

LPA - Itaú Unibanco LPA Recorrente - Itaú Unibanco

7

pg. 106

Ser o banco

líder em

performance

sustentável e

em satisfação

dos clientes

Sustentabilidade

É gerar valor compartilhado para colaboradores, clientes,

acionistas e sociedade garantindo a perenidade do negócio.

Performance Sustentável Mapa de Sustentabilidade

pg. 107

Entender as necessidades das pessoas para oferecer

conhecimento e soluções financeiras adequadas,

contribuindo para que indivíduos e empresas tenham uma

relação saudável com o dinheiro

Frente de Transparência e 6 Bandeiras

Relançamento de Guias do Uso Consciente do

Dinheiro nas agências

Programa Uso Consciente do Dinheiro - UCD

Novo site Uso Consciente do DinheiroProjetos das áreas de negócio

Grupos de Trabalho

Fundação Itaú Social e Instituto Unibanco

Colaboradores (Brasil e Itaú Latam)

Multiplicadores

Banco PF

Empresas

Cartão

Itaú Microcrédito Colaboradores (inclusive endividados)

Negócios

Ser o banco

líder em

performance

sustentável e

em satisfação

dos clientes

Educação Financeira

Ética nas Vendas

pg. 108

Buscar oportunidades de negócios e gerir riscos

socioambientais considerando tendências de mercado,

regulamentações, demanda de clientes e da sociedade

Geração de conhecimento entre áreas (sinergias)

Seguro

Crédito

Investimentos

Risco Socioambiental

Linhas de Financiamento específicas

Sustentabilidade no Crédito Imobiliário

Microcrédito

Crédito Universitário

Princípios Equador 3ª versão

Princípios de Sustentabilidade em Seguros (PSI)

Subscrição de riscos ambientais

Seguro Residencial

Riscos e Oportunidades Socioambientais

Paperless (digitalização de extratos)

Princípios para o Investimento Responsável (PRI)

análise setorial e precificação

Fundos SocioambientaisValuation Ambiental

Ser o banco

líder em

performance

sustentável e

em satisfação

dos clientes

pg. 109

Construir relações de confiança para melhorar nossos

negócios e gerar valor compartilhado

Clientes

Fornecedores

Acionistas e Investidores

PRI – Principles for Responsible Investment

Frente de Transparência

Fórum de Clientes

Ouvidoria e relação com Órgãos de Defesa do

Consumidor

Comunidade

Empresas

Workshops com fornecedores

Matriz de riscos socioambientais

Dialogo e Transparência

Sociedade

Diálogos com mercado financeiro

Plataforma de engajamento dos acionistas

APIMECs

Relatório de Sustentabilidade

Colaboradores

Rio+20

Diálogos de Sustentabilidade

Programa Itaú de Finanças Sustentáveis

Painéis com especialistas

Programa de Gestão de Crises e Reputação

Mídias Sociais (YouTube, Facebook, Twitter)

Estratégias especificas de dialogo

Fale Francamente (clima interno)

Ombudsman

Banco de Ideias Sustentáveis

Agenda positiva com os Três Poderes

Ser o banco

líder em

performance

sustentável e

em satisfação

dos clientes

pg. 110

Sustentabilidade nos negócios

• O Itaú Unibanco está no índice ICO2 há 4 anos

(desde sua criação em 2010)

• Único banco latino americano que integra o índice

desde sua criação (há 14 anos consecutivos).

• Integra o ISE há 9 anos (desde sua criação em 2005).

• Eleito o banco mais sustentável das Américas pela

Financial Times e pelo International Finance

Corporation (IFC) em 2012.

• Eleito em 2013 “Empresa Sustentável do Ano” pela

revista Exame

pg. 111

Protocolo

Verde

Comprometimentos Voluntários

|

pg. 113

2T15 | Demonstração de Resultado Gerencial

R$ milhões

Contábil Efeitos não

Recorrentes

Efeitos Fiscais do

Hedge

Reclassificações

GerenciaisGerencial

Produto Bancário 26.494 98 (889) (364) 25.339

Margem Financeira Gerencial 17.002 122 (889) 0 16.235

Margem Financeira com Clientes 14.552 122 - 0 14.673

Margem Financeira com o Mercado 2.451 - (889) - 1.561

Receitas de Prestação de Serviços e de Tarifas Bancárias 7.511 - - (604) 6.906

Resultado de Operações com Seg., Prev. e Cap. antes das

despesas com Sinistros e das Despesas de Comercialização 1.648 - - 549 2.198

Outras Receitas Operacionais 155 (24) - (131) -

Resultado de Participações em Coligadas 165 - - (165) -

Resultado não Operacional 13 - - (13) -

Perdas com Créditos Líquidas de Recuperação (4.361) - - (25) (4.387)

Despesa de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa (5.494) - - (25) (5.520)

Recuperação de Créditos Baixados como Prejuízo 1.133 - - - 1.133

Despesas com Sinistros (385) - - - (385)

Outras Despesas Operacionais (12.292) 122 170 307 (11.692)

Despesas não Decorrentes de Juros (10.479) 122 - 377 (9.979)

Despesas Tributárias de ISS, PIS, Cofins e Outras (1.545) - 170 (70) (1.445)

Despesas de Comercialização de Seguros (268) - - - (268)

Resultado antes da Tributação e Participações 9.456 220 (719) (83) 8.875

Imposto de Renda e Contribuição Social (3.321) (70) 719 11 (2.661)

Participações no Lucro (72) - - 72 -

Participações Minoritárias nas Subsidiárias (79) - - - (79)

Lucro Líquido 5.984 150 - - 6.134

pg. 114

R$ milhões



Recorrentes

Efeitos Fiscais do

Hedge

Reclassificações

GerenciaisGerencial

Produto Bancário 19.660 (45) 5.783 (452) 24.946

Margem Financeira Gerencial 10.143 53 5.783 (15) 15.963

Margem Financeira com Clientes 14.055 53 - (15) 14.092

Margem Financeira com o Mercado (3.912) - 5.783 - 1.871




Outras Receitas Operacionais 326 (98) - (228) -


Resultado não Operacional 9 - - (9) -




Despesas com Sinistros (368) - - - (368)

Outras Despesas Operacionais (11.716) 81 (377) 409 (11.602)


Despesas Tributárias de ISS, PIS, Cofins e Outras (1.079) - (377) - (1.455)


Resultado antes da Tributação e Participações 3.156 37 5.406 (78) 8.520

Imposto de Renda e Contribuição Social 2.718 38 (5.406) 42 (2.607)


Participações Minoritárias nas Subsidiárias (105) - - - (105)

Lucro Líquido 5.733 75 - - 5.808

pg. 115



Recorrentes

Efeitos Fiscais do

Hedge

Reclassificações

GerenciaisGerencial

Produto Bancário 22.723 35 (456) (184) 22.118

Margem Financeira Gerencial 14.057 35 (456) (42) 13.593

Margem Financeira com Clientes 12.719 35 - (42) 12.712

Margem Financeira com o Mercado 1.337 - (456) - 881




Outras Receitas Operacionais 37 - - (37) -


Resultado não Operacional (50) - - 50 - - - - - -




Despesas com Sinistros (480) - - - (480) - - - - -

Outras Despesas Operacionais (11.274) 68 55 102 (11.050)


Despesas Tributárias de ISS, PIS, Cofins e Outras (1.258) - 55 - (1.203)


Resultado antes da Tributação e Participações 7.743 102 (401) (87) 7.357

Imposto de Renda e Contribuição Social (2.689) (28) 401 10 (2.306)


Participações Minoritárias nas Subsidiárias (78) - - - (78) - - - - -

Lucro Líquido 4.899 74 - (0) 4.973

R$ milhões

Documents

Apresentacao_Institucional_ITUB