Pág. 2

1. Resultados:

O lucro líquido recorrente alcançou R$ 3,6 bilhões no 2ºT/12 (ROE de 19,4%), com crescimento de 8,1% sobre o 2ºT/11.

No acumulado do semestre atingiu R$ 7,1 bilhões (ROE de 19,7%), com crescimento de 2,5% sobre o 1ºS/11.

2. Crescimento da Carteira de Crédito:

A carteira de crédito total (incluindo avais, fianças e títulos privados) ultrapassou R$ 432,7 bilhões em 30/jun/12, com crescimento de 3,6% em relação a

31/mar/12 e de 15,2% sobre o mesmo período de 2011.

3. Margem Financeira com Clientes:

No segundo trimestre de 2012, a Margem Financeira com Clientes totalizou R$ 12,3 bilhões, com estabilidade em relação ao período anterior.

A Net Interest Margin com Clientes caiu 0,3 ponto percentual no 2ºT/12 em relação ao 1ºT/12 atingindo 10,9%, principalmente em função da queda da

SELIC.

O spread sobre operações de crédito manteve-se praticamente estável no trimestre, com redução de 0,1 ponto percentual para 13,4%. O spread sobre

operações de crédito ajustado pelas provisões de crédito, líquidas das recuperações, apresentou aumento de 0,1 ponto percentual no trimestre atingindo

7,5%.

30/jun/12 31/mar/12 30/jun/11jun/12–

mar/12

jun/12–

jun/11

Pessoas Físicas - Brasil 147.331 147.570 135.942 -0,2% 8,4%

Pessoas Jurídicas - Brasil 241.145 231.232 208.668 4,3% 15,6%

Argentina/Chile/Uruguai/Paraguai 24.923 21.717 15.497 14,8% 60,8%

Total com Avais e Fianças 413.399 400.519 360.107 3,2% 14,8%

Títulos Privados (*) 19.339 17.067 15.598 13,3% 24,0%

Risco Total Ajustado 432.738 417.586 375.705 3,6% 15,2%

Variação

Destaques

(*) Inclui Debêntures, CRI e Notas Promissórias

Em R$ milhões

Pág. 3

Destaques

4. Receita de Prestação de Serviços e Resultado de Seguros, Previdência e Capitalização:

As receitas de prestação de serviços somadas ao resultado de seguros, previdência e capitalização totalizaram R$ 5,8 bilhões, um aumento de 0,6% na

comparação com o trimestre anterior. No semestre, essas receitas cresceram 11,5% em relação a igual período de 2011 e totalizaram R$ 11,5 bilhões.

5. Créditos de Liquidação Duvidosa e Índice de Inadimplência:

As despesas com provisão para créditos de liquidação duvidosa, líquidas das recuperações de créditos, atingiram R$ 4,9 bilhões no 2ºT/12 mostrando

estabilidade em relação ao 1ºT/12. As despesas de provisões para créditos de liquidação duvidosa apresentaram leve redução de 0,7% na comparação

com o 1ºT/12, atingindo R$ 6,0 bilhões;

O índice de inadimplência superior a 90 dias atingiu 5,2% no 2ºT/12, um aumento de 0,1 ponto percentual em relação ao trimestre anterior e de 0,7 ponto

percentual em relação a junho de 2011.

6. Despesas Não Decorrentes de Juros:

No 2ºT/12, as despesas não decorrentes de juros cresceram 3,2% frente ao trimestre anterior, alcançando R$ 8,4 bilhões. No semestre, o crescimento

em relação ao mesmo período de 2011 foi de 5,8%.

7. Índice de Eficiência:

O índice de eficiência do 2ºT/12 atingiu 45,0%, com aumento de 0,5 ponto percentual em relação ao trimestre anterior. No semestre, o índice atingiu

44,8%, uma redução de 2,8 pontos percentuais em relação ao mesmo período de 2011;

No acumulado 12 meses, o índice de eficiência alcançou 45,9%, redução de 3,3 pontos percentuais em relação a mesmo período do ano anterior.

8. Lucro não Realizado:

O lucro não realizado no resultado apresentou crescimento de 40,5% no trimestre, e somou R$ 5,8 bilhões no 2ºT/12, principalmente pelas valorizações

de nossas carteiras de títulos e valores mobiliários e de crédito. O saldo do lucro não realizado de nossa carteira de títulos disponível para venda atingiu R$

1,5 bilhão em junho de 2012.

Pág. 4

2°T/12 1°T/12 2°T/11 1ºS/12 1ºS/112°T/12 -

1°T/12

2°T/12 -

2°T/11

1ºS/12 -

1ºS/11

Produto Bancário 20.268 19.914 18.147 40.183 35.821 1,8% 11,7% 12,2%

Margem Financeira com Clientes 12.340 12.352 11.231 24.692 22.010 -0,1% 9,9% 12,2%

Margem Financeira com o Mercado 1.129 954 690 2.084 1.625 18,4% 63,7% 28,3%

Receitas de Prest. de Serv. e de Tarifas Bancárias 5.078 5.003 4.672 10.082 9.140 1,5% 8,7% 10,3%

Resultado de Operações de Seg., Prev. e Cap. antes das

Despesas com Sinistros e de Comercialização1.466 1.461 1.279 2.927 2.503 0,3% 14,6% 16,9%

Outras Receitas Operacionais 84 57 95 141 223 46,6% -11,3% -36,5%

Resultado de Participações em Coligadas 151 81 96 233 193 85,8% 58,3% 20,5%

Resultado não Operacional 19 4 84 24 127 - - -

Perdas com Créditos e Sinistros (5.374) (5.304) (4.118) (10.678) (7.693) 1,3% 30,5% 38,8%

Despesa de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa (5.988) (6.031) (5.107) (12.020) (9.487) -0,7% 17,3% 26,7%

Recuperação de Créd. Baixados como Prejuízo 1.126 1.192 1.393 2.318 2.600 -5,6% -19,1% -10,8%

Despesas com Sinistros (511) (465) (403) (976) (805) 10,1% 26,8% 21,2%

Outras Despesas Operacionais (9.964) (9.659) (9.457) (19.623) (18.526) 3,2% 5,4% 5,9%

Despesas não Decorrentes de Juros (8.411) (8.153) (7.971) (16.564) (15.657) 3,2% 5,5% 5,8%

Despesas Tributárias de ISS, PIS, COFINS e Outras (1.050) (1.041) (983) (2.091) (1.918) 0,8% 6,8% 9,0%

Outras (*) (503) (464) (503) (968) (952) 8,4% 0,0% 1,7%

Resultado antes de Tributação sobre o Lucro 4.930 4.952 4.573 9.882 9.603 -0,4% 7,8% 2,9%

Imposto de Renda e Contribuição Social (1.345) (1.408) (1.256) (2.753) (2.648) -4,4% 7,1% 4,0%

Lucro Líquido Recorrente 3.585 3.544 3.317 7.129 6.955 1,2% 8,1% 2,5%

Efeitos Não Recorrentes (281) (118) 286 (399) 178 - - -

Lucro Líquido 3.304 3.426 3.603 6.730 7.133 -3,5% -8,3% -5,6%

(*) Inclui despesa de comercialização de seguros e participações no lucro (administradores) e minoritárias. No 2ºT/12 estas despesas representaram R$245 milhões, R$52

milhões e R$207 milhões, respectivamente.

Resultado Em R$ milhões

Pág. 5

(5.107)(6.031) (5.988)

(9.487)

(12.020)

2°T/11 1°T/12 2°T/12 1ºS/11 1ºS/12

18.14719.914 20.268

35.821

40.183

2°T/11 1°T/12 2°T/12 1ºS/11 1ºS/12

Despesas Não Decorrentes de Juros

Produto Bancário

Lucro Líquido Recorrente

Despesa de Provisão para Créditos de Liquidação

Duvidosa

Indicadores de Resultado

(Despesas de Pessoal, Administrativas, Operacionais e Outras Tributárias)

Em R$ milhões

+ 11,7%

+ 1,8%

(7.971) (8.153) (8.411)

(15.657)(16.564)

2°T/11 1°T/12 2°T/12 1ºS/11 1ºS/12

3.317 3.544 3.585

6.955 7.129

2°T/11 1°T/12 2°T/12 1ºS/11 1ºS/12

+ 5,5%

+ 3,2%

+ 8,1%

+ 1,2%

+ 17,3%

- 0,7%

+ 12,2%

(Margem Financeira, Receita de Serviços, Resultado de Seguros, Previdência e Capitalização antes de Sinistros e Comercialização, Outras Receitas, Resultado de Participação em Coligadas e Resultado não Operacional)

+ 5,8%

+ 2,5%

+ 26,7%

Pág. 6

11,6% 11,2% 10,9% 11,5% 11,0%

2°T/11 1°T/12 2°T/12 1ºS/11 1ºS/12

5.309 5.754 5.788

10.35411.542

2°T/11 1°T/12 2°T/12 1ºS/11 1ºS/12

20,4% 20,0% 19,4%21,9%

19,7%

2°T/11 1°T/12 2°T/12 1ºS/11 1ºS/12

Participação em relação ao Produto Bancário

ROE Recorrente (Médio)

Net Interest Margin (com Clientes)

Lucro por Ação

Resultado de Prestação de Serviços e Seguros

Em R$

Indicadores de Resultado

Em R$ milhões

(Receita de prestação de serviços e Resultado de Seguros, Previdência e Capitalização líquido de sinistros e despesas de comercialização)

28,7% 28,9% 29,3%

- 0,7 p.p.

- 0,3 p.p.

+ 9,0%

+ 0,6%

0,790,780,830,87

0,73

0,800,75

0,700,78 0,76

0,84

0,73

0,820,79

0,86

0,67

3°T/10 4°T/10 1°T/11 2°T/11 3°T/11 4°T/11 1°T/12 2°T/12

Lucro líquido Recorrente por Ação Lucro líquido por Ação

28,9% 28,6%

- 0,5 p.p.

- 1,0 p.p.

- 0,6 p.p.

- 2,2 p.p.

+ 11,5%

Pág. 7

13,8% 13,8%

12,9% 12,8%13,2% 13,0%

13,5% 13,4%

12,2% 12,2%

11,2%

9,1%

8,3%8,0%

7,4%8,7%

9,3%

8,1%

7,4%

6,8% 6,6%

10,4% 10,3%

8,3%

11,5% 11,6%

11,7% 10,9%11,0%

7,6%

8,3%

9,8%

7,5%7,8%

8,1%

10,6%

10,7%

12,0%

11,2%

9,8%

3°T/10 4°T/10 1°T/11 2°T/11 3°T/11 4°T/11 1°T/12 2°T/12

Spread de Crédito Bruto NIM com ClientesSpread de Crédito Líquido NIM com Clientes ajustada ao riscoCDI

Margem Financeira

(após PDD líquida de recuperação)

Pág. 8

360.107400.519 413.399

30/jun/11 31/mar/12 30/jun/12

823.763926.062 942.300

30/jun/11 31/mar/12 30/jun/12

66.08372.484 75.636

30/jun/11 31/mar/12 30/jun/12

793.679896.842 888.809

30/jun/11 31/mar/12 30/jun/12

Destaques Patrimoniais Em R$ milhões

+ 12,0%

- 0,9%

Ativos Patrimônio Líquido

Carteira de Crédito (Inclui Avais e Fianças) Recursos Captados com Clientes (Inclui AuA)

+ 14,5%

+ 4,3%

+ 14,8% + 3,2%

+ 14,4%

+ 1,8%

Pág. 9

Variação

30/jun/12 31/mar/12 31/dez/11 30/jun/11jun/12 -

mar/12

jun/12 -

dez/11

jun/12 -

jun/11

Pessoas Físicas - Brasil 147.331 147.570 147.573 135.942 -0,2% -0,2% 8,4%

Cartão de Crédito 36.777 36.574 38.961 34.555 0,6% -5,6% 6,4%

Crédito Pessoal 38.243 37.351 35.069 30.262 2,4% 9,1% 26,4%

Veículos 56.575 59.054 60.093 60.141 -4,2% -5,9% -5,9%

Crédito Imobiliário 15.736 14.591 13.450 10.984 7,8% 17,0% 43,3%

Pessoas Jurídicas - Brasil 241.145 231.232 228.761 208.668 4,3% 5,4% 15,6%

Grandes Empresas 149.487 141.253 138.384 122.453 5,8% 8,0% 22,1%

Micro, Pequenas e Médias Empresas 91.658 89.979 90.378 86.215 1,9% 1,4% 6,3%

Argentina/Chile/Uruguai/Paraguai 24.923 21.717 20.678 15.497 14,8% 20,5% 60,8%

Total com Avais e Fianças 413.399 400.519 397.012 360.107 3,2% 4,1% 14,8%

Total Varejo - Brasil 238.989 237.549 237.950 222.157 0,6% 0,4% 7,6%

Total Varejo - Brasil (ex-Veículos) 182.414 178.495 177.857 162.016 2,2% 2,6% 12,6%

Grandes Empresas - Risco Total (*) 168.826 158.320 153.604 138.051 6,6% 9,9% 22,3%

Saldo de Avais e Fianças 56.611 53.150 51.530 43.144 6,5% 9,9% 31,2%

1,4% 2,8% 10,4%Crescimentos ajustados pelos efeitos da variação cambial

(*) Inclui títulos privados (debêntures, CRIs e Notas Promissórias).

Obs.: A carteira de crédito consignado adquirida é considerada como risco de grandes empresas (saldo de R$ 1.883 milhões em 30/06/12 com crescimento de 8,8%

em relação a 31/03/12 e aumento de 18,3% em relação a 30/06/11).

Empréstimos por Tipo de Cliente / Produto Em R$ milhões

Pág. 10

9,3%8,6%

7,7%8,1%

7,5%

6,7% 6,5%

7,5% 7,2% 7,2%6,9%

7,9%7,5%

5,9%5,2%

4,7%5,1%

4,5% 4,2%3,9%

4,7% 4,5% 4,3% 4,4%4,8% 4,5%

2,1% 2,3% 2,3% 2,2%

3,1%

2,3% 2,1%2,5%

2,0% 2,2%1,7%

2,4% 2,4%

jun/09 set/09 dez/09 mar/10 jun/10 set/10 dez/10 mar/11 jun/11 set/11 dez/11 mar/12 jun/12

Pessoas Físicas Total Pessoas Jurídicas

8,1% 8,0%

7,4%

6,7%6,3%

6,0% 5,8% 5,7% 5,8%6,3%

6,6% 6,7%

7,3%

5,6%

5,0%4,7% 4,8%

5,7%

5,4%

4,6%4,2% 4,2% 4,2%

4,5% 4,7% 4,9% 5,1% 5,2%

3,5% 3,5%3,7%

3,5%

5,8%5,5%

6,0%

5,1%5,5%

5,3%5,1%4,5%

5,9%5,6%

4,8%

3,1%

4,1% 4,0%

3,3% 3,2%2,8% 2,9% 3,1%

3,5%

jun/09 set/09 dez/09 mar/10 jun/10 set/10 dez/10 mar/11 jun/11 set/11 dez/11 mar/12 jun/12

Pessoas Físicas SFN Total Pessoas Jurídicas

9,8% 10,2% 9,8%9,1%

8,6% 8,3%7,5% 7,3% 7,5% 7,4% 7,5% 7,5% 7,6%

1,8% 1,8% 1,7% 1,5% 1,5% 1,5% 1,4% 1,5% 1,6% 1,5% 1,6% 1,7% 1,7%

1,6% 1,6% 1,3% 1,2% 1,2% 1,1% 0,9% 1,1% 1,2% 1,1% 1,1% 1,4% 1,4%

2°T/09 3°T/09 4°T/09 1°T/10 2°T/10 3°T/10 4°T/10 1°T/11 2°T/11 3°T/11 4°T/11 1°T/12 2°T/12

Saldo de PDD Específica + Genérica + Complementar / Carteira de Crédito

Despesa de Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa / Carteira de Crédito (**)

Despesa de PDD Líq. da Recup. de Créd. Baixados como Prej. / Carteira de Crédito (**)

Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa

(*)

Índice de Inadimplência (90 dias)

Saldo da Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa

Índice de Inadimplência (15 a 90 dias)

Em R$ bilhões

Indicadores de Crédito

(*) Houve reversão de provisão adicional de R$ 1,6 bilhão no 4º trimestre de 2010.

(**) Saldo médio da carteira de crédito considerando dois trimestres.

(*) Resolução 2.682/99 CMN

(*) Fonte: Bacen (para jun/12, contempla o dado de mai/12 uma vez que o dado de jun/12 não havia sido

divulgado até a publicação desse material).

(*)

10,9 11,6 11,8 10,7 10,1 10,6 11,3 12,3 14,0

5,56,4 6,2

6,1 6,5 6,8 6,9 6,87,4

7,37,6 8,0

8,04,55,1 5,1

5,1 5,15,1

6,1 6,16,1 6,1 6,1

10,2 10,313,1 12,9

5,16,5

22,924,1 24,1

22,9 22,6 23,0 22,0 22,223,8 24,7

25,8 26,027,1

jun/09 set/09 dez/09 mar/10 jun/10 set/10 dez/10 mar/11 jun/11 set/11 dez/11 mar/12 jun/12

Saldo da PDD Adicional ─ modelo perda esperada + provisão anticíclica

Saldo da PDD Complementar ─ modelo perda esperada

Saldo de Provisão para Crédito de Liquidação Duvidosa – Carteira em Rating A–G (*)

Saldo de Provisão para Crédito de Liquidação Duvidosa – Carteira em Rating H (*)

Pág. 11

Crédito Veículos PF (Inadimplência)

0,5% 0,5%

0,8%

1,2%1,3%

1,4%1,2%

1,0%0,9%

0,7%

0,5%

0,8%

1,0%

1,2%

1,4% 1,5%

0,9%0,8%

0,7%0,6% 0,5%

0,4%0,3%

1,2%

0,7%

1,2%

0,5% 0,4%

0,9%1,0% 1,0%

1,2%1,2% 1,3%

dez/09

mar

/10

jun/

10

set/1

0

dez/10

jan/

11

fev/11

mar

/11

abr/1

1

mai/1

1

jun/

11

jul/1

1

ago/11

set/1

1

out/1

1

nov/11

dez/11

Itaú Unibanco Mercado sem Itaú Unibanco

NPL 90 dias das safras após 4 meses da concessão - CDC Veículos

Mês da

Concessão

(*) Fonte: Banco Central do Brasil e Fenabrave.

(*)

Pág. 12

Crédito Veículos PF

Despesa de PDD Veículos

Itaú Unibanco

705

857958992

607

20,1% 16,5% 13,0% 9,0%

79,9% 83,5% 87,0% 91,0% 96,7% 100,0%

3,3%

2010 1ºS/11 2ºS/11 1ºT/12 2ºT/12 jun/12

60 meses sem entrada Demais planos

28 24 28 31 32 33 35

444748505350

2009 2010 1ºS/11 2ºS/11 1ºT/12 2ºT/12 jun/12

% Entrada Prazo médio (meses)

OBS.: Não foram produzidos contratos de 60 meses sem entrada em jun/12.

Prazo e % Entrada Redução do prazo médio e aumento do % médio de entrada

Produção Itaú Unibanco

Média trimestral

2011

1ºT/12 2ºT/12 3ºT/12

Estimado

4ºT/12

Estimado

R$ milhões

R$ 1,1 bilhão

42

-

Pág. 13

30/jun/12 31/mar/12 30/jun/11jun/12 -

mar/12

jun/12 -

jun/11

Depósitos à Vista 31.361 26.903 24.463 16,6% 28,2%

Depósitos de Poupança 73.056 68.488 60.008 6,7% 21,7%

Depósitos a Prazo 120.872 127.385 121.641 -5,1% -0,6%

Debêntures (Op. Compromissadas) 115.724 110.480 103.222 4,7% 12,1%

Recursos de Letras (1) 38.757 37.318 19.519 3,9% 98,6%

(1) Total – Clientes Correntistas e Institucionais (*) 379.770 370.574 328.853 2,5% 15,5%

Obrigações por Repasses 34.694 34.932 34.277 -0,7% 1,2%

(2) Total – Funding de clientes 414.464 405.505 363.130 2,2% 14,1%

Fundos de Investimentos e Carteiras Administradas 422.623 423.205 379.392 -0,1% 11,4%

Provisões Técnicas de Seg., Prev. e Cap. 82.553 77.830 66.703 6,1% 23,8%

(3) Total – Clientes 919.641 906.540 809.225 1,4% 13,6%

Depósitos Interf inanceiros 9.686 8.569 2.802 13,0% 245,6%

Obrigações por TVM no Exterior 12.973 10.953 11.736 18,4% 10,5%

Total - Recursos Captados com Clientes + Interfinanceiros 942.300 926.062 823.763 1,8% 14,4%

Operações Compromissadas (2) 81.941 103.253 95.684 -20,6% -14,4%

Obrigações por Empréstimos 20.885 17.142 18.670 21,8% 11,9%

Carteira de Câmbio 36.775 49.364 25.458 -25,5% 44,5%

Dívidas Subordinadas 42.948 44.984 37.210 -4,5% 15,4%

Cobrança e Arrecadação de Tributos e Assemelhados 4.238 5.837 9.385 -27,4% -54,8%

Recursos Próprios Livres (3) 64.608 62.579 57.897 3,2% 11,6%

Recursos Livres e Outras Obrigações 251.395 283.159 244.306 -11,2% 2,9%

Total - Recursos Próprios Livres, Captados e Administrados 1.193.695 1.209.221 1.068.068 -1,3% 11,8%

Variação

(*) Em junho de 2012, os recursos captados com Clientes Institucionais totalizaram R$ 25.365 milhões, que corresponde a 6,7% do total captado com Clientes.

(1) Inclui recursos de Letras Imobiliárias, Hipotecárias, Financeiras, de Crédito e Similares. (2) Exceto debêntures de emissão própria, classificados como “funding”. (3) Patrimônio Líquido + Minoritários - Ativo Permanente.

Em R$ milhões

Recursos Próprios, Captados e Administrados

Pág. 14

95,1%101,1% 102,9% 104,1%

100,5%95,5% 96,7% 98,0%

75,6% 75,5% 75,9% 76,6% 75,2% 71,9%75,9% 76,8%

292 292 295 304362 359

75 99 105 109112

119 99 101367 391 400 414446

481 458 465

364334

345 347 357335317304295277

set/10 dez/10 mar/11 jun/11 set/11 dez/11 mar/12 jun/12

Relação entre a Carteira de Crédito e as Captações

Em R$ bilhões

+ 2,7%

+ 1,4%

274 267 292 292 304 334

48 74 75 99 105 109 112119

322 341 367 391 400 414446

481

295 362

317 335304295

262250 277345

mar/10 jun/10 set/10 dez/10 mar/11 jun/11 set/11 dez/11

Recursos Captados (*) Compulsórios e Disponibilidades Carteira de Crédito

(*) Inclui captações com clientes correntistas e institucionais, obrigações por repasses, obrigações por TVM no Exterior, obrigações por Empréstimos e dívidas subordinadas que

não compõem o Nível II do Patrimônio de Referência. Considera as deduções das exigibilidades compulsórias e disponibilidades;

(**) Considera depósitos brutos (sem dedução das exigibilidades compulsórias e disponibilidades)

95,5%100,5%104,1%102,9%101,1%

95,1%98,1%91,5%

71,9%75,2%76,6%75,9%75,5%75,6%76,8%77,7%

Crédito / Recursos Captados (%) Crédito / Recursos Captados Brutos(**) (%)

Pág. 15

2°T/12 1°T/12 1°S/12 1°S/112°T/12 -

1°T/12

1°S/12 -

1°S/11

Administração de Recursos 741 707 1.447 1.275 4,9% 13,5%

Serviços de Conta Corrente 807 750 1.557 1.207 7,6% 29,0%

Op. de Crédito e Garantias Prestadas 656 687 1.343 1.572 -4,5% -14,6%

Serviços de Recebimentos 355 345 700 631 2,9% 11,0%

Cartões de Crédito 2.029 2.031 4.059 3.496 -0,1% 16,1%

Serviços de Processamento da Orbitall 1 34 115 149 190 -70,4% -21,6%

Outros 491 484 975 959 1,4% 1,7%

Receitas de Prestação de Serviços 1 5.078 5.003 10.082 9.140 1,5% 10,3%

Resultado com Operações de Seg., Prev. e Cap. 2 710 750 1.460 1.214 -5,4% 20,2%

Total 5.788 5.754 11.542 10.354 0,6% 11,5%

Receitas de Prestação de Serviços e Resultado de Seguros, Previdência e Capitalização

Em R$ milhões

(1) Desconsiderando as receitas da Orbitall, as receitas de prestação de serviços teriam crescido 3,2% no trimestre e 11,0% sobre o primeiro semestre de 2011.

(2) Receitas de Operações de Seguros, Previdência e Capitalização (-) Despesas com Sinistros (-) Despesas de Comercialização de Seguros, Previdência e Capitalização.

4.784 4.911 4.950 5.0455.309 5.502

5.906 5.754 5.788

29,2% 29,3% 27,6% 28,5% 29,3% 28,4% 30,1% 28,9% 28,6%

2°T/10 3°T/10 4°T/10 1°T/11 2°T/11 3°T/11 4°T/11 1°T/12 2°T/12

Rec. Prest.Serviços e Tarifas Bancárias + Result. Seg., Prev. e Cap.

(Rec. Prest.Serviços e Tarifas Bancárias + Result. Seg., Prev. e Cap.) /Produto Bancário

Pág. 16

2°T/12 1°T/12 1ºS/12 1ºS/112°T/12 -

1°T/12

1ºS/12 -

1ºS/11

Despesas de Pessoal (3.438) (3.392) (6.830) (6.578) 1,4% 3,8%

Despesas Administrativas (3.659) (3.428) (7.087) (6.682) 6,7% 6,1%

Despesas de Pessoal e Administrativas (7.098) (6.820) (13.918) (13.260) 4,1% 5,0%

Despesas Operacionais (*) (1.181) (1.234) (2.415) (2.235) -4,3% 8,1%

Outras Despesas Tributárias (**) (133) (99) (232) (162) 33,3% 43,6%

Despesas não Decorrentes de Juros (8.411) (8.153) (16.564) (15.657) 3,2% 5,8%

(*) Considera despesas com provisão para contingências, despesas com comercialização de cartões de crédito, sinistros e outras.

(**) Inclui IPTU, IPVA, IOF e outros. Não inclui PIS, Cofins e ISS

Despesas não Decorrentes de Juros e Eficiência Em R$ milhões

Índice de Eficiência e Índice de Eficiência Ajustado ao Risco

45,0

73,0

47,8 50,2 51,5 47,4 47,8 47,0 47,0 44,5

69,7 70,9 69,2 68,7 71,8 69,0 69,5 72,6

45,9

71,5 70,7 69,5 69,6 70,1 69,7 69,7 70,7 71,0

46,8 48,0 48,8 49,2 49,2 48,4 47,3 46,5

2°T/10 3°T/10 4°T/10 1°T/11 2°T/11 3°T/11 4°T/11 1°T/12 2°T/12

I.E. Trimestre (%) I.E.A.R. Trimestre (%) I.E. Acumulado 12 meses (%) I.E.A.R. Acumulado 12 meses (%)

Pág. 17

31%

10%

21%

23%

15%

39%

10%18%

20%

13%

32%

8%

17%

29%

14%

Composição do Lucro Líquido Recorrente do Itaú Unibanco

1ºT/2012 2ºT/2011

Banco Comercial Crédito ao Consumidor

Itaú BBA Atividades com Mercado + Corporação

Seguros, Previdência e Capitalização

2ºT/2012

Pág. 18

16,1% 16,1%16,9%

12,8% 12,5% 12,4%

12,1% 11,8%11,9%

jun/11 mar/12 jun/12

Basileia Nível I Capital Tangível

Evolução no trimestre

PR EPRÍndice de

Basileia

Março de 2012 94,0 584,8 16,1%

Dívida Subordinada Aprovada 5,9 1,0%

Resultado do Período 3,5 0,6%

Ajustes Patrimoniais (DPV) 0,6 0,1%

JCP/Dividendos -0,7 -0,1%

Demais efeitos no PR -0,7 -0,1%

Ativos Ponderados pelo Risco 21,3 -0,6%

Junho de 2012 102,5 606,1 16,9%

(*) O índice do Capital Tangível (TCE - Tangible Common Equity) é definido internacionalmente como Patrimônio Líquido menos ativos intangíveis, ágios e ações preferenciais. As ações preferenciais, no Brasil, cumprem

essencialmente a função de capital e, por esta razão, não foram excluídas. Ressalta-se que os créditos tributários não foram excluídos para fins desse cálculo e, portanto, não representam o conceito de “core capital” introduzido pelo

Pilar III de Basileia.

Obs: Com base no conceito consolidado operacional, o índice de Basileia atingiu 16,6% em 30/06/12.

Evolução do Índice de Basileia, Nível I e Capital Tangível (*)

(Consolidado Econômico Financeiro)

Índice de Basileia

Conforme definido pelas regras da Basileia III, os investimentos em seguradoras deverão passar a ser deduzidos do Patrimônio de Referência. Caso tivessem sido

realizadas integralmente, as deduções referentes a investimentos em empresas seguradoras, respeitando as isenções permitidas pela nova regra (entre 10 e 15% do

patrimônio líquido após os primeiros ajustes prudenciais), nosso índice de Basileia de junho teria sido de 15,9% no critério consolidado operacional (atualmente

16,6%).

Encontram-se em processo de aprovação pelo Banco Central do Brasil emissões de dívidas subordinadas para compor o nível II do Patrimônio de Referência, no

montante de R$ 1.777 milhões. Caso fossem consideradas, nosso Índice de Basileia seria de 17,2% (efeito de 0,3 ponto percentual).

R$ bilhões

PR= Patrimônio de Referência

EPR = Exposição Ponderada ao Risco

(**) Resultado considerado no Consolidado Econômico Financeiro

(**)

Pág. 19

Capitalização de Mercado e Volume Médio Diário Negociado

Em R$ milhões Volume Médio Diário Negociado

(1) Em 30/06/2012 o Itaú Unibanco figurava como 15º maior banco do mundo por valor de capitalização de mercado (Fonte: Bloomberg)

(1)

NYSE (ADR) BM&FBOVESPA (ON+PN) Capitalização de Mercado (R$ bilhões)

106

224

452

632

368443 458 450

189

242

191

207277 301

32 36 51

185

319

641

874

559

650

735 751

9 13 1923 23 32

79

95

23,841,2

54,5

80,8

115,3

140,5

107,9

175,1 179,6152,8

126,7

2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 1ºS/12

Pág. 20

Expectativas 2012

Divulgado na Teleconferência do 4T11 Revisto

(*) Receitas de Prestação de Serviços (+) Receitas de Operações de Seguros, Previdência e Capitalização (-) Despesas com Sinistros (-) Despesas de Comercialização de Seguros, Previdência e

Capitalização.

2. Estabilidade da inadimplência no ano

com oscilações sazonais

4. Evolução das Despesas Não Decorrentes de Juros em 4% – 8%

3. Evolução da Receitas de Prestação de Serviços e Resultado

com Seguros, Previdência e Capitalização (*) em 10% – 12%

1. Evolução da Carteira de Crédito em 14% – 17%

com manutenção do market-share entre os bancos privados

5. Melhoria de 2,0 – 3,0 pontos percentuais no Índice de Eficiência

Despesas de PDD:

• 3T12 entre R$ 6,0 bilhões e R$ 6,5 bilhões

• 4T12 entre R$ 5,7 bilhões e R$ 6,2 bilhões

Despesas Não Decorrentes de Juros:

• Evolução entre 3,5% – 6,5%

Mantida

Carteira de Crédito Total:

• Ex-Veículos PF: crescimento entre 13% - 15%

• Veículos PF: decrescendo para R$ 50 - 52 bilhões

Mantida

Pág. 21

Associação com o Banco BMG S.A.

Estimativa para a Carteira da Associação em 2 anos:

R$ 12 bilhões

= Participação Societária = Contrato de Funding (sujeito a condições e limites) = Fluxo de Contratos Originados

70% 30%

70%

30%

Acionistas BMG

Banco Itaú BMG

Consignado S.A.

Canais de Distribuição

Itaú Unibanco

Holding S.A.

Itaú Unibanco

S.A. Banco BMG

S.A.

Estrutura: Criação de uma associação

Banco Itaú BMG Consignado S.A.

Capital social inicial: R$ 1 bilhão

Objetivo: Distribuição e Comercialização de

créditos consignados;

Itaú Unibanco: Capacidade econômico-

financeira, experiência administrativa e de

controles;

BMG: competência comercial e

operacional, plataforma tecnológica.

Obs: Itaú Unibanco irá prover ao BMG mensalmente, desde já e pelo prazo de 5 anos, até R$ 300 milhões, sujeito a condições e limites, para sua operação de

crédito consignado.