Gestão Financeira de Instituições de Ensino - aula 06

1AULA 06 - GESTÃO DE CUSTOS NOS NEGÓCIOS DA EDUCAÇÃO

AULA 06 GESTÃO DE CUSTOS NOS NEGÓCIOS DA

EDUCAÇÃO

GESTÃO FINANCEIRA DE INSTITUIÇÕES DE ENSINO

2 GESTÃO FINANCEIRA DE INSTITUIÇÕES DE ENSINO

FUNDAMENTOS DE CUSTOS

CONCEITOS BÁSICOS

Gastos, Custos e Despesas são palavras sinônimas ou são conceitos diferentes? Confundem-se com desembolso? Têm a ver com Investimento? Algumas delas têm a ver com perda? Vejamos a seguir.

Gasto

Sacrifíciofinanceiroqueaentidadearcaparaaobtençãodeumprodutoouserviçoqualquer, sacrifício esse representado por entrega ou promessa de entrega de ativos(normalmente dinheiro).

Só existe gasto no ato de a empresa assumir como seu o bem ou serviço.Contabilmentefalando:nomomentoemqueexisteoreconhecimentocontábildadívidaassumidaoudareduçãodoativodadoempagamento.

Investimento

Gastoativadoemfunçãodesuavidaútiloudebenefíciosatribuíveisafuturo(s)período(s).

Matéria-prima é um gasto contabilizado temporariamente como investimento circulante;amáquinaéumgastoquesetransformanuminvestimentopermanente;açõesadquiridasdeoutrasempresassãogastosclassificadoscomoinvestimentosfinanceiros.

Todosossacrifíciosocorridospelaaquisiçãodebensouserviços(gastos)quesão“estocados”nosativosdaempresaparabaixaouamortizaçãoquandodesuavenda,deseu consumo, de seudesaparecimentooude suadesvalorização são especificamentechamados de Investimentos.

Custo

Gastorelativoabemouserviçoutilizadonaproduçãodeoutrosbensouserviços.

Amatéria-prima foiumgastonasuaaquisiçãoquese tornouum investimentoenquanto estoque e que se transformou em custo a partir do momento em quefoi processada para a fabricação de um bem acabado. Este, por sua vez, é um novoinvestimentoatéquesejavendido.


AEnergiaElétricaéumgastoenquantoconsumidanoprocessoprodutivo,ocasiãoemquepassaacusto,nãopassandopelafasedoinvestimento.

AMáquina,porsuavez,foiumgastonasuaaquisição,tornou-seinvestimentonasuacontabilizaçãoeétransformadaemcustoparceladonoprocessodeprodução.

OCustoétambémumgastosóreconhecidocomotal,nomomentodautilizaçãodosfatoresdeprodução(benseserviços),paraafabricaçãodeumprodutoouexecuçãodeumserviço.

Despesa

Bemouserviçoconsumidodiretaouindiretamenteparaaobtençãodereceitas.

Acomissãodovendedoréumgastoquesetornaimediatamenteumadespesa.Oequipamentodafábricaqueforagastotransformadoeminvestimentoeposteriormenteconsideradoparcialmentecomocustodedepreciação, torna-se,navendadoprodutopronto, uma despesa.

CPV: custo ou despesa?

Todoprodutovendidoetodoserviçoouutilidadetransferidosprovocamdespesa.São os chamados CPV, Custo dos Produtos Vendidos.

OsignificadomaiscorretoquepoderíamosdaraoCPVpoderiaser:“despesaqueéosomatóriodositensquecompuseramocustodefabricaçãodoprodutoorasendovendido”.

Cadacomponentequeforacustonoprocessoprodutivoagora,nabaixacomavenda, torna-se despesa.

Amercadoriaadquiridapelalojacomercialprovocaumgasto,uminvestimentoequesetransformanumadespesanomomentodoreconhecimentodareceitatrazidapelavenda.

Assim, o termo CPV não é, em termos técnicos, rigorosamente correto.

Logo, todas as despesas são ou foram gastos. Porém, alguns gastos muitas vezes nãosetransformamemdespesas(terrenosquenãosãodepreciados)ousósetransformamquandodesuavenda.

Todososcustosquesãoouforamgastossetransformamemdespesasquandodaentregadosbensouserviçosaquesereferem.

Muitos gastos são automaticamente transformados em despesas (despesas administrativas), outros passam primeiro pela fase de custos (energia elétrica) e outros gastos fazem o processo completo, passando por investimento, custo e despesa. É o caso da matéria-prima.


Desembolso

Pagamentoresultantedaaquisiçãodobemouserviço.

Podeocorrerantes,duranteouapósaentradadobemouserviçoadquirido.

Perda

Bensouserviçosconsumidosdeformaanormaleinvoluntária.

Não deve ser confundida com despesa ou custo, exatamente pela sua característicadeanormalidadeeinvoluntariedade;nãoéumsacrifíciofeitocomintençãodeobtençãodereceita.

Não devem ser confundidas com perdas na produção, pois estas são custosconsideradosnafabricaçãodosbens.

Quando irrelevantes, são embutidas nos custos ou nas despesas.

Para entender melhor esse assunto, acesse:

http://www.ebah.com.br/content/ABAAAAKwoAE/analise-gerencia-contabil-custos

CLASSIFICAÇÃO DOS CUSTOS

Oscustospodemserclassificadosemdiretosouindiretos:

Custos diretos:

São os custos diretamente envolvidos, isto é, que podem ser relacionadosdiretamenteaoprodutoproduzido,comercializadooumesmonaprestaçãodeserviços.

Custos indiretos:

São custos gerais que não podem ser identificados diretamente, necessitandode rateios. Como exemplo, podemos destacar os custos com aluguel do prédio onde funciona a escola.


Comportamento dos Custos

Os custos e despesas podem também ser classificados conforme seucomportamento,ouvariabilidade,emrelaçãoavariaçõesnovolumedeatividade.

Custos variáveis

Sãoaquelesquevariamnamesmaproporçãoqueasvariaçõesnasatividades.

Custos fixos

Não variam em função do volume de atividade, mas em função de outrosfatores,comocondiçõescontratuais,sazonais,etc.Notequeessaclassificaçãoélevadaemconsideraçãoemrelaçãoaumaunidadedetempo, istoé,ovalortotaldoscustoscom um item na unidade de tempo e o volume de atividade. O aluguel, por exemplo, independentementedeserounãoreajustado,serásempreumcustofixo.

Custos Semivariáveis

Alguns tipos de custos podem ter componentes dos dois tipos. São denominados desemivariáveis.Nocasodasindústrias,temosocustocomenergiaelétrica.Essecustopodeapresentarumaparcelavariável(quesealteracomovolumedeprodução)eoutrafixa(energiaconsumidacomailuminaçãodasdependênciasdafábrica).

TodososcustospodemserclassificadoscomoDiretosouIndiretos,FixosouVariáveisaomesmo tempo. Assim:

Matéria-prima– éumcustodiretoevariável;

Materiaisdeconsumo– indiretosevariáveis;

Segurosdafábrica– indiretosefixos.

Importante:

DiretoseIndiretossãoclassificaçõesdoscustospropriamenteditos.

FixoseVariáveisaplicam-setantoaoscustoscomoàsdespesas.


• DespesasdeVendasFixas–gastoscompropaganda,saláriosdaadministraçãodevendas.

• DespesasdeVendasVariáveis–comissãodosvendedores,despesasdeentrega.

GESTÃO DE CUSTOS

COMPORTAMENTO DOS CUSTOSDIRETOSINDIRETOS

CLASSIFICAÇÃO DOS CUSTOSFIXOS

VARIÁVEIS

MARGEM DE CONTRIBUIÇÃO E PONTO DE EQUILÍBRIO

MARGEM DE CONTRIBUIÇÃO

Custos e Despesas Fixas

Oscustosfixoseasdespesasfixasestãopresentesemtodasasatividadesesuaprincipal característica é a de terem de ser “suportados” pela empresa independentemente doseuníveldeatividades.Numaescola,porexemplo,mesmoquandoemperíododeférias,elaterádepagaroalugueldosbensqueocupa.Naprestaçãodeserviços,maisespecificamentenasinstituiçõesdeensino,asdespesasseencontramnosaluguéispagospelautilizaçãodeimóveiseequipamentos,nossaláriosdaadministraçãoedasecretaria,entre outros.

Quandoavaliamosalucratividadenaprestaçãodeserviçoseducacionais,oscustosfixosirãorepresentaramaiorpartedoscustos.Tenhaaescola10ou50alunosemcadasala,osdocentesministrarãosuasaulasereceberãoomesmosalárioemqualquerdasalternativas.OmesmoocorrecomaCoordenaçãodocurso,comossaláriosdopessoalda Secretaria, o aluguel do prédio da escola, etc.

Portanto, toda a infraestrutura do estabelecimento, como biblioteca, laboratórios


de informática e complexo esportivo, pode ser considerada como custo fixo porqueé a presença desses itens que garante a continuidade das atividades escolares,independentementedonúmerodealunos.

Oscustosfixospodemvariarcomodecorrerdotempoemfunçãodacorreçãodosvalores,oumesmonocasodasinstituiçõesdeensino,quandoháumaumentodonúmerodematrículasqueexigenovasturmase,claro,maisprofessores.

Assim,oscustosfixos,independentementedaparcelaquetenhamosdeimputaraqualqueratividade,nãoexistirãoapenassehouveratividade,masindependentementedela.

Isso posto, poderemos avaliar a lucratividade de uma atividade simplesmente deixando de lado os custos fixos, uma vez que eles existem independentemente donível dela.No entanto, não se trata de “jogá-los fora” e simde avaliarmos o retornopuroesimplesdaatividade.Porexemplo,verificaralucratividadequecadaalunodeumdeterminadocursoforneceàescola,ouseja,aMargemdeContribuiçãodecadaaluno.Oscustosfixosirãocompororesultadofinanceirofinal,naDemonstraçãodeResultadosdoperíodocontábil.

Custos e Despesas Variáveis

Sãooscustosquevariamsegundooníveldeatividades.Naatividadedeensino,podemos destacar os serviços de orientação, reprodução dematerial para os alunos,lancheserefeiçõesfornecidaspelaescola.Enfim,todososcustosquesãoafetadospelautilizaçãodoalunoindividualmente.

Conceito e Fórmula da Margem de Contribuição

Éovalorquecadaalunoacrescentadelucroàatividadedeumcurso.Paracalculá-la,tomamosovalordamensalidadeededuzimososcustosedespesasvariáveis.Sefeitoporanuidade,ocálculoseráovalordaanuidadededuzidadototaldoscustosvariáveisincorridos no ano.

Assim,suafórmuladecálculoserá:

Margem de Contribuição = Valor da Anuidade – Custos e Despesas Variáveis


Imaginemosumaescoladeensinofundamentalquetenha200alunosmatriculados.Amensalidadecobradaéde$600poralunoeoscustosedespesasvariáveissãode$150/mêsporalunocomrefeiçõeselanches,$80/mêsporalunocommateriaisdidático-pedagógicose$50/mêsporalunodedespesasdiversas.

Qual seria a margem de contribuição por aluno dessa escola nas condiçõesinformadas?Oscustosedespesasvariáveistotalizam$280pormêsporaluno.Logoamargemdecontribuiçãoserá:

MargemdeContribuição=$600-$280=$320

Assim, a atividade educacional, nessa escola privada, fornece uma margem de contribuiçãode$320poraluno,semconsideraroscustosfixos.

Notequeestamosfalandodemargemdecontribuiçãoenãodelucro.Então,parasabermosseaescolaestádando lucroouprejuízo, temosde identificaronúmerodealunosidealque,juntos,forneçammargemdecontribuiçãosuficienteparacobrirtodososcustosfixosdainstituição.

Apartirdopontoemquetodososcustosfixosestãocobertos,aescolapassaaterlucro.Essepontochama-sePontodeEquilíbrio.

PONTO DE EQUILÍBRIO

Conceito e Fórmula

OPontodeEquilíbrio(tambémdenominadoPontodeRuptura–Break-evenPoint)nascedaconjugaçãodosCustosTotaiscomasReceitasTotais.

Simplificandonossasvisualizaçõeseadmitindocomoabsolutamente linearesasrepresentações tantodasReceitasquantodosCustoseDespesas, teremosa seguintereproduçãográficadoPontodeEquilíbrio:


Nestegráfico,podemosobservara“curva”docustofixo(empreto)mantendo-seno mesmo patamar independentemente do comportamento exponencial da curva das receitas (em azul). Um pouco mais abaixo, mas acompanhando a tendência da curva das receitas,observamosacurvadoscustosedespesasvariáveis(emvermelho).

Nopontoondeascurvasdareceitaedoscustosedespesasvariáveissecruzam,encontramosopontodeequilíbrio.Nesseponto,nãohálucro,nemprejuízoporqueototaldas receitas é exatamente igual ao totaldos custos edespesas variáveis.Abaixodesse ponto, temos o prejuízo operacional e acima do mesmo, o lucro operacional.

Emoutraspalavras,aescolaobterá seupontodeequilíbrioquandoas receitastotais, com as anuidades, se igualarem aos custos e despesas variáveis totais. Veja afórmulaparaocálculo,abaixo:

Ponto de Equilíbrio ► Receitas Totais = (Custos + Despesas) Totais

Suponhamos uma escola com os seguintes dados:

Mensalidade $500/aluno

Custos+DespesasVariáveis $350/aluno

Custos+DespesasFixas $600.000/mês


AescolaobteráseupontodeEquilíbrioquandosuasReceitasTotaisseigualaremaos seusCustoseDespesasTotais.Observeaindaqueagora iremosutilizaros custosfixos.

Então,temos:

NúmerodeAlunosx$500/aluno=NúmerodeAlunosx$350/aluno+$600.000/mês

Númerodealunosx($500/aluno-$350/aluno)=$600.000/mês

Ponto de Equilíbrio (alunos) = $600.000 / mês = 4.000 alunos/mês

($500/aluno - $350/aluno)

Paramanteropreçodamensalidadeem$500pormêsecobrirtodososcustosfixos($600.000)eoscustosvariáveis($350/aluno),aescoladeveráterumnúmerodematrículasiguala4.000.

AnalisandoafórmuladoPontodeEquilíbrio,podemosverificarqueelaéresultanteda relaçãoentreos custosedespesasfixas comaMargemdeContribuição (conceitoapresentadoacima),istoé,valordamensalidadededuzidadoscustosedespesasvariáveis.

Ou seja,

Ponto de Equilíbrio = Custos + Despesas Fixas

Margem de Contribuição Unitária

Sevocêdesejarsaberovalordareceitatotalmensalqueaescoladeveráterparaatingiropontodeequilíbrio,bastamultiplicaronúmerodealunosnopontodeequilíbrio(4.000)pelovalordamensalidade($500).

4.000 alunos/mês x $500/aluno = $2.000.000/mês,

Quandohouverreceitascommensalidadesnovalorde$2.000.000,teremoscomoCustos e Despesas Totais:

Custose/DespesasVariáveis(4.000alunosx$350/aluno) $ 1.400.000CustoseDespesasFixas $ 600.000

Custos Totais $ 2.000.000

Apartirdoalunonúmero4.001,cadaMargemdeContribuiçãounitáriaqueatéaí contribuía para a cobertura dos Custos eDespesas Fixas passa a contribuir para aformaçãodoLucro.


Logo, 4.100 alunosmatriculadosdarãoum lucro equivalente à somadasMargensdeContribuiçãodas100matrículasqueultrapassaramoPontodeEquilíbrio:

100 alunos x $150/aluno = $15.000

Comprovemos:

ReceitasTotais(4.100x$500) $2.050.000(-) Custos e despesas Totais

Variáveis(4.100x$350) $1.435.000Fixos $600.000 $2.035.000

Lucro $ 15.000

Calculemos o ponto de equilíbrio para um curso de pós-graduação que umafaculdadepretendeabrir.Suaestruturadecustosestánoquadroabaixo:

CUSTOS FIXOS MEMÓRIA DE CÁLCULOHonorários Docentes $25.200,00 Médiademercado:$70,00

x360h/aHonorários CoordenaçãoCurso $2.520,00 $70,00x1horasemanalx

36semanasSecretária $3.600,00 $300,00/mêsx12mesesx

1,8(encargos)EstruturaCoffeebrake $720,00 36semanasx$20,00Equipamentos $1.500,00 EstimativaTelefone $1.000,00 EstimativaMaterialdeEscritório $500,00 EstimativaDivulgação $3.000,00 EstimativaDiversos $1.000,00 Estimativa


TOTAL CUSTOS FIXOS $ 39.040,00

CUSTOS VARIÁVEIS (por aluno)Orientaçãodemonografia $200,00 ValorfixadoInadimplência $50,00 20%x$250,00Diversos $150,00 $5,00x36semanas

(estimativa)TOTAL CUSTOS VARIÁVEIS $ 400,00

TOTAL DA ANUIDADE $ 4.000,00 $ 250,00 X 16 = $ 4.000,00

MargemdeContribuição/aluno

$3.600,00 $4.000,00(anuidade)–$400,00(CustosVariáveis)

PONTO DE EQUILÍBRIO 11 alunos $39.040,00 (custo fixo total) : $3.600,00 (MC)

Comosepodeobservar,ocursodePós-graduaçãopretendidopelainstituiçãodeensinosuperiorsóseviabilizaráapartirda11amatrícula,ouseja,umareceitade$44.000.

Margem de Segurança

Suponhamosqueumaescolatenhaasseguintescaracterísticasdecustos:

Custos Variáveis: $140/aluno

Custos + Despesas Fixos: $10.000/mês

Preço de Mensalidade: $240/aluno

Margem de Contribuição $ 100/aluno

SeuPontodeEquilíbrioéde:

$ 10.000 / mês _ . = 100 alunos

($240/aluno - $ 140/aluno)

Pensemosqueelatenhaumtotaldematrículasiguala140alunos.Assim,obterá


umlucrooperacionalde$4.000pormês.

40 alunos/mês x $100/aluno = $400.000/mês

PodemosafirmarqueaescolaestácomumaMargemdeSegurançadequarentaalunos,poissetivercancelamentosdematrículasdeaté40alunos,nãoentraránafaixadeprejuízo.Em termos percentuais, podemos dizer que está comumaMargemde Segurança de28,6%:

Margem de Segurança = 40 alunos = 28,6%

140 alunos

Emvaloresmonetários,ocálculoéomesmo:

Margem de Segurança = Receitas Atuais - Receitas no Ponto de Equilíbrio

Receitas Atuais

$33.600 - $24.000 = 28,6%

$33.600

Alavancagem Operacional

Sepassaramatricular170alunos,oresultadodessaescolapassaráa:

70 alunos/mês x $100/aluno = $7.000/mês

Comparandoessesnúmeroscomosatuais (140alunose lucrode$4.000/mês),vemosquehouve:

Aumento no volume de 140 para 170 – 30 alunos, ou seja, 21,4%

Aumento no lucro: de $ 4.000 para $ 7.000, ou seja, 75%

Aumacréscimode21,4%naatividadedeensino,correspondeuumaumentode75%noresultado,comumaalavancagemde:


75% = 3,5 vezes

21,4%

Oresultadosde3,5nosinformaqueumaumentode21,4%naatividadedaescolaalavancouoslucrostrêsvezesemeia,istoé,em75%,mantendo-seamesmaestruturadecustos.

Oqueteriaacontecidose,aoinvésdepassarde140para170,passassede140para210alunos?Onovolucroseriade:

70 alunos/mês x $100/aluno = $ 700.000

Logo,

Alavancagem Operacional = Porcentagem de acréscimo no lucro

Porcentagem de acréscimo no volume

$700.000 / $400.000 = 3,5 vezes

70 alunos / l40 alunos

Podemosconcluirqueacada1%deaumentonaatividadeeducacionalsobresuas140matrículasatuais,corresponderáumacréscimode3,5%sobreoseuatualresultadomensal.

Para cadaponto emque se encontrar, suaAlavancagemédiferente; ela não ésempreiguala3,5,poisessenúmeroéválidoparaascomparaçõesapartirdovolumeatualde140matrículas.

ANÁLISE DO PONTO DE EQUILÍBRIO

PensemosemumaInstituiçãodeEnsinoSuperiorquetenhaaseguinteestruturade custos para um de seus cursos:

Custos+DespesasVariáveis: $600/aluno

Custos+DespesasFixos: $40.000/ano

Mensalidade: $800/aluno


Ponto de Equilíbrio Contábil - PEC

SabemosqueseuPontodeEquilíbrioseráobtidoquandoasomadasMargensdeContribuição($200/aluno)totalizaromontantesuficienteparacobrirtodososCustoseDespesasFixas. Esseéopontoemque, contabilmente,nãohaverianem lucronemprejuízo.Logo,esseéoPontodeEquilíbrioContábil(PEC):

PEC = $40.000 / ano = 200 alunos, ou $160.000/ano de anuidades

$200 / aluno

Nesseponto,aescolatemlucrosuficienteparacobrirapenasseuscustosedespesastotais,masumresultadocontábilnulosignificaque,economicamente,ainstituiçãoestáperdendo (pelo menos o juro do capital próprio investido).

Ponto de Equilíbrio Econômico - PEE

SuponhamosqueessainstituiçãotenhaumPatrimônioLíquido,noiníciodoano,de$100.000equesetivessesidoaplicadonomercadofinanceiroaumataxade10%a.a.,teriaobtidoumrendimentode$10.000noperíodo.

Assim, se essa for a melhor taxa oferecida pelo mercado, concluímos que overdadeirolucrodaatividadeseráobtidoquando,contabilmente,oresultadoforsuperioraesseretornode$10.000.Logo,haveráumpontodeequilíbrioeconômico(PEE)quandohouverumlucrocontábilde$10.000.

OPEEseráobtidoquandoasomadasMargensdeContribuiçãototalizar,então,$50.000paraque,deduzidososCustoseDespesasFixosde$40.000,sobremos$10.000de lucro mínimo desejado:

PEE = $50.000 / ano = 250 alunos, ou $200.000/ano de anuidades

$200 / aluno

Seainstituiçãoestivercomumnúmerointermediáriodematrículas,entre200e250,obteráresultadocontábilpositivo,masestaráeconomicamenteperdendo,pornãoestarconseguindorecuperarsequerovalordojurodocapitalpróprioinvestido.

Ponto de Equilíbrio Financeiro - PEF

OResultadoContábileoEconômiconãosãocoincidentes,necessariamente,comoResultadoFinanceiro.


Por exemplo, se dentro dos Custos e Despesas Fixos de $40.000 existir umaDepreciaçãode$8.000,sabemosqueessaimportâncianãoirárepresentardesembolsodecaixa.Dessa forma,osdesembolsosfixos serãode$32.000/ano;portanto,oPontodeEquilíbrioFinanceiro(PEF)seráobtidoquandoconseguirmosobterumaMargemdeContribuiçãoTotalnessaimportância:

PEF = $32.000/ano = 160 alunos, ou $128.000 de anuidades totais

$200/aluno

Se a instituição estiver com esse nível de matrículas, estará equilibradafinanceiramente,mascomumprejuízocontábilde$8.000pornãoestrserecuperandodaparcela“consumida”doseuAtivo Imobilizado.Economicamenteestará,alémdessemontante,perdendoos$10.000dosjuros,comumprejuízototalde$18.000.

Supondoqueototaldematrículasnaquelemesmocursodafaculdadeexemplificadafiqueem220,comoficarãoosresultadosdela?

Resultado Contábil: 20 alunos x $200/aluno = $4.000 de lucroResultado Econômico: (30 alunos) x $200/aluno = ($6.000) de prejuízoResultado Financeiro: 60 alunos x $200/alunos = $12.000 de superávit

Essesnúmeros foramcalculadostomando-seovolumedematrículasmenososrespectivosPontosdeEquilíbrio.ElesaindaseriamosmesmossecalculássemosReceitasTotaismenosCustoseDespesasTotais–contábeis,econômicasefinanceiras.

Assim, haveria em “Caixa” uma sobra de $12000/ano, que significariam,contabilmente,lucrode$4.000,jáque$8.000seriamarecomposiçãonoAtivodaparteperdidanoImobilizado,masessasobrade$4.000é$6.000inferioraomínimodesejadode$10.000.

Essaé,de fato,umahipótese simplistaparao cálculodoResultadoFinanceiro,pois estamos admitindo todas as receitas recebidas e todos os custos e despesas (exceto depreciação,éclaro)pagos;mastambémpodemosadmitirqueoconceitode“Caixa”sejaampliadopara“Disponível+ValoresaReceberdosAlunos-ValoresaPagaraFornecedoresdosInsumos(BenseServiços)”.

PoderiatambémsercalculadooutroPontodeEquilíbrioFinanceiroquelevasseemconta eventuais divergências entre prazos de pagamento e de recebimento. Mas, mais


importantedoqueesse,éaelaboraçãodeumsegundoPontodeEquilíbrioFinanceiro(PEF2), que leve em consideração parcelas financeiras de desembolso obrigatório noperíodoquenãoestejamcomputadasnosCustoseDespesas.

Ponto de Equilíbrio Financeiro 2 – (PEF2)

ImaginemosqueaescolatenhafeitoumEmpréstimode$80.000parasomaraseusRecursosPrópriosafimdeconseguirosrecursostotaisparaampliarsuasinstalações.Equeosencargosfinanceirosjáestejamcontidosdentrodos$40.000deCustoseDespesasFixas. Entretanto, a parcela da amortização do valor principal ($80.000) não estará lácolocada.

Supondoque tenhamosqueamortizaresseempréstimoemparcelasanuaisde$20.000,concluímosque,financeiramente,aempresaprecisaobteremcadaperíodoos$32.000dedesembolsosfixosdosCustoseDespesasmaisessaparcelade$20.000.Logo,oPontodeEquilíbrioFinanceiroparaconseguiresseobjetivoserá:

PEF2 = $52.000 / ano = 260 alunos, ou $208.000 de anuidades recebidas

$200 / aluno

Assim, se estiver trabalhando com um volume de 255 matrículas, estará comum Resultado Contábil de $1.000, Econômico de $10.000, Financeiro de $19.000, seconsiderarmos só as operações, e Financeiro 2 deficitário em$1.000, se levarmos emcontaquenãoconseguiutodoorecursonecessárioaopagamentodaamortizaçãodadívida.

Outros cálculos podem ser feitos dentro dessamesma linha de idéias; apenasexpusemos os exemplos iniciais suficientes para o desenvolvimento individual dealternativas.

CUSTOS PARA DECISÃO

MARGEMDECONTRIBUIÇÃO►Valor da Anuidade

(–)CustoseDespesasVariáveis

PONTODEEQUILÍBRIO►

CustoseDespesasFixas(:)

MargemdeContribuição


ANÁLISE DOS CUSTOS POR ATIVIDADE (ABC)

Custos por Atividade (ABC System)

Naindústria,osistemaABCéidentificadoportiposdeatividades,quaissejam:

• Relacionadacomaunidadeprodutiva(volumedeprodução);

• Relacionadacomolotedeprodução(quantidadedelotes);

• Deapoioaoproduto(atividadesparaapoiaremafabricação);

• De apoio às instalações (melhorar a infraestrutura administrativa e apoiar amanutençãodafábrica).

Vamosaplicaressemétodoàprestaçãodeserviços,focandoumainstituiçãodeensino.

Tomemos o exemplo das Faculdades Integradas de Ciências Médicas eOdontológicasdeAmambaí.Podemosobservarqueoquadroaseguirmostra18contasdecustosoperacionaisrelacionadasàcontabilidadeparaoanofiscalde1997,extraídosdoLivroRazãodaInstituição.

Quadro I

Nº da Conta Nome da Conta/Atividade Custo ($)101 ServiçosDocentes 2.973.154102 CoordenaçõesdeCursos 1.269.762

103 MateriaisDidático-pedagógicos 496.629

104 Laboratórios 312.347105 Biblioteca 482.165106 CentrodeImpressões 358.736107 Suprimentos 813.148108 Auditório 167.239109 Limpeza 706.308110 Secretaria Acadêmica 205.345111 ServiçoSocialeOrientação 199.026112 CoordenaçãoPedagógica 60.238113 Finanças 112.280114 Administração 301.238115 ManutençãoPredial 386.622


116 Manutençãodosequipa-mentos 496.275

117 Seguros 38.350118 Depreciação 960.573

Custos operacionais totais 10.384.435

Vamosidentificardoisusosprincipaisdosistemadecontabilidadedecusto:

• Fornecerasbasesdoplanejamentoparadespesasoperacionais.

• Fornecerasbasesparacompararoscustosdainstituiçãocomosdeoutraseparadeterminar as melhores oportunidades para reduzir gastos.

Nosetordeserviços,édifícilacharadistinçãoentrecustodiretoouindireto,muitoútil parauma indústria.Materiais diretos incluem requisições e suprimentos.Mão-de-obradiretaincluiashorasreaisdeaulasdadas,porémregistrarashorasdiáriasdeapoiodascoordenações,provavelmente,nãoseriainformativosuficientementepreciso.

Portanto, virtualmente, todos os custos de instituições de ensino podem serclassificados como custos indiretos. Entretanto, os custos indiretos para empresas deserviços,aocontrário,sãoquasesemprereferidoscomocustosoperacionais.

Direcionadores de Custos e Fator Direcionador

VamosaplicaroconceitodedirecionadoresdecustosàsFaculdadesIntegradasdeCiências Médicas e Biológicas de Amambaí:

Quadro II

Nº da Conta Atividade Direcionador

de CustoNível de Ativi-

dadeFator Direcio-

nador ($)101 ServiçosDocentes Horas-aula 280.621 10,5949

102 CoordenaçõesdeCur-sos Horas-aula 280.621 4,5248

103 MateriaisDidático-pe-dagógicos

Númerodealunos 8.367 59,36

104 Laboratórios Horas-aula 80.224 3,8934

105 Biblioteca Livros manuse-ados 45.606 10,5724

106 CentrodeImpressões Númerodecópias 840.749 0,4267


107 Suprimentos Requisições 88.673 9,1702

108 Auditório Horas de utili-zação 35.078 4,7676

109 Limpeza Metrosquadra-dos 23.798 29,6793

110 Secretaria Acadêmica Númerodealunos 8.367 29,9205

111 ServiçoSocialeOrien-tação


112 CoordenaçãoPedagó-gica


113 Finanças Númerodealunos 8.367 13,4194

114 Administração Metrosquadra-dos 23.798 12,6581

115 ManutençãoPredial Metrosquadra-dos 23.978 16,2460

116 Manutençãodosequi-pamentos

No. de procedi-mentos 62.179 7,9814

117 Seguros Valor da pro-priedade $21.567.322 0,1778%

118 Depreciação Valor da pro-priedade $21.567.322 4,4538%

Oquadroanteriorapresentaosfatoresdirecionadoresdecustos,quecorrespondemàsatividadesrelacionadasàscontasqueaparecemnoQuadro1.Astaxasdodirecionadorde custo são determinadas como índices dos custos da atividade sobre o nível de capacidade disponibilizada para a atividade.

Odirecionadordecustoparaocentrodeimpressõeséaquantidadedecópiasnoperíodo.

O custo da atividade é de $ 358.736. Estes recursos tornampossível processar840.749cópias,resultandonumataxadedirecionadordecustode$0,4267(358.7376:840.749)porcópia,incluindocópiasxerográficas,bemcomoimpressõesajatodetintaelaser.

As empresas sempre usam tais taxas de direcionador de custo para estimar os custosdaatividadequandooníveldaatividademuda.Porexemplo, espera-sequeaquantidadedecópiasdiminuapara803.250.Assim,oscustosdocentrodeimpressõesficarãoem$342.700($0,4267x803.250).

Épreciso cautela, entretanto,nousodessas taxasquandomudamosníveisdeatividade. O montante de gasto para uma atividade depende da capacidade disponibilizada, em vez do consumo real de recursos da atividade.

Portanto,podenãoserpossívelreduzircustosquandomudamosníveisdeatividade


se a capacidade dos recursos disponibilizados não puder ser reduzida proporcionalmente àreduçãodesuarespectivademanda.

Classificação das Atividades e Cálculos dos Custos

Aprimeiracategoriacompreendeatividadesrelacionadasàquantidadedealunoseéamelhormedidado“volumedeprodução”numaInstituiçãodeensino.Dentrodométodo ABC, podemos considerar as atividades relacionadas a isso como atividades relacionadasàsunidades.

Asegundacategoriacompreendeatividadesrelacionadasàquantidadedealunosatendidoscomdemandasdesecretaria,pagamentos,cobranças,orientaçõeseprotocolo.Essas atividades são análogas àquelas relacionadas com o lote num estabelecimentoindustrial,nosentidodequeademandaporelesestárelacionadacomaquantidadedealunos atendidos.

Aterceiracategoria incluiatividadesdeapoioàs instalações,comooperaçõesemanutençãodaInstituição.

VejaessasclassificaçõesnaspartesA,BeC,respectivamente,doquadroaseguir.

Quadro III

Nº da Conta Atividades Custo ($)A–Relacionadasàunidade(aluno)

101 ServiçosDocentes 2.973.154102 CoordenaçõesdeCursos 1.269.762

103 MateriaisDidático-pedagó-gicos 496.629

104 Laboratórios 312.347105 Biblioteca 482.165106 CentrodeImpressões 358.736107 Suprimentos 813.148108 Auditório 167.239

116 Manutençãodosequipa-mentos 496.275

Total dos Custos Relaciona-dosàUnidade 7.369.455

Quantidade de alunos 8.367Custo por aluno $880,78

B – Atividades relacionadas ao lote (curso)

110 Secretaria Acadêmica 205.345111 ServiçoSocialeOrientação 199.026


112 CoordenaçãoPedagógica 60.238113 Finanças 112.280

Total dos Custos Relaciona-dos com o Lote $621.889

Quantidade de alunos 8.367Custo por aluno $74,33

C – Atividades de apoio (instalações)

109 Limpeza 706.308114 Administração 301.238115 ManutençãoPredial 386.622117 Seguros 38.350118 Depreciação 960.573

Total dos custos de apoio àsinstalações $2.393.091

Podemosagoramontaraequaçãopararepresentaroscustosde1997:

Custos = Relacionados à Unidade + Relacionados ao Lote + Apoio às Instalações

$ 880,78 x alunos $ 74,33 x alunos $ 2.393.091

Osprimeirosdoistermosdaequaçãorefletemaexpectativadeaumentodessescustosquandomudaraquantidadedealunosmatriculados.Oúltimotermorepresentaototaldecustosdeapoioàsinstalações.

Senãohouvermudançassignificativasnomontantedasexigênciasdainstalaçãoedoequipamento,essescustosdeapoioàsinstalaçõespermanecerãonomesmonívelnoanoseguinte.Emqualquercaso,essescustosindependemdaquantidadedealunosmatriculados.

Podemos utilizar as taxas do direcionador de custo de atividades obtidas dos dados de1997paraestimarcustospara1998,porqueastaxasdesaláriosforammantidaspara1998aonívelde1997.Aexpectativaédequehajaumareduçãodealunosmatriculados,ficandoem8.200.Inserindoessesvaloresnaequaçãodecusto,elaagoraestimaoscustostotaispara1998,comosegue:

Custos=($880,78x8.200)+($74,33x8.200)+$2.393.091

=$7.222.396+$609.506+$2.393.091

=$10.224.993


SISTEMAABC

▼

IDENTIFICAÇÃODASATIVIDADES

▼

Direcionador de Custo

▼

Nível de Atividades: Custo da Atividade

▼

FATORDIRECIONADOR

▼

CLASSIFICAÇÃODASATIVIDADES

▼

FÓRMULAPARACÁLCULODOSCUSTOS

Respondaàsquestõespropostasaseguir,utilizando-sedasinformaçõesdotexto:

1- Comopodemserclassificadososcustos?Easdespesas?

2- Noquediferemoscustosfixosdosvariáveis?

3- Qualoobjetivodesecalcularamargemdecontribuiçãoeopontodeequilíbrio?

4- QuaisasvantagensdoABCsystemnaanálisedecustosnaprestaçãodeserviços?


Noano letivode1997, asmensalidades eoutros encargosnaUniversidadedeCornell(USA)ultrapassaramosUS$21,000.

Nestauniversidade,vigoravaumapolíticaespecial,segundoaqualosfilhosdosprofessoresqueafrequentassemestavamisentosdeanuidade,ouseja,pagavamapenasumvalorsimbólicodeUS$2,000porano.NãoénecessáriodizerqueestapolíticadavaumforteincentivofinanceiroparaqueosfilhosdosdocentesescolhessemCornell.

A comissão da faculdade encarregada de analisar tais isenções argumentou, durantemuitosanos,queauniversidadedeveriaampliartaisbenefíciosparaosfilhosdedocentesque frequentassem outra universidade que não a Cornell. A resposta da direção erasempredequenãotinhacondiçõesdefazertalofertadebenefícios.Contudo,devidoà pressão exercida pelos economistas sobre a comissão, a administração acabou poradotaramedidaemcaráterexperimental,oferecendobenefíciodeumterçodoscustosdoensinoemoutrasuniversidadesparaosfilhosdosdocentes.Parasurpresadetodos,essa novapolítica não só não custouqualquer recurso à universidade comopermitiugrandereduçãonoscustos.

A razãopara tal fato foiqueonúmerodefilhosdeprofessoresdeCornellquefrequentavamauniversidadediminuiusignificativamente.Dessemodo,foipossívelabrirumnúmerosignificativodevagasque,emsuamaioria,foipreenchidaporestudantesquearcavam com os custos do ensino.

Asfamíliasdosdocentesdauniversidadequereceberamanovaajudafinanceiratambémsesentirambeneficiadas,bemcomoosnovosestudantesque,deoutromodo,nãoconseguiriamfrequentaraconceituadainstituição.

A universidade tinha simplesmente esquecido do custo de oportunidade daatribuiçãodevagasafilhosdosdocentes,nãoprevendoapossibilidadedeabrirtantasvagasemconsequênciadanovaoferta.

Autor:RobertFrank


ASSAFN.,Alexandre,Finanças Corporativas e Valor,SãoPaulo,EditoraAtlas,2004

FRANK,RobertH.,Microeconomia e Comportamento,Lisboa,EditoraMcGraw-Hill,1998.

GALBRAITH,JohnK.,A Era da Incerteza, 3a.edição,SãoPaulo,EditoraPioneira,1990.

GITMAN,Lawrence,Princípios de Administração Financeira,Lisboa,EditoraHarbra.2002

JOHNSTON,Kenneth,Contabilidade e Administração;SãoPaulo,EditoraMacGraw-Hill,.1991

RUTH, George, Análise de Crédito,SãoPaulo,EditoraIBCB,1994

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MARTINS,Elizeu,Contabilidade de Custos, SãoPaulo,EditoraAtlas,2004

TOFFLER,Alvin,Powershift,RiodeJaneiro,EditoraRecord,1998.

WESTON,Fred,Fundamentos dex Administração Financeira,SãoPaulo,EditoraMakron,2003

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Gestão Financeira de Instituições de Ensino - aula 06