Fertilizantes Nitrogenados

Abril de 2009

Audiência PúblicaComissão de Agricultura e Reforma Agrária do Senado Federal

Segmento de Atuação da Petrobras - Nitrogenados

ProduProduçção ão fertilizantesfertilizantes

simplessimples

ProduProduçção de ão de Fertilizantes Fertilizantes

bbáásicossicos

Suprimento Suprimento de GN e de GN e

outras MPoutras MP

Agregação de valor

OutrosOutros

Produção fertilizantes

mistosConsumidor

Produção fertilizantes

mistos

Produção fertilizantes

mistosConsumidor

Fonte: Lafis

Fonte: LafisOutros

Petrobras – Mercado Brasileiro

O Brasil possui quatro unidades de produção de amônia e uréia, sendo duas na região nordeste (Petrobras) e duas em SP e PR (Fosfértil) somando uma capacidade nominal produtiva de 1.470 mil t/ano de amônia e de 1686 mil t/ano de uréia.

Laranjeiras/SE (Petrobras-FAFEN/SE)Capacidade de produção: Amônia: 412.500 t/anoUréia: 594.000 t/anoMatéria-Prima: Gás Natural

Camaçari/BA (Petrobras-FAFEN/BA)Capacidade de produção: Amônia: 429.000 t/anoUréia: 462.000 t/anoMatéria-Prima: Gás Natural

Cubatão/SP (Fosfértil)Capacidade de produção: Amônia:191.000 t/anoNitrato de Amônio: 406.000 t/anoMatéria-Prima: Gás de Refinaria

Araucária/PR (Fosfértil)Capacidade de produção:Amônia: 438.000 t/ano Uréia: 630.000 t/anoMatéria-Prima: Resíduo Asfaltico

Nitrogenados – Capacidade Instalada no Brasil

A China consolidará sua posição como o principal produtor de fertilizantes nitrogenados, crescimento da participação do Oriente Médio e declínio da participação de Rússia e Ucrânia

Projeção da produção mundial de amôniaHorizonte 2020 (em %)

0 5 10 15 20 25 30 35

China

Índia

Oriente Médio

Norte da África

EUA

Trinidad

Outros

0 5 10 15 20 25 30 35

Rússia e Ucrânia

2007

2020

2007

2020

Fonte: Ammonia Outlook – Fertecon (2008)

0 5 10 15 20 25 30 35 400 5 10 15 20 25 30 35 40

2007

2020

2007

2020

China

Rússia e Ucrânia

Oriente Médio

Norte da África

Indonésia

Outros

EUA

Índia

Projeção da produção mundial de uréiaHorizonte 2020 (em %)

Amônia e Uréia – Previsões

Ampliação da participação do Oriente Médio e do Norte da África nas exportações tanto de amônia como de uréia. Oriente médio se consolidará como o maior exportador de uréia. Na amônia, as exportações serão lideradas por Trinidad, Rússia e Oriente Médio.

Exportação de amônia por região

Fonte: Ammonia Outlook – Fertecon (2008)

Trinidad

Rússia

Ucrânia

Oriente Médio

Norte da África

Outros

Sudeste da Ásia

Canadá

Trinidad

Rússia

Ucrânia

Oriente Médio

Norte da África

Outros

Sudeste da Ásia

Canadá

Em 2007 Projeção para 2020Total – 19,3 milhões Total – 22,3 milhões

25%

19%

8%

12%

5%

16%

10%5%

25%

19%

8%

12%

5%

16%

10%5%

23%

16%

5%8%4%

21%

13%10%

23%

16%

5%8%4%

21%

13%10%

25%

19%

8%

12%

5%

16%

10%5%

25%

19%

8%

12%

5%

16%

10%5%

23%

16%

5%8%4%

21%

13%10%

23%

16%

5%8%4%

21%

13%10%

Exportação de uréia por região

28%

12%9%8%

5%3%

20% 28%

15%12%9%

8%5%3%

20%

Em 2007 Total – 36,5 milhões

48%

16%4%

8%4%3%4%

13%

Projeção para 2020 Total – 45,9 milhões

Oriente Médio

China

Rússia

Venezuela

Outros

Norte da África

Canadá

Ucrânia

Amônia e Uréia – Previsões

A produção real média oscila entre 1.200 mil e 1.300 mil tons/ano. Em função disso o Brasil importa aproximadamente 20% da amônia que consome. Praticamente todo o volume vem de Trinidad e Tobago, a maior parte internada pelo porto de Santos.

-

200

400

600

800

1.000

1.200

1.400

1.600

1.800

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007

Produção Importação

Consumo Nacional de Amônia (mil tons)

Fonte: FERTECON, 2007 (estimativa), SECEX

A maior parte da importação de amônia no país é realizada pela Fosfértil

Amônia – Mercado Brasileiro

PETROBRAS

2008Produção Total: 1226 mil tProdução PB: 713 mi tImportação : 306 mil t

2008Produção Total: 1226 mil tProdução PB: 713 mi tImportação : 306 mil t

43,2

56,8

46,153,9

30,7

69,3

32,8

67,2

38,1

61,9

39,9

60,1

26,7

73,3

26,0

74,0

0,0

20,0

40,0

60,0

80,0

100,0

01 02 03 04 05 06 07 08

PRODUÇÃO NACIONAL IMPORTAÇÕES

FONTE:ANDA/SIACESP2008 - Estimado

Uréia – Produção Nacional e Importação

Mercado de Uréia em 2008 (estimado):Consumo Aparente : 2890 mil tImportações: 2101 mil tProdução Total : 1182 mil tProdução Petrobras: 760 mil t

Mercado de Uréia em 2008 (estimado):Consumo Aparente : 2890 mil tImportações: 2101 mil tProdução Total : 1182 mil tProdução Petrobras: 760 mil t

Uréia – Evolução dos Preços Internacionais

As cotações de uréia são fortemente influenciadas pela relação entre oferta e demanda do produto, principalmente no curto prazo. Porém, quando observa-se o longo prazo, verifica-se forte correlação entre estas cotações e preço do petróleo.

UREA PRICES

0100200300400500600700800900

01 02 03 04 05 06 07 08 9

$/t fob

NOLA granular (s.ton)

Yuzhnyy prilled

Middle East prilled

© FERTECON 26/03/09

0,00

200,00

400,00

600,00

800,00

1.000,00

jan-

08

fev-

08

mar

-08

abr-

08

mai

-08

mai

-08

jun-

08

jul-0

8

ago-

08

set-0

8

out-0

8

nov-

08

dez-

08

jan-

09

fev-

09

mar

-09

abr-

09

US$

/ton

Amônia Tampa URÉIA Yuzhnyy

Amônia e Uréia – Evolução dos Preços em 2009

Uréia – Comparativo com Commodities Agrícolas

O conceito de preço regional baseia-se em praticar vários preços FOB-fábrica, variando de acordo com a localização geográfica do cliente. São estipulados os principais pólos de consumo (seis no total), sendo o preço calculado de forma competitiva com o preço do produto importado nesses pólos, respeitando-se os portos de entrada de produto correspondentes.

YuzhnyyYuzhnyy

+ Frete + Frete YuzhnyyYuzhnyy

/ Portos + Custo de Interna/ Portos + Custo de Internaççãoão

Paulínia

Laranjeiras

+ Frete at+ Frete atéé mercadosmercados

( ( -- )Frete at)Frete atéé ffáábricabrica

Camaçari

Recife

Uberaba

Jataí

Uréia Petrobras – Política de Preços Regionais

Fonte: Urea Outlook – Fertecon (2008)

Localização dos incrementos da capacidade produtiva mundial de uréia(em milhões de toneladas de uréia)

0

4

8

12

16

2008 2009 2010 2011 - 2015 2016 - 2020

OutrosRússia e UcrâniaCaribeÁfricaOriente MédioChina

Concentração dos Investimentos em novas plantas produtoras em países com alto consumo de fertilizantes (China e Índia) ou com reservas de gás “stranded” (Oriente Médio e Norte da África).

Mercado Mundial - Expansões de Capacidade

Plano Estratégico Petrobras 2020

“Atuar em Petroquímica e Fertilizantes de forma integrada com os demais negócios do Sistema Petrobras”

No segmento fertilizantes:

“Aumentar a Produção de fertilizantes para atendimento ao mercado brasileiro”

Investimentos em confiabilidade das fábricas atuais e na UFN III

Uréia : Oferta x Demanda - Produção Plena a partir de 2014

-

1.000

2.000

3.000

4.000

5.000

6.000

7.000

8.000

9.000

10.000

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027 2028 2029 2030

Ano

Qua

ntid

ade

(em

mil

tons

.)Brasil: Oferta x Demanda e Expansão de Capacidade

Atual Capacidade Instalada

UFN III

GÁS NATURAL2.260.000 m3/

dia

ÁGUA860 m3/ hora

PLANTA DE URÉIA /

GRANULAÇÃO1.109.000 t/ano

EXTRA MUROS ON SITEOFF SITE

PLANTA DE AMÔNIA

796.000 t/ano

URÉIA

1.109.000 t/ano

MER

CA

DO

CO2

186.000 t/ano

AMÔNIA

173.000 t/ano

CO2810.000 t/ano

CO2996.000 t/ano

AMÔNIA623.000 t/ano

150.000 m3/dia

2.110.000 m3/dia

ÁGUAVAPOR

E.E.

UTILIDADESETAETE

ÁGUAVAPOR

E.E.

Características do Projeto da UFN III

Principais Impactos ao Empreendimento

ICMS: Produto importado tem vantagem em relação ao nacional, obrigando à prática de descontos ou compensações.

Incentivos Tributários: Necessidade de incentivos tributários a níveismunicipal, estadual e federal. Na esfera federal necessita-se de Regime Especial de Incentivos para o Desenvolvimento de Infra-Estrutura ou programa similar ao REPORTO (Suspensão do recolhimento da contribuição para o PIS/PASEP e da Cofins).

Preços de Bens e Serviços: Ainda não refletem a crise e a queda nascommodities.

Produto Nacional Importado

Preço Base 100 100

ICMS (interestadual) 8,4 -

Imposto de Importação - -

Preço Total 108,4 100

Diferencial Apurado 8,4

ICMS –Mercado Nacional de Uréia