Upload
phamcong
View
219
Download
0
Embed Size (px)
Citation preview
Adoo das normas internacionais de contabilidadecontabilidade
Diretoria de Finanas, Relaes com Investidores e Controle Financeiro de Participaes - DFNSuperintendncia de Controladoria CR
1
Convergncia
A convergncia contbil para as normas internacionais no altera:
A gesto financeira e operacional
A estratgia A estratgia
A gerao de caixa
O pagamento de impostos (at o momento)
2
Convergncia brasileira para as IFRS -uma tsunami no ambiente corporativobrasileiro
At 2006 As IFRS (normas contbeis internacionais) eram utilizadas basicamente para consolidao de demonstraes financeiras de empresas europias com operaes no Brasil.
07/2007 CVM determina a publicao de DFs consolidadas em IFRS 07/2007 CVM determina a publicao de DFs consolidadas em IFRS a partir de 2010
11/2007 SEC anuncia que passar a aceitar o arquivamento de DFsde empresas estrangeiras em IFRS sem a reconciliao para USGAAP
08/2008 SEC propem roteiro para a obrigatoriedade de publicao de DFs em IFRS para empresas norte-americanas (2014/2016)
3
Mais de 100 pases
exigem ou permitem
Adoo e uso das IFRS em todo o mundo
o uso das IFRS ou
esto convergindo
para o International
Accounting
Standards Board
(IASB).
Pases que exigem ou permitem as IFRS
Pases que esto convergindoou buscam a adoo das IFRS
Fonte: Site do IASB - http://www.iasb.org4
Convergncia - benefcios
Reduo da percepo de risco
Facilita o acesso ao mercado de capitais externos
Reduo da assimetria de informaes entre acionista controlador e minoritrios
Os pronunciamentos emitidos pelo CPC colocam a contabilidade brasileira praticamente alinhada com as IFRS em 2010
5
Convergncia pontos de ateno
A interpretao sobre os critrios relacionados a adoo das prticas contbeis, em alguns casos, esta centralizada em fruns internacionais, onde o conhecimento do ambiente corporativo brasileiro limitado.
A adoo inicial das normas internacionais possibilita a utilizao pelas empresas de critrios facultativos, o que pode dificultar, no incio, a comparao entre demonstraes financeiras do setor eltrico.
6
2008 2009 2010
Primeiras demonstraes financeiras de acordo com as IFRS
ltimas demonstraes financeiras em BR GAAP
Primeiras IFRS Perodo de apresentao
Perodo comparativo
Anlise dos
Transio IFRS Convergncia das Normas
Aplicao de todos as IFRS vigentes em 31 de dezembro de 2010 de forma retroativa
Anlise dos impactos-chave:Implementao estratgica - roadmap para identificar:
Aspectos contbeis.Processos e demonstraes
financeiras.Sistemas.Preparao organizacional.Acmulo de dados para
balano de abertura.
Informaes trimestrais em IFRS comparativas
Data de transio Balano de
abertura em IFRSem 01/01/09
Divulgao do primeiro relatrio
em IFRS em 31/12/10 7
Impactos decorrentes da adoo das normas internacionais
Apresentao das Demonstraes Financeiras
Proviso de contingncias jurdicas
Encargos capitalizados Encargos capitalizados
Concesses onerosas
Benefcios ps-emprego
Custo atribudo aos ativos de gerao na adoo inicial
Contabilidade de concesses ICPC.01
Ativos e passivos regulatrios 8
Apresentao das DFs
Vedada a utilizao de itens no operacionais e de itens extraordinrios nas demonstraes do resultado.
Registro dos dividendos a pagar em conformidade aos limites estabelecidos no Estatuto. Dividendos a serem distribudos em montantes superiores ao mnimo somente sero considerados como obrigaes aps aprovao pela somente sero considerados como obrigaes aps aprovao pela Assembleia Geral de Acionistas AGO.
Quando a entidade no cumprir um compromisso segundo acordo de emprstimo de longo prazo at a data do balano, o passivo classificado como circulante mesmo que o credor tenha concordado aps 31.12 em no exigir o pagamento antecipado como consequncia do descumprimento do compromisso.
9
Proviso de contingncias jurdicas
As novas normas contbeis alteram os critrios de proviso e divulgao das contingncias jurdicas
Prtica contbil anterior:
Expectativa de perda Critrio de registro e divulga o
Provvel Proviso e divulgao
10
Prtica contbil atual:
Expectativa de perda Critrio de registro e divulga o
Mais provvel que sim Proviso e divulgao
Mais provvel que no Sem proviso e divulgao das aes mais relevantes
Provvel Proviso e divulgao
Possvel Sem proviso e divulgao das aes relevantes
Remota Sem proviso e divulgao
Prtica contbil anterior:Somente eram capitalizados os emprstimos e financiamentos vinculados diretamente s obras
Prtica contbil atual:Todos os emprstimos e financiamentos que foram utilizados para garantir o programa de investimentos so capitalizados, no precisam estar carimbados a obras
ENCARGOS CAPITALIZADOS
11
de investimentos so capitalizados, no precisam estar carimbados a obras especficas.
Impacto na Cemig:Reduo nos encargos de dvida registrados no resultado, principalmente na Cemig Distribuio, em funo do maior volume do programa de investimentos
Prtica contbil anterior:O registro das concesses onerosas era feito diretamente na despesa, de forma linear, durante a concesso
Prtica contbil atual:As concesses so registradas integralmente na entrada em operao da usina, no ativo intangvel, em contrapartida a uma obrigao a pagar pelo valor presente.
CONCESSES ONEROSAS
12
ativo intangvel, em contrapartida a uma obrigao a pagar pelo valor presente.
Impacto na Cemig:Aumento na despesa financeira em funo da atualizao da obrigao pelo valor presente. Em contrapartida ocorre uma reduo na despesa operacional.
Prtica contbil anterior:Registro na despesa operacional das variaes nas obrigaes atuariais conforme estimativas do aturio.
A diferena entre a estimativa e o realizado (corredor) somente impactava o balano em um perodo de aproximadamente 11 anos (tempo mdio de servio dos empregados da ativa at atingirem o perodo de aposentadoria).
CPC.33 BENEFCIOS A EMPREGADOS
13
da ativa at atingirem o perodo de aposentadoria).
Procedimento na adoo inicial :Na adoo inicial deste Pronunciamento, as perdas atuariais que no estavam reconhecidas nas demonstraes financeiras (corredor) devem ser registradas diretamente contra o Patrimnio Lquido. No caso da Cemig, R$618 milhes.
Impactos na Cemig :
Adicionalmente, a CEMIG vai reconhecer a diferena entre a dvida pactuada com a Fundao, referente suplementao de aposentadoria, e o valor do laudo atuarial, o que representa uma diferena adicional de R$87 milhes
A partir de 2009, os encargos financeiros da dvida pactuada com a Fundao sero
CPC.33 BENEFCIOS A EMPREGADOS
14
A partir de 2009, os encargos financeiros da dvida pactuada com a Fundao sero registrados no resultado financeiro. Ou seja, a obrigao atuarial referente fundo de penso corresponder dvida pactuada com a Fundao.
Prtica contbil na adoo:
Na adoo inicial, em 31.12.2008, a Cemig far uma avaliao dos seus ativos de gerao mais antigos, a valor justo, atravs de contratao de empresa avaliadora especializada e com a aprovao do laudo pelo Conselho de Administrao.
ICPC.10 APLICAO INICIAL AO ATIVO IMOBILIZADO
15
Impactos na Cemig:
Aumento do Patrimnio Lquido na adoo inicial em funo da reavaliao dos seus ativos de gerao.
Reduo do lucro lquido, a partir de 2009, em funo do aumento no valor da depreciao dos ativos reavaliados
INTANGVELINTANGVEL
Ativos Ativos utilizutiliz. na concesso. na concesso
AmortizaoAmortizao
Modelo Atual ICPC 01
ICPC.01 Contabilidade deconcesses - Distribuio
16
FINANCEIROFINANCEIRO
Ativos a serem indenizadosAtivos a serem indenizados
Receita FinanceiraReceita Financeira
IMOBILIZADO IMOBILIZADO
LQUIDO DELQUIDO DE
OBRIG. ESP.OBRIG. ESP.
Prtica contbil na adoo:
Ser feita uma bifurcao dos ativos de distribuio entre ativo financeiro e ativo intangvel, com base nos valores contbeis, sem gerar efeito no Patrimnio Lquido.
O valor dos ativos que ser objeto de indenizao ao final da concesso ser reconhecido como um ativo financeiro
ICPC.01 contabilidade de concessesAplicao na distribuio
17
reconhecido como um ativo financeiro
O valor dos ativos que ser utilizado durante a concesso, correspondente a depreciao dos ativos, ser transferido para o Ativo Intangvel.
Apesar do direito de renovao da concesso de distribuio em 2016, constante do contrato de concesso da Cemig D, foi considerado para fins de bifurcao dos ativos a data do 1 vencimento da concesso, em fevereiro de 2016.
ICPC 01
ICPC.01 Contabilidade deconcesses - Transmisso
FINANCEIROFINANCEIROindenizaoindenizao
Ativos a serem indenizadosAtivos a serem indenizadosReceita financeiraReceita financeira
Modelo Atual
Receita financeiraReceita financeira
18
FINANCEIROFINANCEIRORAPRAP
Valor presente da RAPValor presente da RAP
Receita FinanceiraReceita Financeira
IMOBILIZADOIMOBILIZADO
Prtica contbil na adoo inicial:
Clculos retroativos ao incio da concesso, com registro dos efeitos at 31.12.2008, em contrapartida do Patrimnio Lquido
Reconhecimento da maior parte da receita durante a construo do empreendimento, dando origem a um ativo financeiro
ICPC.01 contabilidade de concessesTransmisso concesses novas
19
dando origem a um ativo financeiro
Reconhecimento como despesa dos gastos realizados durante o perodo de construo dos ativos de transmisso (extino do ativo imobilizado)
Prtica contbil na adoo inicial:
O ativo financeiro reconhecido ao valor presente, sendo atualizado mensalmente pela taxa de desconto utilizada e inflao.
Esse ativo financeiro amortizado durante o perodo de concesso, em conformidade aos recebimentos da RAP (Receita anual Permitida).
ICPC.01 contabilidade de concessesTransmisso concesses novas
20
aos recebimentos da RAP (Receita anual Permitida).
A diferena entre os valores recebidos de RAP e o valor do ativo financeiro amortizado no perodo registrada como uma receita de operao e manuteno dos ativos.
Maior parte do lucro a ser obtida durante o perodo da concesso registrada durante os primeiros anos.
Prtica contbil na adoo inicial:
Tendncia de aplicao do pronunciamento a partir de 31.12.2008 em funo da impossibilidade de retroagir os clculos ao incio da vida til dos ativos.
Os ativos atualmente registrados no Imobilizado sero transferidos para o ativo financeiro com base nos valores contbeis, sem gerar efeito no Patrimnio Lquido na
ICPC.01 contabilidade de concessesTransmisso concesses antigas
21
financeiro com base nos valores contbeis, sem gerar efeito no Patrimnio Lquido na adoo inicial.
Os valores registrados no ativo financeiro sero atualizados, a partir de 2009, pela variao do IGP-M.
Assunto de grande impacto nas demonstraes contbeis do setor eltrico, principalmente das empresas distribuidoras.
A questo vem sendo discutido pelo Comit de Pronunciamentos Contbeis Internacionais IASB desde 2005.
Divergncia de entendimento entre os representantes dos paises participantes do IASB.
Ativos e passivos regulatrios
22
Divergncia de entendimento entre os representantes dos paises participantes do IASB.
Previso de manifestao final do IASB para 2011, o que torna o ano de 2010 sem nenhuma norma definitiva sobre o assunto
Os auditores entendem que as atuais regras no permitem o registro dos ativos e passivos regulatrios
Em decorrncia desse impasse, foi realizada consulta CVM questionando se os ativos e passivos regulatrios do setor eltrico brasileiro esto dentro da estrutura conceitual de apresentao e elaborao de demonstraes contbeis e das IFRS.
A resposta ainda est pendente, estando prevista para a 1 quinzena de maro de 2011.
Ativos e passivos regulatrios
23
Adoo das normas internacionais de contabilidadecontabilidade
Diretoria de Finanas, Relaes com Investidores e Controle Financeiro de Participaes - DFNSuperintendncia de Controladoria CR
24