PREVIDÊNCIA PREVIDÊNCIA PRIVADAPRIVADA

Prof. Elisson de AndradeProf. Elisson de Andrade

www.profelisson.com.brwww.profelisson.com.br

““se eu soubesse que iria viver tantos se eu soubesse que iria viver tantos anos, teria cuidado mais de mim”anos, teria cuidado mais de mim”

Eubie Eubie BlakeBlake

Planejamento financeiroPlanejamento financeiro

Controle emocional, gastar pouco, Controle emocional, gastar pouco, ganhar mais, investir bem, TRAÇAR ganhar mais, investir bem, TRAÇAR OBJETIVOSOBJETIVOS

Objetivos: curto, médio e longo prazoObjetivos: curto, médio e longo prazo Objetivo de longo prazo: Objetivo de longo prazo:

aposentadoriaaposentadoria Contribui enquanto trabalha para Contribui enquanto trabalha para

receber uma remuneração no futuroreceber uma remuneração no futuro

Previdência PúblicaPrevidência Pública

Previdência pública: INSSPrevidência pública: INSS Sai mais dinheiro com Sai mais dinheiro com

aposentadorias, auxílios e pensões, aposentadorias, auxílios e pensões, do que entrado que entra

Em 2010 houve um déficit de 44 Em 2010 houve um déficit de 44 bilhõesbilhões

A cada ano teremos cada vez mais A cada ano teremos cada vez mais idososidosos

O NÚMERO DE PESSOAS IDOSAS VÊM AUMENTANDO COM O PASSAR DOS ANOS

Previdência PúblicaPrevidência Pública

Reforma da previdência: medidas Reforma da previdência: medidas impopulares:impopulares:• Aumento gradual da idade mínima para Aumento gradual da idade mínima para

aposentadoriaaposentadoria• Limites cada vez menores (teto)Limites cada vez menores (teto)

Conclusão: esperar de aposentadoria Conclusão: esperar de aposentadoria pública é um risco muito grandepública é um risco muito grande

SOLUÇÃOSOLUÇÃO

Ao fazer o PLANEJAMENTO das Ao fazer o PLANEJAMENTO das finanças pessoais, o saldo entre finanças pessoais, o saldo entre receita e despesas deve cobrir o receita e despesas deve cobrir o planejamento dentre os objetivos de planejamento dentre os objetivos de curto, médio e LONGO PRAZOcurto, médio e LONGO PRAZO

A solução é guardar parte do A solução é guardar parte do dinheiro para o futuro, investindo em dinheiro para o futuro, investindo em ativos que coloquem dinheiro no seu ativos que coloquem dinheiro no seu bolsobolso

SOLUÇÃOSOLUÇÃO

Se você for adquirindo ativos, depois Se você for adquirindo ativos, depois de aposentado ELES te sustentarãode aposentado ELES te sustentarão

Muitas pessoas têm dificuldade em Muitas pessoas têm dificuldade em fazer isso, pois o imediatismo faz fazer isso, pois o imediatismo faz com que gastem essas reservascom que gastem essas reservas

Uma saída, portanto, é a Previdência Uma saída, portanto, é a Previdência PrivadaPrivada

Previdência PrivadaPrevidência Privada

É uma aposentadoria garantida por É uma aposentadoria garantida por uma instituição privadauma instituição privada

Previdência fechada (só contribuem Previdência fechada (só contribuem os funcionários da empresa os funcionários da empresa patrocinadora; sem fins lucrativos) e patrocinadora; sem fins lucrativos) e aberta (qualquer um participa, com aberta (qualquer um participa, com fins lucrativos)fins lucrativos)

Falaremos das ABERTASFalaremos das ABERTAS

Previdência PrivadaPrevidência Privada

Duas fases: acumulação e benefícioDuas fases: acumulação e benefício Contribui por mais tempo, recebe Contribui por mais tempo, recebe

maismais Existem várias modalidades de Existem várias modalidades de

previdência: com renda vitalícia, previdência: com renda vitalícia, renda por tempo determinado etcrenda por tempo determinado etc

Previdência PrivadaPrevidência Privada

As previdências abertas mais As previdências abertas mais conhecidas e utilizadas são:conhecidas e utilizadas são:• Plano gerador de benefícios líquidos Plano gerador de benefícios líquidos

(PGBL)(PGBL)• Vida gerador de benefícios líquidos Vida gerador de benefícios líquidos

(VGBL)(VGBL)

SegurançaSegurança

Todas as instituições de previdência Todas as instituições de previdência privada devem manter uma reserva privada devem manter uma reserva técnicatécnica

Quem fiscaliza é a Susep Quem fiscaliza é a Susep (superintendência de seguros (superintendência de seguros privados), que pode prever com privados), que pode prever com antecedência algum problemaantecedência algum problema

Portabilidade: a qualquer momento Portabilidade: a qualquer momento você pode mudar de administradorvocê pode mudar de administrador

Como escolher?Como escolher?

Deve entender os mecanismos de Deve entender os mecanismos de cada um e escolher o que mais se cada um e escolher o que mais se

adapta à sua situaçãoadapta à sua situação

PGBL e VGBLPGBL e VGBL

Não asseguram rendimento mínimoNão asseguram rendimento mínimo Todo o rendimento acima do esperado vai Todo o rendimento acima do esperado vai

para clientepara cliente É tão transparente quanto um fundo de É tão transparente quanto um fundo de

investimentoinvestimento O que vai ser recebido no futuro depende O que vai ser recebido no futuro depende

do que acontecer na economiado que acontecer na economia

Modalidades de PGBL e VGBLModalidades de PGBL e VGBL

Soberano: 100% em títulos públicosSoberano: 100% em títulos públicos Renda fixa: 100% em títulos de Renda fixa: 100% em títulos de

renda fixa, públicos ou privadosrenda fixa, públicos ou privados Composto: até 49% em renda Composto: até 49% em renda

variávelvariável Sua aposentadoria, portanto, Sua aposentadoria, portanto,

também depende do fundo que você também depende do fundo que você aplica e da competência do gestoraplica e da competência do gestor

TaxasTaxas

Taxa de administração: paga ao Taxa de administração: paga ao administrador dos recursosadministrador dos recursos

Taxa de carregamento: é uma taxa Taxa de carregamento: é uma taxa cobrada sobre cada novo aporte de cobrada sobre cada novo aporte de recursorecurso

Caso de morteCaso de morte

Ver o que está estipulado no Ver o que está estipulado no contrato. De maneira geral:contrato. De maneira geral:

Durante a fase de acumulaçãoDurante a fase de acumulação• Os herdeiros recebem o que foi Os herdeiros recebem o que foi

acumuladoacumulado Durante a fase de benefícioDurante a fase de benefício

• Depende se há cláusula de Depende se há cláusula de reversibilidadereversibilidade

Diferenças entre PGBL e VGBLDiferenças entre PGBL e VGBL

O PGBL pode ser abatido do imposto de O PGBL pode ser abatido do imposto de renda, anualmente, até limite de 12%. renda, anualmente, até limite de 12%. Quando receber o benefício, o IR incide Quando receber o benefício, o IR incide sobre todo o valorsobre todo o valor

O VGBL é mais indicado para pessoas que O VGBL é mais indicado para pessoas que usam o método SIMPLIFICADO ou isentos. usam o método SIMPLIFICADO ou isentos. Quando receber o benefício, o IR incide Quando receber o benefício, o IR incide somente sobre o rendimentosomente sobre o rendimento

Podem ser complementaresPodem ser complementares

TributaçãoTributação

Regimes TributáriosRegimes Tributários Progressivo (compensável): no Progressivo (compensável): no

resgate é tributado em 15%, depois resgate é tributado em 15%, depois faz o ajuste na declaração de IR. Se faz o ajuste na declaração de IR. Se for nos benefícios, tributa através da for nos benefícios, tributa através da tabela de IRtabela de IR

TributaçãoTributação

Regressivo (definitiva): 35% se o Regressivo (definitiva): 35% se o resgate for feito antes de dois anos resgate for feito antes de dois anos de aplicação. A cada dois anos, este de aplicação. A cada dois anos, este percentual é reduzido em 5 pontos-percentual é reduzido em 5 pontos-base, até o piso de 10%base, até o piso de 10%

Diferentemente de fundos de renda Diferentemente de fundos de renda fixa, o PGBL e VGBL não tem o fixa, o PGBL e VGBL não tem o “come cotas”“come cotas”

IMPOSTO DE RENDA e PGBLIMPOSTO DE RENDA e PGBL

IRIR

É um imposto que incide sobre renda É um imposto que incide sobre renda ou proventos de qualquer natureza: ou proventos de qualquer natureza: salário, remuneração de salário, remuneração de investimentos, doações etcinvestimentos, doações etc

Toda pessoa física deve declarar sua Toda pessoa física deve declarar sua renda (mesmo que seja isenta)renda (mesmo que seja isenta)

Declaração: envia à RF todas as Declaração: envia à RF todas as informações sobre seus rendimentos informações sobre seus rendimentos no anono ano

IRIR

Na declaração é possível fazer Na declaração é possível fazer deduções: educação, saúde, deduções: educação, saúde, dependentes etcdependentes etc

O PGBL pode ser usado para abater O PGBL pode ser usado para abater até 12% da renda anual (intenção é até 12% da renda anual (intenção é reaplicar esse valor)reaplicar esse valor)

Os trabalhadores pagam IR durante o Os trabalhadores pagam IR durante o ano, após a declaração, apura-se se ano, após a declaração, apura-se se está devendo ou não para a receitaestá devendo ou não para a receita

Imposto de RendaImposto de Renda

Tabela Progressiva 2013 (pessoa física)Tabela Progressiva 2013 (pessoa física)

Base de Cálculo em R$ Alíquota %

Até 1.710,78 -

De 1.710,78 até 2.563,91 7,5

De 2.563,91 até 3.418,59 15

De 3.418,59 até 4.271,59 22,5

Acima de 4.271,59 27,5

Imposto de Renda - ExemploImposto de Renda - Exemplo Pessoa ganha R$5.000,00Pessoa ganha R$5.000,00

• Pagará zero até R$1.710,78Pagará zero até R$1.710,78• Pagará R$64,02 relativo aos 7,5%Pagará R$64,02 relativo aos 7,5%• R$128,20 relativo aos 15%R$128,20 relativo aos 15%• R$191,92 relativo aos 22,5%R$191,92 relativo aos 22,5%• R$200,31 relativo aos 27,5%R$200,31 relativo aos 27,5%

• No total isso dá um pagamento de R$584,45No total isso dá um pagamento de R$584,45

Declaração de IRDeclaração de IR

Você pode escolher entre a declaração Você pode escolher entre a declaração SIMPLIFICADA e a COMPLETASIMPLIFICADA e a COMPLETA

Declaração SIMPLIFICADADeclaração SIMPLIFICADA

Na SIMPLIFICADA faz-se a dedução Na SIMPLIFICADA faz-se a dedução de 20% dos rendimentos tributáveis, de 20% dos rendimentos tributáveis, limitado a R$ 14.542,60limitado a R$ 14.542,60

Calcula-se quanto pagou de impostoCalcula-se quanto pagou de imposto Daí faz pela diferença do pago e do Daí faz pela diferença do pago e do

que deveria ser pago. Restitui ou que deveria ser pago. Restitui ou paga-sepaga-se

Declaração Simplificada - Declaração Simplificada - EXEMPLOEXEMPLO

Rendimento anual: R$45.000,00Rendimento anual: R$45.000,00-------------------------------------------------------------------------------------- Nova base de cálculo: R$ 36.000,00Nova base de cálculo: R$ 36.000,00

Imposto pago: R$6.790,00Imposto pago: R$6.790,00 Deveria pagar: R$4.315,00Deveria pagar: R$4.315,00 Restituição: R$2475,00Restituição: R$2475,00

Declaração COMPLETADeclaração COMPLETA

Na COMPLETA você pode deduzir Na COMPLETA você pode deduzir despesas como: INSS (descontado despesas como: INSS (descontado em folha), dependentes, educação, em folha), dependentes, educação, saúdesaúde

Declaração Completa - EXEMPLODeclaração Completa - EXEMPLO

Rendimento anual: R$45.000,00Rendimento anual: R$45.000,00 INSS:INSS: R$3.700,00 R$3.700,00 2 filhos:2 filhos: R$3.032,64 R$3.032,64 Educação:Educação: R$2.373,84 R$2.373,84 Gasto com Saúde:Gasto com Saúde: R$560,00 R$560,00

-------------------------------------------------------------------------------------- Nova base de cálculo: R$ 35.333,52Nova base de cálculo: R$ 35.333,52

Declaração Completa - EXEMPLODeclaração Completa - EXEMPLO

IR pago: R$6.790,00IR pago: R$6.790,00 Deveria pagar: R$4.130,00Deveria pagar: R$4.130,00 Imposto a restituir: R$2.660,00Imposto a restituir: R$2.660,00

OBS: Quando se tem mais de uma OBS: Quando se tem mais de uma fonte pagadora, geralmente se paga fonte pagadora, geralmente se paga a diferença, não recebendo a diferença, não recebendo restituiçãorestituição

Declaração com PGBLDeclaração com PGBL

Rendimento anual: R$45.000,00Rendimento anual: R$45.000,00 INSS:INSS: R$3.700,00 R$3.700,00 2 filhos:2 filhos: R$3.032,64 R$3.032,64 Educação:Educação: R$2.373,84 R$2.373,84 Gasto com Saúde:Gasto com Saúde: R$560,00 R$560,00 Valor do PGBL anual: R$5.400,00Valor do PGBL anual: R$5.400,00---------------------------------------------------------------------------------- Nova base de cálculo: R$29.933,00Nova base de cálculo: R$29.933,00 Restituição: Restituição: R$4.140,00 R$4.140,00

De volta à Previdência PrivadaDe volta à Previdência Privada

CuidadosCuidados

Escolher uma instituição sólidaEscolher uma instituição sólida Ver o tipo de plano que melhor se Ver o tipo de plano que melhor se

adequa às suas expectativasadequa às suas expectativas Acompanhar a situação dos fundos Acompanhar a situação dos fundos

periodicamenteperiodicamente Verificar as instituições com menores Verificar as instituições com menores

taxas de administração e taxas de administração e carregamentocarregamento

Taxa de juros realTaxa de juros real

É a taxa que desconta o efeito da É a taxa que desconta o efeito da INFLAÇÃOINFLAÇÃO

(1+in) = (1+ir).(1+Inflação)(1+in) = (1+ir).(1+Inflação)

O uso da taxa real é muito O uso da taxa real é muito importante em simulações de longo importante em simulações de longo prazoprazo

Dados para o BrasilDados para o Brasil

Taxa de juros SELIC: 8% ao anoTaxa de juros SELIC: 8% ao ano IPCA acumulado últimos 12 meses: IPCA acumulado últimos 12 meses:

6,5%6,5% Logo, expectativa de taxa real de Logo, expectativa de taxa real de

juros é de 1,4%juros é de 1,4%

BRADESCO

ITAÚITAÚ

BBBB

BBBB