Efeitos das Mudanças nas taxas de Câmbio em Efeitos das Mudanças nas taxas de Câmbio em investimentos no exterior e conversão de investimentos no exterior e conversão de

demonstrações Contábeisdemonstrações Contábeis

“CPC 02”“CPC 02”

Prof. Lucivaldo Lourenço

Identificação da Moeda FuncionalIdentificação da Moeda Funcional

A moeda funcional é a moeda do ambiente econômico principal no qual a entidade opera e servirá como parâmetro para os procedimentos de mensuração das transações e eventos econômicos da entidade.

Os itens 11 a 16 do CPC 02 apresentam os conjuntos de fatores que determinam a identificação da moeda funcional.

Efeitos das Mudanças nas taxas de Câmbio em investimentos no exterior

e conversão de demonstrações Contábeis

Identificação da Moeda FuncionalIdentificação da Moeda Funcional

Dentre os fatores listados no referido pronunciamento, podemos destacar que a moeda funcional será aquela: a)Que, mais fortemente, influencia os preços dos bens ou serviços;b)Do país cujas forças competitivas e reguladoras influenciam a estrutura de precificação da empresa;

Efeitos das Mudanças nas taxas de Câmbio em investimentos no exterior

e conversão de demonstrações Contábeis

Identificação da Moeda FuncionalIdentificação da Moeda Funcional

Dentre os fatores listados no referido pronunciamento, podemos destacar que a moeda funcional será aquela: c)Que influencia os custos e despesas da empresa;d)Na qual os fundos (financeiros) são gerados;e)Na qual os recebimentos das atividades operacionais são obtidos.

Efeitos das Mudanças nas taxas de Câmbio em investimentos no exterior

e conversão de demonstrações Contábeis

Identificação da Moeda FuncionalIdentificação da Moeda Funcional

Outro fator a se levar em consideração nessa análise é o item 11 do CPC 02 que estabelece como moeda funcional “O ambiente econômico principal no qual uma entidade opera é, em geral, e com raras exceções , aquele em que ela fundamentalmente gera e desembolsa caixa.”

Efeitos das Mudanças nas taxas de Câmbio em investimentos no exterior

e conversão de demonstrações Contábeis

Identificação da Moeda FuncionalIdentificação da Moeda Funcional

Outro ponto fundamental: a moeda funcional não é questão de escolha, de arbítrio pela entidade. Se claramente a moeda funcional é o euro, é obrigatório que essa moeda seja utilizada como moeda funcional; se o real é claramente a moeda funcional, o euro não pode ser usado no seu lugar, por mais que a administração gostasse disso.

““No caso de dúvida prevalece a moeda local”No caso de dúvida prevalece a moeda local”

Efeitos das Mudanças nas taxas de Câmbio em investimentos no exterior

e conversão de demonstrações Contábeis

Reconhecimento e mensuraçãoReconhecimento e mensuraçãoNo caso de avaliação de investimentos no exterior pelo MEP, a investidora deverá efetuar as seguintes etapas:

a)Elaborar as demonstrações contábeis da investida na moeda funcional da mesma, porém com base nas normas e procedimentos contábeis adotados pela investidora;

Variação cambial de investimentos societários no exterior avaliados pelo MEP

Variação cambial de investimentos societários no exterior avaliados pelo MEP

Reconhecimento e mensuraçãoReconhecimento e mensuração

b)Efetuar a conversão das demonstrações contábeis elaboradas conforme o item acima, para a moeda funcional da investidora;c)Reconhecer o resultado da investida por equivalência patrimonial com base na demonstração do resultado levantada conforme o item b;

Variação cambial de investimentos societários no exterior avaliados pelo MEP

Reconhecimento e mensuraçãoReconhecimento e mensuração

d)Reconhecer os ganhos ou perdas cambiais no investimento em uma conta específica no patrimônio líquido; e)Finalmente, caso seja um investimento em controlada, a investidora deverá consolidar as demonstrações contábeis dessa investida.

Variação cambial de investimentos societários no exterior avaliados pelo MEP

Conversão de Demonstrações Contábeis para moeda Conversão de Demonstrações Contábeis para moeda funcional da Investidorafuncional da Investidora

O método de conversão adotado pelo CPC 02, inspirado na IAS 21, é o método da taxa corrente.Por esse método a partir das demonstrações na moeda estrangeira já ajustadas aos critérios brasileiros, a conversão será realizada da seguinte forma:a)Os ativos e passivos serão convertidas utilizando-se a taxa do fechamento (denominada também de taxa corrente) na data do respectivo balanço;

Variação cambial de investimentos societários no exterior avaliados pelo MEP

Conversão de Demonstrações Contábeis para moeda Conversão de Demonstrações Contábeis para moeda funcional da Investidorafuncional da Investidora

b)O patrimônio líquido inicial será o PL final do período anterior conforme convertido à época;c)As mutações no PL ocorridas durante o período, como por exemplo, pagamentos de dividendos e aumentos de capital, deverão ser convertidas pelas respectivas taxas históricas, ou seja, as taxas cambiais das datas em que ocorreram as transações;

Variação cambial de investimentos societários no exterior avaliados pelo MEP

Conversão de Demonstrações Contábeis para moeda Conversão de Demonstrações Contábeis para moeda funcional da Investidorafuncional da Investidora

d)Todas as receitas e despesas da demonstrações do resultado serão convertidas utilizando-se as taxas cambiais em vigor nas datas nas transações ou, quando possível, pela taxa média do período; ee)As variações cambiais resultantes dos itens “a” até “d” acima serão reconhecidas em conta específica no patrimônio líquido.

Variação cambial de investimentos societários no exterior avaliados pelo MEP

Conversão do Balanço Patrimonial e as taxas CambiaisConversão do Balanço Patrimonial e as taxas Cambiais

PASSIVOTaxa Corrente

PATRIMÔNIO LÍQUIDOSaldo Anterior PL

(igual a final do período anterior)Dividendos e Ingressos de Capital

(taxa histórica)Resultado do Período

Ajuste Acumulado de Conversão

(transportado da DRE convertida por taxa histórica ou média)

ATIVO Taxa

Corrente

Variação cambial de investimentos societários no exterior avaliados pelo MEP

• Admitamos que uma empresa investidora brasileira, chamada de “EMPRESA CANARINHO” seja criada com capital de R$ 2.000.000 e com a única finalidade de investir na empresa “SUCESSO”, sediada nos EUA.

Balanço Patrimonial da Investidora brasileira “EMPRESA CANARINHO” (Em 01/01/X1)

• O investimento realizado na empresa “SUCESSO” foi feito com a taxa cambial a R$ 2,00 por dólar norte-americano. No mesmo dia, a Investida “SUCESSO”, nos EUA, efetua algumas aquisições:

Balanço Patrimonial da investida americana “SUCESSO” (Em 01/01/X1)

• Após o primeiro ano de atividade da investida americana “SUCESSO”, ela apresenta a seguinte demonstração de resultado e o seguinte balanço patrimonial:

Demonstração de Resultado da investida americana “SUCESSO” (Em 31/12/X1)

Demonstração de resultado US$Vendas 3.000.000(-) CMV (1.700.000)Lucro Bruto 1.300.000Despesas operacionais (700.000)Lucro antes dos tributos 600.000(-) Tributos (300.000)Lucro Líquido 300.000

Balanço Patrimonial da investida americana “SUCESSO” (Em 31/12/X1)

Demonstração de Resultado da investida americana “SUCESSO”, em 31/12/X1, convertido para R$

Demonstração de resultado

US$ Conversão R$

Vendas 3.000.000 x R$ 2,10 6.300.000

(-) CMV (1.700.000) x R$ 2,10 (3.750.000)

Lucro Bruto 1.300.000 x R$ 2,10 2.730.000

Despesas operacionais (700.000) x R$ 2,10 (1.470.000)

Lucro antes dos tributos 600.000 x R$ 2,10 1.260.000

(-) Tributos 300.000 x R$ 2,10 (630.000)

Lucro Líquido 300.000 x R$ 2,10 630.000

Capital Social US$ Conversão R$

Em 31/12/X1 1.000.000 x R$ 2,20 (cambio final)

2.200.000

Em 01/01/X1 1.000.000 x R$ 2,00 (cambio inicial)

2.000.000

Variação cambial (a) 200.000

Lucro do Período

Em 31/12/X1 300.000 x R$ 2,20 (cambio final)

660.000

Em 01/01/X1 300.000 x R$ 2,10 (cambio médio)

630.000

Variação cambial (b) 30.000

Total (a) + (b) 230.000

Processo de conversão do patrimônio líquido da investida americana “SUCESSO”.

a) O investimento original de US$ 1.000.000, ao câmbio original de R$ 2,00, correspondia a R$ 2.000.000; agora, com o câmbio a R$ 2,20, corresponde a R$ 2.200.000,00. Essa variação cambial promoverá um ganho econômico de R$ 200.000, o qual será contabilizado pela investidora brasileira.

b) Da mesma forma, o resultado do período, quando gerado a R$ 2,10, correspondia a R$ 630.000; e no final, a R$ 660.000. Essa diferença de R$ 30.000 também será contabilizada pela investidora brasileira.

O ganho total decorrente da mutação cambial (R$ 230.000) é registrado na investidora brasileira, em sua conta de investimento, via equivalência patrimonial, mas diretamente a crédito de seu patrimônio líquido, como veremos mais adiante.

Balanço Patrimonial da investida americana “SUCESSO”, em 31/12/X1, convertido para

R$ATIVO US$ Conversão R$

Ativo Circulante

Caixa 510.000 x R$ 2,20 (cambio final) 1.222.000

Clientes 750.000 x R$ 2,20 (cambio final) 1.650.000

Estoques 340.000 x R$ 2,20 (cambio final) 748.000

Ativo Não Circulante

Imobilizado 500.000 x R$ 2,20 (cambio final) 1.100.000

(-) Dep acumulada (100.000) x R$ 2,20 (cambio final) (220.000)

Total do Ativo 2.000.000 4.400.000

PASSIVO US$ Conversão R$

Passivo Circulante

Contas a pagar 700.000 x R$ 2,20 (cambio final)

1.540.000

Patrimônio Líquido

Capital Social 1.000.000 x R$ 2,00 (cambio inicial)

2.000.000

Lucros acumulados 300.000 x R$ 2,10 (cambio médio)

630.000

Ganhos/perdas conversão 230.000

Total do Passivo 2.000.000 4.400.000

• De posse das demonstrações contábeis convertidas da investida americana “SUCESSO”, a investidora brasileira “EMPRESA CANARINHO” aplica a equivalência patromonial (100% neste exemplo) sobre o seu resultado, e registra sua participação, gerando o seguinte lançamento:

• D – Investimentos (Ativo) R$ 630.000• C – Receita por equivalência patrimonial R$ 630.000

Demonstração de Resultado da investidora brasileira “EMPRESA CANARINHO”, em

31/12/X1

Receita R$

Receita de Equivalência Patrimonial 630.000

Lucro líquido 630.000

• Assim, a conta “Investimento ”, na investidora brasileira, fica com a seguinte movimentação no período:

• Saldo inicial R$ 2.000.000,00• Receita por equivalência patrimonial R$ 630.000,00• Receita por ganhos na conversão R$ 230.000,00• Saldo Final R$ 2.860.000,00

• Lançamento:

• D – Investimentos (Ativo) R$ 230.000,00

• C – Ajuste Acumulado de Conversão (RA) R$ 230.000,00

Balanço Patrimonial da investidora brasileira “EMPRESA CANARINHO”, em 31/12/X1

ATIVO R$ PASSIVO R$

Ativo Não Circulante Patrimônio Líquido

Investimento

“Empresa SUCESSO” 2.860.000 Capital Social 2.000.000

Lucros Acumulados 630.000

Resultado Abrangente

Ajuste Acumulado de Conversão

230.000

Total do Ativo 2.860.000 Total do Passivo 2.860.000

Demonstração do Resultado Abrangente da investidora brasileira “EMPRESA CANARINHO”,

em 31/12/X1

Lucro líquido do exercício R$ 630.000

Ganhos obtidos na conversão – (RA) R$ 230.000

Total dos resultados abrangentes no período R$ 860.000

Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido da investidora brasileira “EMPRESA

CANARINHO”, em 31/12/X1

Movimentação Capital social Lucros Acumulados

Resultado Abrangente

Saldo Final

Saldos iniciais 2.000.000 0,00 0,00 2.000.000

Lucro líquido do exercício

630.000 630.000

Ajuste Acumulado de Conversão

230.000 230.000

Saldos finais 2.000.000 630.000 230.000 2.860.000