André Amorim

AFO IIAdministração Financeira e Orçamentária

REVISÃO

Descrição 2004 2005 2006

Receita Bruta 1.300.000,00 1.900.000,00 2.400.000,00

NLCG 18.500,00 625.300,00 788.977,00

Ciclo Financeiro ? ? ?

CF 2004 = 18.500 X 365 = 5,19 DIAS 1.300.000

REVISÃO

CF 2005 = 625.300 X 365 120,12 DIAS 1.900.000

CF 2006 = 788.977 X 365 = 119,99DIAS 2.400.000

REVISÃO

Descrição 2004 2005 2006

Receita Bruta 1.500.000,00 1.800.000,00 2.100.000,00

NLCG 20.215,00 487.771,00 612.658,00

Ciclo Financeiro 5,19 120,12 119,99

• EXERCÍCIO

Se a empresa desejar aumentar em 25% sua receita bruta que atualmente é de R$ 2.300.000,00 em determinado ano, mantendo o ciclo financeiro de 105 dias. Qual será a necessidade liquida de Capital de Giro?

NLCG X N CF= RB X (1 + i)

REVISÃO

• EXERCÍCIO

NLCG X 365 105= 2.300.000 X (1 + 0,25)

NLCG X 365 = 105 X 2.875.000

NLCG = 105 X 2.875.000 365

NLCG = 827.054,79

REVISÃO

• EXERCÍCIO

Se a empresa desejar aumentar em 15% sua receita bruta que atualmente é de R$ 1.500.000,00 em determinado ano, mantendo o ciclo financeiro de 90 dias. Qual será a necessidade liquida de Capital de Giro?

NLCG X N CF= RB X (1 + i)

REVISÃO

• EXERCÍCIO

NLCG X 365 90= 1.500.000 X (1 + 0,15)

NLCG X 365 = 90 X 1.725.000

NLCG = 90 X 1.725.000 365

NLCG = 425.342,47

REVISÃO

Analise os dados abaixo e calcule o PME; PMR; PMP; CO e CF.

Uma empresa tem estoque médios de R$ 450.000,00 e seu CPV diário é, em média de R$ 5.800,00

Suas contas a receber são, em média, R$ 74.000,00 e as vendas médias diárias, de R$ 3.500,00

Suas contas a pagar aos fornecedores totalizam R$ 100.000,00 e as compras diárias são, em média, R$ 4.000,00

REVISÃO

PME = 450.000/5.800 = 77,59 dias PMR = 74.000/3.500 = 21,14 dias

PMP = 100.000/4.000= 25 dias

REVISÃO

CO = PME+PMRCO = 77,59+21,14 = 98,73 dias

CF = CO – PMPCF = 98,73 – 25 = 73,73 dias

REVISÃO

REVISÃO

Analise o balanço patrimonial abaixo e calcule a NCG; ST; CGL.

ATIVO FINANCEIRO = CAIXA + BANCOSATIIVO OPERACIONAL = CLIENTES + ESTOQUES

Ativo Financeiro = R$ 25.000,00 + R$ 150.000,00 = R$ 175.000,00Ativo Operacional = R$ 100.000,00 + R$ 150.000,00 = R$

250.000,00

Passivo Financeiro = Empréstimos CP + Duplicatas DescontadasPassivo Operacional = Fornecedores + Impostos + Salários

Passivo Financeiro = R$ 70.000,00 + R$ 35.000,00 = R$ 105.000,00Passivo Operacional = R$ 200.000,00 + R$ 40.000,00 +R$

25.000,00Passivo Operacional = R$ 265.000,00

REVISÃO

ST = AC FINANCEIRO – PC FINANCEIRO

ST = R$ 175.000,00 – R$ 105.000,00 = R$ 70.000,00

NCG = AC OPERACIONAL – PC OPERACIONAL

NCG = R$ 250.000,00 – 265.000,00 = - R$ 15.000,00

CGL = AC – PC

CGL = R$ 425.000,00 – R$ 370.000,00 = R$ 55.000,00 Baixo Risco

REVISÃO

Considerando que a empresa acima tenha receita de R$ 50.000,00 (cinquenta mil reais) e limite de crédito no mercado R$ 20.000,00 (vinte mil), calcule os coeficientes Tesoura e Overtrading.

REVISÃO

Coef. Tesoura = ST 70.000,00 = 1,40 Receita 50.000,00

Coef. Overtrading= LC+ST 20.000,00 + 70.000,00 = 1,80

Receita 50.000,00

REVISÃO