As responsabilidades, o perfil de atuação dos conselheiros e a

governança dos RPPS.

Professor Graduação e Pós-graduação. Diretor Presidente Instituto de Previdência dos

Servidores do DF Diretor de Assuntos Atuariais, Contábeis e de Investimentos – PREVIC. Fundador Escola de Formação Previdenciária Presidente do Conselho Fiscal Acesita Superintendente do IPREM - Município de São Paulo Conselheiro APEPREM Conselheiro ABIPEM Principal Gestor do Banco do Povo - São Paulo Confia. Coordenador da Secretaria de Estudos Socioeconômicos

Edevaldo Fernandes da Silva

Universo de participantes RPPS/DF

Estatísticas Executivo Legislativo TCDF TotalAtivos 89.543 743 426 90.712Aposentados 42.475 147 331 42.953Pensionistas 10.494 19 90 10.603

Total 142.512 909 847 144.268Fonte: SIGRH - Pesquisa formulada com base de dados de agosto/2013.Elaboração: IPREV/DF - Estudo Atuarial 2013

Tipos de aposentadorias do RPPS do DF

Tipo de Aposentadoria QuantidadePor invalidez 6.466Voluntária por tempo de contribuição e idade 34.271Voluntária por idade 1.912Compulsória 304TOTAL 42.953

Fonte: SIGRH - Pesquisa formulada com base de dados de ago/2013.Elaboração: IPREV/DF – Assessoria Atuarial - Estudo Atuarial 2013

Desafio Gênero

Valor Médio de Aposentadoria por faixa etária dos Servidores do DF

R$ 0,00

R$ 1.000,00

R$ 2.000,00

R$ 3.000,00

R$ 4.000,00

R$ 5.000,00

R$ 6.000,00

R$ 7.000,00

R$ 8.000,00

R$ 9.000,00

30-40 41- 50 51- 60 61- 70 71- 80 81- 90 91- 100 101-110

R$ 4.253,75

R$ 4.805,20

R$ 8.127,80 R$ 7.998,63

R$ 7.359,39 R$ 7.255,73

R$ 6.647,24

R$ 3.831,95

MÉDIA VALOR DE APOSENTADORIA POR FAIXA ETÁRIA

30-40 41- 50 51- 60 61- 70 71- 80 81- 90 91- 100 101-110

Elaboração: IPREV/DF – Assessoria Atuarial - Estudo Atuarial 2013

Faixa de Anos em gozo -Aposentadoriados Servidores Aposentados do DF

Elaboração: IPREV/DF – Assessoria Atuarial - Estudo Atuarial 2013

0

2.000

4.000

6.000

8.000

10.000

12.000

14.000

16.000

18.000

20.000

0-1011-20

21-3031-40

41-50

18.030

15.421

7.577

1.787

138

QU

ANTI

DADE

FAIXA DE TEMPO DE APOSENTADORIA

Distribuição dos Servidores Aposentados do Distrito Federal(por faixa de anos em gozo de Aposentadoria )

Evolução Histórica em R$

Elaboração: IPREV/DF – Diretoria de Investimentos - 2013

Distribuição do Custo Normal do Fundo Capitalizado - 2011 a 2013.

2011 2012 2013Aposentadorias com reversão ao dependente 15,10% 16,16% 19,26%Invalidez com reversão ao dependente 1,90% 1,86% 1,88%Pensão de ativos 4,95% 4,75% 1,59%Auxílios 2,17% 1,93% 1,48%Administração do Plano 0,00% 0,00% 0,00%Custo Anual Normal Total 24,12% 24,70% 24,21%

Custo Anual Normal por Tipo de Benefício Avaliações Atuariais Registradas %

Fonte: Demonstrativo de Estudo Atuarial Anual – DRAA dez/2013.

Elaboração: IPREV/DF – Assessoria Atuarial

SEGREGAÇÃO DAS MASSAS

SEGREGAÇÃO DAS MASSAS

Riscos são Intrínsecos a gestão Previdenciária

É natural existir riscos quando se busca prever ou antecipar algo.• imprescindível que exista em todo e qualquer

Regime ou Entidade de Previdência uma Política de Riscos adequada

• Os riscos devem ser avaliados, mensurados e, o mais importante, administrados da melhor maneira possível, sempre que não for possível eliminá-los.

O caminho para a construção da Política de Riscos

• Identificar;• Ordenar por relevância;• Estabelecer metodologias;• Eliminar ou administrar.

Riscos

Atuarial

Financeiro

Operacional

Governança

Legal

O exemplo do Risco Atuarial:

(*) Para maiores esclarecimentos: Regimes Próprios - Aspectos Relevantes. Pg. 145

O exemplo do Risco Financeiro:

Período INPC IPCA Período INPC IPCAjan/12 0,51% 0,56% jan/13 0,92% 0,86%fev/12 0,90% 1,01% fev/13 1,44% 1,47%mar/12 1,08% 1,22% mar/13 2,05% 1,94%abr/12 1,73% 1,87% abr/13 2,66% 2,50%mai/12 2,29% 2,24% mai/13 3,01% 2,88%jun/12 2,56% 2,32% jun/13 3,30% 3,15%jul/12 3,00% 2,76% jul/13 3,17% 3,18%ago/12 3,46% 3,18% ago/13 3,33% 3,43%set/12 4,11% 3,77% set/13 3,61% 3,79%out/12 4,85% 4,38% out/13 4,25% 4,38%nov/12 5,42% 5,01% nov/13 4,81% 4,95%dez/12 6,20% 5,84% dez/13 5,56% 5,91%

TMA 2012 TMA 2013 11,90%12,57%

Tabela 1 - Cálculo da Taxa da Meta Atuarial do IPREV/DF – Vigente em 2013

(*) INPC acumulado no ano acrescido de juros reais de 6% ao ano.Fonte: Banco Central do Brasil – Séries Temporais Março de 2013Elaboração: IPREV/DF – EFS 20/03/2014.

O exemplo do Risco Financeiro:

(*) Poupança considerando aplicações sempre no dia 01 e com base na metodologia anteriores a 03/05/2012.Fonte: Banco Central do Brasil – Séries Temporais Março de 2013Elaboração: IPREV/DF – EFS 20/03/2014.

Tabela 2 – Principais Benchmarks de Índices ou Taxas de Juros praticadas nos Mercados Financeiro e de Capitais – Acumulado no ano

O exemplo do Risco Financeiro:

(*) Poupança considerando aplicações sempre no dia 01 e com base na metodologia anteriores a 03/05/2012.Fonte: Banco Central do Brasil – Séries Temporais Março de 2013Elaboração: IPREV/DF – EFS 20/03/2014.

Tabela 2 – Principais Benchmarks de Índices ou Taxas de Juros praticadas nos Mercados Financeiro e de Capitais – Acumulado no ano

O exemplo do Risco Financeiro:

dez/13 24 MesesIRF-M 2,61% 17,28%IRF-M 1 7,44% 17,71%IRF-M 1+ 0,36% 17,63%IMA-B -10,02% 13,99%IMA-B 5 2,78% 20,23%IMA-B 5+ -17,07% 11,30%IMA-C -9,59% 21,74%IMA-S 8,20% 17,40%IMA-Geral ex-C -0,97% 15,75%IMA -Geral -1,42% 16,05%

Ima Dez 2013Acumulado

Tabela 3 – Índices Anbima - IMA

(*) Posições no fim do período.Fonte: Anbima – Boletim de Renda Fixa – Janeiro 2014.Elaboração: IPREV/DF – EFS 20/03/2014.

Responsabilidade dos Gestores

Entender o “negócio”• Etapas, integração, dimensão e características;• Políticas, planos e projetos

Responsabilidade• Aderência, adequação e observância

Gestão de riscos• Controles, contratos, conflitos de interesse e da operação.

A solução

Administração:• permanente e dinâmica;Embasada em uma Política de Riscos:• quantificar o nível de exposição e• probabilidade de ocorrência;observada a tolerância ao risco;• Considerar aceitável ou não.Responsabilizar a governança.

* Técnicos da EFPC e/ou da área de gestão de pessoas nas patrocinadoras.

Públicos

Judiciário

Imprensa

Sociedade

• Risco Legal• Blindar Planos

• Imagem• Credibilidade

• Fomento• Cultura LP

Completo

Perfil

•Correlação de forças : • Servidores e• Ente Federativo

•Primeiro fiscal-supervisor•Representação junto aos órgãos supervisores e reguladores;•Empoderamento;•Penalização.

Viabilidade, Objetivos Estratégicos,

desafios, metas, planos Operacionais e Orçamentários

Conselho Deliberativo

Conselho Fiscal

Controles, Práticas, Alcances, Meios, Contas e

Gestão.

8

ÓtimaLeitura!!

Saudações!

Edevaldo Fernandes da Silva

www.iprev.df.gov.br(61) 3355-8102

edevaldosilva@iprev.df.gov.br