Tendências e Estatísticas da Borracha Natural 2019apabor.org.br/workshop/2019/10/DiogoEsperante_Expo_03.10.19.pdf · Mundial da Borracha. Sair do ciclo vicioso e criar um ciclo

Tendências e Estatísticas da Borracha NaturalBrasileira

Diogo Esperante1

21.09

2019

1- Diretor Executivo Apabor, Consultor Técnico responsável pelo Programa de Monitoramento Estatístico

da ABRABO; representante da ABRABOR na Diretoria do International Rubber Research and Development

Board (IRRDB) e da APABOR no International Rubber Study Group. Atua como Consultor em Estratégia

Comercial na Consultoria Plantech Rubber com atuação em países da América Latina, África e Asia

HEVEA TEC NO PIRELLI AWARDS 2019

IRRDB IRC 2019

Quebra da maior Trading Chinesa da Borracha Natural esta semana prejudica mercados

• Chongqing General (CQ)

Referência GEB-10 Mercado

OUT NOV

Média contrato front month

TSR20 Singapura (60 dias)http://www.sgx.com/wps/portal/sgxweb/h

ome/marketinfo/derivatives/delayed_price

s/futures

Média Câmbio Dólar

Banco Central Ptax

Compra

(60 dias)https://www.bcb.gov.br/acess

oinformacao/legado?url=https:

%2F%2Fwww4.bcb.gov.br%2Fpe

c%2Ftaxas%2Fport%2Fptaxnpes

q.asp%3Fid%3Dtxcotacao =((((SOMA(SELIC DIÁRIA*)+0,5)/30)*15)/100)+0,0925*http://www.bcb.gov.br/htms/selic/selicdiarios.asp

Frete

Rodoviário

arbitrado

Referência

PIS/COFINS

CUSTO FINANCEIRO 15 dias

http://www.sgx.com/wps/portal/sgxweb/home/marketinfo/derivatives/delayed_prices/futures

http://www.sgx.com/wps/portal/sgxweb/home/marketinfo/derivatives/delayed_prices/futures

https://www.bcb.gov.br/acessoinformacao/legado?url=https:%2F%2Fwww4.bcb.gov.br%2Fpec%2Ftaxas%2Fport%2Fptaxnpesq.asp%3Fid%3Dtxcotacao

http://www.bcb.gov.br/htms/selic/selicdiarios.asp

Referência GEB 10 SP 15dPeríodo: 2017-19 / Bimestral

R$ 5,62

R$ 7,44

R$ 5,78 R$ 5,52

R$ 5,22

R$ 5,40R$ 5,36

R$ 5,83R$ 5,99

R$ 5,48R$ 5,56

R$ 5,99

R$ 6,66R$6,40

R$6,00

R$ 4,00

R$ 4,50

R$ 5,00

R$ 5,50

R$ 6,00

R$ 6,50

R$ 7,00

R$ 7,50

R$ 8,00

Dólar e TSR 20 Safra 2018/20Fonte: sgx.com/Banco Central Adaptação: Diogo Esperante

1,32

1,25

1,34

1,39

1,481,51 1,52 1,52

1,41

1,30

1,32

1,2

1,25

1,3

1,35

1,4

1,45

1,5

1,55

NOV dez/18 JAN FEV MAR ABR MAI JUN JUL AGO 1a15.SET

TSR20

SET


3,76

3,88

3,74 3,733,77

3,9

4,00

3,863,78

4,0404,12

3,5

3,6

3,7

3,8

3,9

4

4,1

4,2


Dólar/Brasil

SET


3,76

3,88

3,74 3,733,77

3,9

4,00

3,863,78

4,0404,09

1,32

1,25

1,341,39

1,48 1,51 1,52 1,52

1,41

1,300

1,33

1,1

1,15

1,2

1,25

1,3

1,35

1,4

1,45

1,5

1,55

3,5

3,6

3,7

3,8

3,9

4

4,1

4,2


Dólar/Brasil TSR20

Variação da Sazonalidade Mundial (% da produção anual)

9,1

7,0 6,7 6,67,4 7,9

8,6 9,1 9,29,9 9,5

8,8

0,0

2,0

4,0

6,0

8,0

10,0

12,0

14,0

Jan Feb Mar Apr May Jun Jul Aug Sep Oct Nov Dec

Concentração da produção

Desde então

a concentração da

produção no Sudeste

Asiático tem sido

uma tônica

do setor.

Área entrando em produção Vs área erradicada (‘000 ha)

337

436 430

537477

619 604

676

426389

307278

197 190241 220 227

260 251 272236 215 212 208 204 208 201 203

0

100

200

300

400

500

600

700

800

2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025

Projeção Disponibilidade de Borracha no mundo(‘000 tons)

Oferta

Mundial

Consumo

Mundial

Oferta em

ExcessoEstoque

ConsumoEstoqueMeses

2016 12,492 12,725 -233 2909 2,74

2017 13,386 13,294 92 3001 2,71

2018 13,770 13,979 -209 2791 2,40

2019 14,511 14,409 102 2893 2,41

2020 15,255 14,884 371 3263 2,63

2021 15,737 15,329 408 3672 2,87

2022 16,070 15,846 224 3896 2,95

2023 16,349 16,433 -84 3811 2,78

2024 16,652 17,084 -432 3378 2,37

2025 16,901 17,775 -874 2505 1,69Dr. NGUNEN BICH IRC 2019

Possibilidade de Quebra de Safra nos Principais

Produtores Mundiais

380 mil ha

Atingidos pela

pestalotiopsis


Produtores Mundiais

380 mil ha (10% da área total do país)

50% de perda (5% da produção total )

INDONESIA - O que foi falado:

O que mostram as pesquisas:

14% de perda média (50% de perda máxima)


Produtores Mundiais

Será a Pestalotiopsis pior do que o Mal das Folhas:

1. Não esta contida a uma só região (Indonesia, Sri Lanka, Malásia, Tailândia)

2. Não existem clones resistentes

3. Ataca folhas adultas

4. Potencial de perda de produtividade esta aumentando ao longo dos anos


Produtores Mundiais

Referência GEB 10 SP 15dPeríodo: 2017-19 / Bimestral

R$ 5,62

R$ 7,44

R$ 5,36

R$ 6,66

R$6,00projeção

R$ 4,00

R$ 4,50

R$ 5,00

R$ 5,50

R$ 6,00

R$ 6,50

R$ 7,00

R$ 7,50

R$ 8,00

TSR20

1,2878

DOLAR

3,8247

GEB10

5,50

Safra

2019-20

PROJEÇÃO

Altos e baixos...

Declínio Secular dos Preços das Commodities Agrícolas

Evolução Técnico produtiva

A criação do cultivo

da seringueira operou

Uma revolução tecnico

Produtiva que

possibilitou a criação

do que hoje

conhecemos como

Cadeia Produtiva

Mundial da Borracha

Sair do ciclo vicioso e criar um ciclo virtuoso

• Triângulo da Geraçãode ValorMarcos Fava Neves (2014)

Diferenciação

Ações ColetivasRedução de Custo

15% 21% 29%48%

71%

85% 79% 71% 52% 29%

0%

20%

40%

60%

80%

100%

120%

1960 1970 1980 2000 2016

Concentração Mundial do Consumo de BNFonte: ANRPC/FAO/IRSG Adaptation: ESPERANTE, D.

Asia OthersOutrosConcentração do Consumo e da

Produção no Sudoeste Asiático é

hoje um fator estratégico para a

elaboração dos planos estratégicos

para Borracha Natural em todo o

mundo

O Brasil como um dos 10 maiores

consumidores de Borracha Natural

do mundo tem que aproveitar

oportunidade para desenvolver sua

produção interna

Concentração do consumo

48961185

1033932

711

677

650601

506428381

194157142103

China

EU-28

India

US

Others

Japan

Thailand

Indonesia

Malaysia

Brazil

Korea

Vietnam

Turkey

Sri Lanka

Canada

0 1000 2000 3000 4000 5000 6000

Distribuição do Consumo Mundial( ‘000 ton)Fonte: ANRPC/FAO/IRSG Adaptation: ESPERANTE, D.

Concentração do Consumo e da

Produção no Sudoeste Asiático é

hoje um fator estratégico para a

elaboração dos planos estratégicos

para Borracha Natural em todo o

mundo

O Brasil como um dos 10 maiores

consumidores de Borracha Natural

do mundo tem que aproveitar

oportunidade para desenvolver sua

produção interna

Produção Brasileira (em borracha seca)

Brasil é

dependente de

importações

mas tem aumentado

Sua parcela de

Partivipação

doméstica

Importação de Borracha no Brasil

26.331 - 12%

168.75380%

17.7978%

0

50.000

100.000

150.000

200.000

250.000

Brazilian Natural Rubber ImportsTotal 2018: 212 thousand tons

Source: MDIC Adaptation Diogo Esperante ABRABOR Statistical Monitoring Program

of which RSS of which TSR of which LATEX (in d.r.c)

Indonesia42%

Thailand34%

Ivory Coast10%

Malaysia8%

BRAZILIAN BLOCKRUBBER IMPORT 2018NCM: 40012100 A 40012990

Source MDIC

Adaptation Diogo Esperante ABRABOR Statistical Monitoring Program

Tailândia60%

Vietnã16%

Guatemala15%

Malásia4%

Sri Lanka3% Indonésia

2%

Brazilian Imports 2018 Latex 60%NCM: 40011000

Fonte. MDIC

Adaptation Diogo Esperante ABRABOR Statistical Monitoring Program

Concentração de importaçõesBrasil é

dependente de

importações

de países do

sudoeste asiático

As importações Brasileiras são altamente concentradas em países que crescem em consumo

interno e cada vez exportam menos matéria prima para nossa indústria e mais produto acabado

pra o nosso mercado consumidor (ex. Menos Borracha Natural e mais Pneus)

42% 34% 10% 8%3% 1%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

Indonésia Tailândia Costa do Marfim Malásia Vietnã Guatemala

Importação Borracha Bloco Brasileira Primeiro Semestre 2019NCM: 40012100 a 40012990 Fonte. MDIC

Adaptação Diogo Esperante ABRABOR

Vamos voltar a 2012

43%32%

2%

17%

3% 0%0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

40%

45%


Importação Borracha Bloco Brasileira 2012NCM: 40012100 a 40012990 Fonte. MDIC


Vamos voltar a 2013

43%31% 4%

16%

3% 1%0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

40%

45%

50%




Vamos voltar a 2014

47%30%

6%12%

3% 1%0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

40%

45%

50%




Vamos voltar a 2015

48%28% 8% 11%

4% 1%0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

40%

45%

50%




Vamos voltar a 2016

49%29% 8%

6% 3% 4%0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%




Vamos voltar a 2017

47%32% 9%

6% 4% 1%0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

40%

45%

50%


Importação Borracha Bloco Brasileira Primeiro Semestre 2017NCM: 40012100 a 40012990 Fonte. MDIC


Vamos voltar a 2018

51%29%

9%

5% 3% 1%0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%




Malásia: Polo produtor de Luvas CirúrgicasDiferenciação

Malásia: Polo produtor de Luvas Cirurgicas

Costa do Marfim: Top 5 produtores de coágulo do mundo

E o Brasil?

Superação do Modelo Extrativista

Em 1990 a produção de

Cultivo Brasileira

supera pela primeira

vez a produção

Extrativista.

Produção Brasileira


expandindo em

SP, GO e MSe contraindo em

BA e MT



expandindo em

nas regiões

de maior

produtividade

Notas de Corte da ProdutividadeFonte: IBGE PAM /JOM JACOB 2017 III Workshop Polifer/ I Adaptação Diogo Esperante

17281675

1419

839

703

558481

0

200

400

600

800

1000

1200

1400

1600

1800

2000

Goiás(GO)

SãoPaulo (SP)

MatoGrosso doSul (MS)

MinasGerais(MG)

EspíritoSanto (ES)

Bahia(BA)

MatoGrosso(MT)

Produtividade Borracha Natural BrasileiraIBGE PAM 2018 I Adaptação Diogo Esperante

1666

1400

1261

874782

Vietnã Tailândia China Indonésia Malásia

Produtividade da Borracha NaturalPrincipais Países Produtores

Fonte: JOM JACOB 2016 I Adaptação Diogo Esperante

Redução de Custo

http://hdr.undp.org/en/data

Áreas para entrar em Sangria

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

Planted Area (ha)

Source: ABRABOR

Estimation 2017

BRAZIL 124.946 134.947 137.813 139.998 146.552 144.176 156.278 152.130 257.000

São Paulo (SP) 47.191 51.278 52.438 55.456 61.522 60.358 60.781 68.567 133.000

Bahia (BA) 31.456 33.040 32.800 33.263 33.521 33.595 33.122 24.962 25.000

Mato Grosso (MT) 22.625 22.995 23.350 22.201 21.186 18.615 28.105 22.117 23.000

Espírito Santo (ES) 7.526 7.979 8.240 8.507 8.920 9.015 9.030 9.152 16.000

Minas Gerais (MG) 4.154 7.442 7.714 9.211 9.375 9.726 10.931 9.076 15.000

Goiás (GO) 3.295 3.540 4.394 3.950 5.905 6.240 6.899 7.320 18.000

Mato Grosso do Sul (MS) 829 820 821 855 854 852 1.413 5.799 16.000

Other States 7.678 7.853 8.056 6.423 5.269 4.873 5.997 4.403 5.000

Year= 2010/2017*

http://www.sidra.ibge.gov.br/bda/tabela/listabl.asp?c=1613&z=p&o=28

Estimativa: ABRABOR / Adaptação: Diogo Esperante ([email protected])

Brazilian Natural Rubber Tapping Area per Stares

Natural Rubber Brazil

IBGE - Produção Agrícola Municipal 2018

Áreas para entrar em Sangria(em sangria/ plantada/ para abrir)

129 124 134 137 139 146 144

156 152 152 154 159 165 168 192

212 217 218

251 257

25 35 31 31 53 66

73 62 99 105

-

50

100

150

200

250

300

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018(1)

Brazilian Natural Rubber Planted Area Trendsin thousand hectares (´000)

Tapping (´000 ha)* Planted (´000 ha)** Anticipated to be tapping in the next seven years (´000 ha)

Índice de Desenvolvimento Humano (IDH)Fonte: hdr.undp.org/ I Adaptação Diogo Esperante

País IDH Salário/Renda

Seringueiro

Índice de Expansão

Anual da Produção

Borracha Natural

Abdjan

(Costa d Marfim)

0,397 USD100 +39%

Phnom Penh (Camboja) 0,494 USD100 +15,1%

Kerala (India) 0,79 USD250 +1%

São José do Rio Preto

(Brazil)

0,797 USD500 +14,1%

Goianésia

(Brasil)

0,727 USD500 +9,66%

(1) – Desafio no Brasil é de produzir Borracha Natural em regiões de Alto Índice de Desenvolvimento Humano

http://hdr.undp.org/en/data

Potencial de áreas para expansão

TABLE02. Brazilian Savanna Degraded Cattle Pasture (EMBRAPA)

States Millions of há % of the Total Planted Pasture Area

BA 1,55 71%

DF 0,07 60%

GO 8,8 70%

MA 1,3 74%

MG 5,82 50%

MS 6,52 58%

MT 4,25 67%

PI 0,34 68%

PR 0,05 51%

SP 1,09 42%

TO 2,13 51%

Total 31,92 60%

Brasil possui 31

milhões de ha

de pastos

degradados

no Cerrado aptos

a produção de

Borracha Natural

Projeto Credito Presumido Pis e Cofins +9,25%Ação Coletiva

Produtor

• Crédito PresumidoPis Cofins

Beneficiador

• Lucro Real

Indústria

• Se credita do imposto

Muito Obrigado!

က ျေးဇူးတငျေးပါသည သ

Diogo Esperante1

21.09

2019

Documents

Tendências e Estatísticas da Borracha Natural 2019apabor.org.br/workshop/2019/10/DiogoEsperante_Expo_03.10.19.pdf · Mundial da Borracha. Sair do ciclo vicioso e criar um ciclo