Ciclo APIMEC Santander

Resultados 2011 Curitiba, 04 de Abril de 2012

Esta apresentação foi preparada pelo Banco Santander (Brasil) S.A., eventuais declarações feitas durante esta apresentação sobre as perspectivas dos negócios, projeções, metas operacionais e financeiras são meras previsões, baseadas nas expectativas da administração em relação ao futuro da Companhia e não constitui uma oferta ou solicitação de oferta para aquisição de valores mobiliários. Ela pode conter informações sobre eventos futuros e estes eventos/estimativas estão sujeitos a riscos e incertezas relacionados a fatores fora da capacidade da Companhia de controlar ou estimar precisamente, tais como condições de mercado, ambiente competitivo, flutuações de moeda e da inflação, mudanças em órgãos reguladores e governamentais e outros fatores relacionados às operações da Companhia, sendo que os resultados futuros da Companhia poderão diferir materialmente daqueles estimados. Estas estimativas não devem ser interpretadas como garantia de performance futura. A Companhia não se obriga a publicar qualquer revisão ou atualizar essas estimativas frente a eventos ou circunstâncias que venham a ocorrer após a data deste documento. © 2012 Banco Santander (Brasil) S.A.. Todos Direitos Reservados.

Informação Importante

Estratégia de Atuação

Resultados em IFRS – 2011

Mercado de Capitais

Cenário Econômico

Economia mundial Dados recentes de atividade mundial melhoraram, mas crescimento deve ser

modesto (índice PMI, números absolutos)

Fonte: Bloomberg.

30

35

40

45

50

55

60

jan/07 nov/07 set/08 jul/09 mai/10 mar/11 jan/12

Crescimento econômico

Retração econômica

Atividade Econômica Demanda doméstica sentirá o efeito da crise mundial e dos juros, mas

recuperação vem no 2º semestre de 2012 (% a/a)

Fontes: IBGE, Santander.

-4

-2

0

2

4

6

8

10

12

Demanda doméstica (crescimento anual) Estimativa de demanda doméstica

Inflação

Inflação deve ter desaceleração no 1º semestre por fatores extraordinários,

mas cresce no final do ano (% acum. 12 meses)

Fonte: Bacen.

0,5

1,5

2,5

3,5

4,5

5,5

6,5

7,5

8,5

jan/06 dez/06 nov/07 out/08 set/09 ago/10 jul/11 jun/12

Meta

IPCA acumulado em 12 meses (%)

Projeção

PIB

No longo prazo, país deve manter taxas de crescimento (em %)

Fontes: IBGE, Santander.

-5,0

-3,0

-1,0

1,0

3,0

5,0

7,0

9,0

Projeção Crescimento do PIB Crescimento médio da década

1.7% 2.5% 3.6% 4.5%

Distribuição de Renda Principalmente porque a distribuição de renda continuará melhorando ...

Milhões de pessoas por classe

4929 16

47

4440

6695

113

1320 31

0

50

100

150

200

2003 2009 2014

A e B C D Emilhões de pessoas Renda R$ / Mês / Família

R$ 4.800

R$ 1.100 a R$ 4.800

R$ 550 a R$ 1.100

Abaixo de R$ 550

Fonte: Ministério da Fazenda.

População ... já que contamos com um bônus demográfico ...

% da população por faixa de idade, 2010

15% 5% 5% 15%

0-4

10-14

20-24

30-34

40-44

50-54

60-64

70-74

80+

Ida

de

(a

no

s)

Mulheres Homens

Fonte: IBGE.

Educação ... e um bônus educacional (população com mais anos de estudo)

Anos de estudo

Fonte: IBGE.

5,05,1

5,35,4 5,5

5,6 5,7

6,06,2

6,36,5

6,6

6,87,0

7,17,3

4,0

4,5

5,0

5,5

6,0

6,5

7,0

7,5

Expansão do Crédito: Crescimento Sustentável

Crescimento do Crédito Oportunidades para crescer

Crescimento do crédito/crescimento nominal do PIB: 1,5 – 2,0x

Fonte: Federação de Crédito Imobiliário Europeu (EMF) 2010, Banco Mundial 2010, Banco Central do Brasil (Dez, 2011) e Santander Research.

3%

9%

21%

31%

15%

21%

19%

20

01

20

02

20

03

20

04

20

05

20

06

20

07

20

08

20

09

20

10

20

11

Inglaterra EUA Zona do

Euro Brasil

85% 77% 52% 5%

204% 202%

134%

49%

Crédito Imobiliário/PIB Crédito/PIB

E também por conta de investimento robusto em

Infraestrutura nos próximos anos

Programa de Investimento do Brasil (2011-2016), R$ 1 trilhão

13% 4%

3%

80%

Outros Investimentos PAC

Petrobras Pré-sal¹

Copa do Mundo

Jogos Olímpicos

Fonte: Website oficial da Copa do Mundo do Brasil/ Ministério de Desenvolvimento do Brasil:Dossiê de Candidatura do Brasil dos Jogos Olímpicos 2016 / Estimativas Santander. 1. No Brasil, recentemente foi descoberta sua maior reserva de petróleo na camada pré-sal, com volume recuperável estimado entre 6 e 10 bilhões de barris de óleo equivalente (óleo mais gás).

Estratégia de Atuação

Cenário Econômico

Resultados em IFRS – 2011

Mercado de Capitais

Nossa Missão

Nosso Diferencial

Nossas Aspirações

Ser o melhor e mais eficiente banco no País

Ser o maior banco no Brasil em geração de valor para os acionistas

Ser o melhor banco em satisfação dos clientes

Ser o melhor banco para se trabalhar

Construir a marca mais reconhecida e atrativa dentre os bancos no Brasil

Orientação ao cliente

Eficiência de custo

Gestão conservadora de risco

Balanço Patrimonial Sólido

Um banco múltiplo focado no varejo, Forte participação em todos os segmentos.

Ser o melhor banco em eficiência de custo.

Índice de cobertura confortável avaliação de risco conservadora

Forte base de capital e gestão conservadora de risco de liquidez

Franquia global Escala e expertise.

Nosso Modelo de Negócio

1. Quantidade de contas movimentadas e não movimentadas no período de 30 dias (01.12.11 a 30.12.11) de acordo com o Banco Central do Brasil 2. Total captação de clientes: total depósitos + debêntures/LCI/LCA + Letras Financeiras 3. Índice calculado considerando ágio, sem ágio :19.9%

Crédito (R$ milhões)

2011 x 2010

194.184

+ 20,9%

Captação (R$ milhões)

+ 12,9%

180.508

Banco Universal com Foco no Varejo

2.355 agências

1.420 pontos de atendimento (PABs)

18.419 caixas eletrônicos (ATMs)

54,6 mil funcionários: 70% Rede

Rede de Atendimento

Crédito: 10,5%

Participação de Mercado

Base de Clientes 1

Agências: 11,3%

2

24,8% Além disso, estamos bem capitalizados e temos solidez – Índice de Basiléia 3

19,3 milhões de correntistas

41,7 milhões de cartões

2011 - Ano de Transição e Reorganização

Sinergias de Custo

Integração da marca

Gestão Conservadora de Risco

Integração da Plataforma TI

Crescimento acima do mercado

Convergência da Rentabilidade

Plano Estratégico 2011-13

É a materialização de um novo momento, esse projeto tem como norte nossas aspirações e a participação de uma equipe comprometida e engajada

Principais objetivos :

Aproveitar as sinergias nos negócios Ser o 1º banco dos nossos clientes

Ser líder em satisfação dos clientes

Ser o banco que é mais do que crédito

Melhorar a resposta operacional

Simplificar e agilizar os serviços

Fonte: Ipsos ASI – Monitoramento da Marca e da Comunicação (out-dez 11).

2010 2013

Top 3

4º

Atratividade da

marca

Santander Brasil cresce em atratividade

Plano Estratégico 2011-13

2011

Marca é o nosso jeito de ser e de fazer negócios

2010

5º

Fatura de Cartão e Extrato Digitais

Redução de custos e da emissão de 120 mil folhas de papel mês. Adesão de 40 mil funcionários, resultando no plantio de 1.331 árvores.

Salário Livre Portabilidade de salário. Saímos na frente com ofertas e condições

diferenciadas.

Novo aplicativo Tablets e smartphones.

Expandindo nossa plataforma e criando conveniência para nossos clientes...

Santander em Evolução...

Portal integrado Fornece todas as informações para quem deseja comprar,

vender ou alugar um imóvel.

Santander Adquirência

Em 2011: Faturamento de R$ 11 bilhões Market share de 2,65% Mais de 240 mil estabelecimentos credenciados Distribuição pela Rede de Agências No 4T11 iniciamos operações de alto volume, com grandes varejistas

Fonte: Dados Internos - 2012

Uma solução inovadora com alta atratividade no segmento PJ

Conta Integrada – Economia e agilidade em todas as etapas :

Fomos pioneiros ao unir adquirência + serviços bancários

Oferece vantagens exclusivas que facilitam o dia a dia ao solucionar as necessidades dos clientes na própria máquina.

Crescimento Orgânico

Agência Faria Lima - SP

Espaço Van Gogh

04 Espaços Private

102 Salas de Ações

2.355 Agências

+154 em 12 meses (Dez/10 – Dez/11)

+ 61 no 4º trimestre

Santander Private Banking vence Prêmio Euromoney: eleito o melhor em 2012 na Am Latina

Santander Corretora ganha market share em PF nos últimos 9 meses consecutivos + prêmio de qualidade operacional pela BM&FBOVESPA

Fonte: Dados Internos - 2012

Sustentabilidade faz parte do nosso negócio

Nosso Posicionamento Para nós, sustentabilidade é parte estratégica dos negócios Queremos gerar resultados para os negócios , sociedade e promover o desenvolvimento social perenizando os recursos naturais

Fundo Ethical Ações

1º fundo de Investimento Responsável da América Latina

Fonte: Dados internos – 2012

10 anos

Empresas com as melhores práticas de

sustentabilidade no mercado

200 empresas mais líquidas do país, convidadas

a responder um questionário de 300 perguntas

40 empresas podem compor a carteira por ano

Índice de Sustentabilidade

419%

Rentabilidade acumulada de 05/11/11 a 29/02/2012 421%

IBVSP Médio

Fundo Ethical

II FI AÇÕES

Leia o prospecto e o regulamento antes de investir. Rentabilidade passada não

representa garantia de rentabilidade futura. A rentabilidade divulgada não é liquida de

impostos. Fundos de investimento não contam com garantia do administrador, do gestor,

de qualquer mecanismo de seguro ou fundo garantidor de crédito – FGC. Razão Social:

SANTANDER FUNDO DE INVESTIMENTO EM COTAS DE FUNDO DE INVESTIMENTO

ETHICAL AÇÕES – CNPJ: 04.616.277/0001-02. Este fundo de investimento segue a

seguinte regra de resgate: conversão de cotas em D+1 e pagamento em D+4. O fundo

pode aplicar em fundos de investimento que podem estar expostos à significativa

concentração em ativos de poucos emissores, com os riscos daí decorrentes. Este Fundo

aplica em fundos que utilizam estratégias com derivativos como parte integrante de sua

política de investimento. Tais estratégias, da forma como são adotadas, podem resultar

em significativas perdas patrimoniais para seus cotistas. Público-alvo: pessoas físicas e

jurídicas em geral. Início do Fundo: 05/11/2001. Rentabilidade do Fundo nos últimos 12

meses: 3,81%. Rentabilidade ano 2012: 10,44% Rentabilidade do Fundo mês

Fevereiro/2012: 0,28%. PL últimos 12 meses(R$ mil): 164.815 SAC: 0800 762 7777.

Ouvidoria: 0800 726 0322 .

Fonte: Dados internos – 2012

Projeto único e global de colaboração acadêmica

1,9 MM de clientes

343 agências universitárias

+ 45.000 bolsas até 2011

2.085 pessoas dedicadas

Santander Universidades – Divisão Global

Investimos em quem ainda vai investir no mundo

Base de clientes mais qualificada

Alta capacidade de fidelização

Fonte: Dados internos – 2012

Educação superior é o eixo da nossa política de responsabilidade social

Parcerias em universidades de todos os estados do país R$ 265 MM no Brasil

R$ 1,4 Bi no Mundo

Santander Universidades

Investimentos 2011 – 2015

Mobilidade Internacional

Becas Ibero americanas Programas TOP – Intercâmbio

cultural, de pessoas e conhecimentos

10 países 90 Universidades participantes

+ 15 mil alunos impactados no

mundo até 2015

Becas Fórmula Santander

1.002 convênios de colaboração no mundo

50 universidades participantes

100 alunos no Brasil

Fonte: Dados internos – 2012

Programa de voluntariado corporativo

/ Criado em 1998 por um grupo de funcionários

/ Objetivo é contribuir para a melhoria do ensino da escola pública

/ 1.875 voluntários, distribuídos em 227 grupos, que atuam em parceria com 183 escolas públicas em todo o Brasil

Promover os diretos de crianças e adolescentes em municípios críticos

/ R$ 9 milhões arrecadados em 2011

/ Participação de mais de 33 mil pessoas, entre funcionários,

clientes e fornecedores

/ Apoio para 48 municípios

Investimento Social Privado

Santander Brasil ficou em 17º lugar no ranking de empresas mais verdes do

mundo

Santander Brasil vence Prêmio Abrasca Relatório

Anual¹

1. Companhia Aberta com faturamento superior a R$ 2 Bilhões

Grupo Santander ficou em 4º lugar no ranking das marcas

mais valiosas do mundo

Santander Private Banking vence Prêmio Melhor Banco

Privado 2012 da América Latina

Santander Corretora recebe os quatro selos

BMF&BOVESPA

Rankings e Premiações

Museu do Futebol - SP F1 e Ferrari Bruno Senna

Patrocínios Institucionais

Sucesso da campanha Juntos, fazendo

acontecer, impactamos mais de 3MM de pessoas

nas Redes Sociais

Felipe Massa Pelé Neymar Arlete Salles

Libertadores

Estratégia de Atuação

Cenário Econômico

Resultados em IFRS – 2011

Mercado de Capitais

12% 6%

31% 23%

28%

Presença Global

Distribuição¹ Lucro Líquido

Recorrente 2011 – EUR 7.021 MM

Santander Brasil representa 28% do resultado global

/ 193,3 mil funcionários

/ 102 MM de clientes

/ 14.756 agências

/ 3,3 MM de acionistas

Brasil

Reino unido Europa Continental

América Latina

EUA -Sovereign

1. Porcentagem calculada sobre o total de áreas de negócios do Grupo Santander

Integração Operacional com ganhos

de eficiência e escala

Basiléia¹ (%) 24,8

Dez.11

Modelo de Subsidiária com autonomia

financeira (Liquidez e capital)

1 .Segundo o critério do Banco Central do Brasil, o índice de Basiléia, incluindo ágio é de 24,8% para Dez/11. Desconsiderando o ágio, é de 19,9%

Modelo do Grupo baseado em 3 pilares

Banco de varejo com massa crítica nos mercados em que atua

Forte presença local e diversificação

global (mercados maduros e emergentes)

/ Aceleração do crescimento1 da carteira de crédito

/ Solidez patrimonial e níveis confortáveis de cobertura

Destaques - IFRS

/ Custos controlados (+10,2% a/a) mesmo com forte expansão de investimentos

1. Em doze meses

Resultados¹ : Gerenciais IFRS

Lucro Líquido cresce 5,1% em doze meses

2011

R$ MM Var. 12M

Margem Financeira com Juros

Comissões Líquidas

Outras Receitas

Total Receitas

Despesas Gerais c/ amortização

Provisões para Créditos de Liquidação Duvidosa 3

Provisões Líquidas / Outras

Lucro antes da Tributação

Impostos sobre a renda

Lucro Líquido

27.902

7.339

1.180

36.421

(13.834)

(9.383)

(2.648)

10.556

(2.801)

7.755

24.645

6.834

1.351

32.830

(12.467)

(8.783)

(1.856)

9.724

(2.342)

7.382

13,2%

7,4%

-12,6%

10,9%

11,0%

6,8%

42,7%

8,6%

19,6%

5,1%

Conta de Resultados 2010

R$ MM

2

1. Exclui o efeito do hedge fiscal de Cayman e considera a unificação de classificação contábil de operações de leasing ocorrida por ocasião da integração de sistemas

2. Resultado de Operações Financeiras excluindo o efeito do hedge fiscal de Cayman + Outras Receitas (despesas) operacionais + outros

3. Inclui recuperações de créditos baixados como prejuízo

Evolução do Lucro Antes de Imposto e Lucro Líquido - IFRS

2010 2011 4T10 3T11 4T11

0,8%

2.665

R$ milhões

Evolução do Lucro Antes de Imposto

R$ milhões

9,2%

2.461 2.688

Evolução do Lucro Líquido

2010 2011

R$ milhões

7.382 7.755

5,1%

8,6%

9.724 10.556

4T10 3T11 4T11

R$ milhões

1.918 1.802 1.799

-6,2%

-0,2%

1. Considera a unificação de classificação contábil de operações de leasing ocorrida por ocasião

da integração de sistemas.

2. Resultado de Operações Financeiras excluindo o efeito do hedge fiscal de Cayman + Outras

Receitas (despesas) operacionais + outros

R$ Milhões

4T10 1T11 2T11 3T11

Margem de Intermediação ¹ Comissões Outras 2

8.362 8.690 8.959 9.248

513

1.836

6.899

333

1.866

6.760

269

1.782

6.639

137

1.726

6.499

13,9%

3,0%

M. Intermediação 1

Comissões

Outras 2

Subtotal

Receitas Totais

2011 2010 Var. 12M Var. 3M

27.902

7.339

35.241

1.180

36.421

24.645

6.834

31.479

1.351

32.830

13,2%

7,4%

12,0%

-12,6%

10,9%

10,2%

1,0%

8,3%

-87,4%

3,0%

Receitas Totais - IFRS

4T11

9.524

65

1.855

7.604

1.855

R$ Milhões

4T10 1T11 2T11 3T11

Despesas Gerais Depreciações e Amortizações

3.301 3.297 3.324 3.445

359

3.086

357

2.967

338

2.959

349

2.952

14,1%

9,4%

Despesas Adm.

Despesas Pessoal

Depreciações e Amortizações

Despesas Gerais

Total

2011 2010 Var. 12M Var. 3M

5.728

6.644

12.372

1.462

13.834

5.304

5.926

11.230

1.237

12.467

8,0%

12,1%

10,2%

18,2%

11,0%

8,1%

9,5%

8,9%

13,6%

9,4%

Despesas Gerais e Amortização - IFRS

4T11

3.768

408

3.360

Dez.10 Mar.11 Jun.11 Set.11

Carteira de Crédito Ampliada2

Var. 3M

172,2 177,4 184,4 199,3

8,1%

3,9% 3,1%

5,0%

21,3%

Grandes Empresas

Pessoa Física

Financiamento ao consumo

Pequenas e Médias empresas

27% 32%

16% 25%

R$Bilhões

1.Os saldos de crédito referentes ao ano de 2010 foram reclassificados para fins de

comparabilidade com o período atual, devido à re-segmentação de clientes ocorrida no 1T11

2. Considera outras operações com risco de crédito (debêntures, FDIC, CRI, promissórias de

colocação no exterior e Notas Promissórias) e carteira adquirida de outros bancos . Saldo total

em balanço de R$ 2,9 Bi em Dez/11 e R$ 4,2 Bi em Dez/10

Var. 3M Var.12M Dez. 10 Dez. 11 R$ milhões

Pessoa Física

Financiamento ao consumo

Pequenas e Média empresas

Grandes Empresas

Outras operações 2

Total IFRS

Carteira de Crédito Ampliada2

63.413

30.459

47.940

52.373

194.184

14.678

208.862 172.174

11.614

160.559

50.981

26.969

38.178

44.431

21,3%

26,4%

20,9%

25,6%

17,9%

12,9%

24,4% 5,4%

6,1%

8,5%

1,4%

5,1%

0,9%

4,8%

Negócio: Evolução

Gerencial¹ do Crédito - IFRS

4,8%

208,9

Dez.11

1. Operações vencidas há mais de 90 dias / carteira de crédito em BR GAAP

2. Operações vencidas há mais de 60 dias / carteira de crédito em BR GAAP

3. Provisões de Crédito de Liquidação Duvidosa / (operações vencidas há mais de 90 dias mais créditos normais com alto risco de inadimplência)

Qualidade da Carteira de Crédito BR GAAP

Negócio:

Inadimplência Over 90¹ (%) Inadimplência Over 60² (%) Cobertura Over 90³

1. Despesas gerais sem amortização / Receitas Totais excluindo o hedge de Cayman e considera a unificação de classificação contábil de operações de leasing ocorrida por

ocasião da integração de sistemas..2. Lucro líquido / Ativo médio. 3. Desconsidera o efeito do ágio (apurado na aquisição do Banco Real e da Real Seguros Vida e Previdência) .

4. Segundo o critério do Banco Central do Brasil, o índice de Basiléia, incluindo ágio ,é de 28,4% para Dez/10 e 24,8% para Dez/11. Desconsiderando o ágio, é de 22,1% para

Dez/10 e 19,9% para Dez/11.

24,2

34,2 34,0

2,2 2,0

16,9 16,2

28,4

Dez.10 Set.11

2011 2010

2011 2010

2011 2010

-0,2 p.p.

-0,2 p.p.

-0,7 p.p.

-3,6 p.p.

Basiléia4 (%)

ROAE (ajustado) 3 (%)

ROAA 2 (%)

Eficiência 1 (%)

Indicadores de Performance - IFRS

24,8

Dez.11

Estratégia de Atuação

Cenário Econômico

Resultados em IFRS – 2011

Mercado de Capitais

Governança Corporativa

Conselho de Administração e Comitês de Assessoramento com membros

independentes

3 membros independentes no

Conselho de Administração

Responsabilidade Corporativa

Política para Transações com Partes

Relacionas e Código de Ética

Informações Ágeis e Precisas – Ex: Manual de Assembléias e Área de

Relações com Acionistas

Gestão de Riscos/ Controles Internos/

Sarbanes-Oxley

Política de Distribuição de Dividendos e Juros Sobre Capital Próprio

Intenção de pagar aproximadamente 50% do lucro líquido em IFRS

JCP: destaque trimestral

Dividendos: destaque semestral Pagamento Semestral

R$ 3,2 Bilhões de proventos distribuídos em 2011 Rendimento do dividendo (yield): 5.0%

Evolução de Nossas Ações

Fonte: Bloomberg

Fechamento: 30.03.2012 em bps

Período 03/01/2011 a 30/03/2012

50

60

70

80

90

100

110

120

SANB11

IBOV

Evolução de Nossas Ações

Fonte: Bloomberg

Fechamento: 30.03.2012 em bps

Período 02/01/2012 a 30/03/2012

50

60

70

80

90

100

110

120

130

SANB11

IBOV

Crescimento em R$ - %

Receitas: 14-16%

Custos (inclui amortização): 11-13%

Crédito Total: 15-17%

Lucro

Líquido: =15%

CAGR¹ (Critério IFRS)

~

Perspectivas para 2012 e 2013

1. Compound Annual Growth Rate - Taxa composta de crescimento anual

Ciclo Apimec 2012

Salvador – 08/05

Brasília – 17/08

Porto Alegre – 29/11

São Paulo – 13/03

Rio de Janeiro – 15/03

Curitiba – 04/04

Fale com a gente

Relações com Acionistas

Canais de Atendimento

Atendimento a acionistas Tel.: 0800 286 8484 E-mail: acionistas@santander.com.br Site: www.santander.com.br/acionistas

Foco

Acionistas:

/Pessoas físicas

/Jurídicas (não-financeiras)

Relações com Investidores

Canais de Atendimento

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