Conceitos Introdutórios

Mercado Financeiro BrasileiroMercado Financeiro Brasileiro

A Inflação nas Finanças

Demonstrações Contábeis

Conceitos Introdutórios

Retornar

Conceitos Introdutórios

Conceitos Introdutórios

ADMINISTRAÇÃOADMINISTRAÇÃO

“A“A administraçãoadministração éé ooprocessoprocesso dede planejar,planejar, organizar,organizar,liderarliderar ee controlarcontrolar osos esforçosesforços realizadosrealizados pelospelos membrosmembros dadaorganizaçãoorganizaçãoeeoo usousodedetodostodosososrecursosrecursosorganizacionaisorganizacionaisparaparaorganizaçãoorganizaçãoeeoo usousodedetodostodosososrecursosrecursosorganizacionaisorganizacionaisparaparaalcançaralcançar osos objetivosobjetivos estabelecidosestabelecidos..””.

“AD” Prefixo latino = Junto de

“MINISTRATIO” Radical = Obediência, subordinação,aquele que presta serviços

É uma ciência social

Conceitos Introdutórios

SÍMBOLO DA ADMINISTRAÇÃOSÍMBOLO DA ADMINISTRAÇÃO

Prever, Planejar, Implantar, Comandar, Coordenar e Controlar

ORGANIZAÇÃOORGANIZAÇÃO ADMINISTRAÇÃOADMINISTRAÇÃO

HEXÁGONOHEXÁGONO ���� figura com 6 lados, onde cada lado representa uma função administrativa.

Sequência Ideal das AtividadesSequência Ideal das Atividades

PLANEJARPLANEJAR

ORGANIZARORGANIZAR

Lógica e Métodos

Distribuir Autoridade e RecursosORGANIZARORGANIZAR

LIDERARLIDERAR

CONTROLARCONTROLAR

Motivação

RumoCONTROLARCONTROLAR

A Administração e o Administrador

Áreas da AdministraçãoÁreas da Administração

FinançasFinanças

Marketing

Geral

Recursos Humanos

Informação

Produção

Vendas

Bens ou Serviços

Por que estudar Finanças?

A área de finanças afeta a vida de todas as pessoasA áreade finançasafeta todasasorganizaçõesA áreade finançasafeta todasasorganizações

Org. Financeiras ou Não Financeiras;Org. Privadas ou Públicas;Org. Grandes ou Pequenas;Org. Com ou SemFins Lucrativos

Conceito de Finanças

É a arte e a ciência de administrar fundos.

O estudo das finanças ocupa-se do processo, instituições,mercados e instrumentos envolvidos nas transferências defundosentre pessoas,empresasegovernos.fundosentre pessoas,empresasegovernos.

Áreas das FinançasServiços Financeiros

(concepção e assessoria p/ pessoas, empresas ou governos)

Administração Financeira(diz respeito às responsabilidades do administrador numa empresa)

Carreiras em FinançasBancos e instituições correlatas (analistas de crédito)

Planejamento das finanças pessoais (consultores)Investimentos (corretores de títulos)

Bens imóveis (vendas e aluguéis)Seguros (corretores e subscritores)Seguros (corretores e subscritores)

Carreiras em Administração FinanceiraAnalista financeiro

Analista/Gerente de orçamentos de capitalGerente de projetos financeiros

Gerente de caixaAnalista/gerente de crédito

Administrador de fundos de pensão

Liquidez e Rentabilidade

⇒ Liquidez

Preocupação do Tesoureiro: “manutenção da liquidez da empresas”Preocupação do Tesoureiro: “manutenção da liquidez da empresas”

A liquidez implica na manutenção de recursos financeiros sob a forma de disponibilidades. Capacidade da transformação do ativo em caixa.

Caixa e aplicações de curto prazo Taxas reduzidas

⇒ Rentabilidade

Preocupação do Controller: “com a rentabilidade da empresas”

A rentabilidade é o grau de êxito econômico obtido por uma empresa em relação ao capital nela investido.

Objetivo Econômico das Empresas

Maximização de seu valor de mercado a longo prazoMaximização de seu valor de mercado a longo prazo

Retorno do investimento x Risco AssumidoRetorno do investimento x Risco Assumido

O LUCRO possibilita:A melhoria e expansão dos serviços/produtosO cumprimento das funções sociais

Pagamento dos impostos;Remuneração adequada dos empregados;Investimentos em melhoria ambiental, etc.

Objetivo da Administração Financeira

É maximizar a riqueza dosÉ maximizar a riqueza dosacionistas e as ações (ouquotas) das cias.

Gitman (2005)

Estrutura Organizacional da Área de Finanças

Administrador FinanceiroAdministrador Financeiro

Contabilidade FinanceiraContabilidade de Custos

OrçamentosAdministração de Tributos

Sistemas de Informação

Administração de CaixaCrédito e Contas a Receber

Contas a PagarCâmbio

Planejamento Financeiro

TesourariaTesouraria ControladoriaControladoria

Demonstrações Contábeis

Prof. Hubert Chamone Gesser, Dr.Retornar

Demonstrações Contábeis

Relatórios Contábeis (Informes Contábeis)Relatórios Contábeis (Informes Contábeis)

É a exposição resumida e ordenada de dados colhidos pela contabilidade.

Os relatórios contábeis mais importantes são as Os relatórios contábeis mais importantes são as Demonstrações Contábeis (Demonstrações Financeiras)

A Lei das S.A. determina a elaboração a cada 12 meses:

- Balanço Patrimonial;- Demonstração do Resultado do Exercício;- Demonstração de Lucros ou Prejuízos Acumulados;- Demonstração de Fluxo de Caixa.

Balanço Patrimonial

Reflete a posição financeira em determinado momento

PA

P

PL

Bens e Direitos (A) Obrigações com Terceiros (P)

Recursos dos Proprietários (PL)

Balanço Patrimonial (Detalhamento)

As contas são agrupadas de acordo com a sua liquidez

ACPC

ACANC

PCPNC

PL

Grau de Liquidez Ativo Passivo e PLdecrescente

Rápida Circulante CirculanteLenta Não Circulante Não CirculanteNão há Não Circulante Patrimônio Líquido

Balanço Patrimonial (Grupo de Contas)

• Ativo Circulante Financeiro– Caixa e Bancos– Aplicações Financeiras

• Ativo Circulante Operacional– Duplicatas a Receber

• Passivo Circulante Financeiro– Empréstimos Bancários– Financiamentos– Duplicatas Descontadas– Dividendos

• Passivo Circulante Operacional– Duplicatas a Receber– Estoques– Adiantamentos e Despesas do

Exercício Seguinte

• Ativo Não Circulante

- Ativo Realizável a longo Prazo- Investimentos- Imobilizado- Intangível

• Passivo Circulante Operacional– Fornecedores– Salários e Encargos– Impostos e Taxas– Adiantamentos de Clientes

• Passivo Não Circulante

• Patrimônio Líquido

BENS + DIREITOS OBRIGAÇÕES

BIBLIOGRAFIA BÁSICA PARA AS AULAS

Administração Financeira e Administração Financeira e Orçamentária. Autor: Hoji Masakazu

Fundamentos da Administração financeira. Autor: Alexandre Assaf Neto