1

Cielo RÔMULO DE MELLO DIAS Presidente

2

As ressalvas com relação a declarações e informações a cerca do futuro também incluem

informações sobre resultados operacionais possíveis ou presumidos, bem como

declarações que são precedidas, seguidas ou que incluem as palavras “acredita“,

"poderá", "irá", "continua", "espera", "prevê", "pretende", "planeja", "estima“ ou

expressões semelhantes.

As declarações e informações sobre o futuro não são garantias de desempenho. Elas

envolvem riscos, incertezas e suposições porque se referem a eventos futuros,

dependendo, portanto, de circunstâncias que poderão ocorrer ou não. Os resultados futuros

e a criação de valor para os acionistas poderão diferir de maneira significativa daqueles

expressos ou sugeridos pelas declarações com relação ao futuro. Muitos dos fatores que

irão determinar estes resultados e valores estão além da capacidade de controle ou

previsão da CIELO.

A Companhia faz declarações sobre eventos futuros que estão sujeitas a riscos e

incertezas. Tais declarações têm como base crenças e suposições de nossa Administração

tomadas dentro do nosso melhor conhecimento e informações a que a Companhia

atualmente tem acesso. Declarações sobre eventos futuros incluem informações sobre

nossas intenções, crenças ou expectativas atuais, assim como aquelas dos membros do

Conselho de Administração e Diretores da Companhia.

AVISO LEGAL

3

GRUPO CIELO Cielo é um grupo com foco em aproveitar novas oportunidades

de crescimento, como eCommerce e pagamento móvel (mobile)

E-commerce Mobile Mobile Saúde

Platforma de TI

4

5

NOSSA MISSÃO

Ser referência internacional em soluções transacionais

e serviços de rede

ESTRATÉGIA DE INOVAÇÃO

E DIFERENCIAÇÃO

Inovação é parte do nosso DNA…

Time dedicado na organização

… e os resultados são evidentes! Melhor plataforma de e-Commerce

Constante lançamento/melhoria de produtos

Recursos destinados ao tema

Fórum de Inovação com a participação de diversas áreas

Parceria inédita com Facebook

Primeira credenciadora a lançar mobile payment

Desenvolvimento do Cielo Premia com foco total no cliente

6

MERCADO BRASILEIRO

Fonte: IBGE,ABECS

1,594 1,787

1,980 2,249

2,499 2,745

723 741

2007 2008 2009 2010 2011 2012 1Q13 2Q13

Despesa de Consumo das Famílias

(R$ bilhões)

16,4% 18,4%

19,9% 21,7%

24,1% 25,9%

25,2% 26,3%

2007 2008 2009 2010 2011 2012 1Q13 2Q13

Gastos com Cartão em relação à Despesa de

Consumo das Famiílias (%)

Gastos com cartão (R$ bilhões)*

2007 2008 2009 2010 2011 2012 1Q13 2Q13

262 329

394

487

601 710

182 195

7

BRASIL: SITUAÇÃO FUTURA Penetração de cartões como meio de pagamento deverá atingir níveis próximos a 40%

2011 2012 Fonte: Datamonitor analysis, BIS, World Bank, Abecs, BACEN, US Census Bureau

8,8% 9,8%

19,7%

23,7% 24,1% 25,9% 27,2%

28,8% 32,2% 31,8%

29,8%

34,9% 38%

40%

54% 54,2% 53,5% 55%

80,5% 83,6%

MEXICO CHILE BRASIL INDIA ARGENTINA TURQUIA EUA UK CANADA SOUTH

KOREA

PCE%

Gastos com Cartão em relação à Despesa das Famílias %

8

Fechamento do capital

Aquisição do controle

Incorporação da operação

de adquirência

MODELO DE NEGÓCIO DIFERENCIADO

ADQUIRENTE

Cielo consegue atuar conjuntamente com banco parceiros para combater este modelo

BANCO

Desenvolvimento de ofertas e ações conjuntas para clientes

ESTRATÉGIA CONJUNTA

MAIOR DISTRIBUIÇÃO

Concorrentes adotaram posicionamento no modelo banco-adquirência

ESTRATÉGIA EM 2013

DESTAQUES DA CIELO NO 1S13

Atualização das máquinas, maior velocidade

de transação e modernização dos menus

Melhorias nas Informações disponibilizadas

aos clientes

AÇÕES DE EXCELÊNCIA

10

Melhorias no processo de credenciamento

de clientes

90% 82%

62%

48%

10% 18%

38%

52%

POS fixo

POS móvel

Antes Hoje

AÇÕES DE EXCELÊNCIA REALIZADAS

DESTAQUES DA CIELO NO 1S13

Em Jun/13, pela primeira vez, o POS móvel passou a ser mais representativo que o POS fixo

Atualização das máquinas, maior velocidade de transação e modernização dos menus

11

CENÁRIO MAIS DESAFIADOR PARA A CIELO

PERSPECTIVAS

MAIOR CONCORRÊNCIA

Cenário desafiador frente aos concorrentes atuais

Contratações relevantes tanto de participantes tradicionais como de novos entrantes

Competidores crescendo com forte atuação regional

Parcerias entre bancos e novos entrantes sendo anunciadas

Anúncio de entrada no mercado de adquirência de novos competidores locais

12

CRESCIMENTO TRIMESTRAL DE VOLUME FINANCEIRO CAPTURADO PELA CIELO

DESAFIO ESTATÍSTICO

26,8%

22,9% 19,5%

12,5% 11,6% 14,2%

4T12 1T12 3T12 2T12 1T13 2T13

13

Apesar da melhora no 1S13, a Cielo possui o desafio de

crescer em relação a uma base de volume financeiro capturado

historicamente alta

A participação de cartões no consumo das famílias

cresce em um ritmo menor, apesar da recente aceleração

no 2T13

“LEI DOS GRANDES NÚMEROS”

RECENTE EVOLUÇÃO DO CENÁRIO REGULATÓRIO

Lei 12.865

Define Bacen como regulador da indústria de pagamentos eletrônicos

EUROPA

EUA Debates Comissão Europeia

sobre limitação das taxas em

0,2% para débito e 0,3%

para crédito

Rediscussão da Emenda Durbin, para redução do cap de $0,21 para $0,12 no débito

Discussões sobre o intercâmbio:

PRINCIPAIS MOVIMENTOS E PERSPECTIVAS

Company Mkt Cap

(US dollars P/E EPS Growth EV/EBITDA Dividend Yield

2013 2014 2013 2014 2013 2014 2013 2014

Acquirers

Cielo 23.529,0 18.5 16.9 3.39 3.71 13.0 11.9 3.33% 4.6%

Vantiv 5.290,0 16.9 14.7 1.58 1.82 11.9 10.5 0 0

Global Payments 4.347,0 17.4 13.4 4.02 4.39 8.9 8.3 0.15% 0

Heartland Payment 1.562,0 19.8 17.4 1.96 2.23 10.1 9.0 0.72% 0.7%

Cards Associations

American Express 86.644,0 15.0 13.6 4.87 5.35 - - 1.26% 1.3%

Visa 156.625,0 24.0 20.5 7.59 8.9 18.4 16.4 0.71% 0.9%

Mastercard 87.415,0 25.0 21.3 26.16 30.72 14.8 13.0 0.36% 0.4%

Discover 24.794,0 9.9 9.8 4.9 5.0 9.0 9.7 1.61% 1.9%

Transaction Processing

Fidelity 13.869,0 16.0 14.4 2.83 3.14 9.4 8.9 1.92% 1.7%

Total System Services 5.730,0

16.7 14.1 1.7 2.02 8.7 7.1 1.38% 1.4%

Verifone 2.483,0 15.5 14.3 1.43 1.56 10.2 9.9 n.a. n.a.

Paychex 15.649,0 23.4 21.8 1.69 1.81 9.2 8.7 3.53% n.a.

Software

Linx 1.816,0 20.7 17.8 1.73 2.01 13.9 12.2 1.9% 2.4%

Totvs 6.039,0 25.8 21.2 1.5 1.83 19.1 15.8 0.33% 2.0%

FONTE: Thomson Reuters

EV EV e Múltiplos de Preço calculados usando preço de 24/10/13 FX: BRL 2.18 (25/10/13)

15

A CIELO ESTÁ BEM POSICIONADA ENTRE OS PLAYERS INTERNACIONAIS LISTADOS NO NEGÓCIO DE PAGAMENTO

FORTE NOME INTERNACIONAL

Fonte: Reuters, Ibovespa Base 100: 29/06/09 (Inclui dividendos)

COTAÇÃO DE MERCADO (De 29/Jun/09 até 24/Out/13)

50

100

150

200

250

300

jun/1

2

mar/

13

jul/12

mai/12

abr/

12

out/

12

jan/1

3

nov/1

2

fev/1

3

jul/13

jun/1

3

set/

11

nov/1

1

out/

11

set/

12

dez/1

1

ago/1

2

dez/1

2

abr/

13

jun/0

9

set/

13

out/

13

set/

10

ago/1

0

jul/10

jun/1

0

mai/10

mai/13

nov/0

9

out/

09

jan/1

2

mar/

11

fev/1

1

ago/1

3

ago/1

1

jul/11

jan/1

1

dez/1

0

mar/

12

fev/1

2

set/

09

ago/0

9

jul/09

nov/1

0

out/

10

abr/

10

mar/

10

fev/1

0

jan/1

0

dez/0

9

jun/1

1

mai/11

abr/

11

% de variação

+183,9%

+9,2%

+98,6% Até 28/12

+28,8% Até 28/12

Até 28/12/12 Até 24/10/13 Até 17/10/12

+31,9% Até17/10

+26,8% Até 17/10

+80,9% Até 17/10

CIELO REDE BOVESPA

EVOLUÇÃO DA COTAÇÃO DE MERCADO DESDE O IPO (INCLUI DIVIDENDOS)

16

CASE PARA INVESTIMENTO

Líder em um mercado em crescimento

*Após a constituição da reserva legal de

20% do capital social da companhia

Balanço forte, alta geração de caixa e baixa necessidade de capex

Dividendo mínimo obrigatório superior a 50% do lucro líquido distribuído 2 vezes ao ano

Foco em inovação e crescimento contínuo

17

2013 RECONHECIMENTOS

18

Escolhida entre as Melhores Empresas Para Começar a Carreira

no guia da revista Você S/A – Premiada pela 3ª vez consecutiva

1º lugar em serviços no ranking Melhores e Maiores, da Revista Exame

- Premiada pela 7ª vez consecutiva

Melhor companhia no setor de serviços financeiros no anuário Época Negócios 360o,

da revista Época Negócios - Premiada pela 2ª vez consecutiva

A melhor na categoria serviços financeiros no ranking As Melhores da Dinheiro

2013, da revista Istoé Dinheiro - Premiada pela 3ª vez consecutiva

1º lugar na categoria serviços financeiros entre as Empresas mais Inovadoras

no Relacionamento com o Cliente, segundo ranking da revista Consumidor

Moderno com a Dom Strategy Partners

Uma das 20 Marcas Mais Valiosas do Brasil no ranking da Revista

Istoé Dinheiro com a BrandAnalytics/Milward Brown

Eleita uma das 150 Melhores Empresas para Trabalhar em ranking

da revista Você S/A - Premiada pela 13ª vez consecutiva

2º lugar no ranking As Melhores em Gestão de Pessoas,

na categoria de 1.001 a 2.000 funcionários, do Valor

Econômico e Aon Hewitt

1ª na categoria instituições financeiras (exceto bancos)

do ranking 2013 Latin America Executive Team, da revista

Institutional Investor: melhor equipe de Relações com

Investidores, melhor CEO e melhor CFO, nomeados

por sell side e buy side, e melhor profissional de RI,

por buy side

Reconhecida como a Melhor em Criação de Valor

do setor de serviços financeiros em 2012, segundo

a Associação Brasileira das Companhias Abertas

(Abrasca)

Cielo ROMULO DIAS Presidente

19

RELAÇÕES COM INVESTIDORES

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Telefone: + 55 11 2184 7722