RELEASE DE RESULTADOS - BANCO PAULISTA · O saldo total da carteira de crédito atingiu R$ 179,6 milhões no final do 1S13, redução de 21,5% em relação ao 1S12 e ligeira alta

1Resultados 1° Semestre de 2013

RELEASE DE RESULTADOS

1° Semestre de 2013


RELEASE DE RESULTADOS

1° Semestre de 2013 MENSAGEM DA ADMINISTRAÇÃO O BANCO PAULISTA fechou o semestre com lucro líquido de R$ 11,6 milhões, demonstrando que o redirecionamento do foco de suas atividades, com ênfase na maximização do retorno aos acionistas, foi bem sucedido. Os benefícios da reestruturação do modelo de negócio ficam mais evidentes a cada período, o que não deixa dúvida quanto às perspectivas futuras do Banco, que tem o conservadorismo como base para o crescimento sustentável de suas atividades.

O aumento da inadimplência, no final de 2012 e no início deste, levou a Administração a reduzir as operações de concessão de crédito e preservar o caixa, decisão não favorável para resultados de curto prazo, mas em linha com a estratégia de equacionar rentabilidade e conservadorismo em suas operações.

O câmbio mostrou-se, mais uma vez, ser a principal área do Banco, mesmo com o recuo pontual do resultado sofrido no semestre. Por outro lado, a receita com prestação de serviços de originação de ativos para clientes institucionais – seguindo rigorosamente os mesmos parâmetros internos de análise para seleção de crédito para a carteira própria – vem ganhando representatividade no resultado consolidado. Com isso, o BANCO PAULISTA reforça seu foco nas operações de câmbio e prestação de serviços, linhas de negócios onde desfruta de reconhecida competência.

O Índice de Basileia atingiu o confortável patamar de 25,8% em junho de 2013, conferindo ao Banco ampla margem de crescimento disponível, mas sempre amparada na análise criteriosa de ativos de qualidade.

A Riviera Investimentos, gestora controlada pelo Banco, vem se consolidando como importante subsidiária do Grupo, com cerca de R$ 5,7 bilhões de ativos sob gestão, distribuídos entre Fundos de Investimentos em Participações (FIP), Fundo de Investimento em Ações (FIA) e Fundos Multimercados (FIM). Estão em fase de lançamento dois Fundos de Investimentos Imobiliários (FII), além do incremento dos ativos de crédito (adimplentes e estressados).

O BANCO PAULISTA reforça seu compromisso com a solidez, transparência e governança, pilares que têm sustentando a melhora operacional do Banco e que serão indispensáveis na constante busca pela eficiência.

O BANCO PAULISTA anuncia seus resultados do 1S13.

O BANCO PAULISTA é reconhecido pela sua prestação de serviços de

câmbio e de tesouraria, assim como pelo financiamento de empresas

médias (middle market), administração, liquidação e custódia de ativos.

Além disso, oferece serviços de Banco Liquidante junto à CETIP, SELIC,

BM&FBOVESPA e CBLC para Instituições Financeiras e de Agente de

Compensação junto à CBLC para Corretoras.

A SOCOPA, sua subsidiária integral, experiente corretora de valores e

câmbio, opera nos segmentos BOVESPA e BM&F, nos mercados nacional

e internacional.


PRINCIPAIS INDICADORES

Principais Indicadores (R$ mil) 1S13 2S12 Var. (%) 1S12 Var. (%)

Resultado de Intermediação Financeira 61.055 71.251 -14,3% 72.745 -16,1%

Resultado Operacional 18.450 26.043 -29,2% 18.228 1,2%

Lucro (Prejuízo) Líquido 11.628 22.639 -48,6% 8.521 36,5%

Patrimônio Líquido 144.964 136.399 6,3% 127.847 13,4%

Ativos Totais 1.647.645 1.362.894 20,9% 1.630.344 1,1%

Carteira de Crédito Total 189.581 167.519 13,2% 220.952 -14,2%

Captação Total (Funding) 990.676 842.384 17,6% 866.197 14,4%

Margem Financeira (NIM) (% a.a.) 13,7% 15,3% -1,6 p.p. 17,0% -3,3 p.p.

Índice de Eficiência 61,3% 54,1% 7,2 p.p. 52,1% 9,2 p.p.

Índice de Basileia 25,8% 27,7% -1,9 p.p. 21,3% 4,5 p.p.


DESEMPENHO

O Lucro Líquido alcançou R$ 11,6 milhões no 1S13, resultado 36,5% superior ao mesmo período do ano anterior, corroborando melhora operacional sustentada do BANCO PAULISTA e ressaltando solidez e lucratividade das áreas tradicionais de negócios.

O destaque ficou por conta da linha de receita com prestação de serviços, que mais do que compensou a desaceleração da carteira de crédito do Banco e tem aumentado sua representatividade dentro do resultado consolidado.

Lucro Líquido

LUCRO (PREJUÍZO) LÍQUIDO - R$ mil

11.747

3.728 4.808

10.134 11.628

1S11 2S11 1S12 2S12 1S13

Margem FinanceiraA Margem Financeira Líquida (NIM) anualizada ficou em 13,7% em junho de 2013 e de 17,0% em igual período de 2012. O recuo na NIM é reflexo da diminuição do resultado da intermediação financeira, influenciado pelo menor volume das operações de crédito e câmbio no semestre.

MARGEM FINANCEIRA (NIM) (% a.a.)

17,0%15,3%

13,7%

1S12 2S12 1S13

11747.0

3728.0 4808.0

10134.0 11628.0

1S11 2S11 1S12 2S12 1S13


ÍNDICE DE EFICIÊNCIAO índice de eficiência ficou em 61,3%, contra 52,1% no mesmo semestre de 2012. As despesas do período aumentaram 19,6%, porém, sem a devida contrapartida nas receitas na mesma velocidade. A menor receita da área crédito, devido ao maior critério do Banco na aprovação das operações, e o recuo pontual do resultado de câmbio influenciaram negativamente o desempenho da margem. Espera-se diluição dessas despesas, com consequente melhora do índice para os próximos semestres.

Índice de Eficiência (R$ mil) 1S13 2S12 Var. (%) 1S12 Var. (%)

Despesas 61.643 56.031 10,0% 51.543 19,6%

de pessoal 22.612 20.727 9,1% 19.278 17,3%

administrativas 30.551 28.431 7,5% 26.095 17,1%

tributárias 8.480 6.873 23,4% 6.170 37,4%

Receitas 100.537 103.528 -2,9% 98.994 1,6%

resultado da intermediação financeira 61.055 71.251 -14,3% 72.745 -16,1%

+ provisão para créditos de liquidação duvidosa 9.339 7.475 24,9% 13.680 -31,7%

de prestação de serviços 30.143 24.802 21,5% 12.569 139,8%

Índice de Eficiência 61,3% 54,1% 7,2 p.p. 52,1% 9,2 p.p.


LIQUIDEZ

Os ativos líquidos somaram R$ 504,3 milhões, recuo de 18,3% em relação ao 1S12. A liquidez permanece em patamar confortável e adequado às necessidades da Instituição. Vale ressaltar que o BANCO PAULISTA ainda dispõe de liquidez adicional através do Depósito a Prazo com Garantia Especial (DPGE), no valor de R$ 238 milhões, recursos que poderão ser acessados no momento em que a administração julgar interessante para o Banco. Além disso, o Banco tem adotado critérios mais conservadores para renovação dos atuais DPGEs, que envolvem custos mais elevados, em função do alto nível de liquidez que dispõe.

Distribuição dos Ativos Líquidos (R$ mil) 1S13 2S12 Var. (%) 1S12 Var. (%)Disponibilidades 215.701 187.409 15,1% 164.222 31,3%Aplicação Interfinanceiras de Liquidez 93.404 106.668 -12,4% 208.970 -55,3%

Aplicações no Mercado Aberto (líquido) 32.022 66.037 -51,5% 134.317 -76,2% Aplicações em Depósitos Interfinanceiros 61.382 40.631 51,1% 74.653 -17,8%

TVM e Derivativos (Carteira Própria - Disponível para Venda) 175.377 96.244 82,2% 217.114 -19,2%Relações Interfinanceiras (Líquido) 19.845 26.640 -25,5% 26.959 -26,4%Total de Ativos Líquidos 504.327 416.961 21,0% 617.265 -18,3%

EVOLUÇÃO DO CAIXA - R$ mil

340,7

232,9

198,0

230,8 198,4

1S11 2S11 1S12 2S12 1S13


A posição de caixa do Banco manteve-se em níveis confortáveis ao encerrar o semestre com o montante de R$ 198,4 milhões, valor utilizado principalmente para atender as demandas de curto prazo das operações de câmbio. No semestre, o caixa ficou dividido em: 50,0% em moeda estrangeira; 45,0% em títulos públicos; e 5,0% em outras aplicações.

O BANCO PAULISTA também acompanha seu nível de liquidez por meio da relação entre a posição de caixa e os depósitos totais, que no 1S13 atingiu 37,8%.

BREAKDOWN DO CAIXA (Junho/13) CAIXA / DEPÓSITOS TOTAIS

Gestão de Ativos e PassivosO Banco permanece com alinhamento adequado entre ativos e passivos, que permite minimizar a exposição a eventuais descasamentos entre taxas e prazos praticados. O prazo médio das operações de crédito (middle) é de 194 dias, enquanto o prazo médio das operações de captação está em 431 dias, o que gera um gap positivo de 237 dias.

Moeda Estrangeira50%

Títulos Públicos45%

Outros5%

45,8%

35,0%33,2%

39,9%37,8%

1S11 2S11 1S12 2S12 1S13


CAPTAÇÃO No 1S13, a captação total fechou em R$ 990,7 milhões, crescimento de 14,4% na comparação com o mesmo semestre do ano anterior. Esse aumento, no entanto, veio através da mudança do mix de captação que privilegiou operações mais interessantes para o Banco. Em razão do caixa bastante confortável, o BANCO PAULISTA tem sido mais criterioso na renovação das captações atuais, as quais se encontram em nível perfeitamente saudável para atender às operações da Instituição, tanto em prazo quanto em volume.

Captações (R$ mil) 1S13 2S12 Var. (%) 1S12 Var. (%)Depósitos à vista 106.494 94.790 12,3% 55.344 92,4%Depósitos a prazo 392.070 321.753 21,9% 369.881 6,0% Até 1 ano 227.845 197.062 15,6% 262.258 -13,1% Acima de 1 ano 164.225 124.691 31,7% 107.623 52,6%Depósitos interfinanceiros 87.849 118.090 -25,6% 98.734 -11,0%Captação no Mercado Aberto 232.922 152.737 52,5% 162.674 43,2%Obrigações por Empréstimos e Repasses no Exterior 52.252 22.723 130,0% 27.176 92,3%Repasses BNDES/FINAME 45.892 40.833 12,4% 34.060 34,7%DPGE 73.197 91.457 -20,0% 118.327 -38,1%Total 990.676 842.384 17,6% 866.197 14,4%

CAPTAÇÃO

1S13

2S12

1S12

23,5%

18,1%

18,8%

28,2%

21,0%

25,2%

4,6%

4,8%

3,9%

17,6%

21,3%

20,2%

20,8%

32,1%

28,8%

5,3%

2,7%

3,1%

Mercado Aberto

Pessoa Física

BNDES

Instituição Financeira

Pessoa Jurídica

Trade Finance


DESTAQUES OPERACIONAIS

CARTEIRA DE CRÉDITOO saldo total da carteira de crédito atingiu R$ 179,6 milhões no final do 1S13, redução de 21,5% em relação ao 1S12 e ligeira alta de 4,4% na comparação com dezembro de 2012. Adicionando as operações cedidas, a carteira de crédito no semestre totalizou R$ 183,5 milhões, redução de 28,5% frente ao mesmo período de 2012. Considerando-se apenas a carteira de Middle Market, houve retração de 19,7% contra o 1S12, porém com incremento de 4,4% ante o final de 2012, somando R$ 186,7 milhões. A redução da carteira de Middle, na comparação anual, foi estratégia da Administração, com o objetivo de preservar o caixa em meio ao aumento da inadimplência no mercado.

Merece destaque neste semestre a prestação de serviços de originação de ativos para clientes institucionais, que segue rigorosamente o mesmo critério de análise da carteira própria.

O prazo médio da carteira de Middle se estabilizou em 6 meses no 1S13, como resultado da maior participação das operações de empréstimos, cujos prazos são mais curtos, e redução do CDC.

Carteira de Crédito (R$ mil) jun/13 dez/12 Var. (%) jun/12 Var. (%)Middle Market 186.734 178.833 4,4% 232.458 -19,7% Empréstimos 175.411 167.315 4,8% 205.647 -14,7%

Títulos Descontados 4.725 3.970 19,0% 7.683 -38,5% Financiamentos 6.598 7.496 -12,0% 18.800 -64,9% Outros - 51 -100,0% 329 -100,0%Varejo 2.848 6.878 -58,6% 16.036 -82,2% Crédito Consignado + CDC Outros (*) 314 259 21,1% 341 -7,9% Veículos 2.534 6.618 -61,7% 15.695 -83,9%Total de Ativos 189.582 185.710 2,1% 248.494 -23,7%

PDD Middle (9.053) (11.796) -23,3% (15.582) -41,9%PDD Varejo (903) (1.788) -49,5% (4.116) -78,1%

Total de Ativos Líquido 179.626 172.126 4,4% 228.796 -21,5%CDC (Cedido) 5.368 15.712 -65,8% 35.812 -85,0%PDD CDC (Cedido) (1.533) (4.607) -66,7% (7.844) -80,5%

Total Carteira 183.461 183.231 0,1% 256.764 -28,5%(*) Inclui CDC, cheque especial, títulos descontados e outros.


A carteira de crédito para Pessoa Física atingiu R$ 8,2 milhões (inclui CDC) em 30 de junho de 2013, queda de 84,2% em relação ao 1S12. Esse recuo está em linha com a estratégia do Banco que, no final de 2009, cedeu sua carteira de CDC e interrompeu a originação de tal produto.

EmpréstimosEmpréstimo em conta corrente, voltado para atender as necessidades de capital de giro de empresas, que permite amortizações parciais do principal a qualquer instante até o vencimento. Consiste também em empréstimos, sem destinação específica, através das modalidades: Cédula de Crédito Bancário, Cédula de Crédito Comercial e Cédula de Crédito Industrial. No final do semestre, o BANCO PAULISTA contabilizou empréstimos totais de R$ 175,4 milhões.

EVOLUÇÃO DA CARTEIRA DE CRÉDITO - R$ mil DISTRIBUIÇÃO DA CARTEIRA DE CRÉDITO POR MODALIDADE

Empréstimos92,5%

Títulos Descontados2,5%

Financiamentos3,5%

Varejo1,5%

Outros0,0%362.324

327.760

248.494

185.710 189.582

1S11 2S11 1S12 2S12 1S13


Classif. Provisão Requerida (%) Vencidos A Vencer Carteira Total Part. Relativa

(%)Provisão Vencidos

Provisão A Vencer Provisão Total Provisão CDC

AA - - - - 0,0% - - - -

A 0,5 - 2.351 2.351 1,2% - 12 12 -

B 1,0 206 79.141 79.347 41,9% 2 791 793 11

C 3,0 1.868 89.495 91.362 48,2% 56 2.685 2.741 39

D 10,0 701 1.401 2.102 1,1% 70 140 210 30

E 30,0 1.632 7.925 9.557 5,0% 490 2.378 2.867 40

F 50,0 118 2.274 2.392 1,3% 59 1.137 1.196 56

G 70,0 646 465 1.112 0,6% 453 326 778 81

H 100,0 1.358 1 1.358 0,7% 1.358 1 1.358 646

Total 6.529 183.052 189.581 100,0% 2.487 7.469 9.956 903

CARTEIRA POR NÍVEIS DE RISCO AGRUPADOS

CARTEIRA E PROVISÃO POR NÍVEIS DE RISCO

AA-C91,3%

D-H8,7%


jun/13 dez/12 jun/12 jun/13 x dez/12 jun/13 x jun/12Pessoa Física 0,4% 0,9% 1,4% -0,4 p.p. -1,0 p.p.Pessoa Jurídica 1,7% 5,1% 3,8% -3,4 p.p. -2,1 p.p.Total 1,5% 4,5% 3,2% -3,0 p.p. -1,7 p.p.

jun/13 dez/12 jun/12 jun/13 x dez/12 jun/13 x jun/12Pessoa Física 0,5% 1,0% 1,6% -0,5 p.p. -1,1 p.p.Pessoa Jurídica 1,7% 6,4% 4,5% -4,7 p.p. -2,7 p.p.Total 1,5% 5,7% 3,7% -4,21 p.p. -2,2 p.p.

jun/13 dez/12 jun/12 jun/13 x dez/12 jun/13 x jun/12Total 246,55% 136,67% 134,98% 109,9 p.p. 111,6 p.p.

(*) O índice de cobertura é calculado a partir da divisão do saldo de provisão para créditos de liquidação duvidosa pelo saldo das operações vencidas há mais de 90 dias

ÍNDICE DE NON-PERFORMING LOANS (Carteira D-H vencida) por Tipo de Cliente

ÍNDICE DE NON-PERFORMING LOANS (Carteira vencida há mais de 15 dias) por Tipo de Cliente

ÍNDICE DE COBERTURA DA CARTEIRA DE CRÉDITO (*)


CÂMBIOO BANCO PAULISTA atua desde 1992 no câmbio pronto e futuro para exportação, importação, financeiro e turismo (bank notes), combinando as mais diversas modalidades de operações existentes na área. Mantém convênio com empresas de logística, com “trading companies” e com agências internacionais de crédito. Tem como bancos centralizadores, em moeda estrangeira, o Bank of America Merrill Lynch, Commerzbank AG e Standard Chartered Bank e é associado à rede SWIFT.

» Nos últimos dois anos, o Banco se manteve entre as 20 maiores instituições financeiras em volume negociado, movimentando no último semestre cerca de US$ 24,5 bi, e entre as 10 maiores em número de operações, registrando no último semestre cerca de 76 mil celebrações, em um universo de 147 instituições autorizadas a operarem em câmbio (Fonte: Banco Central do Brasil);

» Na área de Bank Notes (importação, exportação e distribuição de moeda estrangeira e nacional em espécie), o BANCO PAULISTA mantém custódia em transportadoras de valores em mais de 50 praças distribuídas estrategicamente pelo Brasil e com mais de 80 clientes ativos, colocando o Banco na liderança no mercado de atacado.

O câmbio do BANCO PAULISTA mantém seu foco no segmento de serviços, consolidando com excelência sua atuação nas operações estruturadas, com o devido investimento e apoio das áreas de tecnologia e comercial, somando-se ao conhecimento técnico e empenho de todos os seus colaboradores, seja no câmbio turismo ou comercial.

SOCOPA – SOCIEDADE CORRETORA PAULISTAA SOCOPA, subsidiária integral do BANCO PAULISTA, opera nas Bolsas de Valores e de Mercadorias, no mercado nacional e internacional, e na Corretagem de Câmbio para instituições financeiras, fundos de pensão e de investimentos, e investidores individuais pessoas jurídicas. Opera também para clientes pessoas físicas em geral, oferecendo produtos personalizados, como clubes de investimento e carteiras administradas, e investimentos através da Internet, pelo Socopa Home Broker, primeiro “website” do Brasil de investimentos em Bolsa em tempo real.

A SOCOPA assessora seus clientes na contratação de operações de câmbio, tanto com o BANCO PAULISTA como com outras Instituições Financeiras.

O resultado por equivalência patrimonial da SOCOPA no 1S13 foi de R$ 0,6 milhão, contra prejuízo de R$ 3,5 milhões em igual período de 2012 e resultado positivo de R$ 4,4 milhões no último semestre do ano anterior.

A SOCOPA encerrou o semestre com R$ 7,66 bilhões de recursos de terceiros sob administração, expressivo crescimento frente ao R$ 1,82 bilhão do 1S12.


ADMINISTRAÇÃO DE RECURSOS DE TERCEIROSO final de 2012 e início deste foram bastante desafiadores para o segmento de fundos no principal mercado de atuação que são os fundos de crédito (FIDC). O mercado neste segmento teve redução no seu tamanho e os novos investimentos realizados na área de custódia para adequação às novas regras consumiram tempo e um nível de investimento muito acima do apresentado nos anos anteriores, algo que afetou a rentabilidade no primeiro semestre.

Os benefícios da adoção do novo sistema de custódia de FIDCs podem ser facilmente percebidos, representando maior ganho de produtividade, além de permitir atender com maior qualidade a crescente demanda pelo produto, o que deve trazer maior rentabilidade e melhor posicionamento perante os competidores.

Manteve-se a sólida posição no segmento de FIDCs, com R$ 2,8 bilhões sob custódia e R$ 2,0 bilhões sob administração. A SOCOPA tem fortalecido sua presença no segmento de administração de FIDCs, com claro objetivo de diversificação dos serviços oferecidos aos clientes.

Vale destacar que o BANCO PAULISTA e a SOCOPA ocuparam posições importantes no ranking de 2012 promovido pela Uqbar.» 1º lugar – Custodiante por número de operações (BANCO PAULISTA);» 1º lugar – Administrador por número de operações (SOCOPA);» 2º lugar – Líder de distribuição de CRI por número de operações (SOCOPA).

RIVIERA INVESTIMENTOSEm 2011, o BANCO PAULISTA investiu na criação da Riviera Investimentos (RIVIERA), Asset Management controlada pelo Banco, cujo foco é atender a demanda dos investidores institucionais por produtos estruturados. A dificuldade de se atingir as metas atuarias tem criado a necessidade dos gestores em buscar ativos de renda fixa com rentabilidade superior, mercado em que a RIVIERA conta com destacado conhecimento.

A agência de rating Standard & Poor’s (S&P) reafirmou, em setembro de 2013, a nota 3 à AMP (Asset Manager Practices) da RIVIERA, que corresponde a “Práticas consideradas como BOAS” na escala global utilizada pela S&P. Esse reconhecimento da S&P é bastante importante para a RIVIERA, Asset com histórico relativamente curto no mercado.

Apesar do histórico reduzido, vale destacar a marca de R$ 5,7 bilhões sob gestão atingida no semestre, distribuídos entre Fundos de Investimentos em Participações (FIP), Fundo de Investimento em Ações (FIA), Fundos Multimercados (FIM), Fundos Imobiliários (FII) e Fundos de Crédito.

Neste semestre, também vale ressaltar o reforço na equipe, principalmente no que diz respeito à área de recuperação de crédito. A RIVIERA conta com departamento jurídico interno, que trabalha em conjunto com escritórios contratados para melhor atender as demandas dos fundos de crédito sob gestão. Dessa forma, a RIVIERA reforça sua atuação nos investimentos de créditos corporativos, tanto adimplentes quanto estressados.

Os próximos passos se concentram no lançamento de dois Fundos de Investimentos Imobiliários (FII) e de um Fundo de Investimentos em Participações (FIP), além de aumentar a exposição nos fundos de crédito.


RATINGS

A Moody’s atribui os seguintes ratings ao BANCO PAULISTA: » Força Financeira de Bancos: E+ » Global de Depósitos em Moeda Local, de longo prazo: B2» Global de Depósitos em Moeda Local, de curto prazo: NotPrime » Depósitos em Moeda Estrangeira, de longo prazo: B2 » Depósitos em Moeda Estrangeira, de curto prazo: NotPrime » Depósitos em Escala Nacional no BR, de longo prazo: Baa3.br » Depósitos em Escala Nacional no BR, de curto prazo: BR-3 » Perspectiva dos ratings: Estável

A Austin atribui os seguintes Ratings ao BANCO PAULISTA: » Rating de Crédito de Longo Prazo: brBBB+ » Classificação de Curto Prazo: brA-2 » Perspectiva dos Ratings: Estável

ÍNDICE DE BASILEIAEm 30 de junho de 2013, o Índice de Basileia, apurado de acordo com o estabelecido na Resolução nº 2.099, com as alterações introduzidas pelas Resoluções nº 3.444 e 3.490, e Circular nº 3.360, foi de 25,8%, (27,7% no 2S12 e 21,3% no 1S12). O Banco está confortável quanto ao nível de Basileia, havendo espaço suficiente para alavancar suas operações na medida em que a Administração julgar apropriado.

18,8% 19,0%21,3%

27,7%25,8%

1S11 2S11 1S12 2S12 1S13


AUDITORIA EXTERNA

CONTATOS

As informações financeiras foram revisadas pela Ernst & Young Terco, com parecer emitido em 15 de agosto de 2013, sem ressalvas.

São PauloAv. Brigadeiro Faria Lima, 1355 – 1°, 2° e 3° andaresTel.: (11) 3299-2000

Marcelo Varejão Analista Financeiro

Marcelo GuimarãesRelações Institucionais


ATIVO - R$ mil 1S13 2S12 1S12

Circulante 1.329.496 1.022.287 1.433.424

Disponibilidades 215.701 187.409 164.222

Aplicações interfinanceiras de liquidez 260.740 249.140 290.617

Títulos e valores mobiliários e instrumentos financeiros derivativos 192.644 96.244 217.496

Relações interfinanceiras 20.879 27.380 27.927

Operações de crédito 168.194 129.080 180.335

Operações de câmbio 409.419 275.934 451.954

Outros créditos 60.728 54.649 92.038

Outros valores e bens 1.191 2.451 8.835

Realizável a longo prazo 230.833 253.854 114.492

Títulos e valores mobiliários e instrumentos financeiros derivativos 132.018 136.918 1.619

Operações de crédito 11.431 24.740 25.035

Outros créditos 87.384 92.196 87.838

Permanente 87.316 86.753 82.428

Investimentos 83.749 83.107 78.813

Imobilizado de uso 2.714 2.773 3.011

Intangível 853 873 604

Total do Ativo 1.647.645 1.362.894 1.630.344

PASSIVO - R$ mil 1S13 2S12 1S12

Circulante 1.227.665 1.040.010 1.263.783

Depósitos 440.408 452.866 460.145

Captações no mercado aberto 232.922 152.737 162.674

Relações interdependências e interfinanceiras 13.632 16.139 17.742

Obrigações por empréstimos e repasses 98.144 63.556 90.655

Carteira de câmbio 407.521 261.567 453.907

Outras obrigações 35.038 93.145 78.660

Exigível a longo prazo 275.016 186.485 238.714

Depósitos 169.715 125.657 136.503

Obrigações por empréstimos e repasses - - 20.007

Outras obrigações 105.301 60.828 82.204

Patrimônio líquido 144.964 136.399 127.847

Capital Social - domiciliados no país 127.000 127.000 127.000

Reserva de capital 97 97 97

Reservas de lucros 20471 8843 426

Ajuste ao Valor de Mercado-TVM e Derivativis(+/-) (2.604) 459 -

Lucros/Prejuízos acumulados - - 324

Total do Passivo 1.647.645 1.362.894 1.630.344

ANEXO I – BALANÇO PATRIMONIAL


Demonstração do Resultado Semestral - R$ mil 1S13 2S12 Var. % 1S12 Var. %

Receitas de intermediação financeira 108.653 115.599 -6,0% 136.696 -20,5%

Operações de crédito 17.264 19.340 -10,7% 28.621 -39,7%

Resultado com títulos e valores mobiliários 31.359 33.165 -5,4% 42.590 -26,4%

Resultado com instrumentos financeiros derivativos (4.593) (1.403) - (6.394) -28,2%

Resultado com operações de câmbio 64.623 64.497 0,2% 71.880 -10,1%

Despesas de intermediação financeira (47.598) (44.348) 7,3% (63.951) -25,6%

Operações de captações (29.869) (28.534) 4,7% (41.681) -28,3%

Operações de empréstimos e repasses (8.390) (8.339) - (8.590) -2,3%

Provisão para créditos de liquidação duvidosa (9.339) (7.475) 24,9% (13.680) -31,7%

Resultado bruto de intermediação financeira 61.055 71.251 -14,3% 72.745 -16,1%

Outras receitas (despesas) operacionais (42.605) (45.208) -5,8% (54.517) -21,9%

Receitas de prestação de serviços 30.143 24.802 21,5% 12.569 139,8%

Despesas de pessoal (22.612) (20.727) 9,1% (19.278) 17,3%

Outras despesas administrativas (30.551) (28.431) 7,5% (26.095) 17,1%

Despesas tributárias (8.480) (6.873) 23,4% (6.170) 37,4%

Resultado de participações em coligadas e controladas 594 4.445 -86,6% (3.481) -

Outras receitas operacionais 8.026 6.714 - 6.580 22,0%

Outras despesas operacionais (19.725) (25.138) -21,5% (18.642) 5,8%

Resultado operacional 18.450 26.043 -29,2% 18.228 1,2%

Resultado não operacional 40 8.015 -99,5% (1.376) 0,0%

Resultado antes da tributação sobre o lucro e participações 18.490 34.058 -45,7% 16.852 9,7%

Imposto de renda e contribuição social (6.862) (11.419) -39,9% (8.331) -

Provisão para imposto de renda (316) 3.871 - (5.550) -

Provisão para contribuição social (202) 1.716 - (3.419) -

Ativo fiscal diferido (5.732) (15.815) -63,8% 1.087 -

Participações Estatutárias no lucro (612) (1.191) - (448) -

Lucro (Prejuízo) Líquido 11.628 22.639 -48,6% 8.521 36,5%

Juros sobre Capital Próprio (JCP) - (7.046) - - -

Prejuízo por lote de mil ações- R$ 53,00 103,50 -48,8% 38,96 36,1%

ANEXO II – DEMONSTRATIVO DO RESULTADO


Demonstrativo do Fluxo de Caixa Anual - R$ mil 1S13 2S12 1S12

Lucro líquido ajustado do semestre 23.128 41.030 21.173

Lucro / Prejuízo do semestre 11.628 22.639 8.522

Ajustes para reconciliar o prejuízo líquido ao caixa líquido 11.500 18.391 12.651

Provisão para créditos de liquidação duvidosa 9.339 7.474 13.680

Provisões para imposto de renda e contribuição social diferidos 5.732 15.815 (1.087)

Depreciações e amortizações 496 500 504

Resultado de participações em controladas (594) (4.445) 3.481

Reversão de provisões operacionais (2.285) (4.920) (4.943)

Atualizações monetárias de recebimentos antecipados de créditos de operações de varejo cedidos

545 1.947 1.016

Provisão para perda sobre de créditos de operações de varejo cedidos com coobrigação

(3.226) 902 -

Provisões para Contingências Cíveis, fiscais e trabalhistas 1.493 - -

Reversão de provisão de riscos fiscais - 659 -

Ajuste de MTM - 459 -

Variação de ativos e passivos (30.138) (10.158) 18.283

Redução (aumento) em aplicações interfinanceiras de liquidez (12.781) (12.871) 2.622

Redução (aumento) em títulos e valores mobiliários (78.852) (14.119) 36.395

Redução (aumento) em relações interfinanceiras 3.995 (1.056) 52.260

Redução (Aumento) em operações de crédito (35.144) 44.076 88.228

Redução (Aumento) em outros créditos (140.485) 193.237 (358.894)

Redução (aumento) em outros valores e bens 1.260 10.532 10.863

Redução (aumento) em instrumentos financeiros derivativos - (ativo) passivo (16.129) 491 1.242

(Redução) Aumento em outras obrigações 136.212 (202.386) 302.729

(Redução) Aumento em depósitos 31.600 (18.125) (68.256)

(Redução) Aumento de obrigações por operações compromissadas 80.186 (9.937) (48.906)

Caixa líquido gerado nas atividades operacionais (7.010) 30.872 39.456

Demonstrativo do Fluxo de Caixa Anual - R$ mil 1S13 2S12 1S12

Atividades de Investimento

Caixa líquido (aplicado) nas atividades de investimentos (466) (381) (358)

Aquisições de imobilizado de uso (395) (160) (311)

Aplicações no intangível (112) (381) (107)

Alienações de Investimentos (48) 150 -

Alienações de imobilizado de uso 89 10 60

Atividades de Financiamento

Caixa líquido gerado (aplicado) nas atividades de financiamentos 34.587 (61.652) 45.067

(Redução) em recursos de aceites e emissão de títulos - (20.007) 20.007

Aumento (redução) de obrigações por empréstimos e repasses 34.587 (27.099) 25.060

Juros sobre o Capital Próprio - (7.046) -

Dividendos Propostos - (7.500) -

Aumento de caixa e equivalentes de caixa 27.111 (31.161) 84.165

Caixa e equivalentes de caixa no início do semestre 418.160 449.321 365.156

Caixa e equivalentes de caixa no final do semestre 445.271 418.160 449.321

Aumento de caixa e equivalentes de caixa 27.111 (31.161) 84.165

ANEXO III – DEMONSTRATIVO DO FLUXO DE CAIXA

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RELEASE DE RESULTADOS - BANCO PAULISTA · O saldo total da carteira de crédito atingiu R$ 179,6 milhões no final do 1S13, redução de 21,5% em relação ao 1S12 e ligeira alta