Sistemas de Amortização

Os financiamentos ou empréstimos, de modo geral, podem ser feitos por curto, médio ou longo prazo. Na prática, os empréstimos de curto vão até um ano, os de médio prazo até três anos e a partir daí são de longo prazo. Vamos estudar os 2 tipos de empréstimos mais usados, a longo prazo: SAC e PRICE.

Sistema Francês (tabela PRICE)

Nesse sistema, as prestações são constantes. O valor da prestação é composto por duas parcelas (juros e amortização). A amortização é a parte da prestação que vai ser abatida do saldo devedor. No decorrer do tempo, a parte relativas aos juros vai decrescendo e a amortização vai aumentando. Isso ocorre, pois o saldo devedor vai diminuindo. No sistema PRICE, as prestações são mensais, porém geralmente, as taxas são anuais.

Observe que:

PV = saldo devedor

i = taxa mensal /100

n =número de prestações

1º ) PMT = Prestação => PMT = (preenche a coluna toda)

2º) J= Juros => J = PV.i

3º) Amortização = prestação – Juros => A = PMT – J

4º) Saldo devedor = saldo anterior – amortização

Volta no 2º) Até zerar o saldo devedor.

Exemplos: Suponha que foi feito um empréstimo de R$ 50.000,00 a ser pago em 12 prestações mensais, a uma taxa de juros de 10,04% ao ano (0,8% a.m). Faça a Planilha para o Sistema Price

n Prestação Juros Amortização Saldo devedor0 50.000,001 4.386,50 400,00 3986,50 46.013,502 4.386,50 368,11 4.018,39 41.995,113 4.386,50 335,96 4.050,54 37.944,574 4.386,50 303,56 4.082,94 33.861,635 4.386,50 270,89 4.115,60 29.746,036 4.386,50 237,97 4.148,53 25.597,507 4.386,50 204,78 4.181,72 21.415,788 4.386,50 171,33 4.215,17 17.200,619 4.386,50 137,60 4.248,89 12.951,72

10 4.386,50 103,61 4.282,88 8.668,8311 4.386,50 69,35 4.317,15 4.351,6812 4.386,50 34,81 4.351,68 0,00

1º) PMT = PMT =

2º) J =50000 .(0,008) = 400,00

3º) A = 4386,50 – 400 = 3.986,50

4º) SD = 50.000 – 3986,50 = 46.013,50

Volta no 2º)

2º) J = 46.013,50 .(0,008) = 368,11

3º) A = 4386,50 -368,11 = 4.018,39

4º) SD = 46.013,50 – 4018,39 = 41.995,11 Volta no 2º ....

Sistema Holandês (Sistema de amortização Constante= SAC)

Semelhante ao sistema anterior, a prestação é composta por duas parcelas: juros e amortização. As amortizações são todas iguais, e como o saldo devedor vai diminuindo, as prestações também vão decrescendo.

1º) amortização => A = Saldo devedor / n (preenche a coluna toda)

2º) Juros => J = PV.i

3º) Prestação => PMT = A+J

4º) Saldo devedor => SD= Saldo anterior – Amortização

Volta no 2º)...

Exemplo: Suponha que foi feito um empréstimo de R$ 50.000,00 a ser pago em 12 prestações mensais, a uma taxa de juros de 10,04% ao ano (0,8% a.m). Faça a Planilha para o Sistema SAC.

n Amortização Juros Prestação Saldo devedor0 50.000,001 4.166,67 400,00 4.566,67 45.833,332 4.166,67 366,67 4.533,33 41.666,673 4.166,67 333,33 4.500,00 37.500,004 4.166,67 300,00 4.466,67 33.333,335 4.166,67 266,67 4.433,33 29.166,676 4.166,67 233,33 4.400,00 25.000,007 4.166,67 200,00 4.366,67 20.833,338 4.166,67 166,67 4.333,33 16.666,679 4.166,67 133,33 4.300,00 12.500,00

10 4.166,67 100,00 4.266,67 8.333,3311 4.166,67 66,67 4.233,33 4.166,6712 4.166,67 33,33 4.200,00 0,00

1º) A = 50.000 /12 = 4.166,67

2º) J = 50000.0,008 = 400,00

3º) PMT = A+J = 4.166,67 +400 = 4.533,33

4º) SD = PV – A = 50.000 – 4.166,67 = 41.666,67

2º) J = 41.666,67 .0,008 = 366,67

3º) PMT = 4.166,67 +366,67 = 4.533,33

4º) SD = 41.666,67 -4.166,67 = 37.500,00

Volta no 2º) até zerar o saldo devedor.