1. IPO - Initial Public Offering Oferta Pblica Inicial 1 14 Slides

2. Acadmicos2 Ana Karla Guimares Gerente de Logstica Aksandra Costa Empresria Gisele Arajo Gerente de Vendas Glawdes Galvo RH Marcos Alves Diretor de Finanas Judson Dias Depart. Financeiro Witor Bomjardim TI 14 Slides 3. SistemaFinanceiro Nacional Conselho Monetrio Nacional - CMN Banco Central do Brasil - Bacen Instituies financeiras captadoras de depsitos vista Instituies Especiais Banco do Brasil BNDES Caixa Econmica FederalDemais instituies financeiras Bancos de Cmbio Outros intermedirios financeiros e administradores de recursos de terceiros Comisso de Valores Mobilirios - CVM Bolsas de mercadorias e futuros Bolsas de valores Conselho Nacional de Seguros Privados - CNSP Superintendncia de Seguros Privados - Susep Resseguradores Sociedades seguradoras Sociedades de capitalizao Entidades abertas de previdncia complementar Conselho Nacional de Previdncia Complementar - CNPC Superintendncia Nacional de Previdncia Complementar - PREVIC Entidades fechadas de previdncia complementar (fundos de penso) 3 Fonte:BACEN/2013 14 Slides 4. Valores Mobilirios Todo investimento em dinheiro realizado em razo de uma captao pblica de recursos, de modo a fornecer capital de risco a um empreendimento, em que o investidor visa obter ganho ou benefcios futuros; Ex.: Aes, Debntures, Bnus de Subscrio, a Nota Promissria Comercial ou Commercial Papers, etc. 4 14 Slides 5. Valores Mobilirios Aes Ttulo nominativo que representa um fragmento do capital social de uma empresa; Debnture Ttulos emitidos por empresas representativos de dvida com o objetivo de captar recursos de mdio e longo prazo; Nota Promissria Comercial Ttulos de dvidas emitidos pelas empresas para captar recursos de curto prazo, (financiar capital de giro). 5 14 Slides 6. Bolsa de Valores So instituies de carter econmico que tem como objetivo a negociao publica mercantil de ttulos e valores mobilirios; O Brasil atualmente composto apenas pela BM&FBOVESPA, que o resultado da integrao das operaes em maio de 2008 entre a BOVESPA (Bolsa de Valores de So Paulo) e a BM&F (Bolsa de Mercadorias e Futuros). Sociedades Corretoras So instituies financeiras membros das bolsas de valores, devidamente credenciadas pelo Banco Central do Brasil, pela CVM e pelas prprias bolsas, e esto habilitadas a negociar valores mobilirios em prego. 6 14 Slides 7. Mercado Primrio de Aes Processo em que a empresa busca captar recursos para financiar seus investimentos; Conhecido como IPO (Initial Public Offering - Oferta Pblica Inicial) Este o seguimento do mercado de capitais que d nfase ao processo de intermediao financeira, com mecanismos de injeo de recursos poupados, que por sua vez podem ser de curto, mdio e longo prazo. Aps ser feito o IPO a empresa, ou melhor, S/A (Sociedade Annima), j no tem mais nada a ver com as negociaes feitas nas bolsas de valores, sendo agora, suas aes negociadas no Mercado Secundrio. 7 14 Slides 8. Vdeo O que um IPO 8 14 Slides Assiste o vdeo O que um IPO no link abaixo: http://www.youtube.com/watch?v=T7mKiTzHSqo 9. Qual sua Finalidade?9 Retomada do mercado de aes no Brasil 14 Slides No ambiente operacional das empresas, em alguns momentos tem que ter investimentos que consomem um montante considervel de recursos e que necessita de baixos custos financeiros. Sendo de fundamental importncia agentes de financiamento de longo prazo. ai que entra os bancos pblicos e de desenvolvimento e os mercados de capitais. Neste caso o BNDES e o Mercado Acionrio Brasileiro. As empresas podem captar recursos para realizar seus investimentos, mediante a abertura do capital de sua empresa. 10. 14 Slides 10 Fonte: Rassier, 2012 11. ndices So indicadores de desempenho de um conjunto de aes, ou seja, mostram a valorizao de um determinado grupo de papis ao longo do tempo. ndice Bovespa Ibovespa - indicador dos ativos de maior negociabilidade e representatividade do mercado. ndice Brasil 50 - IBrX 50 - indicador dos 50 ativos de maior negociabilidade e representatividade do mercado. ndice Brasil 100 - IBrX 100 - indicador das cotaes dos 100 ativos de maior negociabilidade e representatividade do mercado. ndice Brasil Amplo IBrA - indicador de todos os ativos negociados no mercado a vista da BM&FBOVESPA que atendam a critrios mnimos de liquidez e presena em prego. 11 14 Slides 12. ndices Setoriais ndice Energia Eltrica - IEE ndice Industrial - INDX ndice Consumo - ICON ndice Imobilirio - IMOB ndice Financeiro - IFNC ndice Materiais Bsicos - IMAT ndice Utilidade Pblica - UTIL 12 14 Slides 13. Referncias BOMJARDIM, Witor Carvalho. O mercado de aes enquanto instrumento de crescimento econmico no Brasil: uma abordagem de 2008 a 2012. Imperatriz: FEST, 2013. BM&FBOVESPA - BACEN (Banco Central do Brasil) - FONSECA, Jos Wladimir Freitas da. Mercado de Capitais. Curitiba: IESDE Brasil S.A., 2009. PINHEIRO, Juliano Lima. Mercado de Capitais: Fundamentos e Tcnicas. 6 ed. So Paulo: Atlas, 2012. RASSIER, Leandro Hirt; HILGERT, Slvio Paulo. Aprenda a Investir na Bolsa de Valores. Curitiba: IESDE Brasil S.A., 2012. 13 14 Slides 14. Referncias dos Vdeos GLOBO. Srie de IPOs indica retomada do mercado de aes no Brasil. Disponvel Em: Acessado em: 12 de Abril de 2014. BM&FBOVESPA. O que so aes? Disponvel Em: Acessado em: 12 de Abril de 2014. BM&FBOVESPA. O que um IPO? Disponvel Em: Acessado em: 12 de Abril de 2014. BM&FBOVESPA. O que o Ibovespa e para que ele serve? Disponvel Em: Acessado em: 12 de Abril de 2014. 14 14 Slides 15. Muito Obrigado e Boa Noite! 14 Slides 15